UpRSS :: sMart-lab.ru - блоги трейдеров и инвесторов. ::.
sMart-lab.ru - блоги трейдеров и инвесторов.
           https://smart-lab.ru
Ну и рынок...
 Tue, 10 Mar 2020 13:34:49 +0300
С утра -2% на счете, сейчас +2% — американские горки… С 2014-го такого не помню.
ЧТО БУДЕТ ДАЛЬШЕ? (сегодня, завтра и т.д.)
 Tue, 10 Mar 2020 13:18:13 +0300

      С каким-то днём, коллеги.

   (Говорю про ФОРТС, но и на остальное это будет влиять)

   Ситуация осознана ещё вчера/некоторыми только сегодня. Поняли, простили...
 
     Но что будет дальше?

   По совету коллеги «Андрей К» смотрим сайт биржи по этой теме и находим ответ. Вероятно многие уже видели, но не будет лишним напомнить.

  1. предупредили: www.moex.com/n27230/?nt=0
  2. честно всё сказали: https://www.moex.com/n27234/?nt=0

  Интерес на утро представляли первые таблицы, а на будущее — последние. Смотреть и считать обязательно!
 
  Биржа ожидает повышенную волатильность в ближайшие дни и при необходимости будет повышать ГО по фьючам, «остужая пыл» неугомонных, и давая время сократить позиции «залетевшим».
  Видно, что процесс планируется плавный, т.е. повального маржин-колла не будет, чему некоторые уже огорчились. А вот я не огорчился! Более того, решение биржи сделать разное ГО на покупку и продажу считаю правильным.

  Подумайте сами: вот обанкротятся ваши коллеги, вы заработаете больше в моменте. А что потом? Как жить с ещё более уменьшенной ликвидностью?

  Если же ваша цель была выиграть в лотерею и она реализована, то можно поздравить. Но вы точно после этого больше не будете покупать лотерейные билеты? Серьезно? :)))

   «Залетевшим» можно посочувствовать. Помните главное — это всего лишь деньги, жизнь на этом не заканчивается. Просто уход денег затягивает по времени выход на запланированные цели

  Короче, предупреждён — вооружён!
Нет ощущения что ЦБ баксик чуть придерживает сверху?
 Tue, 10 Mar 2020 12:58:12 +0300
График USDRUB, 5 минут:
Нет ощущения что ЦБ баксик чуть придерживает сверху?

А вчера на форексе бакс выше 75 ходил:
https://smart-lab.ru/g/FX_IDC%3AUSDRUB/60/
Решения Московской Биржи перед открытием
 Tue, 10 Mar 2020 12:56:48 +0300
В своих топиках я только критикую поведение Срочной секции, наверное пришло время и похвалить. Далее только личное мнение.


Во первых, видно, что биржа села экстренно совещаться в выходной день.
Во вторых, видно, что произошел качественно новый выход из выходных дней на черный лебедь. Это прям зачет. Я не могу вот прям сейчас точно так же припомнить, чтобы принимались именно такие решения в пользу трейдеров после выходных дней.

Что произошло:
1) Отодвинули планки сразу же
2) Перенесли поднятие ГО до обеда.

Из минусов:
1) В пресс релизе перечислили планки только текущих фучей. По факту перенесли лимиты по всем срокам.

Конечно, многие алго недозаработали, как в былые времена, но для трейдеров это прям прогресс. Эти два решения не создали сумасшедшую панику на открытии. Мы не увидели «тысячу планок» за сессию. Мы не увидели лишних маржинколов из за неправильных решений. И самое главное — был сохранен срочный рынок МосБиржи. Уверяю вас, еще бы год назад, после такого дня, рынок был бы уничтожен еще года на 4.

Прямо зачет.
Мои этажи в бренте
 Tue, 10 Mar 2020 12:47:23 +0300
                   Этажи.
Седьмой...
   Починяют душ
Шестой...
   Изменяет муж
Пятый...
   Матерный хор
Четвёртый...
   Шурует вор
Третий...
   Грохочет рок
Второй...
   Подгорел пирог
Первый...
   Рыдает альт
Всё.
   Долетел.
      Асфальт.
©

 Долетел и я.
  2/3 позы лонга руками закрыл по 36.70 ( спасибо Уралсибу — с открытия коннект практически без затыков), треть продержал через планку в надежде… Надежда, как обычно, не сработала, брокер закрыл остаток принудительно.
 Депо в хлам, остались копейки, но спасибо китайцам за отскок — брокеру не задолжал...

 Теперь пить, потом спать, потом смотреть ситуацию и учиться пипсовать интрадей.
Эквити — мерило стоимости всего здесь.
 Судя по нему, я, как трейдер — никто, и зовут меня — никак.
Поэтому прекращаю писать на Смартлабе до тех пор, пока не выведу депо хотя бы в лям...
 Буду только итоги месяцев публиковать, как и планировал.

 Комменты принципиально закрывать не буду, пусть злорадствующие отметятся, пошакалят вволю — заслужил.
А всем нормальным людям — Удачи, Терпения и Здоровья…
Интерфакс жгет
 Tue, 10 Mar 2020 12:35:01 +0300

10.03.2020 12:23:35 (Интерфакс)
Госдума рассмотрит предложение о досрочных парламентских выборах — Володин
© Interfax 12:23 10.03.2020
РОССИЯ-ГОСДУМА-ВЫБОРЫ-ВОЛОДИН

Вначале новость за новостью, что у нас все хорошо и ничего бояться не стоит.
Теперь вот все в противоположную сторону:
— Авиакомпании одна за другой отменяют рейсы, 
— Saudi Aramco уже озвучило цифры увеличения добычи на апрель,
— на восстановление нефтяных цен потребуется не один месяц,
— ну и теперь еще про выборы...
интересный денек, а главное продуктивный.
Тьфу три раза, чтобы не сглазить.

НКНХ - дивиденды 9,07 рубля на 1 акцию
 Tue, 10 Mar 2020 12:25:15 +0300
Совет директоров НКНХ решил

1) Распределить чистую прибыль в размере 23 707 630 502,78 рубля, полученную ПАО «Нижнекамскнефтехим» по результатам 2019 года, следующим образом:
— направить часть чистой прибыли в размере 7 107 355 970,28 рубля на реализацию Стратегической программы развития ПАО «Нижнекамскнефтехим»;
— направить часть чистой прибыли в размере 16 600 274 532,50 рубля на выплату дивидендов по акциям всех категорий из расчета 9,07 рубля на 1 акцию.

ГОСА — 09.04.2020
закр реестра ГОСА — 16.03.2020
закр реестра див — 29.04.2020

сообщение
Оферту по мегасделке Сбер-ЦБР-Правительство отменят.
 Tue, 10 Mar 2020 12:24:01 +0300
Оферту по мегасделке Сбер-ЦБР-Правительство отменят.
Оферта в Сбере противоречит духу закона. Если кто-то покупает значимый пакет АО, он становится у руля, руководит по-своему. Миноритарии, если не согласны, могут выйти без потерь. Это и только это гарантирует закон. В предстоящей сделке собственник не меняется, было государство, останется государство. Бесплатного опциона не будет.

И вообще, Закон о сделке по Сберу не нужен, его не примут. ИМХО.

www.rbc.ru/economics/10/03/2020/5e674f249a79474e6ffb95f0?utm_source=yxnews&utm_medium=desktop&utm_referrer=https%3A%2F%2Fyandex.ru%2Fnews

www.interfax.ru/business/698368

ria.ru/20200310/1568370449.html?utm_source=yxnews&utm_medium=desktop&utm_referrer=https%3A%2F%2Fyandex.ru%2Fnews

Читаем ссылки внимательно, есть любопытные нюансы.
Ужас на графике сбера(месяц)
 Tue, 10 Mar 2020 12:05:59 +0300
Я конечно, дико извиняюсь, но господа на графике сбера преф(месяц) явно видно разворотную фигуру двойная вершина в купе с дивером на ао.Думаю нас ждет глубокое падение в бездну в район 80рублей
Ужас на графике сбера(месяц)



Пощипанный, но не побежденный))))
 Tue, 10 Mar 2020 12:05:28 +0300
Всем добра! Сочувствую тем кто сегодня сильно потерял, поздравляю тех кто сильно заработал, уважаю тех кто был на «заборе».

Лично для меня сегодняшний день выдался достаточно не плохим.Пополнил немного инвест портфель, все таки дождался интересных цен по некоторым интересным для меня бумагам.Взял не много, так как уверен что это только начало.Но начало положено. 
И самое главное получил хороший урок, что даже если у тебя есть оттестированные тс, прибыльные и работающие, то на рынке все равно может произойти то что вроде никогда не происходило.Ну кто из присутствующих тут, мог бы предположить даже в страшном сне, что нефть может дать гэп в -30 процентов?(я прошел два кризиса на бирже 2008 ну и 2014, но не мог подумать о таком раскладе).А ведь такой бы гэп и был, если бы торговали вчера(так что тут еще повезло нам).Я очень рад такому стресс тесту, так как из двух десятков идей и систем в итоге живых осталось 4! Но коли они выдержали, то я думаю жить будут)Да и я получил обалденный урок, и обязательно внесу поправки в тс.
Да и стоило вообщем то не так и дорого)))Примерно половину прибыли прошлого года… Ну да за такие уроки надо хорошо платить))Никакие гуру так не научат!

Еще раз всем добра и профита, ну и здоровья, удачи и крепких нервов!

День когда мой портфель ушел в минус
 Tue, 10 Mar 2020 11:54:07 +0300
Сегодня мой портфель, как и у многих покраснел, был съеден 20% рост.

Акции РФ 323 844 ₽ -3.24%
Облигации 297 601 ₽ -1.51%
 
Общая стоимость 621 445 ₽  
Прибыль -15 431 ₽ -2.48%


На СЛ легкая паника, если в первые падении на форумам писали «спасибо кто сливает, сейчас подкуплю под дивы», то теперь таких меньше. Если это действительно кризис, то думаю надо ждать пока слова «дивиденды, прибыль, фундаментальный анализ» будут восприниматься как старославянский устаревший язык.
Я пока ничего панического для себя не вижу — мой рост обнулился (ну небольшой минус — пока небольшой), так ведь я начал покупать акции в октябре 2019 (облигации раньше), а тогда уже все говорили что дорого. и весь 2019 говорили что дорого, ну вот мы на этом самом уровне 2019 сейчас по индексу Мосбиржи, когда, по словам аналитиков, было дорого, и это при нефти 60-70$ и без короновируса было.


Пару заметок для себя:
  • Сегодня в Яндекс дзен вместо привычных заголовок про див акции выдал статью «почему не надо покупать акции».
  • Тимофей говорил что при кризисе годовалые ОФЗ должны давайть 10-15%, сейчас около 7% (это в районе купона), но с утра одна ОФЗ переваливала за 8%.
  • На обвале побежал смотреть сколько же дают див.доходность акции — пока таких с двузначными див.доходностями немного.
  • По падению мы уже прошли весь путь падения 2017г и треть от падения 2008г.

Слава тебе гуру, который несколько месяцев назад сказал: покупайте акции, а потом будет падение, доставайте еще денег и покупайте еще. как всегда дьявол в мелочах — где достать еще денег?
Я пока не покупаю, надо посмотреть на ключевую ставку ЦБ (посмотрел тут Баффета, тот похоже только на нее и смотрит, в 2020 надо говорит покупать акции, но не из-за вируса и нефти, а потому что ставка на минимуме, «дались вам эти 2% облигации» — это до обвала правда говорил).
Вот странно при кризисе ФРС понижает ставки, а в России наоборот.


​​Большая нефтяная игра
 Tue, 10 Mar 2020 11:48:01 +0300
У нас с вами что-то один черный лебедь за другим. То коронавирус, то нефтяная война. Про коронавирус вы всё уже знаете, теперь про нефтяную войну.

Предыстория. В начале 2010-ых в США бурно росли проекты по добычи шельфовой нефти. В ноябре 2014 Саудовская Аравия решила это бурное развитие развернуть вспять, обвалив цены на нефть. Себестоимость добычи у Саудовской Аравии долларов 10-15 за баррель, тогда как добыча сланцевой нефти в США стоит $35-60. Так как по ценам 2015-16 гг из крупных игроков выгодно работать только ОПЕК и России, то именно они и отвоевывали долю рынка (см. график). Однако спустя 2 года ценовой войны саудитам и русским удалось договориться о новой политике. В ноябре 2016 мы вступили в картельный сговор, ограничивая добычу. Цена поднялась и с ней начала расти добыча остального мира, американская в том числе. В итоге, за этот период времени, ОПЕК с Россией сократил свою добычу на 4.4 миллиона баррелей в сутки, а остальной мир, наоборот, нарастил на 5.7 миллиона баррелей.

И вот наступил март 2020. Как вам известно, в этот раз воевать по цене предложила Россия. Почему? Тут очень интересный похоже ответ. Просматривается целая стратегия. Это у нас в стране повысили пенсионный возраст, это у нас 3 года снижался объем бюджетных ассигнований на оборону (так нужную Путину), это у нас подняли НДС при тотальном профиците бюджета…В итоге наш бюджет складывается в недефицитный при $47 за баррель. Ко всему этому добавим отрицательный чистый внешний долг у нашей страны.

Саудиты в это время так не страдали. Вот у них и дефицит бюджета, который сводится в ноль только при $80 за баррель. Они еще и 23% долга к ВВП уже накопили. В 2015, кстати, их бюджетный дефицит достигал 15% ВВП. Короче, долго при нефти по 40 они не высидят. Либо снижать расходы бюджета, либо снижать добычу в рамках ОПЕК без России, отдавая нам долю рынка.

Получается, Владимир Владимирович давно готовился к этой войне. В замыслах и Трампу насолить (за санкции против северного потока и Венесуэлы), и долю нефтяного рынка отжать. Причем не только у американских сланцевиков, а вообще у всех.

Мой вывод такой: пристегните ремни – это надолго. Не покупаем просевших американских нефтяников, им будет только хуже. Не покупаем Россию (либо оплакиваем уже купленное). Можно откупать прочие сектора в Америке. Им, по идее, от дешевой нефти только лучше.

Больше тут: t.me/intrinsic_value



​​Большая нефтяная игра
Загипнотизированные кролики
 Tue, 10 Mar 2020 11:47:16 +0300
ДЕжавю у меня сегодня… Похожая картина была в 2008 году. Я сидел, смотрел в монитор, и не мог принять решение. Надеялся, что вот вот, вот сейчас… вот УЖЕ!!! Но нет. Чудес не бывает. БЫл закрыт по маржинколу. Остался должен брокеру даже что-то :)  Кролики! примите решение. Лучше ужасный конец, чем ужас без конца!


P.S.> В этот раз я на другой стороне баррикад.
Этого падения я ждал весь прошлый год. Продал фьючи RI на уровне 151000, но отстопили с минимальной прибылью. 
На фортсе позиции только в опционах. И они как раз мечта всех местных лудоманов %)
куплены по 500 рублей сейчас стоят 30000!!! Страшно даже представить сколько это процентов.
Слабость акций Disney, раскрытая паникой COVID-19
 Tue, 10 Mar 2020 11:44:45 +0300
Паника коронавируса вызвала беспорядочную продажу практически каждой акции, независимо от позиции основной компании. Среди наиболее пострадавших акций «голубых фишек» был Уолт Дисней. Медвежья логика, лежащая в основе 28-процентной распродажи, заключается в том, что большую часть доходов Disney составляют фильмы и парки. Люди, опасающиеся заражения, предпочли бы остаться дома, чем пойти в кино или в тематический парк. Уолл-стрит быстро почувствовала опасность и поспешила продать. Интересно то, что анализ волн Эллиотта предвидел крах. График ниже, опубликованный 21 ноября 2019 года, объясняет как.
Слабость акций Disney, раскрытая паникой COVID-19
Дневной график Диснея выявил большую фигуру треугольника, которая полностью развивалась почти три года. Треугольники предшествуют финальной волне большей последовательности. Здесь мы подумали, что треугольник — это волна IV. Затем предполагалось, что следующим ралли будет волна V. Пять подволн волны V также были видны. Каждый импульс сопровождается коррекцией, поэтому мы думали, что медвежий разворот можно ожидать, когда волна (5) of V закончится. Три с половиной месяца спустя, вот как выглядит обновленный график Диснея:
Слабость акций Disney, раскрытая паникой COVID-19
26 ноября 2019 года Disney достиг рекордного максимума в 153,41 доллара. На прошлой неделе он упал до 110,32 доллара. И хотя точный катализатор — коронавирус — был совершенно непредсказуемым, сам по себе спад не был. Согласно паттернам, это было время для распродажи в любом случае. Падение, которое должно продолжаться с оставшимися волнами B вверх и C вниз.

перевод отсюда

Теперь настольную книгу волновиков «Волновой принцип Эллиотта» можно найти в бесплатном доступе здесь

И не забывайте подписываться на мой телеграм-канал и YouTube-канал

Бесплатное руководство «Как найти возможности для торговли с высокой вероятностью с помощью скользящих средних»

Если находите статью интересной, ставьте плюсики и добавляйте в избранное.
Внимание разыгрываем билеты на опционную конференцию!
 Tue, 10 Mar 2020 11:38:36 +0300
Итак мы определи 7 человек, которые получать билет на опционную конференцию, которая состоится 14 марта в москве. 

1. FZF с постом Опционы – это игры богов

2. KarL$oH с постом Новичкам. Опционы и Forex.

3. Стас Бржозовский с постом Продавайте Ri опционы! или Осторожно, провокация!

4. Eugene Logunov с постом Безарбитражные границы для наклона улыбки волатильности

5.  Дмитрий Новиков с постом Практическая теория. (философская часть).

6.  Balboa с постом Получить дополнительную прибыль используя опционы Срочного рынка Московской биржи, практическое пособие

7.  Дон Маттео с постом Почему направленные опционы хороши

Еще осталось разыграть 3 билета, у вас есть все шансы!

Правила конкурса очень просты, вам просто надо написать хороший пост про опционы! В конца каждого дня мы будем выбирать лучший пост и вручать билет автору.






Квинтэссенция феерического длб###тва.
 Tue, 10 Mar 2020 01:34:53 +0300
Квинтэссенция феерического длб###тва.




И ТУТ.............



Квинтэссенция феерического длб###тва.




Всю Италию закрыли на въезд и выезд из-за коронавируса.
 Tue, 10 Mar 2020 01:10:05 +0300
Всю Италию закрыли на въезд и выезд из-за коронавируса.
yandex.ru/news/story/Vsyu_Italiyu_zakryli_na_vezd_i_vyezd_iz-za_koronavirusa--265dc05230a1391de72dd91c61b382f6?fan=1&from=newswizard&persistent_id=90131753&wizard=story


Не нефть так золотуха коронавирус.
От пережившего кризисы прошлых лет молодняку
 Tue, 10 Mar 2020 00:53:22 +0300
Это, пожалуй, четвёртый кризис на фонде, который я переживаю в своей жизни. Первый, 11 сентября, принёс мне небывалые для вчерашнего студента 7200$ прибыли на форексе, за которые еще пришлось побороться с брокером. Второй кризис обнулил мой брокерский счёт на фьючерсах. С тех пор я не попадался на крючок рынку. Ещё в пятницу я закрыл последние позиции в шорте по нефти и «сел на заборе «. Все публиковал в свободном чате трейдеров в телеграмм, сделка была онлайн, открылся, закрылся, прибыль. Важно, что я усвоил для себя-у каждого кризиса есть сигналы. Не было кризиса такого, чтобы не имел предварительных сигналов на рынке. Даже событиям 11 сентября предшествовал чей-то набор позиций в японской йене и других валютах против доллара.
Во множестве телеграмм каналов были посты о падении рынка грузовиков, колебаниях индекса VIX, других инструментов. Все эти посты я отслеживал и наиболее интересные репостил у себя в тг-канале @tradingpress
Очевидно же было- На рынки пришла нервозность и когда наш рынок показал первую кровь, см мой предыдущий пост про РТС -10000, я не колеблясь закрыл все позиции В бумагах, чуть спекульнул нефтью перед заседанием ОПЕК, потому что был сигнал на шорт и закрыл все позиции-перед длительными выходными. Всегда смотрите Календарь событий перед переносом позиции через выходные. Поэтому мне повезло. Я не заработаю завтра на падении, но и не потеряю, ибо быть вне позиции-это тоже позиция. Что буду делать дальше? Наблюдать и если кровища продолжит литься дальше-начну понемногу, по чуть-чуть покупать с горизонтом лет пять. Дивидендные истории, ретейл, телекомы. Но по чуть-чуть Помните, в книге у Нидерхоффера-когда на бирже льётся кровь-даже дряхлые биржевые жуки торопятся в яму покупать. До встречи в свободном чате трейдеров и в моем тг-канале @tradingpress
Нефть. Газ. ФРС.
 Tue, 10 Mar 2020 00:30:58 +0300
Нефть упала на 23,9%, газ вырос на 6,7%, S&P упал на 7,6%. Это явно указывает на проблемы у ФРС и у его инструментах.
Примечание: нефть — это фьючерс Брент, газ — это товар, индекс есть индекс. ФРС вчера никаких действий не предприняла, вливание вчера в рынок 50 млрд. долларов не в счет. Будем падать дальше, кто-то сдернул лавину, лавина пошла вниз.
Туалетная бумага...
 Tue, 10 Mar 2020 00:26:07 +0300
Вообще паника это такое интересное дело. Сегодня одна знакомая общалась с подругой с которой училась в школе. Подруга та живёт в небольшой городе с населением в районе 40 тыс человек. Она передала, что в магазинах скупили масло, мыло и туалетную бумагу. Слушая это я как бы думал " Масло ок, мыло ну тоже ок… хотя бы логика есть… мыться ведь надо… но почему скупили туалетную бумагу?". На крайний случай ( прямо на крайний) можно водичкой пользоваться ( да до этого момента в любой квартире бумаги тонны есть). Зачем прямо скупать туалетную бумагу?
Сегодня я общался по телефону тоже с одними знакомыми и они мне говорят «Нужно много накупить на всякий случай гречки, мыла и туалетной бумаги...». У меня опять в голове " Гречка понятно, мыло ну ок… туалетная бумага???!!!!" Я и говорю им «А туалетная бумага -то зачем? Что бумаги на крайний случай не найдёте что ли?» Повисла пауза по которой я понимал, что если бы я стоял рядом, то на меня смотрели бы как на идиота. 
Сегодня читаю один сайт и там вывешена картинка на которой все акции красные, кроме Wall Mart. В комментариях пишут: " Сейчас все кинутся туалетную бумагу скупать и Волмарт на коне". На что на этот комментарий кто-то отвечает " А туалетную бумагу зачем?".
Если вы думаете, что такая ситуация только в России, то сейчас я читаю статью в которой написано следующее " Туалетная бумага сходит с полок супермаркетов, поскольку Австралия готовится в потенциальной пандемии коронавируса. Kimberly Klark, которая производит туалетную бумагу Kleenex, теперь увеличила свое производство до 24 часов в сутки на своей фабрике в Южной Австралии на фоне высокого спроса.". 
Вангую (пост 113)
 Tue, 10 Mar 2020 00:19:23 +0300
   Сегодня у многих трейдеров будет беспокойный рваный сон… Сегодня ночью повредят свою психику 5% трейдеров, еще 5%  станут импотентами!  У многих будет скакать давление и 5%  превратятся в гипертоников.
   Еще у 2-3%   подскачет сахар в крови… особенно у лонгистов. У некоторых могут проснуться старые болезни и из ремиссии перейти в активные стадии и т.д.
   Будьте осторожны, чаще проветривайте комнату и не слишком все берите в голову. Потеря денег- это еще не основное, что можно потерять в жизни.

Ваш все тот же самый, 
        S.Hamster

  
    

   


   
Два правила на всю жизнь
 Mon, 09 Mar 2020 23:43:16 +0300
Два правила которые вас всегда спасут от убытков на рынке

1.На выходные не оставлять позиции, в близкой к зоне входа .
2.Если цена не превысила предыдущий максимум мы не имеем права торговать в лонг и наоборот если цена не упала ниже предержащего минимума мы не имеем права торговать в шорт .

Два правила на всю жизнь





пс. больше информации реально работающей, на моем ютуб канале.
Почему произошёл обвал цен на нефть и что делать?
 Mon, 09 Mar 2020 23:32:27 +0300

Сегодня цены на нефть обвалились более чем на 30% — самое стремительное падение нефтяных котировок за день с 1991 г., в том году 17 января цены на нефть марки Brent рухнули на 34,8%. 

Основная причина – прекращение соглашения о сокращении добычи стран ОПЕК+ с 1 апреля 2020 г. Впервые с 2016 г. участники встречи не смогли договориться об условиях сделки по сокращению добычи нефти. Россия отказалась от предложения дополнительно сократить добычу на 1,5 млн барр. в день, а после 1 апреля и вовсе будут сняты все существовавшие ограничения по нефтедобыче в рамках ОПЕК+. 

Почему произошёл обвал цен на нефть и что делать?

По расчётам IHS Markit, безубыточная цена нефти для новых нефтяных проектов на суше России в среднем составляет около $42 за баррель сорта Brent. Для проектов морской добычи — около $44 за баррель. Дороже всего добыча нефти обходится на новых российских месторождениях в Арктике и на Дальнем Востоке — $50–55 за баррель с учетом действующих льгот.

Таким образом, цены на нефть ушли ниже безубыточного уровня, но в России основную долю полной себестоимости нефти составляют налоги. По словам замминистра энергетики себестоимость российской нефти сегодня составляет $25 за баррель, всё остальное – налоги. Мы полагаем, Россия будет снижать налоговую нагрузку, чтобы нефтяная отрасль не загнулась, но у них есть ограничения на данное снижение, скорее всего до $30 за баррель.

Хотим напомнить, что Банк России в сентябре 2019 г. публиковал рисковый сценарий с ценами на нефть по $25–35 в 2020–2022 годах. В этом сценарии в российской экономике наступает рецессия, ВВП падает на 1,5–2% в текущем году. Инфляция в рисковом сценарии подскакивает до 6,5–8% в 2020 году из-за значительного ослабления рубля. 

А министр финансов Антон Силуанов в октябре 2019 г. утверждал, что Россия может профинансировать свои бюджетные обязательства, даже если нефть будет стоить $20–30 в течение трех лет. «И вне зависимости от того, что произойдет с ценами, у нас будут средства для выполнения наших обязательств, поскольку мы накопили большие золотые резервы — 7% ВВП», — говорил министр в октябре 2019 г.

Сейчас на нефтяном рынке уникальная ситуация, будет расти предложение на рынке на фоне добычи нефти и одновременно падать спрос на фоне снижения потребления из-за распространения коронавируса.

Учитывая вышеперечисленное, ценам на нефть ещё есть куда падать, но ниже $30 за баррель Россия должна предпринять меры, иначе нефтяную отрасль не спасёт девальвация рубля и она станет убыточной, а это отсутствие пополнения бюджета на миллиарды. Сможет ли цена уйти ниже $30 за баррель? – станет ясно в апреле, когда ограничения по добычи будут сняты.

Одна из главных версий, зачем Россия «выстрелила себе в ногу» – вытеснение конкурентов в виде американских сланцевиков! Цена на нефть марки WTI упала до $30 за баррель – до уровня себестоимости американских сланцевиков, которая варьируется в диапазоне $25-35 за баррель. По некоторым источника и вовсе уровень безубыточности большинства производителей сланцевой нефти в США колеблется в интервале $40–50 за баррель.

Почему произошёл обвал цен на нефть и что делать?

Таким образом, американским нефтяникам придётся временно приостановить добычу, разработку месторождений и законсервировать скважины, что в свою очередь приведёт к потере доли на нефтяном рынке. 

Покупать ли упавшие нефтегазовые компании?

Если готовы взять на себя риск, то через како-то время можете начать покупать акции нефтегазовых компаний с высокой дивидендной доходностью, наибольшей рентабельностью и низкой долговой нагрузкой. Мы же считаем, что лучше дождаться апреля для полноты картины – прекращение соглашения о сокращении добычи стран ОПЕК+. И только после этого принимать инвестиционные решения. 

Также хотим отметить, что даже девальвация российской валюты не компенсирует такое снижение цен на нефть. По славам совладельца Лукойла Леонида Федуна, из-за прекращения сделки, Россия будет ежедневно терять от $100 млн до $150 млн. Он отмечает, что хоть российские нефтяники и заявляли о желании наращивать добычу, однако рост на 2–3% не сможет компенсировать будущих потерь.

Всё-таки, если это политический шаг со стороны России, то страна будет удерживать цены на низких уровнях в ущерб себе, чтобы в США начали банкротиться компании. Многие американские нефтяники уже давно имеют отрицательный свободный денежный поток.

Что делать, если уже есть акции нефтегазовых компаний? – есть три варианта!

Первый, закрывать с убытком на завтрашнем отскоке после открытия рынка вниз, а это значит ближе к обеду. И остаться в стороне до тех пор, пока компании не отчитаются о финансовых результатах за I пол. 2020 г. – там уже будет ясно на сколько это скажется на нефтяниках.

Второй вариант, надеется, что на фоне низких процентных ставок, акции с высокой дивидендной доходностью вырастут ближе к дивидендному сезону, хотя бы в ноль.

Третий вариант, оставить акции в портфеле, ведь в долгосрочной перспективе фондовые рынки растут, но есть риск застрять в бумагах на долгие годы. А также котировки могут продолжить отрицательную динамику, что в свою очередь приведёт к большим «бумажным» убыткам.

Что мы будем делать со своими акциями?

Мы делали ставку на то, что страны ОПЕК+ в очередной раз договорятся о продлении сокращения добычи нефти и нефтяные котировки развернутся верх, а вслед за ними и акции компаний с высокой дивидендной доходностью к дивидендному сезону. Из-за этого у нас получился дисбаланс одного из портфелей и большая концентрация акций нефтегазовых компаний. 

В связи с вышеперечисленным, мы приняли решение, через несколько часов после открытия торгов будем начинать частями продавать акции нефтегазовых компаний ближе к обеду, всё будет зависеть от динамики цен на нефть. Всё-таки, если это ценовая война, а она может затянуться, и мы не готовы столько ждать, несмотря на высокую дивидендную доходность – она не компенсирует остальных потерь и упущенных возможностей.  

Самые защищённые акции в нефтегазовом секторе – Татнефть «префы», имеют самую высокую дивидендную доходность, а также бизнес компании от добычи нефти зависит только на 50%. Но это не значит, что они не будут падать.

Присоединяйтесь к Finrange, зарегистрировавшись в один клик и получайте новые идеи и альтернативный взгляд на инвестиции.

Больше обзоров и комментариев по рынку в наших социальных сетях: Группа ВКонтакте и Телеграмм канал.

За 27 лет существования SPY...
 Mon, 09 Mar 2020 23:21:34 +0300
…было всего 7 дней, когда он падал на 7% или более.

1997-10-27   -0.072
1998-08-31   -0.071
2008-09-29   -0.078
2008-10-15   -0.098
2008-11-20   -0.074
2008-12-01   -0.089
2020-03-09   -0.078
9 марта был умышленно сделан выходным ...
 Mon, 09 Mar 2020 23:17:58 +0300
… чтобы в очередной раз провернуть хитро$опую многоходовочку с денежными средствами клиентов брокеров.

Никакой случайности здесь быть не может, весь спектакль очень хорошо подготовлен.

Убедите меня в обратном. :)
Главное не поддаваться панике!
 Mon, 09 Mar 2020 23:05:19 +0300
… И не покупать упавшее :), как тут советую или даже кричат многие. Переть против несущегося паровоза не есть гуд, товарищи. Ну если без плечей и не грустно будет сидеть в просадке приличное время, то наверно норм.
S&P 500
 Mon, 09 Mar 2020 23:04:37 +0300
Уже морально тяжело держать шорт ES, такого при моей торговли не было, 2 недели и -20% снижение индекса… но кукл говорит надо держать пока я не дам тебе отмашку… ок..
Цели технические 2650-2700… потом или новый хай или закрытие гепа 3330… запомните такую вещь, практически никогда Америка не разворачивает внутри дня, нужен жосткий пролив до закрытиЯ основной сессии и пролив после закрытия… тогда можно осторожно покупать.
Моё мнение
 Mon, 09 Mar 2020 22:58:13 +0300
1. Курс доллара превысит 80 руб, на некоторое время, достаточное, чтоб на этом заработать
2. Нефть уйдет вниз, но не менее 25$ за баррель
3. Акции рос рынка, это как жевачка Turbo на новый год в 1990-х, надо брать в ближайшие дни. Для себя выбрал
* Сбербанк (50% портфеля, есть причины)
* 5% ВТБ,
* 0% строительные, подрядные и всё что связано со строительством,
* 20% ОФЗ но позже,
* 10% облигации корпорат, регион, 
* Если нефть 25-30$, то 15% в нефть
Вот так и живём. Кризис? за похер, главное профит.
Наша страна пережила слишком многое, что бы бояться чего то.
Всем добра.
Водонаева, возможно, уловила самую суть происходящего
 Mon, 09 Mar 2020 22:57:40 +0300
 Что думают рядовые блогеры о творящемся ужасе на рынке нефти?

Модель и телеведущая, уроженка Тюмени Алена Водонаева заявила, что падение курса рубля выгодно для российских нефтегазовых компаний. По словам бывшей звезды «Дома-2», при обвале рубля нефтяники только заработают.
«Ну что поделать, если власти выгоден слабый курс рубля. Нефть падает, а доход от нее страна получает в долларах. Соответственно, чем слабее рубль, тем больше наши нефтяники заработают», — написала Водонаева в своем telegram-канале.  Об этом сообщает «Рамблер». Далее: news.rambler.ru/community/43815130/?utm_content=news_media&utm_medium=read_more&utm_source=copylink

И ведь попала в точку, возможно, Алёна Водонаева.  Возможно, сразу уловила суть — нефтяникам выгодно падение рубля и решили повысить рубль, обвалив нефть.  И вспомнил я, как Путин в кризис 14-го года с горящими глазами убеждал корреспондентов, что это очень хорошо, когда рубль падает, Ведь бюджет получает от продажи нефти при этом гораздо больше рублей. Действительно, добрыми намерениями прокладывается дорога к кризисам.
1 2 3 4 5 6 7 8 9 10 11 12 13 14 15 16 17 18 19 20 21 22 23 24 25 26 27 28 29 30 31 32 33 34 35 36 37 38 39 40 41 42 43 44 45 46 47 48 49 50 51 52 53 54 55 56 57 58 59 60 61 62 63 64 65 66 67 68 69 70 71 72 73 74 75 76 77 78 79 80 81 82 83 84 85 86 87 88 89 90 91 92 93 94 95 96 97 98 99 100 101 102 103 104 105 106 107 108 109 110 111 112 113 114 115 116 117 118 119 120 121 122 123 124 125 126 127 128 129 130 131 132 133 134 135 136 137 138 139 140 141 142 143 144 145 146 147 148 149 150 151 152 153 154 155 156 157 158 159 160 161 162 163 164 165 166 167 168 169 170 171 172 173 174 175 176 177 178 179 180 181 182 183 184 185 186 187 188 189 190 191 192 193 194 195 196 197 198 199 200 201 202 203 204 205 206 207 208 209 210 211 212 213 214 215 216 217 218 219 220 221 222 223 224 225 226 227 228 229 230 231 232 233 234 235 236 237 238 239 240 241 242 243 244 245 246 247 248 249 250 251 252 253 254 255 256 257 258 259 260 261 262 263 264 265 266 267 268 269 270 271 272 273 274 275 276 277 278 279 280 281 282 283 284 285 286 287 288 289 290 291 292 293 294 295 296 297 298 299 300 301 302 303 304 305 306 307 308 309 310 311 312 313 314 315 316 317 318 319 320 321 322 323 324 325 326 327 328 329 330 331 332 333 334 335 336 337 338 339 340 341 342 343 344 345 346 347 348 349 350 351 352 353 354 355 356 357 358 359 360 361 362 363 364 365 366 367 368 369 370 371 372 373 374 375 376 377 378 379 380 381 382 383 384 385 386 387 388 389 390 391 392 393 394 395 396 397 398 399 400 401 402 403 404 405 406 407 408 409 410 411 412 413 414 415 416 417 418 419 420 421 422 423 424 425 426 427 428 429 430 431 432 433 434 435 436 437 438 439 440 441 442 443 444 445 446 447 448 449 450 451 452 453 454 455 456 457 458 459 460 461 462 463 464 465 466 467 468 469 470 471 472 473 474 475 476 477 478 479 480 481 482 483 484 485 486 487 488 489 490 491 492 493 494 495 496 497 498 499 500 501 502 503 504 505 506 507 508 509 510 511 512 513 514 515 516 517 518 519 520 521 522 523 524 525 526 527 528 529 530 531 532 533 534 535 536 537 538 539 540 541 542 543 544 545 546 547 548 549 550 551 552 553 554 555 556 557 558 559 560 561 562 563 564 565 566 567 568 569 570 571 572 573 574 575 576 577