Fri, 10 Nov 2023 19:39:03 +0300
Закрыл частично две позиции по внебиржевым акциям торгующимся сейчас на ОТС ММВБ.
1. КрМЗ об пакет брал ещё в декабре 2022г. Порядка 0.15% от УК по 125р за акцию. После акция появилась на ОТС ММВБ. Зафиксил часть позиции на этой неделе по 908-1166р. Прибыль 626-832%.
2. Новошип об +преф. Обыкновенные акции были в портфеле, докупил с появление ОТС ММВБ до 16000шт. сред. 98р (докупал по 75р летом). Зафиксил пол пакета по 582-818.55р Профит соответственно 493-735%, меньше чем за полгода.
Префа отставил под дивиденды. Хороший пакет.
В моменте бумажная прибыль составляла более 10млн.
Есть ещё много идей в портфеле, как биржевых так и внебирживых.
На самом деле деньги для меня не важны, акции это не бумажка а доля в компании. На вырученный профит купил долю в одной перспективной компании 0.5% от УК.
Есть дивидендный портфель биржевых акций см в профиле.
Так же дивидендный внебиржевых акций.
Fri, 10 Nov 2023 18:13:39 +0300
Месяц назад мы с вами подробно разбирали финансовые результаты Freedom Holding Corp. за первый квартал 2024 фискального года, а сегодня пришёл черёд подвести итоги второго квартала. Выручка Freedom Holding Corp. (FRHC) по US GAAP увеличилась в отчётном периоде на +141,83% (г/г) до $435,581 млн, чистая прибыль при этом выросла на +134,53% (г/г) до $115,479 млн.
Fri, 10 Nov 2023 11:32:00 +0300
В этом году большую популярность получили фонды денежного рынка. Еще их называют фондами ликвидности.
Как на них заработать?
Начнем с основного: доходность этого типа фондов сравнима с доходность депозитов и облигаций и близка к ключевой ставке ЦБ, поэтому чаще всего их используют для парковки свободного кэша на брокерских счетах.
Ориентироваться можно на доходность индекса RUSFAR (справедливая стоимость денег) (на сегодня — 14,58% ).
Сейчас доходность фондов даже выше доходности гособлигаций. Зачем морочиться с поиском выгодных облигаций или скакать из банка в банк в поиске лучших условий по депозиту? Поэтому в этом году в фонды денежного рынка резкий наплыв денег от инвесторов.
Как работают фонды денежного рынка
Если вкратце, то деньги, которые вы кладете в фонд, потом обращаются на денежном рынке, где банки дают друг другу в долг на короткий срок займы примерно под размер ключевой ставки ЦБ.
Какие фонды ликвидности есть:
БПИФ Альфа Денежный рынок — AKMM
БПИФ Первая Сберегательный — SBMM
Тинькофф Денежный рынок — TMON
Риски и издержки:
1. Риск эмитента. Вдруг что случится с компанией, которая управляет фондом?
2. Комиссии
Комиссия за управление (0,16-0,7%)
Брокерская комиссия. В идеале нужно покупать фонды у того брокера, который их выпустил, тогда ее не будет. В ВТБ брать фонд LQDT, в Сбере брать — SBMM.
3. Налог — НДФЛ 13% при получении дохода от купли-продажи фонда.
Как я их использую?
Я не очень люблю фонды. Вечно с ними какие-то проблемы возникают. Примеров полно. Всю сумму свободного кэша я им не доверю, но иногда паркую остатки на брокерских счетах, пока ищу идеи, куда их инвестировать.
❓ У вас есть такие фонды?
—
Мой канал в Телеграм и в Вконтакте.Fri, 10 Nov 2023 11:19:15 +0300
Вашему вниманию выступление Московской Биржи на конференции смартлаба!
Подписывайся на ютуб канал, где появятся все видео конференции: https://www.youtube.com/@TimMartynov
Fri, 10 Nov 2023 11:24:32 +0300
Неутешительные прогнозы продаж от Hasbro Inc. и Mattel Inc., крупнейших производителей игрушек в США, усиливают опасения по поводу того, что предстоящий сезон рождественских покупок принесет разочарования.
Инвесторы рассчитывают на решающий период с празднования Дня Благодарения в США в этом месяце до конца года, способный придать импульс динамике акций компаний, ориентированных на потребителя, которые, вообще говоря, в этом году демонстрируют отставание от рынка в целом. Стоимость корзины, состоящей из акций 78 ритейлеров, с начала 2023 года снизилась приблизительно на 4%, тогда как индекс S&P 500 за то же время вырос примерно на 7%.
Mattel, которая изготавливает куклы Барби и автомобили Hot Wheels, и Hasbro, производитель пистолетов Nerf и игрушек-трансформеров, на прошлой неделе дали понять, что ключевой с точки зрения покупок период вряд ли окажется успешным, и обе компании существенно ухудшили ожидания на текущий квартал. Они сталкиваются с теми же проблемами, что и другие компании, ориентированные на потребителя: высокая инфляция и значительная стоимость заимствований сокращают семейные бюджеты и ограничивают расходование средств на второстепенные товары. Возобновление выплат по студенческим кредитам в прошлом месяце лишь осложнило жизнь миллионам американцев.
«На мой взгляд рождественский сезон уже предвещал неблагоприятные результаты, даже до того, как Mattel и Hasbro опубликовали свои квартальные финансовые отчеты, теперь же его перспективы еще более ухудшились» — заявила аналитик из D.A. Davidson & Co. Линда Болтон Вайзер.
Безусловно, на протяжении большей части года прогнозисты твердили о хорошем настрое американского потребителя, и спрос продолжает оставаться на высоком уровне. Статистические данные показали, что в прошлом квартале экономика США основательно выросла на 4.9% в годовой экстраполяции, в то время как другой отчет продемонстрировал увеличение потребительских расходов в сентябре. Но начали проявляться тревожные симптомы: общенациональный коэффициент личных сбережений снижается, и Bloomberg Economics ожидает, что потребительские расходы замедлятся в текущем квартале.
Mattel и Hasbro также сомневаются в возможностях покупателей серьезно потратиться на игрушки в ближайшие пару месяцев. Mattel сохранила свой годовой прогноз продаж, несмотря на то, что результаты за третий квартал превзошли ожидания Уолл-стрит благодаря успеху фильма о Барби. Компания отмечает ухудшение ситуации в индустрии игрушек после того, как сократились потребительские расходы, ранее подскочившие в период пандемии коронавируса, а мировая экономика ослабла. В свою очередь Hasbro довольно пессимистично оценивает ближайшие перспективы, снизив годовые прогнозы по выручке и скорректированной операционной марже.
Мари Шор, старший аналитик по акциям в Columbia Threadneedle, ожидает, что спрос на игрушки, электронику, предметы домашнего обихода и спортивные товары продолжит возвращение к более нормальному уровню после вызванного пандемией коронавируса бума.
Что касается сферы розничной торговли, «там на данный момент наблюдается больше встречных ветров, чем попутных, даже несмотря на то, что инфляция замедлилась, а рынок труда остается относительно и в историческом плане сильным» — сказала Шор в ходе презентации для СМИ на прошлой неделе.
В сентябре Deloitte прогнозировала, что розничные продажи в рождественский сезон 2023 года в США вырастут в пределах 3.5%-4.6%, по сравнению с прошлогодним ростом на 7.6%. Между тем, Adobe Analytics ожидает, что в этом рождественском сезоне ограниченные в средствах потребители в большей степени, чем когда-либо, воспользуются сервисными схемами «покупай сейчас, а плати позже».
«Мы очень осторожно оцениваем перспективы рождественского сезона» — заявил главный исполнительный директор Hasbro Крис Кокс во время видеоконференции по квартальным финансовым результатам компании. «Любой, кто утверждает, что знает, какие итоги принесет рождественский сезон, должен обладать провидческим даром, потому что их необычайно сложно предсказать».
Fri, 10 Nov 2023 10:45:33 +0300
Ежемесячно пишу о дивидендном доходе, который я начал формировать в сентябре 2021 года. Первая промежуточная цель – 10 000 рублей в среднем в месяц. Любите дивиденды? Любите и акции покупать! Погнали.
Дивиденды октября
Татнефть-п – 3 785 рублей
Новатэк – 2 881 рубль
Общая сумма выплат составила – 6 666 рублей
Дивиденды в 2023 году по месяцам:
Январь – 2 216 рублей
Февраль – 0 рублей
Март – 0 рублей
Апрель – 0 рублей
Май – 20 402 рубля
Июнь – 8 383 рубля
Июль – 7 016 рублей
Август – 139 рублей
Сентябрь – 0 рублей
Октябрь – 6 666 рублей
Общая сумма выплат за 10 месяцев – 44 822 рубля.
Дивидендный доход за все время инвестирования
2021 – 0 рублей
2022 – 25 879 рублей
2023 – 44 822 рубля
Что по достижению цели?
На данный момент получается 4 482 рубля в месяц. В декабре должен заплатить Лукойл 10 111 рублей и на этом можно будет подвести итог 2023 года. За следующие 12 месяцев по прогнозу дивидендами должно прийти в районе 117 000 рублей, но эта сумма будет меняться. Во-первых, я продолжу пополнять брокерский счет и покупать акции, во-вторых, у нас аналитики, дающие прогнозы по дивидендам, ошибаются один раз, но каждый день.
Напомню, что самое прекрасное начнется после окончания СВО, а пока можем порадоваться и тем дивидендам, которые выплачивают наши компании.
Ставьте лайк, подписывайтесь на мой телеграм-канал про финансы и инвестиции.
Fri, 10 Nov 2023 10:53:15 +0300
Несколько раз уже поднимал тему модели WXY, которая развивается на российском рынке. С каждым днем все больше и больше активов вижу через призму именно этой формации.
20 октября я писал об этом пост. Касались вопроса диагоналей, которые могут включать в себя структуру WXY. Вот как это выглядит.
А разница между коррекционной АВС и WXY в следующем
Здесь два ключевых момента, которые влияют на наш анализ:
1️⃣ Движение Y состоит из тройки, вместо пятерки в волне C.
2️⃣ Трендовая 0-Х может пробиваться и этот факт никак не влияет на завершение цикла в то время как трендовая 0-B пробиваться не должна (исключения — НДТ и КДТ).
Исходя из оценки рынка сейчас я наблюдаю две категории — активы, которые находятся перед завершающим ростом
и те, которые его уже завершили.
➡️ Будьте готовы к коррекции на рынке. Не устану повторять это. Как всегда, все грянет быстро и неожиданно.
➡️ Работайте с теми активами, кто не успел завершить движение Y.
Далее я покажу примеры, чтобы вы могли понимать какие именно активы нас интересуют, а главное — как выглядит эта формация на реальном рынке.
Fri, 10 Nov 2023 10:36:40 +0300
RUB бумаги
Fri, 10 Nov 2023 10:52:02 +0300
Выручка по сравнению со III кварталом 2022 г. выросла на 14%, до 173,9 млрд руб. Показатель OIBDA вырос на 23% до 74,2 млрд руб. Чистая прибыль выросла на 58% до 13,6 млрд руб. FCF составил 10,6 млрд руб. против 32,5 млрд руб. за III квартал 2022 г.
Отметим, что Ростелеком показал за третий квартал рекордные значения по OIBDA. Прибыль на акцию за последние 12 месяцев уже перевалила за 12,7 рубля. При этом темпы роста здесь лучше, чем, например, в МТС. Компания всё больше уходит от традиционных источников дохода в пользу цифровых сервисов и ЦОДов. По форвардным мультипликаторам мы видим большую недооценку. EV/OIBDA 2023п 2,7х (средняя за последние 5 лет 3,6х), P/E 2023п 4.5х (средняя за последние 5 лет 10,3х). При этом мы ожидаем дивиденды за 2023 год свыше 6,9 рублей на акцию. Получается, что из-за сдвига выплат за 2022 год на декабрь 2023 года, за следующие 12 месяцев Ростелеком суммарно заплатит почти 12,3 рубля на оба типа акций, что соответствует более чем 15,8% дивидендной доходности.
С заботой о Вас СОЛИД Брокер
Не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией. Ознакомиться с правовой информацией можно здесь: https://solidbroker.ru/disclaimer/
Fri, 10 Nov 2023 10:19:19 +0300
Что случилось?
Доходности облигаций опустились вдоль всей кривой, а цены выросли. Индекс RGBI с начала ноября поднялся почти на 3,3% (это много). Сейчас доходности ОФЗ располагаются в промежутке от 12,6% до 11,8%, что сильно ниже прогнозной траектории КС на будущие 12 мес. и ставок денежного рынка. Индекс корпоративных облигаций RUCBTRNS вырос на 1,6% и, скорее всего, продолжит расти далее.
Почему так случилось?
1 ноября прошел успешный аукцион по размещению новой ОФЗ 26244 на 70,65 млрд руб. при спросе в 110 млрд руб. Объемы максимальные с декабря 2022 года. Доходность по цене отсечения составила 12,5%.
После этого аукциона появился спрос на ОФЗ. Банки закрывали шорты, а кто-то покупал в лонг. Доходности начали снижаться, а цены расти.
7 ноября была продажа ОФЗ, несмотря на ещё один хороший аукцион, где разместили ОФЗ 26243 на 42 млрд руб.
Вчера утром председатель ЦБ сообщила о том, что пик инфляционного давления остался в 3 кв. 2023 года, и бумаги снова начали расти, а RGBI прибавил 0,6% с начала торговой сессии.
Наше мнение
Вероятно, рынок облигаций нащупал дно в текущем цикле повышения ставок, несмотря на то, что это противоречит здравому смыслу. Доходности ОФЗ закладывают быстрое снижение КС, что идет вразрез с комментариями представителей Банка России.
Мы наблюдаем за ситуацией и сохраняем позиции в защитных активах. Не торопимся полностью уходить в фикс. купон, так как и текущие доходности в новых корпоративных флоатерах выглядят привлекательно для покупок.
Виктор Низов, Senior Analyst
Fri, 10 Nov 2023 10:02:21 +0300
Еще одна серия в сериале про карточный домик?
Мы оставим вопрос без ответа (но нам ответ очевиден). Рынок оставит без внимания. А зря.
Подписаться на ТГ | Чат Инвесторов| YOUTUBE | VK | Сайт
Fri, 10 Nov 2023 09:27:40 +0300
Это не просто прямой эфир торговли! Это настоящий баттл между трейдерами, которые готовы доказать, что они круто торгуют на бирже в режиме реального времени. Только реальные сделки, открытый стакан и один час на то, чтобы доказать всем, насколько ты хорош в торговле на бирже.
На кону 50 000 рублей. Критерий победы — максимально количество заработанных средств.
Принять участие может любой трейдер компании. Присоединяйся! Смотри или участвуй, голосуй в чате за своего фаворита. Весь эфир с вами ведущие — “Мамкина трейдерша” Лисса Лаурус https://vk.com/laurus_inblack и трейдер компании Елена Егорова https://vk.com/egorova6.
09:30 — 9:45 — Обзор рынка, скальперский брифинг от Артема Кендирова
9:45 — 10:00 — Открытие рынка, оглашение правил и участников
10:00 — Битва начинается! Трейдеры торгуют в прямом эфире
11:15 — 11:40 — Подведение итогов и награждение участников.
Закрытый Телеграм-канал для трейдеров — https://schoollive.ru/liveonline/ — это:
1. Обучение трейдингу с 7 до 23 часов по Мск каждый будний день
2. Торговля в прямом эфире на реальном рынке
3. Открытый текстовый и видео чаты трейдеров
4. Настройки стакана и рекомендации по торговле
5. Сигналы по сделкам от трейдеров, которые реально совершают их, а не просто дают советы
Подключайтесь и станьте частью крутой команды!
Можно ли обучиться и стать трейдером с нуля? Можно! Смотрите наши прямые эфиры и записывайтесь на обучение в Школу Трейдинга — https://proplive.ru/education В Школе Трейдинга преподают профессиональные трейдеры с большим опытом торговли. Выберите курс, который подходит вам, и записывайтесь на ближайший поток обучения. А если у вас остались вопросы по обучению, напишите в техподдержку в Телеграм https://t.me/proplive
Также вы можете оформить подписку на профессиональную платформу для трейдинга — ATAS Order Flow на самых выгодных условиях. Ознакомьтесь со всеми возможностями ATAS на сайте https://proplive.ru/live-atas и попробуйте терминал бесплатно. В конце страницы вы можете оставить заявку на получение самых выгодных условий подключения ATAS.
Не забывайте, что вы легко можете стать трейдером компании Live Investing и получить капитал в управление. Для этого оставьте заявку на сайте www.proplive.ru и дождитесь звонка от нашей техподдержки.
Добро пожаловать в дружную команду трейдеров Live Investing!
Наши ресурсы:
Обучение трейдеров — https://proplive.ru/education
Группа ВКонтакте https://vk.com/live_investing_group
Группа Одноклассники https://ok.ru/liveinvesting
Аккаунт в Instagram @live_investing
Блог в Дзен https://dzen.ru/live_investing
Блог на SmartLab https://smart-lab.ru/my/liveinvesting...
Fri, 10 Nov 2023 09:33:59 +0300
М2 — это доступные для платежа собственные средства плюс депозиты.
По инфо с сайта ЦБ России построил график:
Предварительные данные:
на 1 ноября М2 = 90,6 трлн руб.
За октябрь М2 осталась на том же уровне.
За год +19,8%.
С января 2020г. рост 75,4%.
Теперь про нал.
Узкая денежная база
(более 90% — это нал).
Денежная база в узком определении включает в себя выпущенные в обращение Банком России наличные деньги плюс
остатки на счетах обязательных резервов кредитных организаций, депонируемые в Банке России.
Нала за 2 мес. стало меньше:
люди понесли нал. в банки под высокий %.
По этим цифрам видно, что ЦБ России действительно стал бороться с инфляцией.
За счёт чего расти рынкам?
1.
Див. доходность индекса Мосбиржи более 8%
(75% дивидендов физ. лица реинвестируют).
2.
Не пользуются спросом иностранные бумаги
(на эти грабли часть инвесторов уже несколько раз наступили,
недавно опять — в связи с внесением СПБ Биржи в SDN лист).
Пока растущие тренды (в основном, нефтянка) в дивидендных акциях остаются.
По индексу Мосбиржи — боковик.
Инвесторы больше ориентированы именно на дивидендные истории.
Растёт популярность LQDT.
С уважением,
Олег.
Fri, 10 Nov 2023 09:23:12 +0300
Лучшие бумаги недели. Выпуск 640 – обновления для пятницы
В таблице 1 приведены 32 наиболее ликвидные акции нашего рынка, упорядоченные по убыванию доходности за неделю с 02.11.2023 по 09.11.2023. Первые 8 акций – это лучшие бумаги недели по состоянию на утро 10.11.2023.
Внимание! Список 32 наиболее ликвидных акций в очередной раз изменился: ушли акции VKCO(VK), а вместо них пришли акции FIVE(X-5).
Таблица 1.
Бумаги в таблице 1 выделены тремя цветами:
- Красным - были лучшими неделю назад, а сейчас нет.
- Желтым - были лучшими неделю назад и остались лучшими.
- Зеленым — не были лучшими неделю назад, а сейчас стали.
Если вы уже торговали по этой системе, в вашем портфеле будут желтые и красные акции. Соответственно, текущая рекомендация для тех, кто обновляет свой портфель по пятницам:
- Если вы уже торговали по этой системе: продать красные акции (если они еще не были проданы по стоп-лоссу) и купить зеленые.
- Если вы не торговали по этой системе, купить первые 8 бумаг из таблицы 1.
- Для каждой из акций в портфеле задать стоп-лосс = цена покупки – значение стоп-лосса из таблицы 1 для соответствующей бумаги.
Сравнение доходности с индексом МосБиржи:
Таблица 2.
На что стоит обратить внимание:
- Бумаги покупайте в равных долях.
- Не забывайте устанавливать стоп-лосс после каждой покупки.
- Тэйк-профит ставить не надо, прибыль не ограничивается.
- Как вы можете увидеть из таблицы 2, лучшие бумаги недели на этот раз опять обогнали индекс Мосбиржи. На прошлой неделе всего 8 бумаг закрыли неделю ростом, хорошо, что не 7, а то пришлось бы сидеть в ОФЗ и пропустить этот замечательный рост. Следует отметить также двух героев прошедшей недели: это Мечел и префы сургута. Надеюсь, новая неделя также оправдает наши ожидания на рост рынка!
Полное описание торговой системы приведено здесь: Торговая система BWS
Предыдущий выпуск можно посмотреть здесь: Выпуск 639 – обновления для пятницы
Берегите свои деньги! Торгуйте грамотно!
Fri, 10 Nov 2023 08:53:57 +0300
В конце 2019 года ИК Иволга Капитал начала управлять капиталом. За это время прошло 3 больших фондовых падения. Но все, кто остается с нами, в плюсе. А с начала 2023 года активы нашего ДУ выросли на 600 млн руб. и мы в шаге от первого миллиарда.
— Что такое Сводный портфель PRObonds и причем тут доверительное управление?
— Почему мы ушли от мыслей о валюте и валютных активах?
— Как собираемся сохранять и приумножать в рублях?
— Жалеем ли о том, что проглядели взлет ОФЗ?
Об этом и не только Елена Богданова в эфире PRObonds 10 ноября в 16.00
Не является инвестиционной рекомендацией. Ссылка на ограничение ответственности.
Подписаться на ТГ | Чат Инвесторов| YOUTUBE | VK | Сайт
Fri, 10 Nov 2023 08:39:39 +0300
Всех приветствую!
По традиции начну с новостей.
ЦБ поддерживает использование криптовалют и майнинга в том числе в качестве эксперимента по трансграничным расчетам. Нужно развивать возможность выпуска цифровых финансовых активов, но там, где есть ответственный эмитент, где права инвесторов-граждан, которые вкладываются в такие цифровые финансовые активы, защищены. Кстати, поддерживаем их использование в международных расчетах. Мы также поддерживаем в рамках экспериментальных режимов использование в трансграничных расчетах и крипты, и майнинга — Набиуллина. А еще недавно твердили — «крипту — под запрет!» Переобуваются в воздухе «на раз-два».
НАБИУЛЛИНА: ЖЕСТКУЮ ДКП НУЖНО БУДЕТ ПОДДЕРЖИВАТЬ НА ПРОТЯЖЕНИИ НЕСКОЛЬКИХ КВАРТАЛОВ, ЧТОБЫ ВЕРНУТЬ ИНФЛЯЦИЮ К ЦЕЛИ К КОНЦУ 2024Г.
НАБИУЛЛИНА НЕ ИСКЛЮЧИЛА ЕЩЕ ОДНОГО ПОВЫШЕНИЯ КЛЮЧЕВОЙ СТАВКИ В ТЕКУЩЕМ ГОДУ. Сбербанк в ноябре-декабре ожидает резкое замедление темпов кредитования юрлиц. Сбербанк ждёт падения выдачи корпоративных кредитов на 15–20% в ближайшие месяцы. А вот и влияние высокой ставки ЦБ, которую могут еще повысить…
Т.к. на валютном рынке почти все без изменений, перейду сразу к «бумажному» рынку.
Мосбиржа: народный портфель в акциях РФ по состоянию на октябрь.
Ну что сказать, классика жанра, представлен весь список ликвидных бумаг.
Сегодня пятница, и Индекc ММВБ на недельном графике рисует АБСОЛЮТНО НЕПОНЯТНУЮ КОНФИГУРАЦИЮ СВЕЧЕЙ! Вверх/вниз = 50/50. RSI тоже в треугольнике... Это показатель пилы под хаем..
В Индексе ММВБ на днях после захода в зону сопротивления 3254-3272 рисует падающую свечу. Двойная вершина на хаю уже есть!!! Пока на мой взгляд канал с локальной поддержкой на 3218+ на 3254-3272. При этом уровень 3218+ пока чисто гипотетический, по большому счету основная поддержка — зона 3177-3191. И 55EMА медленно подбирается снизу к ней.
Рынок остается неоднородным, индекс не информативен и продолжает пилиться! Пила в новом ценовом диапазоне! Но все равно это пила! Тут можно предполагать, что угодно. Если это отстой перед новым рывком наверх — это одно! Только драйверов пока нет! Возможно драйвером будет отрост в нефти и продолжение девальвации рубля. Но если предположить, что после отроста может начаться только III-тья волна вниз — то картина может сложится вполне реальная.
Стратегические лонги пока можно держать, но при проходе и закреплении ниже зоны 3177-3191 (особенно при приходе к ней 55EMA снизу) их надо как минимум сокращать! Спекулятивно пока все непонятно, рынок неоднородный, локальные идеи с четкими стопами.
По поводу Сбера писал накануне — «Сбер на днях пробивает сопротивление 273,73, пробит канал 268,35-273,73, мишень от пробоя = 279,11±. Пробит и локальный дивергентный тренд по RSI, но возможно еще остается рабочим более старый тренд и возможно канал сместился на другой, менее восходящий. По любому при закрытии рынка в текущем диапазоне можно пробовать откупать коррекцию до 273,73+… Локальная идея по Сберу на часах — буду покупать в широкой зоне 273,36 (+55EMA) — 275,46 с общим стопом 272,6-.». И т.к. вчера ничего глобального в бумаге не произошло, рекомендации остаются в силе (даже график не буду выкладывать).
Появились конкретные примеры неоднородности и непоказательности индекса ММВБ, только Сбер на часах выше 55EMA, а одним Сбером весь рынок сложно вытянуть вверх… Тем более на вербальных интервенциях... Во мне снова просыпается медведь!
Fri, 10 Nov 2023 08:19:12 +0300
Друзья, 2022 год сильно повлиял на мою систему принятия решений и инвестиционную стратегию. Сейчас я пытаюсь расширить горизонты прогнозирования по компаниям и все больше обращать внимание на перспективы бизнеса/отрасли. Именно защита (хэдж) портфеля для меня является чуть ли не основной задачей.
Из двух компания я выберу именно ту, которая имеет четкие драйверы роста и защищена законодательными инициативами, либо экономической конъюнктурой. Если же есть маломальский риск, то идея может стать лишь спекулятивной с ограниченными временными рамками удержания акций в портфеле. Ну и раз я поставил в название Whoosh, то разберем и его перспективы.
Fri, 10 Nov 2023 07:52:30 +0300
Совсем недавно мы удивлялись росту цен на жилье даже после взлета ипотечных ставок. Пришла пора удивиться росту цен на аренду. Невольно вспоминаешь советы бизнес коучей лет 5 назад «зачем покупать? арендовать выгоднее»...
В нашем канале вы найдете все о недвижимости и инвестициях: цены, обзоры экспертов, и честный взгляд на банковские ставки.
А сегодня мы хотим поговорить про рынок аренды. Мы поделимся с вами материалами обзора банка ДомРФ, и комментариями нашего эксперта, частного маклера.
Как и в любом рынке, всегда интересны 3 составляющие:
— цены
— спрос
— предложение
Цены
Цены в Москве выросли на 21% за год, но что интересно, за квартал прирост составил +35%. То есть весь год цены снижались, а к осени резко выросли. Средний срок экспозиции квартиры снизился с 33 дней до 23. Вот эта цифра точно требует уточнения, потому что по информации нашего собеседника, даже 2-3 комнатные квартиры сдаются за неделю, из которых 5-6 дней висит объявление, а в день просмотра – квартира сдана.
В Санкт-Петербурге ситуация по ценам – аналогичная: снижение внутри года полностью нивелировано третьим кварталом. Рост цен +26% за год. Срок экспозиции сократился до 20 дней. И к сроку ровно те же вопросы, что и в случае с Москвой, ведь квартиры сдаются да несколько дней.
Что касается других регионов, прирост 16% год к году. И тут прокомментировать сложно, т.к. здесь вообще собраны все населенные пункты: и большие, и маленькие.
Пытливый читатель сразу возразит сильному усреднению цен и скажет «давай показывай по числу комнат!». А пожалуйста:
4х комнатные могут быть как сверхбольшими, так и эксклюзивными, поэтому ориентируемся на студии и однушки: 30-35 в среднем по России. 45-70 в Москве.
Предложение и спрос
Судя по цифрам, цены выросли на снижающемся предложении. Весь год число объявлений снижалось, и видимо, в третьем квартале достигло критической отметки, когда на пустом рынке можно и поднять на пару тысяч. И в итоге это вылилось в резкий рост цен.
Если смотреть год к году, то число объявлений снизилось в полтора раза.
И тут же видно, что просматриваемость объявлений существенно выросла. Это не статистическая погрешность, а реальные показатели роста заинтересованности.
Экспертное мнение
Что же говорит наш эксперт?
Статистика не показательна в части срока экспозиции квартиры. Нет квартир, которые сдаются по 20-30 дней. Это или фэйковые объявления для создания мнимости цен, или собственник на даче и не может показать квартиру.
Рост цен подтверждаю, но не на четверть за квартал. Скорее был планомерный рост в течение всего года на 2-3% ежеквартально, что вылилось в годовой прирост на уровне 10-12%.
Снижение числа объявлений имеет множество причин: тут и площадки хорошо поработали над удалением фиктивных объявлений и пользователей. И риелторы пытаются создавать закрытые базы, т.к. комиссии за размещение и продвижение уже составляют значительную часть расходов.
---
Кот.Финанс: недвижимость, финансы, инвестиции.
Полная версия обзора ДОМРФ будет опубликована в канале.
Fri, 10 Nov 2023 07:32:09 +0300
Бум IPO продолжается, на очереди Евротранс и их сеть заправок Трасса. Конечно, о нём уже давно было известно, тем не менее, оно на данный момент ближайшее, если только кто-то неожиданно не успеет заскочить раньше. Амбассадором для хайпа даже выбрали известного Боярского, в честь которого даже был назван коктейль.
Предыдущие IPO, про которые я с удовольствием писал: ВУШ, Genetico, CarMoney, Астра, Henderson. Если они не станут ежедневными, то и дальше буду писать, не пропустите.
Сначала рецепт коктейля «Боярский». Налить в стопку 25 мл гренадина. Сверху коктейльной ложкой или по лезвию ножа уложить слой из 25 мл водки. Добавить 4-5 капель Табаско. Из-за разницы в плотности составляющих соус пройдет водку насквозь и расположится сверху Гренадина. Пить залпом.
Теперь пару слов о рецепте IPO. Налить в уши инвесторов немного финансовой отчётности, рассказать о том, как бизнес полетит на луну, добавить про дивиденды, воспользоваться тем, что наш рынок превратился в песочницу, и инвесторы готовы на любой движ. Продать акции по любым ценам. Конкретно у Евротранса — по 250 рублей за акцию.
Теперь от лирики — к дебютанту. Евротранс с двух ног влетел на биржу, разместив несколько выпусков облигаций. 3 выпуска (до 2025, 2026 и 2027 годов) на 11 млрд, доходность выше 14% — не ужасно, но при нынешней ставке ЦБ и не отлично.
У Трассы 55 заправок, нефтебаза, бензовозы и супермаркеты на АЗС. Регион — Москва и МО. Кроме жидкого топлива есть и зарядки для электромобилей. Есть своё производство незамерзайки и еды. На 33 из 55 можно зарядить электромобиль, в планах увеличить количество АЗС до 64 за год, а также на всех установить электророзетки. Кроме того, есть 1 млн лояльных клиентов (по словам компании).
К финансам. По итогам 1П2023 выручка увеличилась в 3,1 раза, до 45,5 млрд рублей, на фоне роста оптовых продаж и средней цены на топливо. Показатель EBITDA за полугодие вырос в 2 раза, до 4,2 млрд, в основном благодаря росту выручки. За последние 2 полугодия EBITDA составила 8,6 млрд. Вопрос: будут ли покупать оптом так же активно и дальше, или мы увидим трёхкратное падение выручки? Или на продаже кофе будут зарабатывать ещё больше? По сопутствующим-то товарам они лидеры, но всё равно основное — это бензин и в перспективе электричество.
Чистая прибыль за 1П2023 года составила 1,4 млрд рублей. Большая часть операционной прибыли уходит на проценты по долгу, из-за чего снижается чистая прибыль. Чистый долг на 1П2023 года составил 15,9 млрд рублей, а показатель Чистый долг / EBITDA в районе 1,84, если считать EBITDA за 2П2022 и 1П2023. Год назад казалось, что компания берёт долги как не в себя, этот показатель был больше 4. Но тут стоит принять во внимание удачную конъюнктуру. А также важно понимать, что рост выручки пришёлся на оптовую продажу топлива, которая выросла в 5 раз п/п.
Эксперты БКС оценивают собственный капитал в 30 млрд рублей. Также отмечают, что дивиденды будут очень скромными, несмотря на то, что планируют платить в первое время до 75% от чистой прибыли, а потом перейти на 40–50%. Дело в том, что на ближайшие 2–3 года много планов по развитию, а также большая часть прибыли будет уходить на долги.
Цена акций на IPO составит 250 рублей за штуку. Торги на бирже начнутся 21 ноября под тикером EUTR. К 106 млн акций выпустят ещё 106 млн по допэмиссии (увеличат количество в 2 раза), итого 212 млн акций по 250 рублей. Капитализация — 53 млрд. Или почти 1 млрд за заправку, если кто считает в заправках.
Прогнозный показатель P/E выходит около 17 — многовато. А вот прогнозный P/S меньше 1 — даже маловато. Дело в низкой рентабельности и высоких процентных платежах, для того-то и нужно ай-пи-оу. Увеличить капитализацию в 2 раза (а по мнению некоторых и в 3 раза), обменяв это вот всё на какие-то дивиденды с прибыли от зарядки электрокаров через 10 лет. Вообще, очень сложно оценивать компанию, у которой показатели скачут, масштабирование бизнеса в теории запредельное, а допэмиссия акций планируется на половину от имеющихся. Не готов брать на себя смелость делать прогнозов, куда пойдёт цена. Вдруг это реально бензоэлектрический алмаз?
На предыдущих IPO объёмы предложений были сравнительно небольшими. Сможет ли рынок переварить 26,5 млрд — интересный вопрос. Это же не айтишка, а бензин. Будем посмотреть. Что касается меня, то я подал небольшую заявку (40 акций). Скорее, из любопытства, а не из-за веры в компанию. Сам их услугами пользовался 1 раз. Заправка как заправка, внутри похожа на сельшоп.
Подписывайтесь на мой телеграм-канал про инвестиции, финансы и недвижимость.
Thu, 09 Nov 2023 11:19:13 +0300
«Селигдар» занял 36 место среди 160 компаний в обновленном ноябрьском ESG-рэнкинге российских компаний, составленном рейтинговым агентством RAEX.
По сравнению с ноябрьским рейтингом предыдущего года, учитывавшим данные компании за 2021 год, позиция «Селигдара» выросла на 17 пунктов — поднялась с 53 до 36 места. Среди 10 золотодобывающих компаний, вошедших в текущий рэнкинг, «Селигдар» занял 3 место.
Подробнее ознакомиться с рейтингом raex-rr.com/ESG/ESG_companies/ESG_rating_companies/2023.11/
Thu, 09 Nov 2023 11:10:17 +0300
Выступление нашей команды @mozgovikresearch на конференции смартлаба:
Приятного просмотра!
Не забудь подписаться на канал: https://t.me/mozgovikresearch
Thu, 09 Nov 2023 10:32:26 +0300
▫️ Капитализация:53,5 млрд ₽ / 96,15₽ за акцию
▫️ Страховые премии ТТМ: 108 млрд ₽
▫️ Чистая прибыль 1П 2023: 7 млрд ₽ (против убытка годом ранее)
▫️ fwd P/E 2023:5
▫️ fwd дивиденды 2023: 12-13%
▫️ P/B: 1,2
Телеграм: t.me/+Sh-aXTTRdpMyYzky
Thu, 09 Nov 2023 10:17:06 +0300
Наша милиция нас бережет. Сначала сажает, потом стережет. А вообще, наше государство заботится о нас, о частных инвесторах, придумывают различные льготы и налоговые вычеты, лишь бы мы несли свои деньги на фондовый рынок для поднятия его с колен. С 2015 года существует программа специальных инвестиционных счетов со льготными налоговыми режимами. С 1 января 2024 добавится новый, так называемый ИИС-3. Давайте с вами разберемся, что за первые два типа ИИС и чем отличается третий от двух предыдущих?
На данный момент существует два типа ИИС (тип А и тип Б)
Тип А или ИИС-1 – вид налогового вычета, при котором можно вернуть до 52 000 рублей в год. Каким образом? За один календарный год вам необходимо пополнять ИИС на 400 000 рублей, если хотите получить максимальные «плюшки», можете и больше, но смысла уже не будет.
Пополнять можете планомерно в течение года, а можете разом. Пополнили, например в 2022. В следующем, в 2023 году захотели получить налоговый вычет 52 000 рублей. Чтобы все было шито-крыто, вы должны платить НДФЛ, ваша «белая» зарплата должна быть такой, при которой НДФЛ превышает эти самые 52 000 рублей.
Небольшое отступление: если ваш доход выше 5 000 000 рублей и вы платите 15% НДФЛ, то максимальная сумма вычета увеличивается до 60 000 рублей. Ау, тут есть такие? Напишите в комментариях.
Подать заявление можете на следующий календарный год, следующим за тем, в котором вносили средства.
Первый способ (спасибо брокеру за это) в приложении брокера, которым вы пользуетесь, если у него есть такая возможность. У Тинькофф точно есть, пишешь в чате, хочу получить вычет по ИИС типа А и процедура проходит по упрощенной форме. Брокер за Вас подает все необходимые документы, а вам остается только ждать свой налоговый вычет.
Второй способ – подать декларацию 3-НДФЛ, своими ножками сходить в налоговую или на сайт ФНС. В течение трех месяцев ваш налоговый вычет придет на вашу банковскую карту.
Данный налоговый вычет подходит тем, кто получает белую зарплату и пополняет ИИС на 400 000 рублей в год.
Тип Б или ИИС-2 – вид вычета, который позволяет не платить налог на купонный доход от облигаций и на весь доход с продажи ценных бумаг.
При данном типе ИИС, получить льготы вы сможете только при его закрытии, не ранее, чем через три года. Можно, например, пополнять счет по 1 миллиону в год на протяжении трех лет. И допустим, что через три года, ваши 3 000 000 рублей превратились в 5 000 000 рублей. Вы имеете прибыль 2 000 000 рублей и хотите ее зафиксировать. Если на обычном брокерском счете вам придется заплатить налог в 13%, получается 260 000 рублей, то используя вычет типа Б, вы избавите себя от этой нерадостной процедуры.
Данный тип вычета подходит тем, кто не платит НДФЛ, таким как самозанятым и ИП.
Какой тип вычета подходит вам решать сразу необязательно, можете подождать три года и уже потом определиться. Вернуть налоговый вычет за три года по типу А или зафиксировать прибыль по типу Б.
Новый ИИС-3
С 1 января 2024 года вы сможете открыть только ИИС нового типа. Но вы можете еще успеть открыть ИИС старого типа до 31 декабря 2023 года, если вам не понравятся условия ИИС-3.
Налоговый вычет. Тут появится комбинация вычетов. То есть в одном ИИС будут возможности первых двух типов. Вычет с пополнений до 52 000 рублей и не будете платить налог с дохода от продажи ценных бумаг. Максимальный размер налогового вычета по инструментам долгосрочного инвестирования в совокупности не может превышать 400 тыс. руб. в год.
Возможно открыть до трех ИИС нового типа на человека. Но при условии, что закрыты первые два типа ИИС.
Ограничения на сумму ежегодных пополнений снимут.
ИИС-3 сначала будет пятилетним. Спустя три года (с 2027 г.) минимальный срок владения ИИС-3 будет ежегодно увеличиваться на год вплоть до 10 лет. То есть, открыв в 2027 году, ИИС становится шестилетним, в 2028 году – семилетним и так далее, пока не дойдет до 10 лет.
Чтобы ваш старый ИИС превратился в новый, нужно будет подать специальное заявление. Его форму определит Федеральная налоговая служба. Если вам нравятся условия вашего старого ИИС, переходить на новый вас никто заставлять не будет.
Если же вдруг, вы захотите изменить свой старый ИИС на новый, в зачет пойдут только три года владения. Например, если вашему ИИС 5 лет и вы решили перейти на новый, вам зачтут только три года владения из пяти, что в принципе, тоже неплохо.
На новом типе ИИС не будет налоговых вычетов по бумагам иностранных компаний. Исключение – ценные бумаги компаний, зарегистрированных в ЕАЭС.
И еще один из важных моментов. Досрочное снятие денежных средств будет возможно только в критических жизненных ситуациях, например, для оплаты лечения. Полный список таких ситуаций прорабатывается.
В целом, если не накуралесят, то норм. Тут вам и вычеты, и налог с дохода от прибыли по ценным бумагам платить не надо, и пополняй на сколько душе угодно. Правда, наш инвестор не любит смотреть далеко, а тут целых пять лет. Как говорил Цицерон наших дней: «Смотреть в будущее могут не только лишь все!», а видимо придется.
Ставьте лайк, подписывайтесь на мой телеграм-канал, в котором я рассказываю о финансах и делюсь своим опытом инвестирования!
Thu, 09 Nov 2023 09:54:50 +0300
RUB бумаги
Thu, 09 Nov 2023 09:49:26 +0300
Дорогие инвесторы, сегодня мы с радостью рассказываем о результатах Софтлайна за 3 квартал и 9 месяцев 2023 года!
3 квартал:
· Оборот: 22,1 млрд рублей (+ 52,3% г/г). Рост впервые за последние 2 года!
· Валовая прибыль: 5,7 млрд рублей, рост практически в 3,7 раза год-к-году, а по валовой рентабельности – вновь рекорд: 26,0%!
· Доля собственных решений в валовой прибыли: 63%
9 месяцев:
· Оборот: 52,6 млрд рублей (+ 16% г/г)
· Валовая прибыль: 12,5 млрд рублей, рост на 81% год-к-году. При этом в структуре валовой прибыли более 47% ее доли пришлось на высокорентабельные собственные решения Группы
· Скорректированная EBITDA: многократный рост - 1,7 млрд рублей по сравнению с 6,6 млн рублей за 9 месяцев 2022 года
При этом с долговой нагрузкой у нас по-прежнему все отлично: скорректированный чистый долг Группы к отчетной дате составил 7,2 млрд рублей — это 1,7x к скорректированной EBITDA за последние 12 месяцев.
А что дальше? По нашим прогнозам, оборот Группы за 2023 год будет на уровне не менее 85 млрд рублей. Рентабельность по валовой прибыли составит не менее 20%, а скорректированная EBITDA — не менее 3 млрд рублей. Соотношение скорректированного чистого долга к скорректированной EBITDA Группы на конец 2023 года ожидается на уровне не более 2х – и этот уровень мы нацелены не превышать и в дальнейшем.
Мы благодарим вас, наших инвесторов, за поддержку и веру в бизнес Софтлайна. И продолжаем придерживаться открытой коммуникации, поэтому приглашаем подключиться к звонку с топ-менеджерами уже в 13:00 мск!
Оставляем ссылку: https://events.webinar.ru/softline/1853185349
И до встречи!
Thu, 09 Nov 2023 09:12:25 +0300
В четверг мы ведем трансляции, посвященные профессиональному трейдингу на Московской бирже. Обсуждаем сложные темы, активно торгуем рынок и разбираем крупные сделки. В эфир выходят преподаватели Школы Трейдинга, каждый из которых может разобрать систему своей торговли и дать зрителям больше пользы.
Команда опытных трейдеров Live Investing обучает трейдингу с нуля. Присоединяйтесь к эфиру, задавайте вопросы преподавателям и торгуйте вместе с нами.
09:30 — 10:00 — Обзор рынка, скальперский брифинг от Артема Кендирова
10:00 — 11:30 — Разбор крупных сделок, активная торговля на Мосбирже и на крипте, сложные темы
11:30 — 12:00 — Торговля на криптобирже Binance. Аналитика и разбор сделок.
Закрытый Телеграм-канал для трейдеров — https://schoollive.ru/liveonline/ — это:
1. Обучение трейдингу с 7 до 23 часов по Мск каждый будний день
2. Торговля в прямом эфире на реальном рынке
3. Открытый текстовый и видео чаты трейдеров
4. Настройки стакана и рекомендации по торговле
5. Сигналы по сделкам от трейдеров, которые реально совершают их, а не просто дают советы
Подключайтесь и станьте частью крутой команды!
Можно ли обучиться и стать трейдером с нуля? Можно! Смотрите наши прямые эфиры и записывайтесь на обучение в Школу Трейдинга — https://schoollive.ru/obuchenie В Школе Трейдинга преподают профессиональные трейдеры с большим опытом торговли. Выберите курс, который подходит вам, и записывайтесь на ближайший поток обучения. А если у вас остались вопросы по обучению, напишите в техподдержку в Телеграм https://t.me/proplive
Не забывайте, что вы легко можете стать трейдером компании Live Investing и получить капитал в управление. Для этого оставьте заявку на сайте www.proplive.ru и дождитесь звонка от нашей техподдержки.
Добро пожаловать в дружную команду трейдеров Live Investing!
Наши ресурсы:
Обучение трейдеров — https://schoollive.ru/obuchenie
Группа ВКонтакте https://vk.com/live_investing_group
Группа Одноклассники https://ok.ru/liveinvesting
Аккаунт в Instagram @live_investing
Блог в Дзен https://dzen.ru/live_investing
Блог на SmartLab https://smart-lab.ru/my/liveinvesting...
Thu, 09 Nov 2023 09:08:39 +0300
В последнем обзоре рубрики мы отмечали, каким бумагам отдавали предпочтение клиенты БКС Мир инвестиций. Разбираемся, какие изменения произошли в начале ноября — в период, когда российский рынок показал небольшое снижение.
В сравнении с предыдущим периодом, за бортом топ-6 акций, от которых инвесторы ожидают роста, остались акции Системы и X5 Group. Если по акциям ритейлера ситуация не сильно изменилась, то по акциям Системы она явно ухудшилась — отношение маржинальных лонгов и шортов теперь 72% к 28% против 94% к 6% ранее. Ее место заняли бумаги рекрутера HeadHunter, которые снова рассматриваются в рамках данного обзора, так как по ним открыт доступ к коротким позициям.
По-прежнему инвесторы с оптимизмом смотрят на префы Татнефти и Сбера, акции Газпрома, Polymetal.
В списке претендентов на падение у трейдеров также есть новые имена. Акции ОГК-2 и ранее были близки к этому топу, но не попадали туда, теперь же отношение маржинальных лонгов и шортов ухудшилось — до 9% к 91%.
Привычные участники списка последних недель — М.Видео, застройщики ЛСР и Самолет. Не первый раз в него попадают и Аэрофлот с Группой Позитив.
Бесплатный шорт на три месяца
Если вы совершите сделку шорт с 18 сентября по 17 декабря 2023 г., то три месяца после этого сможете открывать короткие позиции без платы за перенос. Максимальная сумма сделок в рамках акции — 10 млн руб. Шортить можно российские и квазироссийские ценные бумаги на Мосбирже. Акция действует: для новых клиентов БКС, клиентов с активами менее 1 тыс. руб., а также тех, кто не совершал сделок переноса маржинальных позиций в период с 1 февраля по 18 сентября 2023 г. Узнать подробности.
*Не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией