Thu, 16 Jan 2025 10:52:48 +0300
Аналитики инвестдомов регулярно дают прогнозы по акциям российских компаний. Посмотрим, о чем в начале года говорит консенсус — мы выбрали 10 акций, которые, согласно ожиданиям, вырастут сильнее других в 2025 г.
Отбор производился исходя из данных Интерфакса, с учетом позитивной оценки в консенсусе по взглядам аналитиков.
РуссНефть: целевая цена — 235 руб., потенциал — 85%
Компания торгуется с крайне низким мультипликатором 0,7х P/E (2024п) на фоне высокой неопределенности в сроках начала выплаты дивидендов, что дает высокую потенциальную доходность инвесторам с высоким аппетитом риска.
Не находится под санкциями. РуссНефть фокусируется на реализации нефти корпоративным клиентам внутри России. В 2023 г. компания поставила на внутренний рынок 4,6 млн тонн (68% от общего объема продаж).
Аналитики ожидают улучшения финансового положения компании и снижения показателя Чистый долг/EBITDA до 2х с 2024 г.
Также компания выигрывает от роста цен на нефть.
Софтлайн: целевая цена — 193 руб., потенциал — 62%
Компания активно участвует в программе импортозамещения и делает акцент на собственные разработки. Доля российских поставщиков в сегменте сторонних решений, который исторически был главным для компании, выросла с 28% в 2020 г. до 56% в 2022 г., при этом доля импортных продуктов за период снизилась с 73% до 44%. Продажа сторонних решений остается крупным бизнесом для Софтлайна.
Аналитики ожидают роста финансовых показателей по итогам 2024–2025 гг.
ВсеИнструменты.ру: целевая цена — 150,33 руб., потенциал — 60%
Крупнейший в РФ специализированный онлайн-магазин в сегменте DIY (товаров для дома, дачи, стройки и производства).
Бизнес ВИ.ру исторически быстрорастущий и прибыльный, с умеренной долговой нагрузкой: на сентябрь 2024 г. Чистый долг/EBITDA без аренды был меньше 1х. У компании сильные позиции на рынке: в 2023 году ВИ.ру занимала 11% онлайн-рынка DIY, а в корпоративном сегменте — более 50%.
Дивидендная политика ВИ.ру предполагает выплату не менее 50% чистой прибыли по МСФО. Компания планирует заплатить первые после IPO дивиденды за 2024 г., а после может перейти на квартальные выплаты.
МТС Банк: целевая цена — 2165,6 руб., потенциал — 59%
Высокая ключевая процентная ставка, с одной стороны, замедляет процесс кредитования, с другой — позволяет банкам привлечь максимальное количество средств на депозиты, что позитивно сказывается на их финансовых показателях.
МТС Банк — новичок на фондовом рынке. Руководство компании объявило амбициозную стратегию на развития до 2027 г. В случае ее успешной реализации акции могут существенно подорожать, а именно — увеличить чистую прибыль в 2–2,5 раза к 2027 г. относительно результатов 2024 г. и поддерживать рентабельность капитала (ROE) на уровне 20–25% с потенциалом дальнейшего роста до 30% и более наряду с регулярными дивидендными выплатами.
ЕвроТранс: целевая цена — 183,5 руб., потенциал — 56%
Компания расширяется и активно наращивает количество заправочных станций. Сейчас строится 8 новых АЗС. До конца 2025 г. число заправок должно вырасти до 63 (+15%), а к 2032 г. — до 83 (+51%). При этом бизнес компании уже переходит к зрелой стадии: новые крупные проекты, кроме уже заявленных, маловероятны, а рост ключевых финансовых показателей в ближайшие годы ограничен. Переход от активного роста к бизнес-модели зрелой компании будет и дальше способствовать увеличению дивидендных выплат.
На заправках ЕвроТранса, помимо топлива, продаются дополнительные товары и услуги. Супермаркеты и кафе на АЗС позволяют продавать более маржинальные товары и позитивны для рентабельности бизнеса. Также компания активно развивает инфраструктуру заправок с альтернативными источниками энергии (электричество, газ). Это позволит нарастить выручку за счет привлечения других групп пользователей автотранспорта.
Ростелеком: целевая цена — 90,7 руб., потенциал — 41%
Компания работает в сегменте связи, относительно устойчивом к неопределенности в экономике. Имеет долгую историю дивидендов, но с умеренной доходностью. По итогам прошлого года, вероятно, отразит хорошие показатели выручки и EBITDA.
Интер РАО: целевая цена — 5,28 руб., потенциал — 40%
Повышение спроса на электроэнергию в 2024 г., а также индексация тарифов на газ приводят к росту цены на электроэнергию, что позитивно скажется на финансовых результатах компании.
Благодаря процентным доходам чистая прибыль за 2024 г. может вырасти г/г, что потенциально приведет к увеличению дивидендов. Рост процентных доходов из-за высокой ключевой ставки и значимые результаты инжинирингового и энергомашиностроительного сегментов могут благотворно повлиять на прибыль и выплату дивидендов.
IVA Technologies: целевая цена — 305 руб., потенциал — 39%
Высокий спрос на российское программное обеспечение вследствие санкционного давления и курса на импортозамещения — один из ключевых факторов роста для акций компании. Аналитики ожидают позитивных финансовых результатов за 2024 г.
Компания также имеет низкую долговую нагрузку, показатель Чистого долга/EBITDA находится на низком уровне — 0,31х.
В этой связи IVA Technologies сможет направлять на выплату дивидендов не менее 50% скорректированной чистой прибыли и увеличить размер выплат в ближайшие годы.
Промомед: целевая цена — 510 руб., потенциал — 33%
Иностранные компании резко снизили клинические исследования в России в 2022–2024 гг., что освобождает существенную долю рынка на горизонте 4–5 лет. Промомед ведет работу по импортозамещению востребованных препаратов в ключевых сегментах.
За последние два года компания вывела лекарственные препараты для лечения онкологических заболеваний (например, Эрибулин), ожирения и сахарного диабета (Квинсента и Энлигрия), ВИЧ (Ролнавир), антикоагулянты (Энопарин) и другие. Это обеспечило существенный рост выручки.
Хэдхантер: целевая цена — 4939,6 руб., потенциал — 34%
Безработица в России находится на рекордно низком уровне, в ноябре она составила 2,3%. Увеличение конкуренции за персонал обусловило сильные финансовые результаты компании за 9 месяцев 2024 г. В III квартале выручка выросла на 28,4% год к году (г/г), преимущественно за счет увеличения средней выручки на клиента (ARPC). Среднедневное количество активных вакансий на платформе взлетело на 24% г/г. В сентябре был достигнут исторический максимум — свыше 1,6 млн.
В декабре компания выплатила специальные дивиденды, что стало возможным вследствие редомициляции Хэдхантера в Россию. Дивидендная доходность на дату отсечки составила около 23%.
*Не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией
Thu, 16 Jan 2025 09:56:16 +0300
1. Да, пацаны, да! Сначала новости рынков!
Сегодня 16 января 2025 года, да уже снова четверг, если календарь не врет!,
Вот уже прожили пол месяца Нового Года!
Мосбиржа в прошедший торговый день немного припала и остановилась на величине 2842,96!
И сегодня на рынках Азии акции торгуются дружно в плюс:
Shanghai (+0,21%);
Hang Seng (+0,76%);
Kospi (+1,22%);
Nikkei (+0,50%);
Фьючерс S&P(+0,08%);
Bitcoin $99641,3
Золото сейчас чуток приросло и стало стоить 2694,17 ( за тройскую унцию ) Доллар 102,266 руб, евро 105,396 руб., нефть Брент 82,10 на 09:12 Москвы
Пока вы спали, в мире творится черт-те что!
Нефтебаза в Воронежской области была атакована сразу тремя беспилотниками.
По словам очевидцев все три дрона упали на территории НПЗ с разницей в несколько минут.
Сейчас на месте происшествия работают оперативные службы.
Минувшей ночью в небе над Воронежской, Белгородской, Тамбовской и Курской областями было перехвачено и уничтожено 27 украинских беспилотников. Наибольшее количество БПЛА — 15 — сбили в Белгородской области, семь над Воронежской, три над Тамбовской и два над Курской. Пострадавших нет!
Сегодня:
1) ТГК-2 (TGKB) — ГОСА по дивидендам.
2) Henderson (HNFG) — выручка за декабрь 2024.
3) Президент РФ Владимир Путин проведет переговоры с президентом ЦАР Фостеном Арканжем Туадерой.
4) Банк России опубликует отчет «Мониторинг отраслевых финансовых потоков».
2. Личные новости: Сегодня спал хорошо!
Кому нравятся мои посты, можете кинуть сотню, другую ко мне на точку приема донатов:
https://yoomoney.ru/to/410014495395793
Ваш все тот же S.Hamster
Thu, 16 Jan 2025 09:48:28 +0300
Первая оценка денежной массы М2 и М2Х на 01.01.2025 от Банка России отразила значимую девалютизацию банковских депозитов. За последние 3 месяца валютные депозиты могли сократиться на $15 млрд до $137 млрд, в основном за счет юрлиц -$12 млрд, в т.ч. -$6 млрд в декабре.
~40% инвалютных депозитов юрлиц в прошлом относилось к одной компании - Сургутнефтегазу. C 2022 компания могла конвертировать в рублевые активы до 50% своей кубышки. Сама кубышка могла вырасти почти до 7 трлн руб. ($67 млрд). Компания закрыла почти все цифры в отчетности с 1п. 2024 г. Допускаю, что под изменения в своих финансовых активах (ранее они легко просчитывались).
Капитализация Сургута сейчас 1,3 трлн руб., в т.ч. 0,8 трлн обыкновенных (24 руб.) и 0,5 трлн привилегированных акций (58 руб.) Только на процентных доходах компания может зарабатывать ~0,8 трлн в год и >1,3 трлн при полной конвертации кубышки в рублевые активы. Недавнее попадание Сургута в SDN-лист может ускорить процесс девалютизации баланса.
Первое ускорение девалютизации происходило в конце 2022 — начале 2023 со 100% до ~70% кубышки. Дальше валютная часть могла оставаться стабильной, а рублевая естественно увеличиваться за счет накопления только рублевых активов. Предположу, что сейчас пошла вторая волна конвертации валюты после достижения курса USD 100 руб. и рублевая часть уже выросла до 50%.
Конвертация валюты должна поддержать курс рубля, так как банки будут вынуждены сокращать открытую валютную позицию, в т.ч. продавая валюту.
Не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией… Но если не сейчас, то когда ещё возникнет такая возможность поменять инвестдекларацию и начать вкладывать в более рискованные и долгосрочно более доходные чем деньги активы.
———
Что было с рублевой М2 в декабре:
▪️Всего приток +5,4 трлн до 117,5 трлн руб. Основная часть, как обычно, пришла из бюджета.
▪️У юрлиц прибавилось +0,6 трлн (на столько же сократились валютные депозиты, возможно за счет Сургута). Год назад в декабре на счета юрлиц притекло +2,5 трлн — тогда был кредитный бум во всех сегментах на повышении ключевой ставки.
▪️У физлиц, наоборот, рекордный приток рублей +4,8 трлн, в т.ч. +0,6 в наличных. Год назад приток был лишь +3,4 трлн, в т.ч. +0,3 в наличных рублях.
За год денежная масса М2 приросла на 18 трлн руб. (+19,5%), в т.ч. +4,3 средства юрлиц и +13,7 средства физлиц. Из валютных депозитов ушло -2 трлн с учетом переоценки, в наличных рублях добавилось лишь +0,2 трлн за год.
Thu, 16 Jan 2025 09:34:15 +0300
Thu, 16 Jan 2025 09:34:42 +0300
Thu, 16 Jan 2025 09:19:12 +0300
В посте рассказываем об очередной крутой M&A-сделке, на этот раз — в сфере ИБ.
Что купили: 51%-ную долю в компании К2-9b, которая занимается комплексной системной интеграцией и внедрением решений в кибербезе. Софтлайн имеет право на поэтапную консолидацию всех 100% капитала компании в 2027-2028 гг.
Зачем купили? Несколько причин:
1) К2-9b — растущий бизнес. Основные показатели:
выручка К2-9b в 2023 г. — более 600 млн руб;
по итогам 2024 г. выручка К2-9b может превысить 1 млрд рублей (ожидаемый рост на 66% г/г), а в 2025 году рост оборота может составить 40%
2) Синергия. К2-9b станет частью дочки Софтлайн — Инферит, направление «Инферит Безопасность».
Присоединение K2-9b имеет высокий синергетический потенциал с АКБ Барьер — разработчиком защищенных автоматизированных рабочих мест, который также находится в контуре «Инферит». Покупка K2-9b позволит ускорить масштабирование экосистемных решений Софтлайн в направлении кибербезопасности.
3) Растущий рынок. Недавно мы представили новый прогноз аналитиков Б1, который предполагает рост ИТ-рынка на 11% в год в среднем с 2023 по 2028 годы. При этом сегмент кибербезопасности будет расти быстрее — на 12% в год.
За сколько купили: первый этап сделки был оценен в сумму около 400 млн руб., часть которой будет оплачена акциями Софтлайн, как мы ранее и планировали
Софтлайн по-прежнему планирует расти быстрее рынка за счет а) акцента на быстрорастущих сегментах и б) M&A-стратегии. Покупка K2-9b — это комбо :) Подробнее о компании можно почитать на их сайте и в нашем релизе.
Что думаете о сделке? Мы слышим пожелания наших инвесторов — в этот раз постарались раскрыть больше финансовых данных!
Thu, 16 Jan 2025 09:27:07 +0300
2 дня назад я провел свою первую за 5 лет инвестирования ребалансировку портфеля и удалил из него сразу 8 эмитентов, чьи акции не показывают роста котировок и у них есть проблемы с дивидендами. Одним словом, они потеряли для меня свою инвестиционную привлекательность!
Мой портфель
В составе моего портфеля много эмитентов, до ребалансировки я инвестировал сразу в 37 российских компаний:
«Зачем тебе столько эмитентов в портфеле?»
Это один из самых распространённых вопросов, который мне задаёте вы, подписчики!
5 лет назад, когда я начал инвестировать, естественно, у меня не было опыта и четкой стратегии. Поэтому, как и большинство новичков, я набрал в портфель часть спорных бумаг, которые со временем не оправдали моих ожиданий.
К тому же, я изначально равнялся на количество эмитентов в составе индекса Мосбиржи, в котором на данный момент 49 компаний и на портфель Уоррена Баффета, который инвестирует сразу в 41 компанию.
Т.е. я никогда не был против большого количества эмитентов в портфеле!
Но, хоть у меня в портфеле и было много эмитентов, основную часть своего капитала я инвестировал в 10-12 акций, а больше половины портфеля занимали всего 3 бумаги.
Примерно такое же распределение сейчас в индексе Мосбиржи и в портфеле Баффета:
Как я провел ребалансировку?
Я удалил из портфеля сразу 8 эмитентов, которые потеряли для меня свою инвестиционную привлекательность.
Когда я покупал их 5 лет назад, ситуация на рынке и в экономике нашей страны была другая и по этим бумагам были хорошие прогнозы, но они не оправдались!
В итоге я избавился от:
- Нижнекамскнефтехим
Котировки акции падают 4 года и компания сильно урезала дивиденды (выплата около 3% годовых). - Казаньоргсинтез
Котировки акции последние 5 лет двигаются в боковике, дивиденды в 2 раза ниже инфляции (выплата около 4.5% годовых). - Юнипро
Акция не имеет восходящего тренда в котировках и с 2021г не платит дивиденды. - Химпром
Акция довольно волатильная, до 2023г показывала рост котировок. Но за последний год подешевела на 50% и не платит дивиденды 3 года подряд. - ТГК-1
В котировках отсутствует долгосрочный восходящий тренд, дивиденды не платит с 2021г. - Акрон
Котировки, в целом, привлекательны, но прогноз по дивидендам в 3 раза ниже официальной инфляции (выплата около 3.2% годовых). - ТМК
Нет роста котировок, акция за последний год снизилась почти на 60%. Так же компания 4 последних года подряд снижает размер дивидендов. - ОГК-2
Отсутствует рост котировок, дивиденды не платит с 2022г.
В целом, в этих акциях у меня была лишь небольшая часть капитала и после их продажи я получил около 115 000р.
Во что я вложил деньги с продажи акций?
Это была моя первая продажа бумаг за весь срок инвестирования. 115 000р я инвестировал в акции Х5. Я считаю, у акций Х5 есть потенциал как роста, так и щедрых дивидендных выплат!
Компания весной (март-апрель) обещает объявить о новой дивидендной политике и дать рекомендацию по размеру дивидендов. Сама выплата может составить 25% годовых, если компания распределит выплаты за два пропущенных года. У компании хорошее финансовое положение и это лидер потребительского сектора.
Как мой портфель выглядит после ребалансировки?
Теперь у меня в портфеле 29 дивидендных эмитентов! Причём в первых 10 акциях у меня сосредоточенно около 80% всего капитала.
Заключение
Обычно я предпочитаю ребалансировать портфель не за счёт продажи одних бумаг и покупки других, а за счёт смещения фокуса покупок с акций, у которых снизилась инвестиционная привлекательность, на акции, у которых она увеличилась.
Но после 5 лет инвестирования и смены ситуации на рынке из-за санкций, ухода нерезидентов, перестройки экономики, вопрос масштабной ребалансировки через продажи назрел и я решил избавиться от тех акций, которые больше не соответствуют моей инвестиционной стратегии!
- МОЙ ТЕЛЕГРАМ КАНАЛ
Друзья, спасибо за внимание к моим статьям! Жду ваших комментариев. Приглашаю вас на свои другие каналы.
Thu, 16 Jan 2025 09:24:15 +0300
Опубликованные накануне данные Росстата по инфляции нельзя назвать позитивными, поскольку за первые 13 дней января показатель вырос на 0,67%. Однако на вечерней сессии инвесторы воспряли духом, полагая, что Центробанк больше не станет повышать ключевую ставку, и мы наблюдали подъем в большинстве ликвидных акций.
В лидерах роста в среду был VK, акции которой подорожали на 9%. Новостные ленты пестрели заголовками о том, что ЦБ зарегистрировал акции Скилбокса, и инвесторы начали активно скупать эти бумаги, рассчитывая на успешное будущее IPO дочерней компании.
Однако многие из них упустили из виду реальные показатели деятельности EdTech-сервиса. После начала СВО среднегодовой прирост выручки составил всего несколько процентов, тогда как их прямые конкуренты за это же время увеличили свой бизнес более чем в два раза. Таким образом, потенциальное размещение Скилбокс может пройти по низким мультипликаторам.
Фудретейлер Х5 подтвердил намерение выплатить дивиденды в текущем году, однако конкретные суммы и даты выплат пока остаются неизвестными. В ближайшее время совет директоров планирует утвердить обновлённую дивидендную политику, так как предыдущий подход, основанный на соотношении чистого долга к EBITDA не выше 2х, уже не соответствует современным макроэкономическим условиям. Вероятно, новый устав снизит допустимый уровень долговой нагрузки до 1,5х и сделает акцент на использовании свободного денежного потока для расчёта размера дивидендов.
Согласно сообщениям Bloomberg и Reuters, несколько танкеров с российской нефтью марки ESPO сейчас находятся в простое вблизи китайских берегов из-за введённых санкций против морских перевозчиков. Оба агентства отмечают высокий спрос на этот сорт черного золота со стороны китайских нефтепереработчиков, что позволяет предположить, что будут найдены способы обхода этих ограничений. Следовательно, значительного снижения объёмов экспорта Роснефти ожидать не приходится, однако снижение маржинальности избежать вряд ли удастся.
Через несколько дней стартует налоговый период, и учитывая решение финансовых властей об увеличении объема продаж валюты до 6 февраля, можно прогнозировать укрепление курса рубля по отношению к доллару и юаню.
❗️Не является инвестиционной рекомендацией
Thu, 16 Jan 2025 09:22:11 +0300
morning note☕️
IMOEX (2842) упал на 0.6% по итогам основной сессии, но на вечерке индекс вырвали аж на 2902. Видимо мой таргет на январь 2950 — 3000 все-таки реализуется. RGBI (105.26) упал по итогам основной сессии, но ОФЗ также отскочили вверх на вечерке.
Принт по месячной и недельной инфляции оказался лучше ожиданий рынка. Инфляция в декабре составила 1.32% против ожиданий 1.57%. Учитывая сезонность, замедление темпов роста цен относительно ноября рынок воспринял бурным ростом. Самое смешное, что какой бы не была инфляция на вчерашнем принте, ставку на ближайшем заседании не поднимут, поэтому в теории чем она была бы выше, тем ниже реальная ставка, тем было бы лучше для стоков (но это только в теории). На замедлении инфляции, тактически лучше себя будут чувствовать активы с высокой чувствительностью к ставке (большой долг/влияние ставки на потреб спрос). Девелоперы сделали по +4% после публикации принта.
США разрешили операции с рядом компаний из РФ, на которые недавно (а на некоторые давно) попали в SDN, в том числе Роснефть, Совкомфлот, ГПН. Даже логически трудно объяснить почему кто-то решил купить эти активы на временной лицензии на операции, которая действует до 1 го марта (и я не уверен что включает в себя любые операции). Практически все санкции (НКЦ/Мосбиржа и тп) имели лицензию, которая позволяла свернуть операции с попавшими под санкции компаниями к определенному сроку. В общем, в вопросе санкций ничего не поменялось, поэтому реакция отдельных бумаг на это имхо как минимум избыточная.
Вчера народу порвало пуканы от возможного IPO Skillbox на фоне регистрации Банком России обыкновенных акций. Кто-то начал писать, что IPO не будет так как регистрация чисто техническая. В таких случаях (помимо логики) лучше смотреть на объемы торгов. Маловероятно, что оборот в 10 млрд в таком стоке сделали физики. Также у ВК (с их отрицательной EBITDA), огромная долговая нагрузка, которая требует каких то действий, либо монетизации каких-то активов (IPO Skillbox или VK Tech, о котором компания писала в декабре 24!), либо допки (кто ее купит в нужном объеме?), либо рефинанса по льготной ставке. Так что IPO активов вполне себе ложится в в логику дальнейших действий компании в текущей ситуации. Еще раз напишу, что Ростелеком (тоже с не самым комфортным долгом при такой ставке), может вернуться к вопросу с IPO ЦОД в этом году, но это мы скорее всего узнаем только на след звонке с компанией.
Thu, 16 Jan 2025 08:26:57 +0300
Брокеры ежегодно составляют список акций для покупки, поэтому вырисовывается матрица консенсусных идей. Предлагаю в одном посте суммировать выбор брокеров, а также захейтить пару сомнительных вариантов для портфеля.
Thu, 16 Jan 2025 08:19:07 +0300
Вчера вышли данные Росстата по официальной инфляции, которая продолжает ускоряться. Это может говорить о том что ключевая ставка останется высокой, а на ближайшем заседании возможно даже ее повышение.
Сейчас на рынке облигаций одной из здравых идей является флоатеры (облигациями с плавающим купоном). Однако нужно учитывать некоторые особенности долгового рынка, которые проявились в конце 2024 года и повлияли на стоимость флоатеров: перенасыщенность рынка новыми выпусками, снижение риск-профиля участников рынка, и как следствие снижение стоимости облигаций компаний с повышенным долгом.
Рассмотрим какие сейчас есть интересные варианты с ежемесячным начислением купонов с рейтингом А- и выше. Купонная доходность зависит от ставки RUONIA (процентной ставки однодневных межбанковских кредитов) или ключевой ставки (КС). На 14 января ставка RUONIA составляет 21%, ключевая ставка тоже 21%. Облигации для квалифицированных инвесторов в скобках отмечены буквой «К».
1. Позитив 1Р2
Компания, разрабатывающая ПО в сфере кибербезопасности.
Рейтинг: А+(RU) от АКРА
ISIN: RU000A10AHJ4
Стоимость облигации: 101,5%
Купонная доходность: КС +4% (в январе купон 20,55 ₽ или 25%)
Дата погашения: 17.12.2026
2. Селектел 1Р5
IT-компания, которая специализируется на предоставлении услуг дата-центров и облачных технологий
Рейтинг: ruA+ (Эксперт РА)
ISIN: RU000A10A7S0
Стоимость облигации: 102,64%
Купонная доходность: КС +4% (в январе купон 20,55 ₽ или 25%)
Дата погашения: 23.05.2027
3. Амурская область 24001 (К)
Рейтинг: ruA (Эксперт РА)
ISIN: RU000A10AАU6
Стоимость облигации: 104,13%
Купонная доходность: КС +5% (в феврале купон 22,08 ₽ или 26%)
Дата погашения: 12.12.2026
4. Россети Московский регион 1Р8
Компания, оказывающая услуги по передаче э/э и технологическому присоединению потребителей к электрическим сетям
Рейтинг: AАА (от АКРА)
ISIN: RU000A10AFW1
Стоимость облигации: 102,59%
Купонная доходность: КС +2,9% (в январе купон 19,64 ₽ или 23,9%)
Дата погашения: 14.12.2026
5. Русгидро 2Р05
Один из крупнейших энергетических холдингов
Рейтинг: AАА (от АКРА)
ISIN: RU000A10AEB8
Стоимость облигации: 100,74%
Купонная доходность: КС +2,75% (в январе купон 19,52 ₽ или 23,75%)
Дата погашения: 09.12.2026
6. ТГК-14 1Р4 (К)
Энергетическая компания, обеспечивает электричеством и теплом Забайкальский край и Бурятию.
Рейтинг: ruBBB+ (эксперт РА)
ISIN: RU000A10AEE2
Стоимость облигации: 105,94%
Купонная доходность: КС +6,5% (в январе купон 22,6 ₽ или 27,5%)
Дата погашения: 07.06.2027
7. ЭТС 1Р06 (К)
Энерготехсервис — энергетическая компания, основанная в 2002 году
Рейтинг: А- (эксперт РА)
ISIN: RU000A10ADJ3
Стоимость облигации: 100,04%
Купонная доходность: КС +5,5% (в январе купон 21,78 ₽ или 26,5%)
Дата погашения: 08.12.2026 (есть амортизация)
8. Акрон Б1Р6
Один из крупнейших производителей минеральных удобрений
Рейтинг: АА (эксперт РА)
ISIN: RU000A10AА28
Стоимость облигации: 101,77%
Купонная доходность: КС +3,25% (в феврале купон 19,93 ₽ или 24,25%)
Дата погашения: 27.07.2027
9. ЯТЭК 1Р-4 (К)
Основное газодобывающее предприятие Республики Саха (Якутия)
Рейтинг: А (эксперт РА)
ISIN: RU000A109NF7
Стоимость облигации: 99,2%
Купонная доходность: КС +2,5% (в январе купон 19,32 ₽ или 23,5%)
Дата погашения: 17.09.2027
10. Борец К1Р02
Компания, которая занимается разработкой, производством оборудования для добычи нефти
Рейтинг: А+ (эксперт РА)
ISIN: RU000A107BR1
Стоимость облигации: 100,11%
Купонная доходность: RUONIA +2,25%
Дата погашения: 25.11.2025
— делаю обзоры на ценные бумаги,
— показываю свой путь к доходу с дивидендов и купонов.
Thu, 16 Jan 2025 06:52:41 +0300
Нефтегазовые доходы в декабре 2024 г. — ощутимый прирост. По году весомый плюс за счёт ослабления рубля, роста цены на Urals и налогов
Thu, 16 Jan 2025 07:09:37 +0300
Утренний обзор (мамбофьюч, сберофьюч, сишка, фьюч юань-рубль, газ(NG), Брент и Золото)
Thu, 16 Jan 2025 08:10:27 +0300
MX(фьюч на индекс мосбиржи)
На дневном графике цена на дневной сессии опять не смогла пробить сильное сопротивление 297500 и в очередной раз откатила от него, а на вечерней, после выхода данных по инфляции, пробила это сопротивление и почти дошла до следующего 301400. Пробой этого сопротивления с тестом сверху даст сильный сигнал на продолжение среднесрочного роста
Для сделки (торгуем отбой или пробой уровня) ждем тест гориз.уровней 297500 и 301400
В случае четких тестов можно входить(торгуя отбой или пробой) от менее сильного уровня 304100
На часовом графике цена на открытии ушла ниже своей сильной поддержки 296325 и продолжить движение вниз, дважды тестируя снизу этот уровень, каждый раз откатывая от него, но в итоге так далеко от этого уровня и не ушла, а на выходе данных по инфляции резко ушла вверх, обновив хаи этой недели и пробив свое локальное сопротивление 299900. Пока цена выше этого уровня ожидаем продолжения роста, возврат под этот уровень снова вернет цену к снижению
Для сделки(торгуем отбой или пробой уровня) ждем тест горизонталей 296325 и 308150
В случае четких тестов можно входить от менее сильных уровней 299900 и границы желтого канала(307500 на утро)
SR(фьюч на Сбер)
На дневном графике цена снижалась на дневной сессии, а на вечерней (на выходе данных по инфляции) ушла в рост, вернувшись в розовый канал и если сможет в нем удержаться до конца недели, то это будет сильным сигналом для продолжения среднесрочного роста
Для сделки(торгуем отбой или пробой уровня) ждем тест границы розового канала 29240
В случае четкого теста можно входить от менее сильного уровня 29167
На часовом графике цена дошла до своей сильной поддержки 28607, от которой отбилась и ушла в рост, вернувшись в свой локальный голубой канал и пока она в нем, ожидаем продолжения движения вверх до ближайших сопротивлений, отбой от которых шортим, а пробой с тестом сверху на малых ТФ можно пробовать лонговать
Для сделки (торгуем отбой или пробой уровня) ждем теста гориз.уровня 28607
В случае четкого теста можно входить от менее сильных гориз.уровней 29947, 29808 и 29575, а также границы голубого канала(29051 на утро)
Si (фьюч на доллар-рубль)
На дневном графике цена замедлила свой рост, продолжая торговаться в районе хаев этого года. Пока четких сигналов на вход нет, ожидаем ближайших уровней и в случае их отработки присоединяемся к движению
Для сделки(торгуем отбой или пробой уровня) ждем тест гориз.уровня 107115
В случае четких тестов можно входить от менее сильного уровня в виде трендовой 104734 и границы голубого канала 107770
На часовом графике цена ушла в боковик, периодически отбиваясь от своих ближайших поддержек и сопротивлений. Пробой трендовой и локальной поддержки 105375 с тестом снизу на малых ТФ даст сигнал на продолжение снижения
Для сделки(торгуем отбой или пробой уровня) ждем тест горизонтали 104693, границу черного канала(106823 на утро) и трендовой(105718 на утро)
В случае четких тестов можно входить от менее сильных уровней 105375, 106410
CR(фьюч на юань-рубль)
На дневном графике цена замедлила свой рост, внутри дня обновив хаи предыдущего дня и отбившись от своей сильной поддержки 14,326. Пока цена выше этого уровня, рост может продолжиться, возврат ниже него(в идеале с тестом снизу на более мелких ТФ) даст сигнал на коррекцию
Для сделки(торгуем отбой или пробой уровня) ждем тест горизонтали 14,326 и 14,654
В случае четких тестов можно входить от менее сильного уровня в виде трендовой 14,030
На часовом графике цена на открытии в очередной раз протестировала свое сильное сопротивление, в очередной раз отбилась от него и весь день провела под этим уровнем. Пока цена не смогла его пробить, ожидаем снижения
Для сделки(торгуем отбой или пробой уровня) ждем тест гориз.уровня 14,435 и границы зеленого канала(14,077 на утро)
В случае четких тестов можно входить от менее сильного гориз.уровня 14,155 и границы голубого канала(14,200 на утро)
Br (Лондон)
На дневном графике цена, как и писал в предыдущем обзоре, после закрытия гэпа понедельника вернулась к росту, обновив хаи этой недели и пойти дойдя до своего локального сопротивления в виде границы розового канала. Пока цена выше сильной поддержки 81,38 ожидаем продолжения движения вверх и добоя до следующего сильного сопротивления 84,03, пробой которого с тестом сверху на более мелких ТФ можно пробовать лонговать
Для сделки(торгуем отбой или пробой уровня) ждем тест гориз.уровней 81,38 и 84,03
В случае четких тестов можно входить от менее сильного уровня в виде границы розового канала 82,70
На часовом графике цена отбилась от своей локальной поддержки в виде границы желтого канала, пробила свое сильное сопротивление 81,10, продолжила рост и дошла до следующего сильного сопротивления 82,25. Тест этого сопротивления сверху и отбой дадут сильный сигнал на продолжение роста, выход из зеленого канала даст сигнал на возобновление снижения с последующим тестом пробитого сопротивления 81,10
Для сделки(торгуем отбой или пробой уровня) ждем теста гориз.уровней 82,25 и 81,10
В случае четких тестов можно входить от менее сильных уровней в виде горизонталей 84,51, 83,30, а также границ желтого(80,09 на утро) и зеленого(82,05 на утро) каналов
Дневной и часовой графики Российского фьючерса BR здесь
NG (Henry hub)
На дневном графике цена вернулась к росту, уйдя выше своей локальной поддержки 3,9371(при этом оттестировав ее сверху на малых ТФ), но до своих ближайших сопротивлений не дошла. Пока цена не пробила свое сильное сопротивление 4,1951 снижение может возобновиться
Для сделки(торгуем отбой или пробой уровня) ждем тест гориз.уровня 4,1951
При четких тестах можно входить от менее сильного уровня в виде горизонтали 3,9371
На часовом графике цена продолжила рост, обновив хаи предыдущего дня и пробив (с тестом сверху) свое локальное сопротивление 4,0055. Пока цена выше этого уровня ожидаем продолжения движения вверх, возврат ниже снова вернет цену к снижению
Для сделки(торгуем отбой или пробой уровня) ждем тест трендовой(4,2256 на утро)
В случае четких тестов можно торговать от менее сильных уровней в виде горизонталей 4,2839, 4,0055, 3,8226, а также границы розового канала (3,8058 на утро)
Дневной и часовой графики Российского фьючерса NG здесь
Gold (Лондон)
На дневном графике цена пробила свое сильное сопротивление в виде трендовой и утром пробует закрепиться выше локального сопротивления 2695,57. Если попытка будет успешной, это даст сильный сигнал на продолжение среднесрочного роста
Для сделки(торгуем отбой или пробой уровня) ждем тест нисходящей трендовой 2675,50 и границы белого канала 2724,40
В случае четких тестов можно входить от менее сильного уровня в виде горизонтали 2695,57
На часовом графике цена продолжила свой рост, пробив несколько своих локальных сопротивлений и почти дойдя до своего первого сильного сопротивления в виде границы розового канала. Его пробой с тестом сверху на малых ТФ даст первый сигнал на продолжение среднесрочного роста
Для сделки(торгуем отбой или пробой уровня) ждем тест гориз.уровня 2720,43 и границу розового канала(2704 на утро)
В случае четких тестов можно входить от менее сильных уровней в виде горизонталей 2699,63, 2690,33, 2675,05
Дневной и часовой графики Российского фьючерса GD здесь
Доступ в клуб — Бесплатный доступ в чат с графиками всех акций из индекса Мосбиржи и оповещениями о возможных точках входа внутри дня
Как торговать уровни — писал здесь.
При торговле не забываем про стопы и тейки!
Ключевые уровни на графиках и в тексте выделены жирным.
Не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией.
Больше графиков в моем TG-канале.
Подписывайтесь на t.me/cap_of_charts
Лайки приветствуются :-)
Выгодные вклады со ставками до 26%
Wed, 15 Jan 2025 11:17:32 +0300
Каникулы прошли, все втянулись в нормальную экономическую жизнь. Можно сделать первый обзор вкладов после праздников. Куда наиболее выгодно вложиться в банках в Новом году?
Ставки понемногу стали снижаться. По-прежнему, лучшие условия для открытия вклада через агрегаторы вкладов. С учетом бонуса для новичков ставки получаются даже выше 29% годовых.
Ниже топ вкладов, если открывать напрямую в банках, с эффективной доходностью выше 23%.
Что это значит? Например, банк сообщает о депозите под 20%. Но это вклад с ежемесячной капитализацией процентов. Поэтому эффективная ставка может быть выше 23% годовых.
Привожу вклады без замороченных условий. Ставки в процентах годовых. Первая — номинальная (в скобочках — эффективная в годовых):
3 месяца:
•23,8% — Банк Реалист. Вклад «Выгодный старт». Для новых.
•23,3 (23,78%)% — БЖФ Банк. Вклад «Доходный».
•23,7% (23,7%) — ББР Банк. Вклад «Яркая звезда».
•23,5% — Быстробанк. Вклад «Отличный старт плюс». Для новых.
•23,5% — Зираат Банк. Вклад «Срочный». Для новых.
•22,8% (23,23%) — Банк Реалист. Вклад «Реально выгодный».
•23% — Россельхозбанк. Вклад «Свой вклад». Для новых клиентов (обнуление 30 дней).
•23% — Банк СПБ. Вклад «Выгодный старт». Для новых.
•23% — Яндекс Банк. Вклад «Сейв». Для новых.
•23% — Русский стандарт Вклад «Новый доход». Для новых.
4 месяца:
•22% (23,72%) — Акцепт. Вклад «Рождественский».
6 месяцев:
•23% (25,96%) — Акцепт. Вклад «Рождественский».
•23,01% (24,13%) — Солидарность. Вклад «Рождественский».
•23% (24,12%) — Почта Банк. Вклад «Пенсионный».
•23% (24,12%) — Банк Реалист. Вклад «Реально выгодный». Для новых.
•24,1% (24,1%) — Таврический. Вклад «Таврический максимум». Для новых.
•24% — Быстробанк. Вклад «Отличный старт плюс». Для новых.
•22,87% (23,98%) — БЖФ Банк. Вклад «Выгодный с пролонгацией».
•22,87% (23,98%) — Свой Банк. Вклад «Свой банк промо».
•23,95% — ББР Банк. Вклад «Яркая звезда».
•23,75% — ИТБ. Вклад «Новые деньги». Для новых денег.
•23,75% — ИТБ. Вклад «Новый хит». Для новых клиентов (обнуление 90 дней).
9 месяцев:
•23% (24,85%) — Почта Банк. Вклад «Пенсионный».
•22,9% (24,74%) — Банк Дальневосточный. Вклад «Новые возможности». Для новых клиентов (обнуление 90 дней).
•22,8% (24,12%) — Солидарность. Вклад «Праздник».
•22,8% (23,62%) — Банк Дальневосточный. Вклад «Доходный онлайн». Для новых клиентов (обнуление 90 дней).
•24% — Альфа Банк. Вклад «Альфа-Вклад».
•22,65% — Банк Реалист. Вклад «Пополняемый». Для новых.
А что в самых крупных банках?
6 месяцев:
•ВТБ — 23% (для новых).
•Альфа Банк — 22,5%.
•Сбер — 22,2%.
—
Подписывайтесь на мой канал про финансы в Телеграм и в Вконтакте, где я делюсь советами и личным опытом.
Метод Геллы. Пора переобуться (eur/usd)
Wed, 15 Jan 2025 11:17:53 +0300
— Бабуля! Закурить есть?
Всем привет и трям! Доползли до середины недели налегке, а теперь можно и поработать. Поработать естессно головой. А руками мышку подвигать и понажимать нужные кнопочки.
Сегодня по новостям насыщенный день — отрабатываем индекс инфляции (CPI). Если что-то пойдет не по прогнозу, могут, как минимум, распилить.
НОВОСТИ НА СЕГОДНЯ:
По Англии уже отработали с утра. Еще нас ждет США и РФ.
гы… сначала в календаре писали в пн. CPI по РФ, а потом резко на среду перенесли. ахаха… ох уж эти сайты. Надо всё перепроверять за ними.
Ну лан, ложную тревогу им простим, но сегодня уж точно быть новостям, а нам держать палец на пульсе кнопке.
РЫНКИ НА УТРО:
GOLD — активно пилит во все стороны в границах диапазона.
BRENT — предпринимает слабые попытки удержаться на сопротивлении 81,0. Сегодня на новостях (запасы нефти) посмотрим, чем порадуют.
S&P 500 — в спячке перед движем по тренду.
КРИПТА — месяц в диапазоне. Ждем, когда созреют.
ММВБ — стоит около 2900,0. Сегодня есть шанс проявить себя в обе стороны)
Интересное на СЛ: рост инфляции в РФ. Читаем Здесь, делаем выводы сами. :)
EUR/USD.
А мы все ждем разворота по баксу. Ну в самом деле, сколько можно укрепляться? Понятно, что на приход Трампа все рынки взбодрились. И особенно доллар. Но пора и честь знать. ТА уже «шепчет» на разворот. И, как минимум, на хорошую коррекцию.
По D1 уже даже паттерны рисуются. Можно присматриваться, но с учетом 20 января (инаугурации Трампа).
Работаем не спеша и в своё удовольствие))
Всем хорошего дня!!!
Мира и профита!
Ваша Gella!
Как обновить работающих в бою роботов на новую сборку OsEngine с GitHub. Видео.
Wed, 15 Jan 2025 11:16:14 +0300
В этом видео поговорим о быстром переносе Ваших скриптов в новую версию OsEngine. Это актуально для тех пользователей, у которых роботы и индикаторы хранятся в папке Custom, т.е. вынесены в отдельные файлы.
VK Видео:
RuTube:
YouTube:
Дзен: https://dzen.ru/video/watch/678762633c34886f495e7a87
Свои комментарии к видео оставляйте здесь: https://t.me/osengine_official_support
Оглавление видео здесь: https://smart-lab.ru/company/os_engine/blog/1024149.php
Регистрируйся в АЛОР и получай бонусы здесь: https://www.alorbroker.ru/open?pr=L0745
Удачных алгоритмов!
Открываю секрет: сколько надо денег для финансовой свободы.
Wed, 15 Jan 2025 11:05:51 +0300
Если вы измеряете финансовую свободу в определённой сумме, то вы никогда не будете финансово свободным и независимым.
- Финансовая свобода начинается с момента, когда вы научились жить в достатке на ту сумму, которую имеете.
В противном случае, сколько бы денег у вас не было, вам всегда будет не хватать, а значит вы всегда будете зависимы от денег.
Алексей С. Галицкий
Портфели БКС. Новый аутсайдер — Novabev
Wed, 15 Jan 2025 10:51:46 +0300
Ближайший сильный уровень сопротивления для Индекса МосБиржи находится на отметке 2900 пунктов — к нему индекс тянулся с середины декабря, как мы и ожидали. Вероятно, в ближайшее время бенчмарк ее достигнет. Дальше все будет зависеть от геополитической ситуации и данных по инфляции.
Главное
• Краткосрочные идеи: в аутсайдерах ПИК заменили на Novabev.
• Динамика портфеля за последние три месяца: фавориты упали на 9%, Индекс МосБиржи потерял 7%, аутсайдеры показали снижение 6%.
Изменения в аутсайдерах
Удаляем акции ПИК из нашего списка аутсайдеров, учитывая существенную коррекцию стоимости бумаг девелопера — 13% в абсолютном выражении и 26% против Индекса МосБиржи.
Добавляем акции Novabev в список аутсайдеров на короткий горизонт. Не ждем конкретных событий, способных привести к снижению котировок акций, но полагаем, что они все равно будут отставать от индекса. Операционные результаты компании за III квартал 2024 г. оказались хуже ожиданий, рентабельность в I полугодии 2024 г. находилась под давлением. Ждем слабой динамики показателей и во II полугодии.
Наши ожидания связаны с продолжением повышения пошлин и акцизов на импортный алкоголь в прошлом году, усилиями ЦБ по охлаждению потребительского спроса, а также ростом расходов на персонал. Кроме того, компания не выплатила промежуточные дивиденды за III квартал, а выплаты за I полугодие снизились к аналогичному периоду предыдущего года — негативный сигнал для общей суммы за год.
У Novabev есть и дополнительный регуляторный риск: в октябре был временно закрыт ее спиртовой завод из-за возможных нарушений утилизации отходов, и о возобновлении его работы до сих пор объявлено не было. Это могло повысить себестоимость продукции в IV квартале, а также несет риски списаний, если завод не возобновит работу в ближайшем будущем.
Краткосрочные фавориты: причины для покупки
Т-Технологии (ТКС Холдинг)
В I полугодии компания планирует озвучить свою стратегию на 2025 г., что может послужить катализатором. Кроме того, продолжаем наблюдать рост бизнеса благодаря интеграции Росбанка, что подтверждается отчетом за 11 месяцев 2024 г. Возврат к выплате дивидендов также несет позитив для инвестиционного кейса.
Московская Биржа
Сохранение высокой процентной ставки позитивно, поскольку существенная часть доходов биржи связана с размещением денежных средств овернайт. Рост процентных доходов вкупе с сохранением стабильного уровня комиссионных доходов должен позитивно отразиться на финансовых результатах компании.
OZON адр
Бумага остается среди наших фаворитов на отскок в случае устойчивого улучшения настроений на рынке. На наш взгляд, текущая оценка привлекательна, учитывая перспективы роста бизнеса Ozon и улучшения его рентабельности. Основные риски для идеи — негативные настроения на рынке акций и объявление приостановки торгов бумагами на время редомициляции, но мы не ждем последнего в ближайшей перспективе.
Яндекс
Чувствительная к рынку бумага, а значит, может показывать опережающую динамику на фоне улучшения настроений на рынке акций. Кроме того, у Яндекса низкая долговая нагрузка и положительная рентабельность по чистой прибыли, что должно снижать чувствительность прибыли к высоким процентным ставкам.
Привлекательные долгосрочные перспективы бизнеса при умеренной оценке могут способствовать опережающему росту котировок в случае устойчивого улучшения настроений на рынке акций.
Татнефть
Продолжает торговаться на привлекательном уровне, несмотря на недавний рост котировок. Ждем отчетность за 2024 г., которая должна подтвердить возможность дивидендного сюрприза в виде повышения коэффициента дивидендных выплат до 75–90%. Наш взгляд подкрепляется сильным балансом и высоким производственным потенциалом, который ограничен только соглашением ОПЕК+.
Полюс
Прогнозируем сильные финансовые результаты за II полугодие, что поддержит бумаги. В условиях высокой неопределенности на рынках акции золотодобытчика пользуются повышенным спросом и показывают впечатляющую доходность с прошлого года.
ФосАгро
Обращаем внимание на отмену валютных экспортных пошлин с 1 января 2025 г., что позитивно для компании. Также ожидаем рост выпуска сложных удобрений в I полугодии 2025 г., что должно поддержать выручку в следующем году. Кроме того, у ФосАгро есть позитивный катализатор, а именно — слабый рубль.
Краткосрочные аутсайдеры: причины для продажи
Сургутнефтегаз
Самая слабая дивидендная история в российском нефтегазовом секторе. По итогам 2024 г. ожидаем дивидендную доходность по обыкновенным акциям в размере 4%, исходя из текущей цены.
Ключевым катализатором роста акций может стать пересмотр дивидендной политики по обычке, но вероятность реализации этого сценария в ближайшие годы крайне мала. При улучшении внешней конъюнктуры на рынке ожидаем от обыкновенных бумаг Сургутнефтегаза более слабой динамики на фоне ограниченного влияния внешних факторов на дивидендную доходность.
Южуралзолото (ЮГК)
После регуляторных ограничений в прошлом году полагаем, что операционные цифры за 2024 г. будут довольно слабыми с последующей возможной корректировкой вниз прогнозов долгосрочного роста со стороны менеджмента. Недавняя сделка с Газпромбанком вызывает вопросы и создает риски корпоративного управления.
Распадская
В условиях высоких издержек и слабого спроса на коксующийся уголь в России бизнес-показатели находятся под давлением. Текущая оценка выглядит завышенной, а катализатором для переоценки акций вниз может выступить предстоящая финансовая отчетность за II полугодие.
РусГидро
Несмотря на положительное событие — запуск свободного рынка на Дальнем Востоке с 1 января 2025 г., — инвестиционная история не меняется. У компании крупные инвестрасходы, отрицательный свободный денежный поток, а также более 400 млрд руб. чистого долга. Считаем вероятность возобновления выплаты дивидендов незначительной.
ОГК-2
Ожидаем дальнейшего ослабления динамики финансовых показателей в текущем году. ОГК-2 ухудшила раскрытие вместе с другими компаниями Газпром энергохолдинга, поэтому не видим текущих результатов. Тем не менее прогнозируем снижение финансовых показателей в 2025 г.
ВК
Высокая долговая нагрузка и чистый убыток делают компанию чувствительной к возросшим процентным ставкам в РФ. Поэтому сохраняем акции ВК в списке аутсайдеров и ждем их отставания от рынка акций, даже если настроения на нем улучшатся, но ожидания по процентным ставкам останутся высокими.
Рентабельность по EBITDA также остается одной из сфер неопределенности для ВК. При этом ключевой риск для нашей идеи — настроения на рынке.
НоваБев Групп (ранее Белуга)
Полагаем, что котировки все равно будут отставать от индекса. Операционные результаты за III квартал 2024 г. оказались хуже ожиданий, рентабельность в I полугодии 2024 г. находилась под давлением.
Ждем слабой динамики показателей и во II полугодии. Наши ожидания связаны с продолжением повышения пошлин и акцизов на импортный алкоголь в прошлом году, с усилиями ЦБ по охлаждению потребительского спроса, а также с ростом расходов на персонал.
Готовое решение
Для инвесторов, ищущих готовое решение, есть вариант вложиться в активы в разных секторах экономики с наибольшим потенциалом роста стоимости. Это позволит сделать стратегия ДУ «Сбалансированная».
Подробнее
*Не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией
⚒️ Русал (RUAL) | Обзор финансовых результатов за 1П2024г
Wed, 15 Jan 2025 08:43:29 +0300
▫️ Капитализация: 5,3 млрд $ / 35,9₽ за акцию
▫️ Выручка ТТМ: 12 млрд $
▫️ EBITDA ТТМ: 1,3 млрд $
▫️ скор. Чистая прибыль ТТМ: 228 млн $
▫️ скор. P/E ТТМ: 23,1
▫️ P/B: 0,44
Почему MercadoLibre умеет, а Ozon нет: уроки латиноамериканского доминирования
Wed, 15 Jan 2025 09:14:28 +0300
Если вы хотите пример Озона который смог, то вот вам финансовые результаты компании MercadoLibre, Inc. (MELI). Это крупнейший онлайн маркетплейс Латинской Америки. Но в данный момент это уже не просто маркетплейс, а полноценная экосистема, включающая банкинг, кредитование и прочий финтех.
Как говорится, найдите 10 отличий!!! Странным образом, MELI устойчиво прибылен и его прибыль растет вместе с выручкой. Вот пример работающей бизнес модели!!! Относительно небольшие убытки у компании были только в период 2018 — 2020 годов, когда шли значительные вложения в расширение сети.
Но почему же у латиноамериканцев получилось, а Озон все так же остается убыточным на протяжении более 20 лет и всю историю публичных торгов? Ответ на поверхности — конкуренция. MELI — абсолютный доминатор в своем регионе, практически не имеющий конкурентов. На рынок пытался выйти Амазон, но за счет лучшего позиционирования на своем рынке Мели выбил конкурента. За счет монопольного положения MELI работает с положительной маржей и конвертирует рост выручки в рост прибыли. Но, заметьте, даже при таком успешном успехе, никакой фантастической рентабельности нет. Рентабельность по чистой прибыли варьируется от 5 до 10%.
У Озона ситуация на рынке принципиально другая. Во-первых, маркетплейс даже не крупнейший игрок на рынке, а только номер 2. Во-вторых, как минимум еще 2 гиганта (Сбер и Яндекс) с бесконечными (для российского рынка) ресурсами развивают свои маркетплейсы. Это уже не говоря про второй эшелон вроде Всеинструменты, Мвидео, Алиэкспресс, ВК и так далее. То есть конкуренция в расчете на одного пользователя невероятная!!! Построить устойчивую бизнес модель в столь адских условиях очень сложно. Собственно, Озон все еще ничего и не построил. Но инвесторы так верят в светлое будущее, что уже выдали компании 0,6 трлн капитализации. Бесконечно убыточная компания стабильно входит в топ 20 самых дорогих публичных бизнесов в России! Когда же начнется отрезвление.
https://t.me/borodainvest
Объём 5 крупнейших фондов денежного рынка превысил 1 трлн. Изучаем плюсы и минусы данного инструмента
Wed, 15 Jan 2025 09:20:09 +0300
Новости пенсионерам по старости (пост 15, 12+)
Wed, 15 Jan 2025 09:53:52 +0300
Да, пацаны, да! Сначала новости рынков!
Сегодня 15 января 2025 года, да уже снова среда, если календарь не врет!,
Вот уже прожили пол месяца Нового Года!
Мосбиржа в прошедший торговый день немного припала и остановилась на величине 2859,51!
И сегодня на рынках Азии акции торгуются дружно в плюс:
Shanghai (+0,03%);
Hang Seng (+0,28%);
Kospi (+0,17%);
Nikkei (+0,30%);
Фьючерс S&P(+0,01%);
Bitcoin $96986,7
Золото сейчас чуток приросло и стало стоить 2681,77 ( за тройскую унцию ) Доллар 102,328 руб, евро 105,352 руб., нефть Брент 80,34 на 09:34 Москвы
Пока вы спали, в мире творится черт-те что!
Над несколькими регионами России ночью работали системы ПВО, отразившие атаки беспилотных летательных аппаратов.
Липецкая область: в Липецке сработала сирена, жители сообщали о взрывах над городом. Губернатор Игорь Артамонов объявил красный уровень угрозы атаки БПЛА.
Тамбовская область: в поселке Новая Ляда под Тамбовом ПВО уничтожила беспилотник. Его обломки упали на улице Юбилейной, зацепившись за ветви дерева, после чего произошел взрыв. В одном из домов зафиксированы незначительные повреждения. Пострадавших нет.
Белгородская область: два беспилотника были успешно перехвачены дежурными средствами ПВО.
В общей сложности за ночь было уничтожено три украинских БПЛА: два в Белгородской области и один в Тамбовской, по сообщениям Минобороны. При этом только в Липецких СМИ насчитали не меньше 32 сбитых БПЛА.
Украинские СМИ и мониторинговые паблики пишут о массированной ракетной атаке преимущественно на западные регионы страны. Сообщается о взрывах в Ивано-Франковской, Хмельницкой, Львовской и других областях. Последствия неизвестны. Вероятно, это ответ на вчерашнюю массированную атаку дронами по территории РФ.
В США ограбили дом хоккеиста Малкина. Дом российского нападающего «Питтсбург Пингвинс» Евгения Малкина был ограблен, об этом рассказал «Матч ТВ» форвард клуба Национальной хоккейной лиги (НХЛ). По данным телеканала KDKA, ограбление произошло 12 января в Сьюикли-Хайтс (штат Пенсильвания, США), в день домашнего матча «Питтсбурга» против «Оттавы» (0:5). Форвард обратился в полицию после окончания игры.
Сегодня:
1) Астра (ASTR) — последний день с дивидендами за 9 месяцев 2024.
2) Минфин проведет аукционы по продаже ОФЗ-ПД серии 26245 и ОФЗ-ПД серии 26248.
3) Росстат опубликует еженедельную статистику по ИПЦ в 19:00 мск.
НИУ ВШЭ опубликовал свой ежегодный Мониторинг качества приема в российские университеты
Лидером рейтинга по качеству общего набора абитуриентов стал МФТИ, далее следует НИЯУ МИФИ и университет Иннополиса. Новичком рейтинга стал Центральный университет, который вошел не только в топ-10 вузов России по качеству общего набора студентов, но и в топ-3 платного набора в 2024 году. По общему набору средний балл студентов Центрального университета составил 84,7, что позволило вузу обойти МГУ имени М.В. Ломоносова.
( не знаю, можно ли этому верить!!! )
2. Личные новости: Сегодня спал хорошо!
Кому нравятся мои посты, можете кинуть сотню, другую ко мне на точку приема донатов:
https://yoomoney.ru/to/410014495395793
Ваш все тот же S.Hamster
Акции, ВДО и эксперты фондового рынка. Или постой, паровоз!
Wed, 15 Jan 2025 06:52:56 +0300
Рынок акций взлетел и замер. В середине декабря я думал, что пора закругляться с паникой. А в начале нового года, что опасаюсь новой коррекции. Хотя и в первом, и во втором случае • главное направление на перспективу – вверх.
Чтобы подтвердить или опровергнуть, • почитаем, что пишут уважаемые наши эксперты фондового рынка.
Пишут мало. Возможно, из опасений написать лишнего на непривычных и в очередной раз неожиданных уровнях рынка. Не берем прогнозы и стратегии на 2025 год. Их шаблон всегда примерно одинаковый – плюс 20-40% на любой год. Или выбор из оптимистичного, реалистичного и пессимистичного сценариев.
А что с прямыми экспертными рекомендациями? О том, что здесь и сейчас делать. • Если суммировать, рекомендация – проявлять осторожность. Не буду уверять, но, чем выше будет рынок, тем меньше эксперты будут про эту осторожность вспоминать.
Ах да. • Еще привычный и надежный рецепт хранить основные деньги в фондах ликвидности. Последний месяц этот рецепт проиграл чему угодно. И не затем, чтобы вдруг отыграться.
Мое мнение, • людям, отставшим от тренда, не остается иного, как пытаться его догнать. Для тренда догонялки – хорошо. Сегодня что-то стоит 1 рубль, ты готов купить за 90 копеек. Завтра ты готов за рубль, но оно стоит рубль – десять. Покупки вроде бы нет. Но цены с такими вводными принципиально не падают. Как не сокращается и пространство для рост.
• Сказанное можно перенести на сегмент ВДО, где тенденции роста и падения тесно коррелируют с рынком акций.
Андрей Хохрин
Не является инвестиционной рекомендацией. Ссылка на ограничение ответственности
Следите за нашими новостями в удобном формате: Telegram, Youtube, Смартлаб, Вконтакте, Сайт
Металл, который применяют уже 10 000 лет: почему людям до сих пор не обойтись без меди
Wed, 15 Jan 2025 09:09:14 +0300
Медь — первый металл, который люди начали обрабатывать: сначала они использовали самородную медь, а примерно 6 000 лет назад научились ее выплавлять из руды. Так медный век в истории человечества пришел на смену каменному, а открытие сплава меди с оловом (бронзы) дало название следующему — бронзовому — веку.
Сегодня медь — один из трех металлов, которые используют чаще всего, в популярности она уступает только железу и алюминию. Обычно применяют медные сплавы: они прочнее и устойчивее к воздействиям, чем чистый металл. Существует 570 их разновидностей.
Из большей части меди производят проводку: металл хорошо проводит и тепло, и электрический ток, его легко вытянуть в провода. Разберемся, в каких еще сферах можно встретить этот незаменимый металл.
Электроника
В электронике металл нужен как проводник — в основном в проводах, соединениях, микросхемах, печатных платах. Медь лучше проводит электричество, чем, например, алюминий, который еще и не очень безопасен из-за риска возгораний. Несколько уступает в этом плане серебру, зато стоит в 100 раз дешевле, поэтому считается лучшим металлом для производства электронных изделий с экономической точки зрения. Медь можно найти практически во всей современной электронике: в роботах-пылесосах, электроинструментах, системах видеонаблюдения, телевизорах, смартфонах, компьютерах. Например, в стандартном ноутбуке этого металла 700 граммов. Еще медь есть в центрах обработки данных и суперкомпьютерах, на которых разворачиваются платформы генеративного искусственного интеллекта.
Промышленность
Медь используют во всех промышленных отраслях. Например, в оборудовании и машинах нефтехимической промышленности есть медные трубопроводные системы, клапаны, теплообменники, конденсаторы, испарители, электродвигатели, емкости для хранения агрессивных сред.
В подводных установках — системах для опреснения воды, морских нефтяных и газовых буровых платформах — используют медные сплавы, стойкие к коррозии. В зеленой энергетике медь незаменима для производства солнечных энергетических систем и ветряных турбин. В любой отрасли проводку делают из меди, исключение — линии воздушных высоковольтных электропередач: они из алюминия.
Транспорт
В транспортном секторе медь тоже можно встретить повсюду — от железных дорог до судов. Так, в самолете четыре тонны меди и 193 км медной проволоки, в автобусе — в среднем тонна, в малолитражном автомобиле — около 22 кг меди и 1,5 км медных проводов.
В автомобильной промышленности этот металл нужен для изготовления проводов, радиаторов, двигателей и тормозов. В самолетах он есть в электрических системах, системах навигации и охлаждения. В поездах металл входит в состав двигателей, сигнальных и электрических систем, органов управления и тормозов. А медные сплавы — стандарт для труб конденсатора, винтов, заклепок и болтов на судах. Также медь важна для электромобилей — любопытно, что ее требуется в среднем в четыре раза больше, чем для обычных, плюс металл нужен для зарядных станций.
Медь используют и для производства ракет и спутников: там ее можно найти в электронных системах управления, измерительном оборудовании, несущих элементах конструкции, солнечных пластинах, вырабатывающих энергию, и в других компонентах.
Строительство
Для строительства обычного частного дома, где поселится одна семья, может потребоваться до 200 кг меди. Это кровля, трубопроводы, арматура, проводка, передающая электричество по дому и соединяющая его с кабельными сетями и телекоммуникациями, а также многое другое. Металл очень удобен в строительстве: он ковкий, но достаточно прочный, чтобы делать из него, например, сантехнику или другие изделия, подвергающиеся механическим и химическим воздействиям.
Медицинские изделия
Медь можно найти в оборудовании и устройствах, которые улучшают качество жизни людей. Так, из нее делают детали для слуховых аппаратов, диагностического оборудования — например, для магнитно-резонансных томографов, хирургических роботов, проводящих сложнейшие операции, имплантатов, медицинских приборов, например, стетоскопов. Еще в больницах часто встречаются медные поверхности: их легко дезинфицировать и на них хуже размножаются микробы.
Ювелирные изделия
Медь и золото — два металла, цвет которых отличается от обычного серебристого или серого. Кроме того, изделиям из меди легко придать нужную форму. Ее часто добавляют к драгоценным металлам, например, к золоту и серебру, чтобы получить более гибкие, устойчивые и красивые сплавы.
Деньги на бирже
Wed, 15 Jan 2025 09:43:30 +0300
В прямом эфире на Трейдер ТВ профессиональные трейдеры торгуют на Мосбирже и показывают свои сделки. Присоединяйтесь к эфиру, подведем итоги вместе!
Хотите освоить трейдинг с нуля? Приходите в Школу Трейдинга https://schoollive.ru/obuchenie/
➡️ А это Телеграм-канал для трейдеров Live Investing https://schoollive.ru/liveonline/
В нем:
✔️ Обучение трейдингу с 7 до 23 часов по Мск каждый будний день
✔️Торговля в прямом эфире на реальном рынке
✔️ Открытый текстовый и видео чаты трейдеров
✔️Настройки стакана и рекомендации по торговле
✔️ Сигналы по сделкам от трейдеров, которые реально совершают их, а не просто дают советы.
Подключайтесь и станьте частью крутой команды!
⚡️Где еще смотреть трансляции?
Rutube https://rutube.ru/channel/24204115/
Группа ВКонтакте https://vk.com/live_investing_group
Группа Одноклассники https://ok.ru/liveinvesting
Больше о Трейдер ТВ здесь ⇨ https://livetradertv.ru/
#скальпинг #скальпер #обзоррынка #трейдинг
ИнтерРАО - а есть ли идея в электроэнергетике?
Wed, 15 Jan 2025 09:33:18 +0300
По заявлениям замминистра энергетики Евгения Грабчакова, российские энергокомпании покажут низкую предлагаемую доходность новых проектов генерации, дороговизну оборудования на рынке и срывы сроков поставок турбин производителями. Все эти проблемы будут негативом для компаний. Так, рост энергопотребления в РФ составил в 2024 году лишь 3,3%.
А что с ИнтерРАО?
Компания одна из немногих, которая благодаря своей кубышке продолжает расти. Давайте разберемся подробнее. Итак, выручка ИнтерРАО за 9 месяцев 2024 года выросла на 12,5% до 1,1 трлн рублей. Несмотря на снижение объемов экспорта электроэнергии на 33,5% до 5,546 млрд кВт-ч, на внутреннем рынке дела обстоят куда лучше.
Операционные расходы компании выросли также на 15,3%, что повлияло на снижение операционной прибыли с 96 до 83 млрд рублей. Косты продолжат расти, что характерно для всех публичных компаний. А вот рост финансовых доходов в 2 раза до 61 млрд рублей, позволило вытянуть чистую прибыль в плюс на 14% до 110,9 млрд рублей.
На балансе ИнтерРАО скопилось 178 млрд рублей, которые она разместила на банковских депозитах на срок не более 3 месяцев под повышенный процент. Это и дает тот самый рост финансовых доходов. Правда стоит учитывать снижение объемов средств. В 2023 году денежных средств и эквивалентов было на сумму в 400 ярдов.
Значительный CAPEX и инвестпрограмма отъедают доходы. А если учесть низкую доходность новых проектов, о которой писал выше, то расти будет еще труднее в 2025 году. Минэнерго РФ уже увидело возможность корректировки инвестпрограмм в электроэнергетике.
Что по дивидендам?
За 2023 год акционеры получили 8,1% доходности. По дивполитике компания направляет 25% от чистой прибыли на выплаты. За 9 месяцев накопленные дивиденды составляют 26,6 копеек, что ориентирует нас всего на 7% доходности. Плюс еще 4 квартал надо учитывать, но едва ли мы превысим планку в 10%. Вот и получаем скромные темпы роста, проблемы отрасли и неинтересную идею в ИнтерРАО.
❗️Не является инвестиционной рекомендацией
Мои портфели, сделки и уникальная аналитика — в Telegram
Облигации Магнит 5Р01 с доходностью до 24,4% на размещении
Wed, 15 Jan 2025 08:44:06 +0300
Давно не было новых выпусков облигаций, первым из крупных эмитентов на долговый рынок в этом году выходит Магнит. В декабре было запланировано размещение этого выпуска с другими параметрами (ранее предлагался флоатер), но срок был перенесен.
Магнит — одна из крупнейших розничных торговых сетей. По количеству магазинов компания занимает 1 место среди ритейлеров. Продает продукты питания, бытовую химию, владеет сетью аптек.
16 января компания со второй попытки планирует собрать заявки на приобретение нового выпуска облигаций с постоянным ежемесячным купоном на срок 1 год 3 месяца. Посмотрим подробнее параметры нового выпуска, отчетность компании и оценим целесообразность участия в размещении.
Выпуск: Магнит 5Р01
Рейтинг: ААА (от АКРА)
Объем: от 1,5 млрд.р
Номинал: 1000 р.
Старт приема заявок: 16 января
Планируемая дата размещения: 24 января
Дата погашения: 27.04.2026
Купонная доходность: не более 22% (YTM 24,4%)
Периодичность выплат: ежемесячные
Амортизация: нет
Оферта: нет
Для квалифицированных инвесторов: нет
Компания Магнит была основана в 1994 году в Краснодаре Сергеем Галицким, владевшим компанией до 2018 года. С 2021 года крупнейший акционер — компания Marathon Group. На июнь 2024 года количество магазинов составляет 30 тысяч. Ключевой формат Магнита — магазины «у дома» (почти 18 тыс. магазинов). Также есть 7,9 тыс. магазинов «Магнит косметик», 481 магазин больших форматов («Магнит Экстра» и «Магнит Семейный»), более 1200 дискаунтеров «Моя цена»и более 100 дискаунтеров В1.
Что с финансовыми показателями?
У компании из самых свежих есть отчет по МСФО за 1 полугодие 2024 года, согласно которому:
— выручка 1460 млдр.р (+19% г/г);
— прибыль 17,45 млдр.р. (-48% г/г);
— чистый долг 221 мллд.р (на 31.12.23 было 181 млрд.р);
Показатель EBITDA на 31.12.2023 составлял 166 млрд.р, при этом чистый долг/EBITDA на 31.12.2023 составлял 1,1х; по результатам 2024 года будет выше, т.к. чистый долг растет, а прибыль значительно снизилась.
В обращении в настоящее время находятся 5 выпусков облигаций компании на 93,5 млрд.р. Доходности облигаций с постоянным купоном до 22%.
Выводы
С постоянным купоном 22% и выше и сроком до 2 лет ранее выходили несколько эмитентов: Томск 9 (купон 26%, доходность к погашению сейчас 22,6%), РусГидро 2Р04 (купон 23%, доходность к погашению 20,3%), Ростелеком Р13R (купон 23%, доходность к погашению 19,2%). Все они дают сейчас доходность к погашению ниже предлагаемого выпуска. Поэтому у нового выпуска есть вероятность апсайда после размещения. Новый выпуск Магнита с постоянным купоном имеет нестандартный короткий срок 1 год и 3 месяцев., без оферты и амортизации (это плюс). Выпуск может быть интересен для консервативного риск-профиля и для тех кто верит в снижение ключевой ставки в этом году.
Подписывайтесь на мой телеграм-канал, в нем:
— делаю обзоры на ценные бумаги,
— показываю свой путь к доходу с дивидендов и купонов.
Индекс МБ сегодня
Wed, 15 Jan 2025 08:40:52 +0300
1. Режим ожидания = режим пилы
2. Пилим но дневной 2847 держим
3. Сегодня данные по инфляции вечером — до них видимо останемся в диапазоне
4. В феврале полагаю ставка на паузе — 21
5. Ждем 20 числа — и пока лучше заниматься своими делами. Плечи закрыты
6. Ожидания на январь прежние — 2960. Но посмотрим — дадут ли откат
7. 3226 — цель февраля марта
8. А пока реинвестируем приходящие купоны и дивиденды
9. Итог — откроемся 2875 и возможна еще ё попытка пройти 2900. До данных по инфляции вряд ли будет успешной
10. Удачи
t.me/ATOR_INVEST
1 2 3 4 5 6 7 8 9 10 11 12 13 14 15 16 17 18 19 20 21 22 23 24 25 26 27 28 29 30 31 32 33 34 35 36 37 38 39 40 41 42 43 44 45 46 47 48 49 50 51 52 53 54 55 56 57 58 59 60 61 62 63 64 65 66 67 68 69 70 71 72 73 74 75 76 77 78 79 80 81 82 83 84 85 86 87 88 89 90 91 92 93 94 95 96 97 98 99 100 101 102 103 104 105 106 107 108 109 110 111 112 113 114 115 116 117 118 119 120 121 122 123 124 125 126 127 128 129 130 131 132 133 134 135 136 137 138 139 140 141 142 143 144 145 146 147 148 149 150 151 152 153 154 155 156 157 158 159 160 161 162 163 164 165 166 167 168 169 170 171 172 173 174 175 176 177 178 179 180 181 182 183 184 185 186 187 188 189 190 191 192 193 194 195 196 197 198 199 200 201 202 203 204 205 206 207 208 209 210 211 212 213 214 215 216 217 218 219 220 221 222 223 224 225 226 227 228 229 230 231 232 233 234 235 236 237 238 239 240 241 242 243 244 245 246 247 248 249 250 251 252 253 254 255 256 257 258 259 260 261 262 263 264 265 266 267 268 269 270 271 272 273 274 275 276 277 278 279 280 281 282 283 284 285 286 287 288 289 290 291 292 293 294 295 296 297 298 299 300 301 302 303 304 305 306 307 308 309 310 311 312 313 314 315 316 317 318
Thu, 16 Jan 2025 07:09:37 +0300
Thu, 16 Jan 2025 08:10:27 +0300
MX(фьюч на индекс мосбиржи)
На дневном графике цена на дневной сессии опять не смогла пробить сильное сопротивление 297500 и в очередной раз откатила от него, а на вечерней, после выхода данных по инфляции, пробила это сопротивление и почти дошла до следующего 301400. Пробой этого сопротивления с тестом сверху даст сильный сигнал на продолжение среднесрочного роста
Для сделки (торгуем отбой или пробой уровня) ждем тест гориз.уровней 297500 и 301400
В случае четких тестов можно входить(торгуя отбой или пробой) от менее сильного уровня 304100
На часовом графике цена на открытии ушла ниже своей сильной поддержки 296325 и продолжить движение вниз, дважды тестируя снизу этот уровень, каждый раз откатывая от него, но в итоге так далеко от этого уровня и не ушла, а на выходе данных по инфляции резко ушла вверх, обновив хаи этой недели и пробив свое локальное сопротивление 299900. Пока цена выше этого уровня ожидаем продолжения роста, возврат под этот уровень снова вернет цену к снижению
Для сделки(торгуем отбой или пробой уровня) ждем тест горизонталей 296325 и 308150
В случае четких тестов можно входить от менее сильных уровней 299900 и границы желтого канала(307500 на утро)
SR(фьюч на Сбер)
На дневном графике цена снижалась на дневной сессии, а на вечерней (на выходе данных по инфляции) ушла в рост, вернувшись в розовый канал и если сможет в нем удержаться до конца недели, то это будет сильным сигналом для продолжения среднесрочного роста
Для сделки(торгуем отбой или пробой уровня) ждем тест границы розового канала 29240
В случае четкого теста можно входить от менее сильного уровня 29167
На часовом графике цена дошла до своей сильной поддержки 28607, от которой отбилась и ушла в рост, вернувшись в свой локальный голубой канал и пока она в нем, ожидаем продолжения движения вверх до ближайших сопротивлений, отбой от которых шортим, а пробой с тестом сверху на малых ТФ можно пробовать лонговать
Для сделки (торгуем отбой или пробой уровня) ждем теста гориз.уровня 28607
В случае четкого теста можно входить от менее сильных гориз.уровней 29947, 29808 и 29575, а также границы голубого канала(29051 на утро)
Si (фьюч на доллар-рубль)
На дневном графике цена замедлила свой рост, продолжая торговаться в районе хаев этого года. Пока четких сигналов на вход нет, ожидаем ближайших уровней и в случае их отработки присоединяемся к движению
Для сделки(торгуем отбой или пробой уровня) ждем тест гориз.уровня 107115
В случае четких тестов можно входить от менее сильного уровня в виде трендовой 104734 и границы голубого канала 107770
На часовом графике цена ушла в боковик, периодически отбиваясь от своих ближайших поддержек и сопротивлений. Пробой трендовой и локальной поддержки 105375 с тестом снизу на малых ТФ даст сигнал на продолжение снижения
Для сделки(торгуем отбой или пробой уровня) ждем тест горизонтали 104693, границу черного канала(106823 на утро) и трендовой(105718 на утро)
В случае четких тестов можно входить от менее сильных уровней 105375, 106410
CR(фьюч на юань-рубль)
На дневном графике цена замедлила свой рост, внутри дня обновив хаи предыдущего дня и отбившись от своей сильной поддержки 14,326. Пока цена выше этого уровня, рост может продолжиться, возврат ниже него(в идеале с тестом снизу на более мелких ТФ) даст сигнал на коррекцию
Для сделки(торгуем отбой или пробой уровня) ждем тест горизонтали 14,326 и 14,654
В случае четких тестов можно входить от менее сильного уровня в виде трендовой 14,030
На часовом графике цена на открытии в очередной раз протестировала свое сильное сопротивление, в очередной раз отбилась от него и весь день провела под этим уровнем. Пока цена не смогла его пробить, ожидаем снижения
Для сделки(торгуем отбой или пробой уровня) ждем тест гориз.уровня 14,435 и границы зеленого канала(14,077 на утро)
В случае четких тестов можно входить от менее сильного гориз.уровня 14,155 и границы голубого канала(14,200 на утро)
Br (Лондон)
На дневном графике цена, как и писал в предыдущем обзоре, после закрытия гэпа понедельника вернулась к росту, обновив хаи этой недели и пойти дойдя до своего локального сопротивления в виде границы розового канала. Пока цена выше сильной поддержки 81,38 ожидаем продолжения движения вверх и добоя до следующего сильного сопротивления 84,03, пробой которого с тестом сверху на более мелких ТФ можно пробовать лонговать
Для сделки(торгуем отбой или пробой уровня) ждем тест гориз.уровней 81,38 и 84,03
В случае четких тестов можно входить от менее сильного уровня в виде границы розового канала 82,70
На часовом графике цена отбилась от своей локальной поддержки в виде границы желтого канала, пробила свое сильное сопротивление 81,10, продолжила рост и дошла до следующего сильного сопротивления 82,25. Тест этого сопротивления сверху и отбой дадут сильный сигнал на продолжение роста, выход из зеленого канала даст сигнал на возобновление снижения с последующим тестом пробитого сопротивления 81,10
Для сделки(торгуем отбой или пробой уровня) ждем теста гориз.уровней 82,25 и 81,10
В случае четких тестов можно входить от менее сильных уровней в виде горизонталей 84,51, 83,30, а также границ желтого(80,09 на утро) и зеленого(82,05 на утро) каналов
Дневной и часовой графики Российского фьючерса BR здесь
NG (Henry hub)
На дневном графике цена вернулась к росту, уйдя выше своей локальной поддержки 3,9371(при этом оттестировав ее сверху на малых ТФ), но до своих ближайших сопротивлений не дошла. Пока цена не пробила свое сильное сопротивление 4,1951 снижение может возобновиться
Для сделки(торгуем отбой или пробой уровня) ждем тест гориз.уровня 4,1951
При четких тестах можно входить от менее сильного уровня в виде горизонтали 3,9371
На часовом графике цена продолжила рост, обновив хаи предыдущего дня и пробив (с тестом сверху) свое локальное сопротивление 4,0055. Пока цена выше этого уровня ожидаем продолжения движения вверх, возврат ниже снова вернет цену к снижению
Для сделки(торгуем отбой или пробой уровня) ждем тест трендовой(4,2256 на утро)
В случае четких тестов можно торговать от менее сильных уровней в виде горизонталей 4,2839, 4,0055, 3,8226, а также границы розового канала (3,8058 на утро)
Дневной и часовой графики Российского фьючерса NG здесь
Gold (Лондон)
На дневном графике цена пробила свое сильное сопротивление в виде трендовой и утром пробует закрепиться выше локального сопротивления 2695,57. Если попытка будет успешной, это даст сильный сигнал на продолжение среднесрочного роста
Для сделки(торгуем отбой или пробой уровня) ждем тест нисходящей трендовой 2675,50 и границы белого канала 2724,40
В случае четких тестов можно входить от менее сильного уровня в виде горизонтали 2695,57
На часовом графике цена продолжила свой рост, пробив несколько своих локальных сопротивлений и почти дойдя до своего первого сильного сопротивления в виде границы розового канала. Его пробой с тестом сверху на малых ТФ даст первый сигнал на продолжение среднесрочного роста
Для сделки(торгуем отбой или пробой уровня) ждем тест гориз.уровня 2720,43 и границу розового канала(2704 на утро)
В случае четких тестов можно входить от менее сильных уровней в виде горизонталей 2699,63, 2690,33, 2675,05
Дневной и часовой графики Российского фьючерса GD здесь
Доступ в клуб — Бесплатный доступ в чат с графиками всех акций из индекса Мосбиржи и оповещениями о возможных точках входа внутри дня
Как торговать уровни — писал здесь.
При торговле не забываем про стопы и тейки!
Ключевые уровни на графиках и в тексте выделены жирным.
Не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией.
Больше графиков в моем TG-канале.
Подписывайтесь на t.me/cap_of_charts
Лайки приветствуются :-)
Wed, 15 Jan 2025 11:17:32 +0300
Каникулы прошли, все втянулись в нормальную экономическую жизнь. Можно сделать первый обзор вкладов после праздников. Куда наиболее выгодно вложиться в банках в Новом году?
Ставки понемногу стали снижаться. По-прежнему, лучшие условия для открытия вклада через агрегаторы вкладов. С учетом бонуса для новичков ставки получаются даже выше 29% годовых.
Ниже топ вкладов, если открывать напрямую в банках, с эффективной доходностью выше 23%.
Что это значит? Например, банк сообщает о депозите под 20%. Но это вклад с ежемесячной капитализацией процентов. Поэтому эффективная ставка может быть выше 23% годовых.
Привожу вклады без замороченных условий. Ставки в процентах годовых. Первая — номинальная (в скобочках — эффективная в годовых):
3 месяца:
•23,8% — Банк Реалист. Вклад «Выгодный старт». Для новых.
•23,3 (23,78%)% — БЖФ Банк. Вклад «Доходный».
•23,7% (23,7%) — ББР Банк. Вклад «Яркая звезда».
•23,5% — Быстробанк. Вклад «Отличный старт плюс». Для новых.
•23,5% — Зираат Банк. Вклад «Срочный». Для новых.
•22,8% (23,23%) — Банк Реалист. Вклад «Реально выгодный».
•23% — Россельхозбанк. Вклад «Свой вклад». Для новых клиентов (обнуление 30 дней).
•23% — Банк СПБ. Вклад «Выгодный старт». Для новых.
•23% — Яндекс Банк. Вклад «Сейв». Для новых.
•23% — Русский стандарт Вклад «Новый доход». Для новых.
4 месяца:
•22% (23,72%) — Акцепт. Вклад «Рождественский».
6 месяцев:
•23% (25,96%) — Акцепт. Вклад «Рождественский».
•23,01% (24,13%) — Солидарность. Вклад «Рождественский».
•23% (24,12%) — Почта Банк. Вклад «Пенсионный».
•23% (24,12%) — Банк Реалист. Вклад «Реально выгодный». Для новых.
•24,1% (24,1%) — Таврический. Вклад «Таврический максимум». Для новых.
•24% — Быстробанк. Вклад «Отличный старт плюс». Для новых.
•22,87% (23,98%) — БЖФ Банк. Вклад «Выгодный с пролонгацией».
•22,87% (23,98%) — Свой Банк. Вклад «Свой банк промо».
•23,95% — ББР Банк. Вклад «Яркая звезда».
•23,75% — ИТБ. Вклад «Новые деньги». Для новых денег.
•23,75% — ИТБ. Вклад «Новый хит». Для новых клиентов (обнуление 90 дней).
9 месяцев:
•23% (24,85%) — Почта Банк. Вклад «Пенсионный».
•22,9% (24,74%) — Банк Дальневосточный. Вклад «Новые возможности». Для новых клиентов (обнуление 90 дней).
•22,8% (24,12%) — Солидарность. Вклад «Праздник».
•22,8% (23,62%) — Банк Дальневосточный. Вклад «Доходный онлайн». Для новых клиентов (обнуление 90 дней).
•24% — Альфа Банк. Вклад «Альфа-Вклад».
•22,65% — Банк Реалист. Вклад «Пополняемый». Для новых.
А что в самых крупных банках?
6 месяцев:
•ВТБ — 23% (для новых).
•Альфа Банк — 22,5%.
•Сбер — 22,2%.
—
Подписывайтесь на мой канал про финансы в Телеграм и в Вконтакте, где я делюсь советами и личным опытом.
Wed, 15 Jan 2025 11:17:53 +0300
— Бабуля! Закурить есть?
Всем привет и трям! Доползли до середины недели налегке, а теперь можно и поработать. Поработать естессно головой. А руками мышку подвигать и понажимать нужные кнопочки.
Сегодня по новостям насыщенный день — отрабатываем индекс инфляции (CPI). Если что-то пойдет не по прогнозу, могут, как минимум, распилить.
НОВОСТИ НА СЕГОДНЯ:
По Англии уже отработали с утра. Еще нас ждет США и РФ.
гы… сначала в календаре писали в пн. CPI по РФ, а потом резко на среду перенесли. ахаха… ох уж эти сайты. Надо всё перепроверять за ними.
Ну лан, ложную тревогу им простим, но сегодня уж точно быть новостям, а нам держать палец на пульсе кнопке.
РЫНКИ НА УТРО:
GOLD — активно пилит во все стороны в границах диапазона.
BRENT — предпринимает слабые попытки удержаться на сопротивлении 81,0. Сегодня на новостях (запасы нефти) посмотрим, чем порадуют.
S&P 500 — в спячке перед движем по тренду.
КРИПТА — месяц в диапазоне. Ждем, когда созреют.
ММВБ — стоит около 2900,0. Сегодня есть шанс проявить себя в обе стороны)
Интересное на СЛ: рост инфляции в РФ. Читаем Здесь, делаем выводы сами. :)
EUR/USD.
А мы все ждем разворота по баксу. Ну в самом деле, сколько можно укрепляться? Понятно, что на приход Трампа все рынки взбодрились. И особенно доллар. Но пора и честь знать. ТА уже «шепчет» на разворот. И, как минимум, на хорошую коррекцию.
По D1 уже даже паттерны рисуются. Можно присматриваться, но с учетом 20 января (инаугурации Трампа).
Работаем не спеша и в своё удовольствие))
Всем хорошего дня!!!
Мира и профита!
Ваша Gella!
Wed, 15 Jan 2025 11:16:14 +0300
В этом видео поговорим о быстром переносе Ваших скриптов в новую версию OsEngine. Это актуально для тех пользователей, у которых роботы и индикаторы хранятся в папке Custom, т.е. вынесены в отдельные файлы.
VK Видео:
RuTube:
YouTube:
Дзен: https://dzen.ru/video/watch/678762633c34886f495e7a87
Свои комментарии к видео оставляйте здесь: https://t.me/osengine_official_support
Оглавление видео здесь: https://smart-lab.ru/company/os_engine/blog/1024149.php
Регистрируйся в АЛОР и получай бонусы здесь: https://www.alorbroker.ru/open?pr=L0745
Удачных алгоритмов!
Wed, 15 Jan 2025 11:05:51 +0300
Если вы измеряете финансовую свободу в определённой сумме, то вы никогда не будете финансово свободным и независимым.
- Финансовая свобода начинается с момента, когда вы научились жить в достатке на ту сумму, которую имеете.
В противном случае, сколько бы денег у вас не было, вам всегда будет не хватать, а значит вы всегда будете зависимы от денег.
Алексей С. Галицкий
Wed, 15 Jan 2025 10:51:46 +0300
Ближайший сильный уровень сопротивления для Индекса МосБиржи находится на отметке 2900 пунктов — к нему индекс тянулся с середины декабря, как мы и ожидали. Вероятно, в ближайшее время бенчмарк ее достигнет. Дальше все будет зависеть от геополитической ситуации и данных по инфляции.
Главное
• Краткосрочные идеи: в аутсайдерах ПИК заменили на Novabev.
• Динамика портфеля за последние три месяца: фавориты упали на 9%, Индекс МосБиржи потерял 7%, аутсайдеры показали снижение 6%.
Изменения в аутсайдерах
Удаляем акции ПИК из нашего списка аутсайдеров, учитывая существенную коррекцию стоимости бумаг девелопера — 13% в абсолютном выражении и 26% против Индекса МосБиржи.
Добавляем акции Novabev в список аутсайдеров на короткий горизонт. Не ждем конкретных событий, способных привести к снижению котировок акций, но полагаем, что они все равно будут отставать от индекса. Операционные результаты компании за III квартал 2024 г. оказались хуже ожиданий, рентабельность в I полугодии 2024 г. находилась под давлением. Ждем слабой динамики показателей и во II полугодии.
Наши ожидания связаны с продолжением повышения пошлин и акцизов на импортный алкоголь в прошлом году, усилиями ЦБ по охлаждению потребительского спроса, а также ростом расходов на персонал. Кроме того, компания не выплатила промежуточные дивиденды за III квартал, а выплаты за I полугодие снизились к аналогичному периоду предыдущего года — негативный сигнал для общей суммы за год.
У Novabev есть и дополнительный регуляторный риск: в октябре был временно закрыт ее спиртовой завод из-за возможных нарушений утилизации отходов, и о возобновлении его работы до сих пор объявлено не было. Это могло повысить себестоимость продукции в IV квартале, а также несет риски списаний, если завод не возобновит работу в ближайшем будущем.
Краткосрочные фавориты: причины для покупки
Т-Технологии (ТКС Холдинг)
В I полугодии компания планирует озвучить свою стратегию на 2025 г., что может послужить катализатором. Кроме того, продолжаем наблюдать рост бизнеса благодаря интеграции Росбанка, что подтверждается отчетом за 11 месяцев 2024 г. Возврат к выплате дивидендов также несет позитив для инвестиционного кейса.
Московская Биржа
Сохранение высокой процентной ставки позитивно, поскольку существенная часть доходов биржи связана с размещением денежных средств овернайт. Рост процентных доходов вкупе с сохранением стабильного уровня комиссионных доходов должен позитивно отразиться на финансовых результатах компании.
OZON адр
Бумага остается среди наших фаворитов на отскок в случае устойчивого улучшения настроений на рынке. На наш взгляд, текущая оценка привлекательна, учитывая перспективы роста бизнеса Ozon и улучшения его рентабельности. Основные риски для идеи — негативные настроения на рынке акций и объявление приостановки торгов бумагами на время редомициляции, но мы не ждем последнего в ближайшей перспективе.
Яндекс
Чувствительная к рынку бумага, а значит, может показывать опережающую динамику на фоне улучшения настроений на рынке акций. Кроме того, у Яндекса низкая долговая нагрузка и положительная рентабельность по чистой прибыли, что должно снижать чувствительность прибыли к высоким процентным ставкам.
Привлекательные долгосрочные перспективы бизнеса при умеренной оценке могут способствовать опережающему росту котировок в случае устойчивого улучшения настроений на рынке акций.
Татнефть
Продолжает торговаться на привлекательном уровне, несмотря на недавний рост котировок. Ждем отчетность за 2024 г., которая должна подтвердить возможность дивидендного сюрприза в виде повышения коэффициента дивидендных выплат до 75–90%. Наш взгляд подкрепляется сильным балансом и высоким производственным потенциалом, который ограничен только соглашением ОПЕК+.
Полюс
Прогнозируем сильные финансовые результаты за II полугодие, что поддержит бумаги. В условиях высокой неопределенности на рынках акции золотодобытчика пользуются повышенным спросом и показывают впечатляющую доходность с прошлого года.
ФосАгро
Обращаем внимание на отмену валютных экспортных пошлин с 1 января 2025 г., что позитивно для компании. Также ожидаем рост выпуска сложных удобрений в I полугодии 2025 г., что должно поддержать выручку в следующем году. Кроме того, у ФосАгро есть позитивный катализатор, а именно — слабый рубль.
Краткосрочные аутсайдеры: причины для продажи
Сургутнефтегаз
Самая слабая дивидендная история в российском нефтегазовом секторе. По итогам 2024 г. ожидаем дивидендную доходность по обыкновенным акциям в размере 4%, исходя из текущей цены.
Ключевым катализатором роста акций может стать пересмотр дивидендной политики по обычке, но вероятность реализации этого сценария в ближайшие годы крайне мала. При улучшении внешней конъюнктуры на рынке ожидаем от обыкновенных бумаг Сургутнефтегаза более слабой динамики на фоне ограниченного влияния внешних факторов на дивидендную доходность.
Южуралзолото (ЮГК)
После регуляторных ограничений в прошлом году полагаем, что операционные цифры за 2024 г. будут довольно слабыми с последующей возможной корректировкой вниз прогнозов долгосрочного роста со стороны менеджмента. Недавняя сделка с Газпромбанком вызывает вопросы и создает риски корпоративного управления.
Распадская
В условиях высоких издержек и слабого спроса на коксующийся уголь в России бизнес-показатели находятся под давлением. Текущая оценка выглядит завышенной, а катализатором для переоценки акций вниз может выступить предстоящая финансовая отчетность за II полугодие.
РусГидро
Несмотря на положительное событие — запуск свободного рынка на Дальнем Востоке с 1 января 2025 г., — инвестиционная история не меняется. У компании крупные инвестрасходы, отрицательный свободный денежный поток, а также более 400 млрд руб. чистого долга. Считаем вероятность возобновления выплаты дивидендов незначительной.
ОГК-2
Ожидаем дальнейшего ослабления динамики финансовых показателей в текущем году. ОГК-2 ухудшила раскрытие вместе с другими компаниями Газпром энергохолдинга, поэтому не видим текущих результатов. Тем не менее прогнозируем снижение финансовых показателей в 2025 г.
ВК
Высокая долговая нагрузка и чистый убыток делают компанию чувствительной к возросшим процентным ставкам в РФ. Поэтому сохраняем акции ВК в списке аутсайдеров и ждем их отставания от рынка акций, даже если настроения на нем улучшатся, но ожидания по процентным ставкам останутся высокими.
Рентабельность по EBITDA также остается одной из сфер неопределенности для ВК. При этом ключевой риск для нашей идеи — настроения на рынке.
НоваБев Групп (ранее Белуга)
Полагаем, что котировки все равно будут отставать от индекса. Операционные результаты за III квартал 2024 г. оказались хуже ожиданий, рентабельность в I полугодии 2024 г. находилась под давлением.
Ждем слабой динамики показателей и во II полугодии. Наши ожидания связаны с продолжением повышения пошлин и акцизов на импортный алкоголь в прошлом году, с усилиями ЦБ по охлаждению потребительского спроса, а также с ростом расходов на персонал.
Готовое решение
Для инвесторов, ищущих готовое решение, есть вариант вложиться в активы в разных секторах экономики с наибольшим потенциалом роста стоимости. Это позволит сделать стратегия ДУ «Сбалансированная».
*Не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией
Wed, 15 Jan 2025 08:43:29 +0300
▫️ Капитализация: 5,3 млрд $ / 35,9₽ за акцию
▫️ Выручка ТТМ: 12 млрд $
▫️ EBITDA ТТМ: 1,3 млрд $
▫️ скор. Чистая прибыль ТТМ: 228 млн $
▫️ скор. P/E ТТМ: 23,1
▫️ P/B: 0,44
Wed, 15 Jan 2025 09:14:28 +0300
Если вы хотите пример Озона который смог, то вот вам финансовые результаты компании MercadoLibre, Inc. (MELI). Это крупнейший онлайн маркетплейс Латинской Америки. Но в данный момент это уже не просто маркетплейс, а полноценная экосистема, включающая банкинг, кредитование и прочий финтех.
Как говорится, найдите 10 отличий!!! Странным образом, MELI устойчиво прибылен и его прибыль растет вместе с выручкой. Вот пример работающей бизнес модели!!! Относительно небольшие убытки у компании были только в период 2018 — 2020 годов, когда шли значительные вложения в расширение сети.
Но почему же у латиноамериканцев получилось, а Озон все так же остается убыточным на протяжении более 20 лет и всю историю публичных торгов? Ответ на поверхности — конкуренция. MELI — абсолютный доминатор в своем регионе, практически не имеющий конкурентов. На рынок пытался выйти Амазон, но за счет лучшего позиционирования на своем рынке Мели выбил конкурента. За счет монопольного положения MELI работает с положительной маржей и конвертирует рост выручки в рост прибыли. Но, заметьте, даже при таком успешном успехе, никакой фантастической рентабельности нет. Рентабельность по чистой прибыли варьируется от 5 до 10%.
У Озона ситуация на рынке принципиально другая. Во-первых, маркетплейс даже не крупнейший игрок на рынке, а только номер 2. Во-вторых, как минимум еще 2 гиганта (Сбер и Яндекс) с бесконечными (для российского рынка) ресурсами развивают свои маркетплейсы. Это уже не говоря про второй эшелон вроде Всеинструменты, Мвидео, Алиэкспресс, ВК и так далее. То есть конкуренция в расчете на одного пользователя невероятная!!! Построить устойчивую бизнес модель в столь адских условиях очень сложно. Собственно, Озон все еще ничего и не построил. Но инвесторы так верят в светлое будущее, что уже выдали компании 0,6 трлн капитализации. Бесконечно убыточная компания стабильно входит в топ 20 самых дорогих публичных бизнесов в России! Когда же начнется отрезвление.
https://t.me/borodainvest
Wed, 15 Jan 2025 09:20:09 +0300
Wed, 15 Jan 2025 09:53:52 +0300
Да, пацаны, да! Сначала новости рынков!
Сегодня 15 января 2025 года, да уже снова среда, если календарь не врет!,
Вот уже прожили пол месяца Нового Года!
Мосбиржа в прошедший торговый день немного припала и остановилась на величине 2859,51!
И сегодня на рынках Азии акции торгуются дружно в плюс:
Shanghai (+0,03%);
Hang Seng (+0,28%);
Kospi (+0,17%);
Nikkei (+0,30%);
Фьючерс S&P(+0,01%);
Bitcoin $96986,7
Золото сейчас чуток приросло и стало стоить 2681,77 ( за тройскую унцию ) Доллар 102,328 руб, евро 105,352 руб., нефть Брент 80,34 на 09:34 Москвы
Пока вы спали, в мире творится черт-те что!
Над несколькими регионами России ночью работали системы ПВО, отразившие атаки беспилотных летательных аппаратов.
В общей сложности за ночь было уничтожено три украинских БПЛА: два в Белгородской области и один в Тамбовской, по сообщениям Минобороны. При этом только в Липецких СМИ насчитали не меньше 32 сбитых БПЛА.
В США ограбили дом хоккеиста Малкина. Дом российского нападающего «Питтсбург Пингвинс» Евгения Малкина был ограблен, об этом рассказал «Матч ТВ» форвард клуба Национальной хоккейной лиги (НХЛ). По данным телеканала KDKA, ограбление произошло 12 января в Сьюикли-Хайтс (штат Пенсильвания, США), в день домашнего матча «Питтсбурга» против «Оттавы» (0:5). Форвард обратился в полицию после окончания игры.
Сегодня:
1) Астра (ASTR) — последний день с дивидендами за 9 месяцев 2024.
2) Минфин проведет аукционы по продаже ОФЗ-ПД серии 26245 и ОФЗ-ПД серии 26248.
3) Росстат опубликует еженедельную статистику по ИПЦ в 19:00 мск.
НИУ ВШЭ опубликовал свой ежегодный Мониторинг качества приема в российские университеты
Лидером рейтинга по качеству общего набора абитуриентов стал МФТИ, далее следует НИЯУ МИФИ и университет Иннополиса. Новичком рейтинга стал Центральный университет, который вошел не только в топ-10 вузов России по качеству общего набора студентов, но и в топ-3 платного набора в 2024 году. По общему набору средний балл студентов Центрального университета составил 84,7, что позволило вузу обойти МГУ имени М.В. Ломоносова.
( не знаю, можно ли этому верить!!! )
2. Личные новости: Сегодня спал хорошо!
Кому нравятся мои посты, можете кинуть сотню, другую ко мне на точку приема донатов:
https://yoomoney.ru/to/410014495395793
Ваш все тот же S.Hamster
Wed, 15 Jan 2025 06:52:56 +0300
Рынок акций взлетел и замер. В середине декабря я думал, что пора закругляться с паникой. А в начале нового года, что опасаюсь новой коррекции. Хотя и в первом, и во втором случае • главное направление на перспективу – вверх.
Чтобы подтвердить или опровергнуть, • почитаем, что пишут уважаемые наши эксперты фондового рынка.
Пишут мало. Возможно, из опасений написать лишнего на непривычных и в очередной раз неожиданных уровнях рынка. Не берем прогнозы и стратегии на 2025 год. Их шаблон всегда примерно одинаковый – плюс 20-40% на любой год. Или выбор из оптимистичного, реалистичного и пессимистичного сценариев.
А что с прямыми экспертными рекомендациями? О том, что здесь и сейчас делать. • Если суммировать, рекомендация – проявлять осторожность. Не буду уверять, но, чем выше будет рынок, тем меньше эксперты будут про эту осторожность вспоминать.
Ах да. • Еще привычный и надежный рецепт хранить основные деньги в фондах ликвидности. Последний месяц этот рецепт проиграл чему угодно. И не затем, чтобы вдруг отыграться.
Мое мнение, • людям, отставшим от тренда, не остается иного, как пытаться его догнать. Для тренда догонялки – хорошо. Сегодня что-то стоит 1 рубль, ты готов купить за 90 копеек. Завтра ты готов за рубль, но оно стоит рубль – десять. Покупки вроде бы нет. Но цены с такими вводными принципиально не падают. Как не сокращается и пространство для рост.
• Сказанное можно перенести на сегмент ВДО, где тенденции роста и падения тесно коррелируют с рынком акций.
Андрей Хохрин
Не является инвестиционной рекомендацией. Ссылка на ограничение ответственности
Следите за нашими новостями в удобном формате: Telegram, Youtube, Смартлаб, Вконтакте, Сайт
Wed, 15 Jan 2025 09:09:14 +0300
Медь — первый металл, который люди начали обрабатывать: сначала они использовали самородную медь, а примерно 6 000 лет назад научились ее выплавлять из руды. Так медный век в истории человечества пришел на смену каменному, а открытие сплава меди с оловом (бронзы) дало название следующему — бронзовому — веку.
Сегодня медь — один из трех металлов, которые используют чаще всего, в популярности она уступает только железу и алюминию. Обычно применяют медные сплавы: они прочнее и устойчивее к воздействиям, чем чистый металл. Существует 570 их разновидностей.
Из большей части меди производят проводку: металл хорошо проводит и тепло, и электрический ток, его легко вытянуть в провода. Разберемся, в каких еще сферах можно встретить этот незаменимый металл.
Электроника
В электронике металл нужен как проводник — в основном в проводах, соединениях, микросхемах, печатных платах. Медь лучше проводит электричество, чем, например, алюминий, который еще и не очень безопасен из-за риска возгораний. Несколько уступает в этом плане серебру, зато стоит в 100 раз дешевле, поэтому считается лучшим металлом для производства электронных изделий с экономической точки зрения. Медь можно найти практически во всей современной электронике: в роботах-пылесосах, электроинструментах, системах видеонаблюдения, телевизорах, смартфонах, компьютерах. Например, в стандартном ноутбуке этого металла 700 граммов. Еще медь есть в центрах обработки данных и суперкомпьютерах, на которых разворачиваются платформы генеративного искусственного интеллекта.
Промышленность
Медь используют во всех промышленных отраслях. Например, в оборудовании и машинах нефтехимической промышленности есть медные трубопроводные системы, клапаны, теплообменники, конденсаторы, испарители, электродвигатели, емкости для хранения агрессивных сред.
В подводных установках — системах для опреснения воды, морских нефтяных и газовых буровых платформах — используют медные сплавы, стойкие к коррозии. В зеленой энергетике медь незаменима для производства солнечных энергетических систем и ветряных турбин. В любой отрасли проводку делают из меди, исключение — линии воздушных высоковольтных электропередач: они из алюминия.
Транспорт
В транспортном секторе медь тоже можно встретить повсюду — от железных дорог до судов. Так, в самолете четыре тонны меди и 193 км медной проволоки, в автобусе — в среднем тонна, в малолитражном автомобиле — около 22 кг меди и 1,5 км медных проводов.
В автомобильной промышленности этот металл нужен для изготовления проводов, радиаторов, двигателей и тормозов. В самолетах он есть в электрических системах, системах навигации и охлаждения. В поездах металл входит в состав двигателей, сигнальных и электрических систем, органов управления и тормозов. А медные сплавы — стандарт для труб конденсатора, винтов, заклепок и болтов на судах. Также медь важна для электромобилей — любопытно, что ее требуется в среднем в четыре раза больше, чем для обычных, плюс металл нужен для зарядных станций.
Медь используют и для производства ракет и спутников: там ее можно найти в электронных системах управления, измерительном оборудовании, несущих элементах конструкции, солнечных пластинах, вырабатывающих энергию, и в других компонентах.
Строительство
Для строительства обычного частного дома, где поселится одна семья, может потребоваться до 200 кг меди. Это кровля, трубопроводы, арматура, проводка, передающая электричество по дому и соединяющая его с кабельными сетями и телекоммуникациями, а также многое другое. Металл очень удобен в строительстве: он ковкий, но достаточно прочный, чтобы делать из него, например, сантехнику или другие изделия, подвергающиеся механическим и химическим воздействиям.
Медицинские изделия
Медь можно найти в оборудовании и устройствах, которые улучшают качество жизни людей. Так, из нее делают детали для слуховых аппаратов, диагностического оборудования — например, для магнитно-резонансных томографов, хирургических роботов, проводящих сложнейшие операции, имплантатов, медицинских приборов, например, стетоскопов. Еще в больницах часто встречаются медные поверхности: их легко дезинфицировать и на них хуже размножаются микробы.
Ювелирные изделия
Медь и золото — два металла, цвет которых отличается от обычного серебристого или серого. Кроме того, изделиям из меди легко придать нужную форму. Ее часто добавляют к драгоценным металлам, например, к золоту и серебру, чтобы получить более гибкие, устойчивые и красивые сплавы.
Wed, 15 Jan 2025 09:43:30 +0300
В прямом эфире на Трейдер ТВ профессиональные трейдеры торгуют на Мосбирже и показывают свои сделки. Присоединяйтесь к эфиру, подведем итоги вместе!
Хотите освоить трейдинг с нуля? Приходите в Школу Трейдинга https://schoollive.ru/obuchenie/
➡️ А это Телеграм-канал для трейдеров Live Investing https://schoollive.ru/liveonline/
В нем:
✔️ Обучение трейдингу с 7 до 23 часов по Мск каждый будний день
✔️Торговля в прямом эфире на реальном рынке
✔️ Открытый текстовый и видео чаты трейдеров
✔️Настройки стакана и рекомендации по торговле
✔️ Сигналы по сделкам от трейдеров, которые реально совершают их, а не просто дают советы.
Подключайтесь и станьте частью крутой команды!
⚡️Где еще смотреть трансляции?
Rutube https://rutube.ru/channel/24204115/
Группа ВКонтакте https://vk.com/live_investing_group
Группа Одноклассники https://ok.ru/liveinvesting
Больше о Трейдер ТВ здесь ⇨ https://livetradertv.ru/
#скальпинг #скальпер #обзоррынка #трейдинг
Wed, 15 Jan 2025 09:33:18 +0300
По заявлениям замминистра энергетики Евгения Грабчакова, российские энергокомпании покажут низкую предлагаемую доходность новых проектов генерации, дороговизну оборудования на рынке и срывы сроков поставок турбин производителями. Все эти проблемы будут негативом для компаний. Так, рост энергопотребления в РФ составил в 2024 году лишь 3,3%.
А что с ИнтерРАО?
Компания одна из немногих, которая благодаря своей кубышке продолжает расти. Давайте разберемся подробнее. Итак, выручка ИнтерРАО за 9 месяцев 2024 года выросла на 12,5% до 1,1 трлн рублей. Несмотря на снижение объемов экспорта электроэнергии на 33,5% до 5,546 млрд кВт-ч, на внутреннем рынке дела обстоят куда лучше.
Операционные расходы компании выросли также на 15,3%, что повлияло на снижение операционной прибыли с 96 до 83 млрд рублей. Косты продолжат расти, что характерно для всех публичных компаний. А вот рост финансовых доходов в 2 раза до 61 млрд рублей, позволило вытянуть чистую прибыль в плюс на 14% до 110,9 млрд рублей.
На балансе ИнтерРАО скопилось 178 млрд рублей, которые она разместила на банковских депозитах на срок не более 3 месяцев под повышенный процент. Это и дает тот самый рост финансовых доходов. Правда стоит учитывать снижение объемов средств. В 2023 году денежных средств и эквивалентов было на сумму в 400 ярдов.
Значительный CAPEX и инвестпрограмма отъедают доходы. А если учесть низкую доходность новых проектов, о которой писал выше, то расти будет еще труднее в 2025 году. Минэнерго РФ уже увидело возможность корректировки инвестпрограмм в электроэнергетике.
Что по дивидендам?
За 2023 год акционеры получили 8,1% доходности. По дивполитике компания направляет 25% от чистой прибыли на выплаты. За 9 месяцев накопленные дивиденды составляют 26,6 копеек, что ориентирует нас всего на 7% доходности. Плюс еще 4 квартал надо учитывать, но едва ли мы превысим планку в 10%. Вот и получаем скромные темпы роста, проблемы отрасли и неинтересную идею в ИнтерРАО.
❗️Не является инвестиционной рекомендацией
Мои портфели, сделки и уникальная аналитика — в Telegram
Wed, 15 Jan 2025 08:44:06 +0300
Давно не было новых выпусков облигаций, первым из крупных эмитентов на долговый рынок в этом году выходит Магнит. В декабре было запланировано размещение этого выпуска с другими параметрами (ранее предлагался флоатер), но срок был перенесен.
Магнит — одна из крупнейших розничных торговых сетей. По количеству магазинов компания занимает 1 место среди ритейлеров. Продает продукты питания, бытовую химию, владеет сетью аптек.
16 января компания со второй попытки планирует собрать заявки на приобретение нового выпуска облигаций с постоянным ежемесячным купоном на срок 1 год 3 месяца. Посмотрим подробнее параметры нового выпуска, отчетность компании и оценим целесообразность участия в размещении.
Выпуск: Магнит 5Р01
Рейтинг: ААА (от АКРА)
Объем: от 1,5 млрд.р
Номинал: 1000 р.
Старт приема заявок: 16 января
Планируемая дата размещения: 24 января
Дата погашения: 27.04.2026
Купонная доходность: не более 22% (YTM 24,4%)
Периодичность выплат: ежемесячные
Амортизация: нет
Оферта: нет
Для квалифицированных инвесторов: нет
Компания Магнит была основана в 1994 году в Краснодаре Сергеем Галицким, владевшим компанией до 2018 года. С 2021 года крупнейший акционер — компания Marathon Group. На июнь 2024 года количество магазинов составляет 30 тысяч. Ключевой формат Магнита — магазины «у дома» (почти 18 тыс. магазинов). Также есть 7,9 тыс. магазинов «Магнит косметик», 481 магазин больших форматов («Магнит Экстра» и «Магнит Семейный»), более 1200 дискаунтеров «Моя цена»и более 100 дискаунтеров В1.
Что с финансовыми показателями?
У компании из самых свежих есть отчет по МСФО за 1 полугодие 2024 года, согласно которому:
— выручка 1460 млдр.р (+19% г/г);
— прибыль 17,45 млдр.р. (-48% г/г);
— чистый долг 221 мллд.р (на 31.12.23 было 181 млрд.р);
Показатель EBITDA на 31.12.2023 составлял 166 млрд.р, при этом чистый долг/EBITDA на 31.12.2023 составлял 1,1х; по результатам 2024 года будет выше, т.к. чистый долг растет, а прибыль значительно снизилась.
В обращении в настоящее время находятся 5 выпусков облигаций компании на 93,5 млрд.р. Доходности облигаций с постоянным купоном до 22%.
Выводы
С постоянным купоном 22% и выше и сроком до 2 лет ранее выходили несколько эмитентов: Томск 9 (купон 26%, доходность к погашению сейчас 22,6%), РусГидро 2Р04 (купон 23%, доходность к погашению 20,3%), Ростелеком Р13R (купон 23%, доходность к погашению 19,2%). Все они дают сейчас доходность к погашению ниже предлагаемого выпуска. Поэтому у нового выпуска есть вероятность апсайда после размещения. Новый выпуск Магнита с постоянным купоном имеет нестандартный короткий срок 1 год и 3 месяцев., без оферты и амортизации (это плюс). Выпуск может быть интересен для консервативного риск-профиля и для тех кто верит в снижение ключевой ставки в этом году.
Подписывайтесь на мой телеграм-канал, в нем:
— делаю обзоры на ценные бумаги,
— показываю свой путь к доходу с дивидендов и купонов.
Wed, 15 Jan 2025 08:40:52 +0300
1. Режим ожидания = режим пилы
2. Пилим но дневной 2847 держим
3. Сегодня данные по инфляции вечером — до них видимо останемся в диапазоне
4. В феврале полагаю ставка на паузе — 21
5. Ждем 20 числа — и пока лучше заниматься своими делами. Плечи закрыты
6. Ожидания на январь прежние — 2960. Но посмотрим — дадут ли откат
7. 3226 — цель февраля марта
8. А пока реинвестируем приходящие купоны и дивиденды
9. Итог — откроемся 2875 и возможна еще ё попытка пройти 2900. До данных по инфляции вряд ли будет успешной
10. Удачи
t.me/ATOR_INVEST