На прошлой неделе российский рынок акций показал неуверенный рост после нескольких дней серьезного падения. Говорить о развороте тенденции пока рано – это лишь первые штрихи коррекции нисходящего тренда. Однако уже можно отметить более уверенную устойчивость уровня 2500 п. по сравнению с недавно преодоленными 2600 п.

• Сбер: краткосрочный нисходящий тренд завершен.
• Норникель: ждем отскока от поддержки тренда.
• Диасофт: слишком резкий рост против рынка.

Сбербанк

На четырехчасовом таймфрейме у Сбера можно зафиксировать завершение нисходящей тенденции после преодоления верхней границы нисходящего канала. Откат уже произошел, и сейчас лучшая точка входа в длинную позицию. Однако стоит соблюдать осторожность, пока не стали ясны причины падения стоимости бумаг в последние несколько недель, поскольку фундаментальных факторов для столь резкого снижения нет.

После резкого падения бумаги Норникеля нашли точку опоры – это область поддержки нисходящего тренда. Кроме того, сам уровень в 100 руб. за акцию сильный с психологической точки зрения, и мы ожидаем начала кратковременного роста котировок, вероятно до уровня 112 руб.

Динамика стоимости акций Диасофта в последние дни впечатляет: несмотря на слабые попытки роста широкого рынка, бумаги за несколько торговых сессий прибавили в цене более 10%. Такие резкие скачки в стоимости бумаг обычно не проходят без коррекции, а тут еще и достигнут первый уровень сопротивления, поэтому на этой неделе ожидаем коррекционного движения.

Доклад бывшего главы ЕЦБ Драги констатирует грустное (для ЕС), что Европейский союз растерял свои конкурентные преимущества из-за отказа от энергоносителей из РФ.

Цены на природный газ в четыре-пять раз выше на фоне отказа от услуг Газпрома $GAZP и Новатэка $NVTK

В докладе аккуратно указывается, что ЕС теперь особенно уязвима и полагается на горстку поставщиков важнейших видов сырья. Но правильных выводов, к сожалению, о расширении количества поставщиков и снятие ограничений для их работы нет. Но это пока. Надо подождать «хорошего» стечения обстоятельств, а пока ждём и выстраиваем работу с другими рынками.

---

Я частный инвестор, автор телеграмм канала «Ричард Хэппи», Бесплатного курса по облигациям и стратегии автоследования «Рынок РФ» (есть в Т-Инвестициях и БКС). Написанное не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией

Акции их портфель (5% за 12 мес). Паника состоялась. Рынок направляется вправо
 Tue, 10 Sep 2024 07:17:23 +0300

Не так плохо мы угадывали с рынком акций весь последний год.

Когда ключевая ставка пошла вверх в августе 2023, наш портфель PRObonds Акции / Деньги преимущественно переместился в деньги. И сокращал позицию в акциях вплоть до конца июня 2024. А с конца нынешнего лета вес акций вновь наращивается. Все сделки – в нашем телеграм-канале по соответствующему тегу #сделки.

Результатом стала совершенно разная динамика Индекса МосБиржи и портфеля в их падении. • Индекс с мая по сентябрь снижался на -28%, портфель – на -6,5%. Разница более чем вчетверо.

При этом • за последние 12 месяцев портфель в плюсе на 5%. Индекс – в минусе, на -14%.

• Неплохое время, чтобы полностью заменить деньги акциями? Возможно, но мы не рискнем.

В пользу отечественных акций нам ум приходят 2 фактора. Первый про цикличность. • Падение принципиально заканчивается тогда, когда на рынке прошли панические продажи. И, наше мнение, они прошли. Это значит, что новые снижения хоть и возможны в будущем, будут больше пугать, чем создавать угрозу развития нисходящего тренда. Такое вытряхивание из бумаг наименее психологически стабильных акционеров. • Второй фактор – слабый рубль. Да, ключевая ставка на 18% с угрозой подъема до 20% — аргумент для стабильности нацвалюты. Но недостаточный при растущих бюджетных тратах. Траты сложно снизить и несложно обесценить.

• Продолжения фондового падения, таким образом, не ждем.

Однако не делаем ставок и на быстрый разворот акций вверх. Наверно, отскок котировок последних дней еще может развиться. Но лишь как отскок. • А впереди, на наш взгляд, долгий и дерганый путь вправо. Который к началу зимы может оставить рынок на уровнях начала осени.

Не является инвестиционной рекомендацией. Ссылка на ограничение ответственности

Следите за нашими новостями в удобном формате: Telegram, Youtube, Смартлаб, Вконтакте, Сайт

Протестируйте открытый API брокера Go Invest
 Mon, 26 Aug 2024 16:57:17 +0300

Мы приглашаем к закрытому тестированию нового сервиса — открытого API. Он позволяет торговать с иcпользованием алгоритмов.

Какие возможности даёт API:

— Получать котировки и исторические данные
— Выставлять заявки и отслеживавать их исполнение
— Получать данные по стакану и ленте сделок
— Просматривать состояния счёта и истории операций

Что можно сделать через API:

— Написать своих торговых роботов
— Протестировать стратегии
— Выгрузить торговую статистику для дальнейшего анализа
— Сформировать сигналы для дальнейшего принятия решений

Что ещё важно

Подключение к API осуществляется через WebSocket, что даёт возможность использовать любой язык программирования. Передача данных происходит в формате запрос-ответ либо в виде подписки на интересующие данные. Передача данных осуществляется в формате JSON.

Чтобы принять участие в тестировании — оставьте свой контакт в комментариях или напишите в Telegram @asiyanko. Мы свяжемся с вами и поделимся деталями.

Биткоин на кофейной гуще 10.09.24
 Tue, 10 Sep 2024 08:14:09 +0300

Вчера на графике биткоина нарисовали «модель покупки маркет мейкера», которая привела к закрытию дисбаланса в районе FVG H4. 

После сбора внутренней ликвидности над $57300 цена сломала локальный бычий тренд, а это значит, что, с высокой степенью вероятности, «модель покупки ММ» сменится «моделью продажи ММ».

Следовательно, сегодня в приоритете сделки в шорт, но только после выноса стопов «ранних продавцов» над $57000.

Хочешь знать где и когда я буду размещать торговые ордера? Подписывайся на телеграм-канал «Биткоин на кофейной гуще».

Первая цель для фиксации профита $54800.

Утренний обзор (мамбофьюч, сберофьюч, фьюч юань-рубль, газ(NG), Брент)
 Tue, 10 Sep 2024 08:03:38 +0300

MX(фьюч на индекс мосбиржи)
На дневном графике цена утренним гэпом пробила свое сильное сопротивление 266700 и затем, в течение дня пробила следующее локальное сопротивление 269850 (с тестом сверху на малых ТФ). Пока цена выше 269850 и 266700 ждем продолжения роста (возможен тест пробитых сопротивлений) на тест следующих сопротивлений отбой от которых шортим, а пробой с тестом сверху — лонгуем
Для сделки(торгуем отбой или пробой уровня) ждем тест гориз.уровней 266700
В случае четких тестов можно входить(торгуя отбой или пробой) от менее сильных уровней — горизонталей 269850 и 279700 и границы розового канала 278350

На часовом графике цена росла весь день, пробив локальные сопротивления в виде гориз.уровня 270000 и границы синего канала и вернувшись выше ема233. Ну и отработав паттерн «двойное дно», о котором писал в предыдущих постах. Закрепление выше ема233 может говорить о локальной смене тренда, так что пока цена выше ема233 и гориз.уровня 270000 ждем продолжения роста. Уход ниже 270000 вернет цену к снижению
Для сделки(торгуем отбой или пробой уровня) смотрим тест границы зеленого канала 279750
В случае четких тестов можно входить от менее сильных гориз.уровней 276825, 270000, а также границ синего(270425 на утро) и фиолетового(277850 на утро) каналов

SR(фьюч на Сбер)
На дневном графике цена закрыла день хорошей ростовой свечой, приблизившись к границе зеленого канала, берущего свое начало с хаев этого года. Пробой границ зеленого и локального черного канала(в идеале с тестом сверху) даст хороший сигнал на продолжение роста. Отбой от границ каналов можно пробовать шортить
Для сделки(торгуем отбой или пробой уровня) смотрим отработку гориз.уровня 27828, 27380 и границу зеленого канала 26653
В случае четкого теста можно входить от менее сильных уровней в виде границы черного канала 26812 и гориз.уровня 25650

На часовом графике цена росла весь день, пробив свои локальные сопротивления в виде границ локального нисходящего желтого и фиолетового каналов. Пока цена не вернулась в эти каналы ждем продолжения роста и пробоя ближайших сопротивлений. Возврат в указанные каналы вернет цену к снижению
Для сделки (торгуем отбой или пробой уровня) ждем тестов гориз.уровней 27501 и 25650
В случае четкого теста можно входить от менее сильных уровней в виде горизонталей 27255, 27078, 26739, границ синего канала(26860 и 25800) а также кластерной зоны в виде границ фиолетового и желтого каналов (26108-26130 на утро)

CR(фьюч на юань-рубль)
На дневном графике цена еще раз утром протестировала границу желтого канала, берущего свое начало с хаев осени прошлого года. Если цена закрепляется выше границы это может говорить о новом витке ослабления рубля, так что пока цена выше границы канала и гориз.уровня 12,522 ждем продолжения роста
Для сделки(торгуем отбой или пробой уровня) смотрим тест гориз.уровней 12,371 и границу желтого канала 12,432
В случае четких тестов можно входить от менее сильных гориз.уровней 12,522, 12,700

На часовом графике цена продолжает свой рост, пробивая (с тестами сверху) свои сопротивления. Пока цена выше 12,437 и границы розового канала ждем продолжения роста
Для сделки(торгуем отбой или пробой уровня) смотрим тест гориз.уровней 12,437, 12,517, 12,686 и границы розового канала (12,482 на утро)
В случае четких тестов можно входить от менее сильного уровня в виде границы зеленого канала (12,587 на утро) и гориз.уровней 12,738, 12,628

Br (Лондон)
На дневном графике цена отбилась от границы оранжевого канала и попробовала возобновить рост, но сегодня утром отбилась от сильного сопротивления в виде границы черного канала и в моменте снижается. Пока цена под границей черного канала и ниже гориз.уровня 72,33 ждем продолжения снижения на тест ближайших сопротивлений, отбой от которых лонгуем, а пробой с тестом снизу — шортим
Для сделки(торгуем отбой или пробой уровня) смотрим тест гориз.уровней 72,33, 70,17 и границы черного канала 72,17
В случае четких тестов можно входить от менее сильных гориз. уровней 71,44 и 69,30 и границы розового канала 70,49

На часовом графике цена практически весь день тестировала свое локальное сопротивление в виде границы оранжевого канала, но так и не смогла его пробить и в очередной раз отбившись от него, сходила на тест своей ближайшей поддержки в виде границы черного канала, от которой также отбилась. Сегодня утром цена еще раз сделала попытку выйти границы оранжевого канала, но опять безуспешно. Пока цена ниже 72,34 ждем продолжения снижения на тест ближайшей сильной поддержки 70,17
Для сделки(торгуем отбой или пробой уровня) смотрим гориз.уровень 70,17, 72,34
В случае четких тестов также можно входить от менее сильных уровней в виде горизонталей 74,09, 73,49 или границ оранжевого(71,89 на утро), черного(70,67 на утро), синего(72,14 на утро) или розового(69,64 на утро)каналов

Дневной и часовой графики Российского фьючерса BR здесь

NG (Henry hub)
На дневном графике цена вчера одной свечой слила весь рост предыдущих дней и ушла ниже своей локальной поддержки 2,1465. Пока цена ниже нее ждем продолжения снижения на тест ближайших поддержек
Для сделки(торгуем отбой или пробой уровня) ждем гориз.уровня 2,2596 и 2,0021
При четких тестах можно входить от гориз.уровней 2,1465, 2,0694, а также границ черного(1,9849) и желтого(1,9665) каналов

На часовом графике цена снижалась весь день немного не дойдя до своих локальных поддержек в виде гориз.уровня 2,1305 и границы черного канала, но сегодня утром сделала это. Цена вернулась ниже ема233, что не очень хорошо для лонгов, так что пока цена ниже, ждем продолжения снижения и смотрим за отработкой ближайших поддержек — отбой лонгуем, а пробой с тестом снизу можно пробовать в шорт
Для сделки(торгуем отбой или пробой уровня) ждем тест гориз.уровня 2,2581, 2,0295 и границу зеленого канала (2,2878 на утро)
В случае четких тестов можно торговать менее сильные гориз.уровни 2,2101, 2,1305, 2,1115, 2,0874 и границы черного (2,1350 на утро) канала

Дневной и часовой графики Российского фьючерса NG здесь

Как торговать уровни — писал здесь.
При торговле не забываем про стопы и тейки!
Пересечение уровней в одном месте усиливает этот уровень.
Ключевые уровни на графиках и в тексте выделены жирным.
Не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией.

Больше графиков в моем TG-канале.

Подписывайтесь на t.me/cap_of_charts

Лайки приветствуются :-)

Новая дивидендная акция в моём портфеле — Московская биржа. Святой рандом сентября
 Tue, 10 Sep 2024 07:33:55 +0300

Продолжаю третий сезон святого рандома с покупкой российских акций. Каждый месяц я выбираю одну рандомную акцию из индекса Мосбиржи. Ну как я, делает это святой рандом, он же генератор случайных чисел. Я её потом просто покупаю. Почему? Да потому что какой смысл ручками выбирать акции, если рынок ведет себя непредсказуемо ¯\_(ツ)_/¯

Список для рандома на третий сезон повторяет индекс Московской биржи IMOEX: Алроса, Аэрофлот, БСП, ВК, ВТБ, Газпром, Глобалтранс, Европлан, Икс 5, Интер РАО, Лукойл, Магнит, Мечел, МКБ, ММК, Мосбиржа, Мосэнерго, МТС, НЛМК, Новатэк, Норникель, Озон, ПИК, Позитив, Полюс, Роснефть, Россети, Ростелеком, РусАгро, Русал, РусГидро, Самолёт, Сбер, Северсталь, Сегежа, Селигдар, Система, Совкомфлот, СНГ, Татнефть, Т-Банк, Транснефть, ФосАгро, Эн+, Юнипро. С учётом повторов обычных и префов всего 49 акций. 

Правила простые:

• ежемесячный минимальный бюджет: 5 000 рублей, на него берется максимально возможное количество лотов;
• если лот дороже 5000, то беру 1 лот;
• если рандом выбирает что-то повторно, беру.

Уже попадались в этом сезоне: Сургутнефтегаз-ао, Самолёт, Мечел-ап, Позитив, ПИК, СНГ-ап, Татнефть-ап, Ростелеком. В сентябре случайной компанией оказалась Мосбиржа. Её в моём портфеле ещё не было. Ну а впереди ещё 3 серии — не пропустите.

Акции Московской биржи торгуются примерно по 200–210 рублей, в лоте 10 штук, следовательно беру по правилам 20 штук. Вообще, давно думал Мосбиржу прикупить, но как-то всё руки не доходили, казалось дорого, теперь вот и скидочки, и рандом. Так что взял в итоге 30 по 197.

Инвестиционный бюджет в сентябре расходуется по плану, как и в августе. Покупаю акции и облигации, нет никаких предпосылок для того, чтобы не делать этого.

Что такое Мосбиржа? 

Московская биржа — биржевой холдинг, организатор торгов акциями, облигациями, производными инструментами, валютой, инструментами денежного рынка, товарами. В состав холдинга входят Национальный расчетный депозитарий и Национальный клиринговый центр.

Хороший рандом?

Мосбиржа — один из бенефициаров высокой ключевой ставки, платит дивиденды и вообще ведёт себя по-взрослому.

Посмотрим МСФО за 1П2024. Чистая прибыль 1П2024 года выросла до 38,8 млрд рублей (26,4 млрд за 1П2023), рост на 63%. Размер собственных средств составил 122,75 млрд рублей. Долгов нет. EBITDA LTM 98 млрд. 

Мосбиржа продолжает зарабатывать на комиссиях и процентах, развивает финансовый маркетплейс и чувствует себя отлично. В отличие от своих питерских друзей, которых только торговля криптой спасёт.

Дивиденды Мосбиржи

По обновлённой дивидендной политике целевой уровень дивидендных выплат определяется как величина свободного денежного потока с учётом инвестиций и необходимых требований по капиталу компаний группы. Минимальный уровень — 50% от чистой прибыли. Ранее минимальный уровень был 60%. 

Не сказать, что Мосбиржа всегда радовала высокой дивдоходностью, но выплаты стабильные. В 2024 году дивиденды за 2023 год уже были выплачены, так что следующих ждать до июня 2025.

Если посмотреть на последние 10 лет, то самая высокая дивдоходность была в 2017 году — 8,79%. В 2023 году заплатили всего 3,77%. 

Средняя дивдоходность за 10 лет (с 2014 по 2023) составляет 5,5%. Например, у Ростелекома — 5,8%, у Татнефти-п — 10,46%, у СНГ-ап — 11,34%, у Газпром нефти — 8,1%, у Северстали — 9,47%, у Лукойла — 8,22%, а у НЛМК — 8,39%, у Роснефти — 5,02%, у Интер РАО — 5,32%. 

Акции Мосбиржи сейчас торгуются с мультипликатором P/E 24п 5,7 против среднеисторического уровня 11,4. Объёмы торгов в среднем в последнее время растут, дивдоходность скромная, но есть. Но смотреть на одну дивдоходность нельзя. Цена акций выросла более чем вдвое за 5 лет и сейчас на 15% выше пика 2021 года. Выбором рандома я доволен.

На этой биржевой ноте приглашаю подписываться на мой телеграм-канал. Там я рассказываю про инвестиции в акции и облигации, финансы и недвижимость.

Обзор трат августа 2024: Куда слил всё честно заработанное
 Mon, 09 Sep 2024 11:56:52 +0300

Не больше зарабатывать, а меньше тратить! Такому учат нас успешные рептилоиды, и я абсолютно согласен с этим утверждением. Но чем дольше нахожусь в стадии формирования капитала, тем чаще пересматриваю эту поговорку.

Меньше тратить крайне важно в самом начале инвестиционного пути. Только выработав привычку экономить, сберегать заработанное, возможно накопить сикстиллионы рублей. В большинстве случаев. Теперь же я трачу гораздо больше. Вот вам пруфчики августа.

Обзор трат от меньшего к большему

Все свои расходы уже третий год делю по-категорийно. В начале каждого года пересматриваю некоторые из разделов. Что-то объединяю, например аптеки и клиники теперь «Здоровье». Что-то вообще удаляю — алкоголь. Далее разбор МОИХ категорий.

Интернет, связь, подписки, 1 853 р.

Здоровье и красота, 2 043 р.

Транспорт, 3 184 р. Автобус, такси, маршрутка.

Инвест счета детей, 6 200 р. В следующем году объединю эту статью расходов с инвестиционной.

Дети, 7 922 р. Да, они всё-таки требуют трат...

ЖКХ, 8 424 р.

Заказная еда, 15 576 р.

Одежда и обувь, 16 995 р. Устали ходить в картонных коробках и решили приодеться всей семьёй.

Дни рождения и праздники, 18 562 р.

Импотека, 18 772 р.

Продукты и хозтовары, 40 631 р.

ИНВЕСТИЦИИ, 59 818 р.

Заключение

Итого суммарно набегает порядка 200к. Можно было скромнее? Да. Например, вычеркнуть заказную еду. Или отказаться от праздников. Но зачем?

Первая строчка трат, уже который месяц кряду, остаётся за инвестиционной стратегией. Мне нормально. Я выработал для себя относительно идеальную норму сбережений-потреблений, к которой шёл три года. Да, моя стратегия не идеальна. Да и бывают ли вообще идеальные стратегии? Сомневаюсь.

Автор, ты слишком много тратишь! Но у автора уже есть 4 мульта за плечами. Автор следует своей стратегии верхом на караване успешного успеха. И мне по кайфю.

В конце интересно узнать Ваше мнение? Стоит ли выпускать подобную статистику время от времени? Или лучше обсуждать свои траты с мужиками в гаражном месте силы? Поделитесь мнением в комменты, а я накидаю Вам сердечков.

Давай вместе делать шаги к своим финансовым целям – подпишись прямо сейчас. Для Вас это займёт пару секунд, но для меня это очень Важно:

Телеграм | Дзен | SMART-LAB | Пульс Тинькофф

Метод Геллы. Не сюрприз (EUR/USD)
 Mon, 09 Sep 2024 11:18:25 +0300
                        Капитал должен давать прибыль,
                        иначе он утечет в другое место.

Всем привет и трям!
Понедельник постучался в двери — пора работать! Начинаем неделю не спеша, но это пока… скоро начнется жаришка. И мы её ждем. Сюрпризом для нас это не станет.
А еще для нас не станут сюрпризом новости на этой неделе. А там есть на чем поработать:

11 сентября (среда) — инфляция по США (CPI)
12 сентября (четверг) — ЕЦБ (%% ставки) и по прогнозам хотят снизить на 0,6% до 3,65%. 

Уже все об этом знают, но еще интересно будет послушать речь и обоснования на каком основании, узнать что было, что будет, чем сердце узбагоиццо. ))

А пока раскачиваемся и включаемся в работу.

РЫНКИ НА УТРО:

BRENT — хватит падать! Хороший посыл нефти на лоях 2-х годичного диапазона))

S&P 500 — в пятницу индекс красиво упал. Хотелось бы в р-н 5300,0-5200,0, но пока тормознули.

GOLD — диапазон не изменился (2525,0-2470,0), внутри пока и тусим.

ММВБ — пошла коррекция от лоев в нисходящем тренде.

EUR/USD. 

Идет отбой от лоев. ПИСАЛА ЗДЕСЬ. Пилит второй год. Когда и куда будет выходить их этого диапазона — вопрос пока риторический. Хотя я обеими руками уже за лонги. Но это не сейчас и не на этой неделе. 
Пока отрабатываем ТА и ФА. И ждем подсказок на графике. Но и им чтобы сформироваться надо время.
А пока покупаем бакс. 
И сейчас по h4 можно нарисовать диапазон и спрогнозировать варик на падение. Но для этого надо что бы парочка условий исполнилось.)

 в моменте наслаждаемся распилом. ))

И сегодня начинаем неделю с прекрасным Марком Нопфлером)


Всем хорошего дня!!!
Мира и профита!
Ваша Gella

Смотрю на рынок и думаю: ёмаё, опять мне позвело чёт
 Mon, 09 Sep 2024 11:17:55 +0300
Собственно сабж.
Сегодня без мониторинга лоёв, боюсь

Рынок падает 7 недель, ждем осенний дивидендный сезон и заседание ЦБ в пятницу. Новости для инвестора за неделю⁠⁠
 Mon, 09 Sep 2024 11:06:39 +0300

Индекс укатывали на 2 500, нерезиденты продолжают продавать акции, недвижимость чего-то ждет и не растет (она же всегда растет, да?), дивиденды, покупки и другие новости рынка.

Индекс Московской биржи

IMOEX за неделю незначительно снизился с 2 650 до 2 623 (-1,0%).

С начала года индекс показывает -14,3%

Индекс Московской биржи снижается уже 7 недель, на прошлой неделе было и 2 500, потом немного отскочили, но все равно неделя закрылась в красных цветах, -1% за неделю.

Два главных события для рынка акций – это заседание ЦБ в пятницу и закрытие доступа нерезидентов к российским бумагам, неделя будет интересной.

Если думаете, что покупать, думайте хорошо. Я же, как всегда, закину деньжат на брокерский счет и прикуплю акций. Три года уже так делаю.

Дивиденды

Дивидендов на прошлой неделе никто не объявлял, на осень получается солидный список, 30 компаний объявили дивиденды на сентябрь-октябрь, ждем утверждений.

Государство думает по дивидендам Русгидро за 2023 год, сказали додумают до конца года.

Совет директоров Русала рекомендовал не выплачивать дивиденды за I полугодие 2024 года

Календарь ближайших дивидендов

Есть актуальные подборочки дивидендных акций:

Тактический взгляд: долгосрочный портфель облигаций в рублях. 9 сентября 2024
 Mon, 09 Sep 2024 10:59:16 +0300

Сохраняем позитивный взгляд на долговой рынок в рублях. В долгосрочном портфеле рублевых облигаций выделяем выпуск Газпрома.

Главное

• На прошлой неделе случилась дефляция 0,02%, за август инфляция составила всего 0,11% — позитивно.

• Ближайший триггер для рынка — бюджет на 2025 г. и решение по ставке ЦБ.

• С учетом последних данных ожидаем сохранение ставки ЦБ на уровне 18%.

• Доллар к рублю около 90 — позитивно.

• Нефть Urals около $70 за баррель — нейтрально.

• Долгосрочный портфель в рублях — выделяем Газпром.

В деталях

Экономика, кредитование и инфляция замедляются — ЦБ согласен, позитивно. С учетом дефляции в последнюю неделю августа инфляция за месяц составила 0,11%. Это все еще выше, чем -0,2% в среднем в 2016–2019 гг., когда инфляция находилась на уровне цели ЦБ, но разрыв с июлем уменьшился. ЦБ и правительство начали совместную работу по замедлению инфляции, и первым шагом стала отмена или сокращение субсидий по кредитам госкомпаниям, аграриям, МСП и рознице.

Последовательное сокращение кредитования приведет к уменьшению спроса в экономике и ее торможению вместе с инфляцией. Данные по бюджету на 2025 г. должны выйти до 1 октября — срок внесения бюджета в Госдуму. Возможно, перед заседанием ЦБ будут известны общие параметры бюджета: дефицит и уровень расходов.

Ожидаем, что дефицит и расходы бюджета в 2025 г. снизятся с уровня 2024 г. Сохраняем умеренно позитивный взгляд на рынок в долгосрочной перспективе, так как к 2025–2026 гг. ожидаем постепенное снижение доходностей длинных ОФЗ до 9–11% с более чем 15%.

Флоатер Газпрома с YTM 21,2% — по-прежнему лучший в первом эшелоне. Недавно Газпром показал отличные результаты за I полугодие 2024 г. по МСФО, в том числе от нефтяного бизнеса, на который приходится около 50% EBITDA, а также в газовом бизнесе от увеличения объемов и консолидации Sakhalin Energy.

Коэффициент долговой нагрузки Чистый Долг / EBITDA составил 2,4х — как и ожидали. По-прежнему полагаем, что кредитоспособность Газпрома практически идентична суверенной, поэтому считаем результаты нейтральными. Ожидаемый доход по облигации Газпром капитал БО-003Р-02 за полгода достигает более чем 10,5%, привлекательно.

Эмитенты и выпуски

Сегежа
Серия 002P-05R

Сегежа занимается лесозаготовкой и деревообработкой, кейс основан на слабом рубле и поддержке от 62%-го акционера АФК Система. Компания сильно пострадала из-за санкций — пришлось перенаправить часть продукции из Европы в Китай, что сильно увеличило издержки.

Ожидаем снижения долговой нагрузки на фоне слабого рубля — эффект уже был во II квартале 2023 г., когда EBITDA увеличилась втрое. Ожидаем снижения доходности до более приемлемых 22–25%, или +2–7% к выпускам АФК Система, потенциальный доход — 23% за полгода и 38% за год.

Европлан
Серия 001Р-07

Европлан — крупная российская автолизинговая компания в секторе, достаточно устойчивом к кризисам, эффективным бизнесом и низкими финансовыми рисками. Стабильный бизнес: Цена на авто (залоги) растет в кризис из-за курса доллара — низкие убытки по лизингу. Прибыль 6% от активов — лучший показатель в лизинговой и банковской отрасли. Долговая нагрузка низкая.

Условная YTM 19,9% — максимум для первого эшелона для неквалифицированных инвесторов, ожидаем снижения до уровня аналога РЕСО-Лизинга 19,2%. Потенциальный доход за полгода 10% — привлекательно.

ОФЗ
Серия 26243
Серия 26240
Серия 26239
Серия 26247

У России отрицательный чистый долг и растущая экономика. По бумагам ожидаем снижения доходности на 1–1,5% за полгода и 3% за год, так как опережающие индикаторы — размещение ОФЗ с переменным купоном (флоатеров), повышение налогов, более низкий дефицит бюджета в 2025 г., чем в 2024 г., досрочная отмена льготной ипотеки банками, крепкий рубль — указывают на снижение напряженности на рынке облигаций с фиксированным купоном.

ВТБ
Серия СУБ-Т2-1

ВТБ — второй российский банк с хорошим качеством активов, прибыльностью и господдержкой (у государства 61%+ акций), но сильно пострадавший от санкций. Критической проблемы с капиталом не ожидается, что подтверждается сентябрьским отчетом агентства АКРА.

Выпуск СУБ-Т2-1 — субординированная облигация без возможности отмены, списания и/или приостановки выплаты купонов вне рамок санации/временной администрации и/или снижения норматива акционерного капитала менее 2%. Ожидаем восстановления цены к дате начала выплаты дивидендов и купонов по бессрочным облигациям. Потенциальный доход составляет более 30% по ВТБ за год.

Россельхозбанк (РСХБ)
Серия 01Т1

РСХБ — госбанк, 100% напрямую у государства. Позиционируется как институт развития и поддержки сельского хозяйства, практически ежегодно докапитализируется на 30 млрд руб. За последние 5 лет объем докапитализации составил 150 млрд руб., в том числе 17 млрд руб. в январе 2023 г.

Выпуск 01Т1 — бессрочная субординированная рублевая облигация с возможностью отмены купонов по усмотрению эмитента и списания при ухудшении норматива акционерного капитала ниже 5,125%. Доходность к ближайшему колл-опциону через 5 лет — 27,7%, а расчетная к последующим — 15% (купон после первого колл-опциона определяется как доходность 10-летней ОФЗ + 2,6%), справедливая доходность 2,5%, поскольку ликвидность лучше, чем у ВТБ. Ожидаем восстановления цены облигации после нормализации ситуации с сильно субординированными бумагами ВТБ.

РЕСО-Лизинг
Серия БО-П-22

РЕСО-Лизинг — лучшая компания в стабильном сегменте автолизинга, который показывает контрцикличность в кризис, так как обесценение рубля приводит к росту стоимости залога — иномарок и уменьшению кредитных убытков.

Выпуск БО-П-22 торгуется с доходностью 20,9% — на уровне Балтийского Лизинга при лучшем кредитном качестве по всем трем ключевым рискам: бизнес, финансовому и акционерному. Ожидаемый доход — более 9% за полгода.

Газпром
Серия Газпром капитал БО-003Р-02

Газпром добывает газ и нефть, владеет газотранспортной системой в России и обладает монополией на экспорт по трубе. В 2022 г. выручка от газа, нефти и прочего составила 66%, 29% и 5% соответственно, EBITDA — 62%, 33% и 5%. Себестоимость добычи газа и нефти одна из самых низких в мире.

Выпуск БО-003Р-02 с условной YTM 21,2% — очень высокая в первом эшелоне, к которому относятся самые надежные компании. Купон переменный (ключевая ставка + 1,25% = 19,25%), выплата ежемесячная с 7-дневной переоценкой. Потенциальный доход за полгода 11% — привлекательно.

Инвестировать в государственные облигации и долгове бумаги крупных российских компаний с высоким кредитным рейтингом можно через участие в ПИФ «Основа». Ключевой параметр для выбора бумаг — возможность эмитентов предложить повышенную ставку. Стратегия ПИФа также предполагает участие в перспективных первичных размещениях.

*Не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией

Основные направления ДКП на 2025-2027 и прогнозы Банка России.
 Mon, 09 Sep 2024 10:45:40 +0300

С 2019 каждый год анализирую основной стратегический документ Банка России. Раньше больше интересовал курс рубля, который регулятор не публикует, но можно оценить через динамику импорта.

В этом году курс отличается только в не очень реалистичном рисковом сценарии. Три года глобальный кризис с нефтью $55-45 за Brent и инфляцией в России сразу 13-15% в 2025 (максимум с 2002). ВВП упадет за 2 года на 4-5%, а импорт на 25-27% в реальном выражении. Импорт к ВВП, по моим оценкам, должен снизиться с 17% до 15%, а курс USD вырасти до 130 руб. Только в этом сценарии ЦБ видит выше ставку 20-22% в среднем за 2025 год.

Три более реалистичных сценария (базовый, проинфляционный и дезинфляционный) отличаются на погрешности в инфляции (от 4 до 5,5% в 2025) и других показателях. Но в каждом из сценариев ключевая ставка будет ниже, чем сейчас (14-16%, 12-14% и 16-18%).

В них есть другие противоречия:

▪️Вызывает вопросы явное несоответствие динамики кредита и денежной массы. В сумме за 3 года кредит номинально должен вырасти в 1,5 раза больше чем М2 (+46 трлн руб. со ~140 против +30 трлн со ~113 трлн). Неужели ЦБ ставит на новую юанизацию банковской системы или значительное увеличение доли корпоративных облигаций в балансах банков?

▪️В трех сценариях ЦБ ожидает прекращения продаж резервов в 2025 и их роста +$15 млрд в 2026-2027 за счет покупок по бюджетному правилу. Cомнительная цель при снижении цен на нефть и ослаблении курса рубля как у Минэка.

▪️Чистый отток капитала сокращается каждый год (с 4 до 2,5% ВВП в год), но в сумме за три года будет все равно высоким $200-220 млрд.

Интереснее текстовая часть ОНЕГДКП, если сравнивать дословно с прошлым годом:

Реальная доходность гуру инвестиций
 Mon, 09 Sep 2024 10:36:57 +0300
Просто прошёлся по самым популярным гуру инвестиций в Пульсе. Результат закономерный. Именно эти люди потом говорят о недооценке рынка и приглашают в свои телеграм каналы. Как и ожидалось зарабатывают они на чем угодно, кроме рынка.

Что будет дальше с ключевой ставкой?
 Mon, 09 Sep 2024 10:16:47 +0300
Ключевым событием этой недели станет заседание ЦБ в пятницу, 13 сентября, по ставке. В своей стратегии Банк России исходит из четырех сценариев развития событий:

• Базовый сценарий предполагает, что ключевая ставка в 2025 году будет в диапазоне 14 -16%, в 2026 – 10-11%, а в 2027 – 7,5-8,5%.
• Проинфляционный сценарий предполагает ещё большее ужесточение денежно-кредитной политики (ДКП). Если дальнейшие события будут развиваться по нему, то в 2025 году ключевая ставка составит 16-18%, в 2026 – 11,5-12,5%, в 2027 – 8,5-9,5%.
• Рисковый сценарий предполагает начало мирового финансового кризиса в 2025 году из-за чего инфляция может вырасти до 13-15%. В таком случае в 2025 году средняя ставка составит 20-22%.
• Дезинфляционный сценарий можно назвать позитивным. По нему средняя ключевая ставка в 2025 году будет находиться в диапазоне 12-14%, в 2026 – 9-10%, а в 2027 – 7,5-8,5%.

На наш взгляд проинфляционный вариант развития событий более вероятен относительно альтернативных, так как в него закладываются факторы, повлёкшие за собой ускорение темпов роста инфляции в 2024 и 2023 годах: повышенный спрос в экономике, опережающий предложение, нехватка трудовых ресурсов и повышенный инвестиционный спрос. Всё это будет подталкивать предприятия на увеличение фонда оплаты труда, поиск новых источников финансирования и рост издержек бизнеса. В совокупности это продолжит оказывать давление на инфляцию.

Если говорить о ситуации в моменте, то предпосылок для подъёма ставки 13 сентября мы не видим. Кроме того, данные по инфляции с 1 по 26 августа показали инфляцию на уровне 9,02%, а за весь июль – 9,13%. Таким образом уже наблюдается позитивный эффект от предыдущего подъёма ставки, и этот эффект будет накапливаться ещё некоторое время. Также наблюдается снижение темпа роста потребительских расходов. Если тренд сохранится до конца года, то рост потребительских расходов составит около 5,5% против 7,4% в 2023 году — это дезинфляционный фактор, который скорее указывает на перспективы смягчения денежно-кредитной политики.

Другим доводом в пользу сохранения текущей ставки станет формирование профицита РФ в августе. Профицит бюджета составил 767 млрд. рублей благодаря высокому росту доходов и низкому уровню расходов. Отметим, что высокие доходы бюджета — это в первую очередь повышенная налоговая нагрузка, которая также играет роль дезинфляционного фактора.

Если ставка сохранится на текущем уровне, а риторика ЦБ будет более голубиная, то потенциал для более сильного отскока на ММВБ усиливается как минимум до уровня 2800 пунктов и выше. Другим драйвером для роста ММВБ стало ослабление рубля, а ЦБ из продавца валюты становится нетто-покупателем валюты и золота — это подтолкнет котировки вверх.

С заботой о Вас, СОЛИД Брокер

Не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией. Ознакомиться с правовой информацией можно здесь.

Книга для обычной жизни
 Mon, 09 Sep 2024 10:25:19 +0300

Продолжаю искать интересные мысли и книги по психологии в поведении групп людей. Ещё будучи в отпуске прочёл книгу Чалдини, сейчас пишу свой комментарий. Стоит отметить, что книга в российском переводе не так давно — 2021 год, хотя в оригинале она датируется 1984 и 1993, поэтому было даже интересно почитать рассуждения автора об эре компьютеров и как они способны повлиять на поведения потребителей и методы управления (возможно, она выходила раньше на русском, но у меня именно такое издание). При этом книга остаётся интересной, и многие приёмы, описанные автором стоит только немного скорректировать с учётом достижений НТП.

К сожалению, с точки зрения психологии рынка и поведения его участников, книга даёт совсем немного подсказок. Методы, описанные автором, всё-таки направлены в совсем бытовую плоскость. Тем, кто продаёт финансовые услуги или продукты, она точно может быть полезной. Инвесторы и трейдеры вряд ли извлекут для себя. Поэтому я могу порекомендовать книгу скорее для расширения кругозора и для применения в обычной жизни.

Теханализ от Т-Инвестиций: лучшие прогнозы по итогам торгов 6 сентября
 Mon, 09 Sep 2024 10:22:26 +0300

Народ реально не понимает.
 Mon, 09 Sep 2024 10:02:14 +0300

И так. Расходы на ВПК — расходы в один конец. Тоже спорно, но скорей да чем нет.

Сделали танк — он только воевать может, не поможет дальше экономике расти! То ли дело на гражданке. Вот эскортнице заплатили за ночь, а она эти деньги в экономику вернула!

И вот не доходит до людей, что потраченные на снаряд деньги в виде ЗП, купленного сырья(по большей части думаю нашего, но если даже нет — не зря же нефть мы продаем?) — тоже остаются в экономике.

И снаряд от феерверка ничем не отличается. От вложений в основные средства(которые для справки сейчас рекордные, глобально — на этом и растем) — конечно же отличаются. Купленный самолет, или построенный дом — сильно полезней для экономики чем танк, если смотреть чисто с точки зрения экономики отбросив геополотику*.

Но вот минутное зрелище типа концерта, феерверка, или салюта, таки ночи с эскортницей — тоже вот сейчас удовольствие дали, и все. Больше никакой пользы экономике. Аналогично с туризмом. Скажите что вы ведь эти деньги дали кому то кто их вернет в экономику, а снаряд взорвался? Вы — идиот. :)
Вы не снаряду платили, а тому кто его делал. И он точно так же потратит эти деньги, как и тот кто делал феерверки для салюта который ваш мэр купил на день города не забыв откаты.

И глобально — я не против эскортниц, и дня города. Просто важно понимать что они ничем не отличаются от расходов на ВПК с точки зрения пользы для экономики. А с точки зрения вторичных выгод — как раз там развиваются сейчас крутые патриотично настроенные инженеры которым наконец то дают деньги.

Спутник бы не полетел без ВПК. И это касается не только глобальных человеческих прорывов.

И еще раз, пост только про прямое влияние на экономику, мне жаль что умирают люди, и что это так затянулось. Но с точки зрения экономики — что FPV дрон / снаряд / самолет, что феерверк, ночь с проституткой, концерт — разницы нет.

 

*- в реальном мире если ее отбросить — она отбросит вас, но речь о конкретном виртуальном примере.

https://t.me/LadimirKapital

Акции ПАО "МГКЛ" теперь торгуются на двух биржах!
 Mon, 09 Sep 2024 10:01:02 +0300

 

С 09 сентября 2024 года акции #MGKL стали доступны для покупки не только на Московской Бирже, но и на СПБ Бирже.

На СПБ Бирже акции «МГКЛ» будут доступны в следующих режимах торгов:
• Режим основных торгов
• Режим переговорных сделок
• Режим торгов «Адресное репо с Центральным контрагентом»

В соответствии с Правилами проведения организованных торгов ценными бумагами ПАО «СПБ Биржа» на 09.09.2024 (первый день обращения) установлены следующие предельные отклонения цен Заявок на продажу/Заявок на покупку:

• ISIN: RU000A0JVJQ8

• Шаг цены: 0,0005

• Лот: 100

• Нижний лимит (первый день): 0,01

• Верхний лимит (первый день): 12,45

#MGKL

Ценные бумаги. Взгляд в прошлое. Акционерное общество «Двигатель».
 Mon, 09 Sep 2024 09:59:45 +0300

Если вас интересуют другие аналитические и информационные материалы от банка АО АКБ «ЦентроКредит», смотрите их на нашем сайте в информационном разделе. 

Машиностроительная база экономики Российской Империи особенно стремительно развивалась во второй половине XIX столетия. Драйвером роста выступало, в первую очередь, железнодорожное строительство. Производство рельс и металлопроката, изготовление паровозов и вагонов – все это требовало совершенно новых заводов, нового оборудования, новых технологий. Как правило, производственные циклы, каждой профильной продукции железнодорожного строительства, разделялись. Существовала достаточно ограниченная специализация заводов – одни из которых производили вагоны, другие – обеспечивали железные дороги рельсопрокатом, третьи – ориентировались на выпуск локомотивов.

История акционерного общества «Двигатель» непосредственным образом связана с развитием машиностроения в Прибалтике. Примечательно, что открытие завода и утверждение Устава общества произошло практически одновременно. Капиталовложения сразу же направлялись в производство. 25 октября 1897 года был Высочайше утвержден Устав «Акционерного общества «Двигатель», а через год началось строительство одноименного завода в столице Эстляндской губернии Ревеле (нынешний Таллинн).

Руководство новой коммерческой структуры составляли – председатель правления Петербургского промышленно-торгового банка Иван Евграфович Ададуров и директор строящегося завода Аугуст Аугустович Крюгер.

Профиль завода был ориентирован, главным образом, на производство товарных и пассажирских вагонов. Хотя в портфеле заказов были также детали для мостов, вагонетки и трамвайные вагоны. 9 мая 1899 года завод вступил в строй. Цеха завода отличались современным оборудованием. На предприятии был сосредоточен полный цикл вагонного производства. Здесь работали слесарный, столярный, литейный цехи, собственная котельная. Специально для подвоза материалов и вывоза готовой продукции к заводу была построена железнодорожная ветка. Общая численность рабочих составила свыше 4 тысяч человек.

Тем не менее, специализация преимущественно на железнодорожном строительстве оказалась подверженной риску колебаний экономической конъюнктуры. Поэтому в условиях начавшегося в 1901 году кризиса перепроизводства, закономерно стали сокращаться и рабочие циклы на заводе «Двигатель». Кризис выразился в уменьшении продолжительности рабочей недели, в сокращении численности рабочих (более чем в два раза), в падении объемов произведенной продукции.

Необходимо было расширять и модернизировать спектр выпускаемых изделий, актуальных, востребованных на рынке. И с 1910 года завод начинает производство двигателей внутреннего сгорания. А во время Первой мировой войны завод переходит на производство снарядов и орудий.

История завода продолжалась и в ставшей независимой Эстонской республике. В 1920-1930-е годы, в условиях сокращения рынка сбыта, производство перепрофилировалось на суженное внутриреспубликанское потребление (трамваи в Ревеле, изделия для широкого потребления вплоть до лопат и гвоздей, металлическая фурнитура и т.д.), а возвращение на внешние рынки с эстонской машиностроительной продукцией было затруднено. Предполагалось наладить на заводских мощностях производство самолетов, однако оно не оказалось достаточно крупным. В Эстонской ССР, после 1940 года, завод был национализирован.

 

Цветкова Елена Александровна, к. э. н.

Цветков Василий Жанович, д. и. н., МПГУ.

Задать вопрос нашему специалисту

Открыть дистанционно счет в банке «ЦентроКредит»

ВНИМАНИЕ:
Данный материал предоставлен исключительно в информационных целях и не может рассматриватьсяв качестве предложения или побуждения на заключение сделок с ценными бумагами и иными финансовыми активами. Материал составлен на основе источников, которые АО АКБ «ЦентроКредит» считает надежными. За достоверность предоставленной информации АО АКБ «ЦентроКредит» ответственности не несет. Настоящий материал является исключительной собственностью АО АКБ «ЦентроКредит». Несанкционированное копирование, воспроизводство и распространение настоящего материала, частично или полностью, в отсутств

Зачем мне «Инвест-суббота» или о чем молчали на конференции
 Mon, 09 Sep 2024 09:56:07 +0300

Часть первая

По традиции на конференцию пришел вовремя. Почти успел на выступление Тимофея, который обещал рассказать, как придумать инвестидею. На втором смысловом ряду он объяснил, что в казино можно выиграть только тогда, когда звезды сойдутся. При этом привел собственные примеры, когда звезды сошлись, и вскользь упомянул, когда нет. Еще он сказал, что прокатился в горку «Магнита», аттракцион понравился, и сейчас опять куплен билет, ибо дешевле, чем раньше. Об ощущениях, возможно, мы узнаем уже на следующей конференции.

Потом была секция с названием из случайного набора букв латиницы и кириллицы. Модерировал ее Назар Щетинин (вредный инвестор). Украшением внушительной делегации спикеров стала представительница прекрасного пола, которая была удостоена эпитета от модератора «Сладкая» Анастасия.

Оказалось, что у уважаемых людей есть куча неликвида, и теперь это не проблема, потому что придумали OTC c ЦК, куда приманивают розничных хомяков, из которых сделают инвесторов.

При этом с этикеткой PRE IPO это все «счастье» продается лучше, ибо может там за седьмым перевалом … замаячит IPO. Из уст представителя новосибирского брокера прозвучал железобетонный аргумент в пользу компаний, выводимых на PRE IPO, он заметил, что это не какие-то «шаурмятные».

Анастасия обращалась к Тютчеву, отмечая особенную стать нашего околорынка.

Представитель Финам пытался вставить слово о возможностях участия в PRE IPO компаний в недружественных странах. Но, Назар, видимо, тоже вдохновленный Тютчевым, резонно заметил, что на западные PRE IPO можно только смотреть.

Элвис Марламов по традиции завел песню про то, что акция – это доля в бизнесе. На что модератор отрезал, что скорее это кусок куска корпоративных событий.

Ближе к обеду во втором бальном зале должна была танцевать выступать Диана Маркина, а в первом – Евгения Идиатуллина. Эти два зала соединены общим проходом в котором можно было встать и, таким образом, слушать сразу двух спикерш. Предполагалось, что этой опцией воспользуются те, кто не смог определиться в предпочтениях. Объявление спикера в первом зале почему-то подействовало на меня как призыв: «Иди оттуда» и поэтому выбор, к сожалению, был сделан не в пользу услады для ума и глаз, а в пользу услады для живота. Что поделать, про то, что путь к мужчине лежит через его желудок, придумал не я.

Так я оказался на центральной сессии под названием «Ели Пели». Организована она была по принципу «стоя больше влезет».

По татарскому обычаю, помимо канапе гостям предложили несколько сладких блюд, в числе которых был и «Чак-чак».

И я бы его попробовал, если бы вдруг не материализовался нижегородский приятель, с которым мы обедали ранее на питерской конференции, и которому я тогда рекомендовал покупать акции Газпрома (писал об этом в предыдущей статье).

Продолжение следует.

Новый институционал — уже в капитале Софтлайн!
 Mon, 09 Sep 2024 09:37:21 +0300

Интерес профучастников рынка к бизнесу Софтлайн продолжает расти, чему мы безусловно рады. Сегодня объявляем о вхождении в капитал Софтлайн еще одного большого инвестора — научно-технологической группы компаний. 

О цифрах: инвестор приобрел 9,27% капитала Софтлайн по среднерыночной за месяц цене акции SOFL у нашей «дочки», ООО «Софтлайн Проекты», владельца казначейского пакета акций Софтлайн.

О деньгах: средства, которые мы получили от нашего инвестора, пойдут на развитие — в том числе, на покупки других компаний.

О локапе: наш инвестор взял на себя обязательства, которые не позволяют продавать: 

• более 10% купленного пакета акций Софтлайн в 1-й год;  

• более 25% во второй год;

• более 70% в третий год.  

О том, что тоже важно инвесторам: структура нашего акционерного капитала становится все более диверсифицированной, и это позволит еще сильнее повысить эффективность и качество корпоративного управления в рамках всей группы Софтлайн.

Итоги: мы рады, что интерес к бизнесу Софтлайн растет, и будем продолжать рассказывать рынку о его фундаментальных преимуществах, привлекая все больше новых акционеров. А вас, наших текущих инвесторов, благодарить за поддержку и постоянный диалог с нами :)

Деньги на бирже. Обзор рынка на неделю.
 Mon, 09 Sep 2024 09:38:39 +0300

⚡️ Где заработать на рынке на этой неделе? Брифинг, экономические новости, геополитика, ситуация на рынке. В прямом эфире на Трейдер ТВ профессиональные трейдеры торгуют на Мосбирже и показывают свои сделки. Присоединяйтесь к эфиру!

 

Хотите освоить трейдинг с нуля? Приходите в  Школу Трейдинга https://schoollive.ru/obuchenie/ 

 

➡️ А это Телеграм-канал для трейдеров Live Investing https://schoollive.ru/liveonline/ 

В нем:

✔️ Обучение трейдингу с 7 до 23 часов по Мск каждый будний день

✔️Торговля в прямом эфире на реальном рынке

✔️ Открытый текстовый и видео чаты трейдеров

✔️Настройки стакана и рекомендации по торговле

✔️ Сигналы по сделкам от трейдеров, которые реально совершают их, а не просто дают советы.

✔️Это бесплатно для трейдеров компании!

 

Наши партнеры Go Invest:https://clck.ru/39iMuX  

Конференция в Казани прошла отлично! Впечатления организоватора
 Mon, 09 Sep 2024 09:06:53 +0300

Доброго утра! Спешу поделиться впечатлениями о конференции в Казани.

Во-первых, всем спасибо, что пришёл/приехал!
Во-вторых, спасибо огромное всем, кто согласился выступить! Вы молодцы!
В-третьих, спасибо нашей команде, все хорошо поработали!
В-четвертых, отель Корстон в Казани и их подрядчик очень большие молодцы! Все сделали на ура!
В-пятых, спасибо партнерам и эмитентам, которые к нам присоединились и пообщались с народом

По инерции — смогут ли топ-5 лидеров недели продолжить движение
 Mon, 09 Sep 2024 09:12:27 +0300

Лидеры обычно остаются лидерами, а сильное недельное закрытие в бумагах может привести к дальнейшему росту курса. Посмотрим на пятерку самых доходных акций и выразим мнение о перспективах цен на будущую торговую неделю.

Нащупали дно

На неделе Индекс МосБиржи в очередной раз рухнул на минимумы с весны прошлого года. Локальное дно зафиксировано 3 сентября у 2512 п., и пошел отскок. На максимуме недели было 2662 п., или +6% с минимума. Тем не менее период для бенчмарка завершается все же в минус процент. Это 7-я неделя нон-стоп падения рынка, так что замедление на спуске может немного обнадеживать. Возможно, в самом начале осени рынок нащупал свое годовое дно и пора уже перевернуть календарь.

Несмотря на все еще локальную слабость широкого рынка, есть изрядно подросшие за неделю бумаги. Обычно сильные тренды в акциях продолжаются. Особенно, если недельное закрытие происходит на максимуме, то инерция курса переносится на следующий период. Но есть вероятность войти в бумаги на излете волны — контролировать риски активным трейдерам помогают защитные стоп-заявки. Посмотрим на пятерку лидеров из состава Индекса МосБиржи и оценим каждую бумагу с точки зрения краткосрочной динамики.

С положительным результатом закрывают неделю:

• Сегежа (+36%)
• Globaltrans (+5%)
• Транснефть-ап (+4%)
• Мечел-ао и ап (+3,5%)
• НЛМК (+3%)

• Сегежа. С прошлой пятницы к текущей курс прошел путь вверх на 62%: мощнейшее ралли после тотального обвала на историческое дно 1,063 руб. На пятничном максимуме было 1,73 руб. Причина турбулентности — страсти по допэмиссии корпорации. Кажется, кризис миновал. Волатильность наверняка останется очень высокой, а после такого фееричного ралли входить на излете уже было опасно — высок риск активной фиксации. Поддержка на 1,5 руб., от которой могут вновь вверх.

• Globaltrans. Очень волатильные бумаги: 3 сентября минимумы с марта 2023 г. у 398 руб., а 5 сентября уже под 505 руб., или +25% за две сессии. Отмечался вариант скачка с годового дна к сопротивлению 490 руб. — исполнено оперативно, идея закрыта. Дальнейшее движение пока под вопросом: скорее, в течение нескольких дней там будет консолидация под круглыми 500 руб., а гэп 29 августа на фоне отмены дивполитики чуть выше 543 руб. может быть закрыт позже и лишь при общем потеплении сентимента на широком рынке.

• Транснефть-ап. В понедельник, 2 сентября, префы падали к 1200 руб., и это были минимумы с конца августа 2023 г. Пошел отскок. В четверг уже было 1327 руб., по экстремумам это +10%. Летнее динамическое сопротивление ниже 1340 руб. — близко. В ближайшие сессии это сдержит дальнейший подъем курса.

• Мечел-ао и ап. За неделю оба типа акций пока по +3%, но со дна конца августа и на максимуме сентября в моменте отскок был по +25%. Было очень волатильно. Префы превышали 125 руб., а обычку подбрасывало выше 119 руб. Идея на быстро вверх на фоне накопленной сильной перепроданности оправдалась и отработана. Пока там откат, но на будущей неделе без очередных потрясений на широком рынке возможен еще один скачок в бумагах на локальные максимумы месяца.

• НЛМК. На старте торговой недели акции падали на уровни марта прошлого года и прокалывали 124 руб. Спустя несколько сессий акции уже были под 143 руб. В пятницу фиксация, но технически не исключается развитие вверх с ориентиром к 150 руб. — там проходит статичный уровень сопротивления — через неделю туда же опустится динамическая преграда.

*Не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией

Тарелошницы - это норма
 Sun, 08 Sep 2024 11:38:15 +0300

Наткнулась на пост

https://smart-lab.ru/blog/1057861.php

Очередной инвестор плачет, что не может позволить себе купить девушке покушать. Ало! Так природой заложено, кто девушку кормит, от того она и дает потомство. Если не можешь кормить, не можешь размножаться — закон природы. 

Вместо того что бы писать какие все ущербные и так и охотятся за твоими копейками, лучше иди работай!

Отзыв о конференции смартлаба в Казани
 Sun, 08 Sep 2024 10:20:23 +0300
07.09 в Казани состоялась конференция смартлаба. До этого в Казани подобное мероприятие Тимофей проводил в 2019, но как он сказал с трибуны «тогда это было в более скромном формате». 

Организация на высоте. Участники могли скачать приложение, в котором задавать вопросы, смотреть программу. Мне даже пуши приходили, что сейчас начнется такое то выступление. Бейдж получила накануне, очереди за ними не видела. Были кофе брейки, еды хватило. 

Перед входом в зал были стенды Мосбиржи, Positive, Алор, Солид, Market Power. Народ толпился у стенда Мосбиржи, где можно было выпить кофе, сделать фото и получить мерч (толстовку, рюкзак, футболку, и т.д.) за баллы. Вторым был Positive. Очень креативная идея по получении мерча за количество угаданных слов по карточкам за минуту. Спасибо ребятам за зонтик. 
В целом все понравилось. Тимофею и команде респект.

По программе: 
1. Секция «Круглый стол брокеров»

Рынок под давлением. Притоки за последний мес в фондах.
Втб: в рамках услуги инвестконсультирование был шорт сегежи, белуги.
Финам: фиксировали приток новых счетов. Люди копят порох, выжидают.
Биржа: обсуждаем с участниками торги в выхи
Бкс: мы клиентов опрашивали, торговать в выхи не хотят. У нас есть сервис чтобы выставить заявку в выхи. Но не видим интереса именно торговать. Если биржа запустит торги, мы вынуждены будем торговать.
В какой стадии разблокировка по 844? Финам: немногие ожидали, что получится. Четверть активов были разблокировали. Инвестпалата продлила второй этап. Видимо кто то из нерезов не успел поучаствовать. К 12.10 надеемся что число клиентов, кому разблокируют, увеличится.
Что с юанем, риски заморозки на бирже? Биржа: Торги идут, сделки заключаются. Проблемы не видим
Вопрос к ВТБ про конвертацию иис в иис3? В течение мес появится
Бкс: мы не принимаем в обеспечение юани. Финам: многие запретили открывать короткие позы в юанях, мы в том числе.
Может ли lqdt обанкротиться, упасть? Втб: Риски минимальны
Биржа: запрос на ipo. Много запросов. Сейчас запустили уже фонд на ipo и фьюч на ipo
Солид: активно смотрим на цфа. Пока у нас не запущены. Но смотрим туда
Бкс: даем фьючи под обеспечение акций если подключена маржиналка. Начали давать вывод в т0 после продажи акций
Втб: активно развиваем advisory. Расширение торгов в выхи. Единый брокерский счет до конца года сделаем.

2. Мосбиржа. Продукты и новости для розницы

3. Ренат Валеев. Искусство трейдинга

Одно из лучших выступлений, на мой взгляд. Рассказывал про комплексный подход к рынку. «Бойтесь тех, кто использует только тех анализ».

4. Александр Горчаков. Что делать на падениях цен на рынках? 

Рассказывал про диверсификацию активов

5. Биржа как эмитент

6. Олег Дубинский. Как распознать коррекцию на рынке

Второе лучшее выступление.
Рассказывал про открытый интерес

7. Алексей Бачеров. Ошибки инвесторов и трейдеров

8. Элвис Марламов

Идеи Элвиса: 1) новабев обвалился из за сплита 2) югк после ipo 3) совкомбанк 4) пятерочка скоро выйдет
На див доходность даже внимание не обращает

9. Павел Жуковский
Еще одно шикарное выступление.

Жуковский говорит, что важен контекст как цена летит на уровень.
Работать со стопами и по направлению движения.
Нужен обьем.

1 2 3 4 5 6 7 8 9 10 11 12 13 14 15 16 17 18 19 20 21 22 23 24 25 26 27 28 29 30 31 32 33 34 35 36 37 38 39 40 41 42 43 44 45 46 47 48 49 50 51 52 53 54 55 56 57 58 59 60 61 62 63 64 65 66 67 68 69 70 71 72 73 74 75 76 77 78 79 80 81 82 83 84 85 86 87 88 89 90 91 92 93 94 95 96 97 98 99 100 101 102 103 104 105 106 107 108 109 110 111 112 113 114 115 116 117 118 119 120 121 122 123 124 125 126 127 128 129 130 131 132 133 134 135 136 137 138 139 140 141 142 143 144 145 146 147 148 149 150 151 152 153 154 155 156 157 158 159 160 161 162 163 164 165 166 167 168 169 170 171 172 173 174 175 176 177 178 179 180 181 182 183 184 185 186 187 188 189 190 191 192 193 194 195 196 197 198 199 200 201 202 203 204 205 206 207 208 209 210 211 212 213 214 215 216 217 218 219 220 221 222 223 224 225 226 227 228 229 230 231 232 233 234 235 236 237 238 239 240 241 242 243 244 245 246 247 248 249 250 251 252 253 254 255 256 257 258 259 260 261 262 263 264 265 266 267 268 269 270 271 272 273 274 275 276 277 278 279 280 281 282 283 284 285 286 287 288 289 290 291 292 293 294 295 296 297 298 299 300 301 302 303 304 305 306 307 308 309 310 311 312 313 314 315 316 317 318 319 320 321 322 323 324 325 326 327 328 329 330 331 332 333 334 335 336 337 338 339 340 341 342 343 344 345 346 347 348 349 350 351 352 353 354 355 356 357 358 359 360 361 362 363 364 365 366 367 368 369 370 371 372 373 374 375 376 377 378 379 380