Fri, 05 Jan 2024 06:19:28 +0300
ВДО – это большой или маленький рынок? Маленький. За весь 2023 год новых размещений высокодоходных облигаций (розничные выпуски с кредитным рейтингом не выше ВВВ) набралось на 65,5 млрд р. А сумму всех ВДО в обращении можно оценить примерно в 100-125 млрд р. Около 0,5% российского рынка корпоративных облигаций.
Но за ушедший год ВДО перестали быть откровенной экзотикой как для инвесторов, так и для организаторов. Число последних неуклонно увеличивалось весь год и в декабре достигло 25 участников. И пусть на первую тройку приходится почти ½ рынка. Год назад всех вместе было около 10.
Если брать декабрь, то это очередной месяц не только жесткой ДКП Банка России, но и сопротивления рынка ей. Сумма новых размещений (5,1 млрд р.) оказалась пусть и вблизи ноябрьской (4,6 млрд р.), но больше, а не меньше. Мы ждали меньше. Хотя в борьбе за деньги инвесторов эмитентам вновь пришлось повышать ставки. Средний первый купон размещенных облигаций в декабре составил 18,8%. В ноябре 17,7%, в октябре, сентябре и августе – 17,2%, 16,8%, 15,5% соответственно.
Будет ли развиваться сегмент ВДО и в наступившем году? Похоже, да. Запретительная ключевая ставка (16%) призвана создать проблемы кредитованию и создает. И толкает новых заемщиков с кредитного рынка на облигационный. Где и деньги длиннее, и предсказуемости больше. И дороговизна этих денег с учетом массового применения оферт и ступенчатых ставок купона таковой часто только кажется.
Не является инвестиционной рекомендацией. Ссылка на ограничение ответственности.
Fri, 05 Jan 2024 07:44:16 +0300
Всех приветствую!
По традиции начну с новостей.
Рост ВВП России в 2024 году замедлится до 1,6% из-за высокой ставки ЦБ — ПРАЙМ.
Нефть.
ОПЕК+ столкнулся с противодействием со стороны США: американские производители чувствительны к стоимости нефти. Чем выше ОПЕК+ удерживает цены на нефть за счет сокращения добычи, тем активнее традиционные и сланцевые производители нефти в США стремятся его нарастить — добыча нефти в США достигла рекордных 13.3 мбд. — JPMorgan.
Нефть закончила 2023г в минусе — впервые с 2020 г — подтвердив мнение о том, что высокие цены были обусловлены восстановление после пандемии. Мировой спрос на нефть растет гораздо медленнее предложения, поскольку США и другие производители, не входящие в ОПЕК+, наращивают добычу. Рынок нефти сейчас перешел в режим «докажи» — трейдеры сейчас не сильно верят в то, что все страны ОПЕК+ будут строго соблюдать заявленные квоты и смогут устранить профицит — BBG (https://www.bloomberg.com/news/articles/2024-01-03/oil-s-global-glut-threatens-to-drag-prices-lower-this-year).
США и Канада в 2023г вместе добыли больше нефти и газа, чем весь Ближний Восток — и это должно волновать ОПЕК+ —The Economist (https://www.economist.com/business/2024/01/03/meet-the-shrewdest-operators-in-todays-oil-markets)…
Что и требовалось доказать. Писал накануне — «Страны ОПЕК тоже возможно теряют нити событий, т. к. бюджеты у стран разные, и многим уже невмоготу продолжать сокращение… Есть еще влияние укрепления доллара и общего ухудшения спроса на рискованные активы, Ближневосточный и другие конфликты и интерес США к полной экспансии Европы… Поэтому нефть остается загадкой…».
Импорт российской нефти Индией сократился в декабре до самого низкого уровня с января 2023 года. Это произошло из-за проблем с оплатой, поскольку Вашингтон усилил контроль за соблюдением санкций, среди которых — ценовой потолок $60 за баррель на российскую нефть, утверждал Bloomberg (https://www.rbc.ru/economics/03/01/2024/65956b479a79472eb09d889e?ysclid=lqyyowyjwf436853899&from=copy) .
Стоило нефти пойти вверх на геополитических новостях, как вышли данные по запасам в США, и нефть обрушилась… В ней наблюдается хаос, честно, не понимаю ее график, нефть имеет шансы быть как на уровне 60, так и 120. Каждый из этих вариантов имеет право на существование. Главное ничего исключать нельзя!
Но как бы там ни было, нефть остается для РФ одной из составляющих нефтегазовых доходов в бюджет. Писал об этом. Второй составляющей нефтегазового бюджета остается валютный рынок.
В принципе доллар должен расти к рублю, и это бы выглядело вполне логично с точки зрения пополнения бюджета… Но и он не растет.. .Еще раз повторюсь, валютный рынок под угрозой санкций, введут — не введут — большой вопрос, но если введут, то очень много будет «застрявших» граждан... Это лотерея, я пока в ней не хочу участвовать …
Теперь к «бумажному» рынку.
3 января «Газпром» установил новый исторический рекорд суточных поставок газа в Китай. — холдингПервое упоминание об этом было в среду, тогда был некий драйвер для роста, но вторично повторять это на мой взгляд уже глупо...На тонком рынке вербальные интервенции могут сработать, но не особо работают…
Индекс ММВБ на днях снова в пиле между зоной поддержки 3089-3099 (+незакрытый гэп), на зону сопротивления 3137-3139. Цена выше и Tenkan и Kijun (которые являются тоже своеобразными уровнями), но в тоже время Tenkan пересекает Kijun, что с точки зрения торговля по облакам Ишимоку пока не вносит ясности… Индекс на днях проходит 55EMA, RSI накернивает тренд, но пришли прямо на нижнюю границу облака Ишимоку, которое совпадает с зоной сопротивления 3137-3139 (но и тут нужно откладывать +0,5%, чтобы отличить истинный пробой от реального, а это 3152+-). Хотя с точки зрения волн реперный уровень в Индексе ММВБ на днях может находится выше на 3173-, но тогда сильно осложнится картина в плане трактовки, ведь цена будет уже в облаке Ишимоку... Рынок РФ — сплошная площадка для тестирования идей.
ДРАЙВЕРОВ ДЛЯ РОСТА Я НЕ ВИЖУ кроме закрытия шортов и возможного реинвестирования дивидендов (под сомнением с учетом высоких ставок по депозитам), а значит отскок пока носит чисто технический характер, более того — я считаю на «пустом» рынке это скорее всего очередная манипуляция «большими деньгами»! При этом индекс снова становится не информативным, и нужно искать локальные идеи!
Каждый торгует сам, поэтому по поводу своих позиций необходимо думать самому. В том числе и над стратегическими. Спекулятивно — я лично буду пытаться торговать в обе стороны в отдельных эмитентах (я про Сбер)!
Сбер на днях выходит выше Kijun (который тоже является уровнем), таким образом формируя поддержку 270,82-271,9… Сверху из-за аномальной свечи, оставшейся после дня инвестора нет четких уровней сопротивления, кроме 279,6-279,7… При этом все это происходит внутри облака Ишимоку. Рост происходит явно «ни на чем», скорее всего идет довынос шортов, под 279,6-279,7 можно не только прикрывать лонги, но и спекулятивно шортить!
И т.к. из-за почти безоткатного падения после дня инвестора в Сбере на часах почти нет уровней, решил для себя следующее. Торговля в обе стороны, от лонга в зоне 270,8-272 с общим стопом 269,9- и от продажи в зоне 278,48-280,5 с общим стопом 281,4+.
Конечно со временем могут появится и промежуточные зоны, но пока базовый сценарий такой — попытка торговать канал от крайних зон с короткими стопами (пинг-понг никто не отменял)! Т.е. точно такой же сценарий, как и накануне!
Я зациклен на Сбер, т.к. рынок в нем сильно расширился, в то время как в том-же Лукойле происходит «стояк» под дивидендным гэпом, Роснефть накануне отсечки, ГМКН пока не понятен после отсечки, а Газпром трогать не хочу «от слова» совсем! Убили рынок предновогодним стоянием и искусственным удерживанием, вот и пожинаем плоды…
Fri, 05 Jan 2024 07:00:08 +0300
05.01.2024. Всю неделю наш рынок не рос, а рос он только два торговых дня, которые бездушная Мосбиржа бессовестно украла у трейдеров и их семей (в свете заботы государства о рядовом инвесторе и поисков духовных скреп, стремление Мосбиржи стричь хомячков 247 как-то диссонирует с общим курсом партии. Хотя те, у кого в лонге МБ со мной, наверное, не согласятся).
И тем не менее, рынок вырос, пробив своё финальное сопротивление и вроде бы как бы дал сигнал на продолжение роста и окончание коррекции. «Как бы» — это потому, что рост на каникулах обычно не настоящий, что легко видно по объемам торгов. В такой период кукловодом может стать любой ПИФ или телега средней руки, за небольшие деньги погоняв туда-сюда даже что-то довольно ликвидное. Чего уж говорить о третьем эшелоне, некоторые бумаги которого с нового года летали так, будто владельцы компаний в новогоднюю ночь на ура прочитали стишки и были официально признаны хорошими мальчиками со всеми вытекающими. А уголь если кто и получил, так это Зюзин (судя по росту его производства).
Хотя, может все ждали, что в полночь 31 декабря рынок превратится в тыкву — но не срослось. А если даже и срослось — хрен бы кто увидел разницу.
Что бывало с рынком после окончания новогодних каникул — каждый может посмотреть, открыв график дневного ТФ. А если лень — мучайтесь неизвестностью, му-ха-ха-ха!))
Непохоже, что за пару выходных рынок нашёл новые идеи для очередной волны роста, скорее будет какое-то время донашивать старые, так что пока следует быть осторожными и не лезть в сомнительные заманухи. А лучше вообще не лезть в рынок, но раз вы это читаете — коготок уже увяз.
Из интересного: утром 3 числа все почему-то ждали, что мы откроемся сильным гэпом вниз. И это из-за того, что нас обстреляли беспокойные укры. На мой взгляд это тревожный сигнал — расслабился русский трейдер, жирком оброс. Так, глядишь, на новостях о стандартном весеннем призыве армагеддон устроят с перепугу.
Что окрест — знать советскому человеку пока не положено, а что положено — так это доедать салатики и уже опосля бежать поливать из чайника уплотнители дверей личного авто, чтобы те после праздников открылись (на лобовое стекло не дышать лучше). Время на это ещё есть, рынок без вас никуда не денется (кроме 3 эшелона, разве что, но он и и без нового года может в любой момент деться), как, впрочем, и с вами.
Итого:
Если нет у вас сомнений, что пока вы крепко спите
Рынок резко развернётся и поедет не туда
Знайте, что три пятых года — это боковик на рынке
Так что или успокойтесь, или нефиг столько спать
Fri, 05 Jan 2024 06:58:21 +0300
1. Вчера индекс МБ достиг тактической цели, поставленной в 2023г. году — а именно зоны 3137-50.
2. Снова сократил спек лонги, набранные на тесте 3050.
3. Сегодня интересует только одно — сможем ли мы закрыть неделю выше 3150 или откатим на тест 3115-10
4. с 9 января начнутся настоящие торги. Думаю до 13 января игроки проявят осторожность и подождут результатов выборов в Тайване
5. В любом случае полагаю, что в этом году индекс еще порастет — цель на этот год 3680.
6. На следующей неделе будет представлена моя стратегия на 2024г. с указанием фаворитов, оценочных уровней коррекции и потенциалов роста в 2024г. Будут представлены ключевые уровни по бумагам и другим активам, а также частное мнение по ним. Следите за анонсом в телеграмм канале
7. Сегодня больше созерцательная торговля — полагаю какой то внятной динамики мы не увидим
8. Вчера вернул шорт в баксе. Полагаю после 9 числа там продолжится движение вниз. Цели внизу прежние — район 85.
9. С наступающим Рождеством
10. Если нравится аналитика — ставим лайк, подписываемся, живем, зарабатываем
Удачи
t.me/ATOR_INVEST
Thu, 04 Jan 2024 21:31:49 +0300
1. Подробная карта сокращения населения в трёх странах Прибалтики показывает, что вымирание и отъезд населения идёт почти по всей территории, временным исключением являются лишь пригородные зоны рядом с Таллином, Вильнюсом и некоторыми другими крупными городами. Сами прибалтийские столицы тоже вымирают.
Напомню, что с 1991 года общее население Эстонии официально сократилось на 13%, Литвы – на 23%, Латвии – на жуткие 29%. Многие полагают, впрочем, что реальные цифры падения страшнее, так как прибалтийская статистика цепляется за остатки надежды, продолжая считать прибалтами огромную долю эмигрантов.
2. Читатели указали ссылку на обзор налогов в Финляндии на сайте Единого визового центра (ссылка):
Налог на доход в Финляндии может быть федеральным и муниципальным, в зависимости от того, с какой деятельности была получена прибыль и к какой территории относится бенефициар. Муниципальный налог устанавливается локально, его размер будет меняться от 17 до 22,5%, в зависимости от уровня дохода по прогрессивной шкале. Обязательны к уплате социальные взносы, также в некоторых случаях к гражданам применяются общинные налоги (для прихожан определенной церкви).
Подоходный налог – основной в Финляндии для физических лиц. Его ставка установлена на все виды доходов, полученных финскими гражданами на протяжении налогового периода. Этот налог в Финляндии распространяется не только на работающих налогоплательщиков, но и на студентов, пенсионеров и даже на безработных, которые платят взносы с социальных выплат наравне с другими жителями Республики.
Прогрессивная ставка устанавливается и на федеральном, и на муниципальном уровне. Она зависит от уровня дохода налогоплательщика. Необлагаемый подоходным налогом доход может достигать 17,6 тыс. евро в год, далее ставка по налогу меняется следующим образом:
от 17,6 до 26,4 тыс. евро – 6 %.
От 26,4 до 43,5 тыс. евро – 17,25 %.
От 43,5 до 76,1 тыс. евро – 21,25 %.
Свыше 76,1 тыс. евро – 31,25 %.
НДФЛ в Финляндии – не единственный налог для физических лиц. Помимо него работающий гражданин оплачивает пенсионные взносы (7,1 %), страховку на случай болезни и безработицы (2,7 %), церковный налог (1,2), медстраховку (0,5%), налог на госвещание (0,2 %) и ряд других налогов, в зависимости от наличия недвижимости, автомобиля или какой-либо иной собственности. Средняя выплата по налогам составляет порядка 40 % от суммарно полученного за год дохода.
Таким образом, когда вы слышите о том, что средняя зарплата в Финляндии составляет 3800 евро, делите эту сумму почти надвое, до примерно 2200 евро (это у нас статистика по зарплатам, как правило, идёт уже после всех налогов, а вот в Финляндии до).
При этом, по данным 2019 года, цены в Финляндии были в среднем примерно в 2,68 раза выше российских (ссылка), то есть для сравнения реального уровня жизни 2200 евро нужно ещё на эту цифру разделить, остаётся примерно 850 евро. Не сильно больше средней российской зарплаты в 71000 рублей (700 евро).
3. В Литве вступил в силу налог на воду, известный также как «налог на дождь» (ссылка):
В Литве с 1 января появляется налог на поверхностные воды для частных потребителей и малых ГЭС.
Новую меру вводят на фоне рекордного запланированного дефицита бюджета, большую часть которого составят расходы на военную поддержку Украины, и планов разместить в Литве постоянную бригаду бундесвера.
Сейм Литвы в июне 2022 года принял поправки к законам о воде и налогах на государственные природные ресурсы, согласно которым с января 2024 года вводится обязательная регистрация для лиц, добывающих из одного водного объекта десять и более кубометров поверхностных вод в сутки, и малых ГЭС, использующих водные ресурсы.
Учет воды пользователи должны будут осуществлять на собственные средства.
С 1 января 2024 года также устанавливается обязанность платить налог за использованные природные ресурсы – поверхностные воды – при потреблении 100 и более кубометров воды в сутки из одного поверхностного водного объекта.
По мнению инициаторов, налогообложение использования поверхностных вод будет «стимулировать устойчивое использование воды или заставит искать другие более экономически выгодные решения, например, сокращение количества используемой воды, замену использования поверхностных вод во время засухи на ресурсы подземных вод или собранную дождевую воду».
Налог составит 0,003 евро за кубометр воды.
Thu, 04 Jan 2024 21:06:03 +0300
Добрый вечер смартлаб ❤
Регулярная рубрика, как говорится.
А теперь внимание, вопрос:
Какой фильм рекомендуете обязательно посмотреть коллегам ( то есть нам) на праздниках?
Thu, 04 Jan 2024 20:10:50 +0300
Сегодня рассмотрим интерфейс с названием IServer, через который осуществляется доступ к коннекторам в OsEngine. Посмотрим, что у него там есть внутри.
IServer. Общие сведения.
IServer – интерфейс для доступа к реализациям серверов почти во всём проекте. Нужен для того, чтобы унифицировать методы и свойства, нужные для роботов и OsData.
Родился сразу же, как появился второй коннектор в OsEngine.
Коннекторы – идеальная история для того, чтобы унифицировать доступ к ним через интерфейс.
ВАЖНО!
Во время создания коннектора логику нужно будет писать в классе IServerRealization. Создание нового подключения сразу через IServer устарело. https://smart-lab.ru/company/os_engine/blog/966948.php
Однако данным интерфейсом OsEngine продолжает пользоваться, не зная о том, что реализация происходит через AServer + IServerRealization.
Регионы интерфейса IServer.
- Сервисный регион.
- Включение / выключение.
- Время сервера.
- Доступ к портфелям.
- Доступ к бумагам.
- Подписка на обновления данных по бумагам.
- Доступ к данным.
- Торговые операции.
- Логирование.
1 Service.
- Тип сервера.
- Показать окно настроек сервера.
2 Connect / Disconnect
- Активировать подключение.
- Остановить подключение.
- Статус сервера. Connect / Disconnect.
- Событие: Изменился статус сервера.
- Событие: Необходимо перезаказать все данные. Сервер перезапустился.
3 Server time.
- Текущее время сервера.
- Последнее время запуска сервера.
- Событие: Изменилось время сервера.
4 Portfolios.
- Доступные портфели.
- Взять портфель по названию.
- Событие: Обновилось состояние портфеля.
5 Securities.
- Доступные бумаги.
- Взять бумагу по имени и классу.
- Событие: Обновился список доступных бумаг.
6 Data subscription.
- Запустить бумагу на прослушку стаканов, трейдов, свечей. Возвращает объект CandleSeries (серию свечей).
- Остановить прослушивание бумаги.
- Событие: По серии свечей обновилась свеча.
- Событие: По бумаге обновились цены bid и ask.
- Событие: По бумаге обновился стакан котировок.
- Событие: По бумаге обновилась лента сделок.
7 Data upload.
- Взять последние свечи по инструменту. Вызывается в боевых торгах для активации серии свечей.
- Взять исторические свечи по инструменту. Вызывается OsData.
- Взять исторические трейды (ленту сделок) по инструменту. Вызывается OsData.
- Взять все имеющиеся в хранилище трейды (ленту сделок) по инструменту. Вызывается в боевых торгах.
- Массив массивов лент сделок по всем инструментам, что доступны в данный момент.
8 Work with orders.
- Исполнить ордер.
- Изменить у ордера цену.
- Отменить ордер.
- Отменить все ордера у клиента во всех портфелях по всем площадкам.
- Массив моих сделок.
- Событие: Обновилось состояние ордера клиента.
- Событие: Новый мой трейд по ордерам клиента.
Удачных алгоритмов!
Пост из серии «Коннекторы к OsEngine»
Серия о том, как стать настоящим программистом и изменить свою профессию.
Оглавление и смыслы здесь: https://smart-lab.ru/company/os_engine/blog/959953.php
Комментарии открыты для друзей, добавляйтесь!
OsEngine: https://github.com/AlexWan/OsEngine
FAQ: https://o-s-a.net/os-engine-faq
Поддержка OsEngine: https://t.me/osengine_official_support
Курилка, общаемся здесь: https://t.me/o_s_a_chat
Регистрируйся в АЛОР и получай бонусы: https://www.alorbroker.ru/open
Сайт АЛОР БРОКЕР: https://www.alorbroker.ru
Раздел «Для клиентов»: https://www.alorbroker.ru/openinfo/for-clients
Программа лояльности от АЛОР БРОКЕР и OsEngine: https://smart-lab.ru/company/os_engine/blog/972745.php
Thu, 04 Jan 2024 19:11:42 +0300
Вероятно, для каких-то молодых камрадов это будет откровением, ибо каждая книжка по Шарпам уже с первых глав нас знакомит с тем, что в C# за сборкой мусора следить не надо. Однако это маркетинговая выдумка. В высоко нагруженных проектах вроде OsEngine, как только ты не проследил за удалением объектов и выкинул это из головы, началась утечка памяти.
Я и сам, как программист-самоучка, очень много лет проживал в этой парадигме, от чего было много проблем как у меня, так и у пользователей OsEngine.
И в этом посте поговорим о том, какие штуки надо обязательно подчищать за собой при удалении коннектора. А вернее при вызове его обязательного к перегрузке метода DISPOSE();
Dispose в коннекторе.
Очень часто коннектор нуждается в перезапуске. Это обусловлено свойствами работы сети интернет. В этот момент у ServerRealization вызывается метод Dispose. Все манипуляции по очищению памяти и переменных нужно делать из этого метода. И ни из какого другого…
Сборщику мусора нужна помощь.
Сборщик мусора в C# всё же есть, и обращаться к нему на прямую не стоит. Однако он убирает из памяти только те объекты, на которые нет ссылок!
В связи с этим есть несколько общих правил во время создания и удаления объектов.
- Удаляешь объект – убедись, что он не валяется ни в каком классе как поле. Прямых ссылок на него не должно остаться. Везде должен быть null.
- Удаляешь объект – почисти обработчики событий, на которые он подписан.
- Перед удалением объекта убедись, что он выключен и все потоки внутри него отключены.
Эти простые правила помогут Вам во время написания коннектора.
WebSockets – правильное удаление.
Рис. 1. Правильное закрытие и подготовка webSocket к очищению из памяти сборщиком мусора. BitGet
- Создаём отдельный метод для удаления сокета. Проверяем, есть ли вообще объект. Вдруг, откуда-то из кода очищение вызвано несколько раз.
- Закрываем сокет в обработчике ошибки. Такое тоже бывает, штука сложная, может сбойнуть. Но не выходим из метода в перехватчике.
- Отписываемся от всех событий, на которые мы подписаны с этого объекта.
- Удаляем ссылку на webSocket.
После этого, если объект webSocket нигде больше не указан по ссылке, объект может быть очищен сборщиком мусора. Целенаправленно вызывать сборщик не следует, ибо это ресурсозатратное мероприятие. Сборщик сделает своё дело тогда, когда это будет нужно.
Очищайте массивы данных при Dispose.
Рис. 1. Правильный и защищённый Dispose. BitGet
- В данном случае идёт очищение бумаг, которые ранее были подписаны на стаканы и трейды.
- Блок finally выполняется в любом случае. И успеха, и неуспеха блока try.
- IsDispose – переменная, которая блокирует поступление сообщений из сокета и в случае, если она true, останавливает потоки, которые обслуживают коннектор.
- Лист с сообщениями из вёбсокет соединения.
- Высылаем на верх сообщения об изменении статуса, только если он действительно изменился.
Пост из серии «Коннекторы к OsEngine»
Серия о том, как стать настоящим программистом и изменить свою профессию.
Оглавление и смыслы здесь: https://smart-lab.ru/company/os_engine/blog/959953.php
Комментарии открыты для друзей, добавляйтесь!
OsEngine: https://github.com/AlexWan/OsEngine
FAQ: https://o-s-a.net/os-engine-faq
Поддержка OsEngine: https://t.me/osengine_official_support
Курилка, общаемся здесь: https://t.me/o_s_a_chat
Регистрируйся в АЛОР и получай бонусы: https://www.alorbroker.ru/open
Сайт АЛОР БРОКЕР: https://www.alorbroker.ru
Раздел «Для клиентов»: https://www.alorbroker.ru/openinfo/for-clients
Программа лояльности от АЛОР БРОКЕР:https://smart-lab.ru/company/os_engine/blog/972745.php
Thu, 04 Jan 2024 17:06:42 +0300
Thu, 04 Jan 2024 17:35:03 +0300
Обновленный список банковских депозитов с самыми высокими процентными ставками.
Если вы еще не открывали вклады через Финуслуги, то выгоднее будет воспользоваться акцией +5% к ставке вклада (итого 20-21%). Подробнее тут.
Остальные выгодные вклады с доходностью выше 15-16% годовых в этой подборке. Сейчас ситуация такова, что самые высокие ставки по краткосрочным вкладам. Поэтому отсортировал от самых коротких до длинных.
Могут быть доп условия, читайте внимательно предложения.
Вице-адмирал США Джим Стокдейл стал самым высокопоставленным офицером, попавшим в плен во Вьетнаме — его регулярно пытали, и однажды он даже попытался покончить с собой, чтобы не выдать вьетнамцам секретную информацию. Спустя несколько десятилетий в одном из интервью Стокдейл рассказал, как ему удалось выжить и не сойти с ума: «Знаете, будучи там я никогда не впадал в депрессию. Несмотря на обстоятельства, я не сомневался, что однажды я выберусь оттуда». «О, тут все просто. Я могу вам сказать, кто не смог там выжить. Это были оптимисты. Они всегда говорили, что собираются выбраться оттуда к Рождеству. Но оно наступало, а они оставались в этой тюрьме. А потом проходило еще одно Рождество… И они просто впадали в депрессию и сдавались. То, чему я там научился, заключается в следующем — вы никогда не должны путать необходимость абсолютной и непоколебимой веры в то, что можете победить, с жестокой реальностью и фактами, какими бы они не были». Эти выводы очень тяжело принять, но они верны в том числе и для инвестирования. Вот почему Морган Хаузел дает следующий совет: «Лучший финансовый план — это экономить, как пессимист, и инвестировать, как оптимист». Экономить как пессимист — это понимать, насколько часто вам придется сталкиваться с плохими новостями. И чтобы справиться с этими трудностями, вам нужна хорошая подушка безопасности — следует быть немного параноиком, ведь планы, которых вы придерживаетесь сегодня, завтра неожиданно могут рухнуть. Краткосрочная перспектива — это непрерывная череда неудач и разочарований, проблем и трудностей, спадов, кризисов, экономических депрессий, медвежьих рынков и ошибок. Но в долгосрочной перспективе все эти вещи перекрываются силой сложного процента и магией времени. Главный секрет успеха заключается в том, что инвестору нужно пережить краткосрочные падения и остаться на рынке как можно дольше, чтобы суметь по полной насладиться его долгосрочным ростом. Эти навыки выглядят противоречиво, ведь интуиция подсказывает нам, что можно быть либо оптимистом, либо пессимистом. Но существует место и для того, и для другого — на фондовом рынке они не просто могут, но и должны сосуществовать. Так работает практически каждое долгосрочное начинание и в бизнесе, и в инвестировании. Если компания рискует и выпускает какой-то инновационный продукт, то она похожа на оптимиста. Но в то же самое время она боится высокой кредитной нагрузки и снижает собственные издержки, действуя как пессимист. Морган Хаузел однажды сказал: «Больше, чем я хочу высоких доходов, я желаю стать финансово неуязвимым. Если никакое рыночное потрясение не сможет нанести мне серьезного ущерба, то я смогу продержаться достаточно долго, и сложный процент позволит мне получить наибольшую прибыль». История учит нас тому, что в долгосрочной перспективе все обычно складывается хорошо, а в краткосрочной — довольно плохо. И требуется приложить усилия, чтобы совместить два этих аспекта и научиться управлять ими с помощью противоречивых навыков. Люди, которые с этим не справляются, становятся либо непримиримыми пессимистами, либо разорившимися оптимистами. Доходность портфеля за 2023 год — 63,5%. Благодаря бычьему рынку на валюте и на российских акциях торговым роботам за 2023 год удалось показать хорошую прибыль. За этот год были отключены некоторые алгоритмы на баксе и евро к рублю. Зато были запущены алгоритмы на юане, как оказалось там работают те же параметры, что и на баксе. Также добавлены 4 стратегии на 50 ликвидных акций. Мониторить динамику портфеля можно здесь: Подключиться к стратегии вы можете от суммы 500 тыс.руб. и все сделки автоматически будут копироваться с моего брокерского счета на ваш. Ну а для состоятельных клиентов возможно индивидуальное управление портфелем от 10 млн.руб. Тема оферты изъезжена нами вдоль и поперек за последние две недели. Подводим итоги и закрываем ее. В конце – хорошей пример «помоишной»* компании, в которую нельзя вкладывать деньги. * исключительно субъективное мнение автора, который извиняется, если задел чьи-то чувства. Не ИИР. Сохранена орфография автора Пут-оферта дает владельцу облигации право просить эмитента досрочно погасить ее. Оферта назначена на заранее известную дату. Чтобы участвовать, надо обратиться к брокеру за 2-3 недели до оферты. Обычно пут-оферта параллелиться с назначением эмитентом новой ставки купона по облигациям. В примере ниже, перед новым купонным периодом сентябрь-декабрь 2019, эмитент назначает новую ставку, и инвестор вправе согласиться с ней (и ничего не делать), или предъявить бумаги по оферте – эмитент из выкупит по номинальной стоимости. В снижении купона ничего криминального нет – рыночные ставки действительно снизились в 2019 году относительно 2015 года. ------------------------------------------- Спонсор статьи — ⭐ Криптообменник 369change -------------------------------------------- Зачем это нужно эмитенту? Корпоративные облигации обычно выпускают на срок до трех лет. Редко – до 5. Потому что жизнь меняется, ставки меняются. Сегодня 17% это нормальная ставка, а через 3 года может оказаться много, или мало. Горизонт планирования 3 года устраивает всех. В дату оферту эмитент назначает новую рыночную ставку. Зачем это нужно инвестору? По тем же причинам – вкладывать деньги на 10 лет, получая лишь купоны. Когда рыночные ставки так часто меняются, инвестор хочет получать рыночную честную ставку. В примере выше мы показали, как ставка 13,5% сначала превратилась в 10,5%, а потом в 8%. Посмотрите на график ключевой ставки – так и есть: рыночная стоимость денег снижалась. Все честно. Но есть и анти-примеры: Черкизово установило ставку следующего периода в размере 0,1%. Учитывая что погашение облигации через 2 года, а рыночная стоимость денег не ниже 15% годовых, рынок продисконтировал цену облигаций на этот период и котировки в один день снизились на 20-25%. То есть инвестор, который мог забыть про оферту, и купил облигацию, к примеру, год назад – в убытках. Он не только ничего не получил за год вложений в Черкизово, но и потерял. Кот.Финанс вынужден признать, что тема неоднозначная. В комментариях к обсуждению также было распространено мнение, что кто проспал – сам виноват. Рынок – не песочница. Установление купона 0,1% превратило облигацию в дисконтную и привело к моментальному убытку 20%. Кто хочет получать 0,1% годовых два года? Имело ли Черкизово такое право?-да Хорошая ли это практика — нет, люди потеряли 27 млн Наша позиция не поменялась: изменение ставки по облигациям с офертой – нормально. Установление ставки 0,1% — это попытка заработать на проспавшем розничном инвесторе. В случае с Черкизово, 133 510 облигаций не подали на оферту, и в моменте получили -20, или совокупно 27 млн. руб. (20%х133к) АО ИМ. Т. Г. ШЕВЧЕНКО – сельскохозяйственная компания, которая выращивает пшеницу, свеклу, подсолнечник, и разводит нет, не кроликов, или коров – инвесторов. Компания регулярно выпускает облигации и регулярно на оферте устанавливает ставку 0,01%, что приводит вот к такой динамике ее облигаций Выпуск 3 АО ИМ. Т. Г. ШЕВЧЕНКО – это классическое ВДО, никто из крупных фондов и банков в нее не вкладывает деньги. Рейтинг ВВВ-. Ее инвестор – розничный инвестор, которого она постоянно нагибает. Но постойте: может быть никто на этом не теряет? Смотрим: из выпуска в 250 тыс. облигаций выкуплено 174 тыс. (30% выпуска не подавали на оферту). Может это единичный случай? Выпуск 4: Компания изобрела вечный двигатель! Бесплатные деньги Нам такой подход не нравится. Мы популяризируем фондовый рынок и показываем, что изучение отчетности и эмитентов позволяет зарабатывать больше банковского вклада. Мы учим диверсификации, но в ней же есть такой риск оферты: когда в портфеле человека 20 выпусков – отслеживание корп.событий превращается в работу. А ставка 0,1% — законный способ забрать чужие деньги, если инвестор проспал. Помимо системного отъема денег инвесторов, компания абсолютно не дружелюбная к ним. Мы попытались найти контакты, что уточнить у компании их позицию (Черкизово нам ответили на следующий же день и даже поговорили с нами по телефону). Сайт АО ИМ. Т. Г. ШЕВЧЕНКО – не информативный, не содержательный, не актуальный. Мы не шутим и не придираемся: посмотрите сами. Господа частные инвесторы, почему вы даете деньги такой непрозрачной компании? Ее облигации торгуются с доходностью 15-17% — это дно доходности для таких рисков. Что конкретно мы будем делать, кроме нытья? Black list. Мы будем вести черный список эмитентов, которые системно устанавливают нулевые ставки. Компаний из черного списка не будет в наших подборках облигаций, мы за честный подход. Автоматические напоминания. Мы готовим сервис, который будет напоминать о дате предстоящей оферты. Пока не знаем, как реализовать: телеграм-ботом, или google-таблицами. Если есть идеи – напишите в комментариях. Общение. Мы будем связываться с эмитентами и обсуждать этот подход. Будем объяснять, в чем видим проблему, и стараться понять проблему эмитента. Иногда компаниям действительно не нужны деньги и они хотят погасить долг. Тогда ставка 0,1% — банальный способ выкупа. Но тогда порядочный эмитент «встает в стакан» и выкупает по номиналу оставшиеся бумаги с рынка. Так делает АФК Система и ее дочки. Уважение Системе! Хочешь обидеть инвестора? – попробуй предложить ставку 0,1% банку. Читайте нас в канале Кот.Финанс Первую часть обзора ММК прочитайте в моем канале: t.me/Vlad_pro_dengi/674 Рекомендую сначала прочесть ее, в ней я рассказал о составе акционеров ММК, санкциях и их влиянии на компанию, заводах компании и ценах на сталь. Сейчас поговорим про финансовые показатели, дивиденды и справедливую стоимость. Выручка, в млрд руб. 2017 – 440 2018 – 514,6 2019 – 489,7 2020 – 460,2 2021 – 873,2 2022 (прогноз) – 720,9 2023 (6 месяцев) – 352,7(мой прогноз по 2023 году — 658,8) 2024 (прогноз при цене на горячекатаную сталь в 1 070 $) – 767,1 Еще раз – доля экспорта ММК на данный момент всего 5%, практически всю стальную продукцию ММК поставляет на внутренний рынок. У Северстали доля экспорт — 10%, у НЛМК – 35%. Чистая прибыль ММК, в млрд руб. 2017 – 69,4 2018 – 82,6 2019 – 55,6 2020 – 43,5 2022 (прогноз) – 108,5 2023 (6 месяцев) – 51,6 (мой прогноз ЧП по 2023 году — 97,7) 2024 (прогноз при цене на горячекатаную сталь в 1 070 $) – 115,5 Отмечу, что маржинальность бизнеса (соотношение прибыль / выручка) у ММК хуже, чем у Северстали и НЛМК. Это связано с тем, что ММК больше 80% железной руды (сырья для производства стали закупает), в то время как Северсталь и ММК обеспечивают себя им сами. В моем прогнозе на 2023-2024 годы маржинальность бизнеса ММК составляет 15%. Год пользуюсь инвесткопилкой в Альфа-Банке, решил посмотреть и показать, что там как получилось. Скажу сразу, что результат 2023 года — печальбеда, но на это есть ряд объективных и ряд необъективных факторов, так что попробуем разобраться. Инвесткопилка представляет собой инструмент, который позволяет регулярно откладывать как правило небольшие суммы, которые вкладываются в биржевые активы. В случае Альфа-Банка они идут на покупку паёв фонда «Управляемые облигации» УК Альфа-Капитал. Я в принципе люблю облигации, у меня в канале им посвящена довольно большая доля контента, так что приглашаю подписываться. Автопополнение можно настроить по трём параметрам: Я в начале года ставил 10%, но не более 50 рублей от каждой из покупок, потом настроил на 10%, но не более 100 рублей от покупки, и 100 рублей раз в неделю. Кэшбэк не отправляю в инвесткопилку. По составу фонд состоит на 100% из облигаций, 43% ОФЗ и 57% корпоративных. То есть, копилка получается максимально консервативная. Также инвесткопилки есть у Тинькофф (на «Вечный портфель») и Сбера (на фонд «Консервативный смарт»). Не пользуюсь картами этих банков активно. Возможно, есть и другие. Ссылочки на всех: Мне как раз это и понравилось, что в облигациях есть предсказуемость. Единственный нюанс — при повышении ключевой ставки пружина сжимается. В 2023 году ключевая ставка поднималась с 7,5% до 16%. Это приводило к снижению стоимости пая, но одновременно повысило будущую доходность. А вот текущую доходность, само собой, понизило. Большая часть пополнений инвесткопилки у меня пришлась на второе полугодие, когда паи не росли из-за ужесточения ДКП. Тем не менее, пай за год вырос на 13,33%, и вот этот рост пришёлся в основном на первое полугодие. За всё время с июля 2020 года пай вырос на 36%. Естественно, была просадка в феврале 2022, она восстановилась. Всего было пополнений на 29 813 рублей, прибыль 960 рублей (3,42%), на данный момент сумма 30 773 рубля. Если смотреть на прибыль, то хочется рыдать, но на самом деле пружина сжалась, и если не будет нового повышения КС, то доходность нагонится. Также доходность низкая из-за распределения пополнения по году. Суммарная прибыль — это совсем не то же самое, что доходность (большинство людей этого не понимают, но им это и не надо). Фонд управляется активно и УК берёт за это огромную комиссию. Суммарно комиссии выходят на 1,7%. Кроме того, состав фонда может меняться и содержать в себе не только облигации. Ситуация с комиссией и управлением неоднозначная. С одной стороны, огромная комиссия, с другой стороны просадок у фонда нет за исключением общих обвалов. 13,3% были достигнуты практически за полгода, а в полгода, пришедшиеся на повышение ключа, рост был минимальным. Комиссия уже включена в стоимость пая. Как по мне, копилка, как и карта, у Альфы достаточно годная. Именно для копилки, цель которой накопление на какие-то небольшие покупки. Копилка на индекс Мосбиржи, например, была бы скорее про регулярные инвестиции, чем про незаметное накопление. В итоге, в качестве инвестиционного инструмента этот фонд смотрится не очень из-за высоких комиссий и скромной доходности, но в качестве копилки, которая даст чуть больше, чем накопительный счёт, подойдёт. Нужно только понимать, когда доходность падает, а когда растёт — а значит копилка подойдёт далеко не всем. В ближайший год может расти и дать более 20%, но может и не дать. Незаметно для себя откладывать пару тысяч рублей в месяц я буду продолжать, поскольку другой инвесткопилки в Альфе так-то и нет. Если бы я активно пользовался картой Тинька, то и там бы пользовался копилкой, она на «Вечный портфель» (в равных долях в акции российских компаний, долгосрочные облигации, краткосрочные облигации и золото). Та же история со Сбером, но там фонд «Консервативный смарт» на денежный рынок и облигации (сейчас в нём только денежный рынок). На небольших суммах не так принципиально, банк ради копилки я бы менять не стал. Подписывайтесь на мой телеграм-канал про инвестиции, финансы и недвижимость. Фонды денежного рынка — адекватная альтернатива банковским вкладам и накопительным счетам. Их популярность выросла на фоне роста ключевой ставки, так как изменение процентных ставок незамедлительно отражается на доходности самих фондов, продажа фонда возможна в любое время проведения торгов на бирже без потери накопленного дохода (но в отличии от вкладов, НДФЛ возникает с любой суммы дохода). Как правило, инвесторы могут воспользоваться фондами денежного рынка для «парковки» временно свободных денег на брокерском счете, но можно использовать фонд и как «вечный вклад», который размещен под всегда актуальную на текущий момент ставку. Это достигается путем того, что управляющая компания постоянно вкладывает деньги фонда в операции обратного РЕПО, как правило, заключаемые сроком на один день (если совсем грубо, то можно сказать, что УК размещает деньги в однодневные кредиты под залог надежных ценных бумаг, таких как ОФЗ, хотя фактически сделка проходит как покупка ценных бумаг с обязательством их продажи, но то детали, в теории надежность таких операций равна надежности финансовой системы РФ). И так, я решил проверить, можно ли разместить деньги в фонды денежного рынка и просто «забыть» о них, не будут ли они «съедены» инфляцией? К сожалению, история фондов денежного рынка пока еще совсем короткая, поэтому мне пришлось проводить исследование на горизонте последних двух лет, и вот что из этого получилось: Для исследования я взял три крупнейших фонда — LQDT от ВТБ объемом ~109 млрд рублей, АКММ от Альфы объемом ~51,2 млрд рублей, SBMM от Сбера объемом ~40,7 млрд рублей. Еще есть фонд ТМОМ от Тинькофф, но он пока еще имеет слишком короткую историю, потому и не вошел в исследование, к тому же с 2025 года по нему планируется ввести совершенно неадекватную комиссию для такого инструмента в размере 0,5% в год от стоимости активов, в отличии от сложившейся практики ~0,2% в год у других фондов. И так, по результат исследования выяснилось: На этом все:) Все написанное в статье не является инвестиционной / индивидуальной инвестиционной рекомендацией или призывом покупать / продавать какие-либо ценные бумаги. Статья является дневником автора и носит развлекательно-информационный характер. О том, что биткоин и золото (вместе с серебром) находятся в рискованном для покупок положении, мы писали. О золоте – в конце ноября. После чего оно сделало 2 заброса вверх и всё же ушло ниже тогдашних цен. О биткоине – в начале декабря, вблизи 44 тыс. долл. за монету. Затем он тоже дорожал и тоже недолго. Бегство от доллара, которым легко обосновывалось подорожание того и другого, прервано. Снижение индекса S&P 500 укладывается в эту же логику. Но если будущее американского рынка акций для нас туманно, драгметаллы и криптовалюты, как понимаем, только формируют движение вниз. Предположения принято подкреплять объяснениями. Поскольку в случае проигрыша объяснения не будут иметь ценности, сперва, еще с месяц – два, понаблюдаем за результатами. Источник иллюстраций: www.profinance.ru Вот такой комментарий оставил читатель под одним из моих постов. Давайте разберемся, действительно ли так называемые «акции роста» прибыльнее, чем дивидендные акции. Какие акции можно назвать «акциями роста»: У меня в портфеле 30 эмитентов и все они являются дивидендными акциями. Мой портфель: Если мы посмотрим на структуру состава индекса МосБиржи, в котором находятся акции 50 самых привлекательных российских компаний, то выделим 3 эмитента, наиболее подходящих под описание «акции роста» — это Яндекс, OZON и ВК (Вконтакте). Я инвестирую почти 4 года, но не покупаю акции данных компаний, потому что они не платят дивиденды. Но, может я поступаю неправильно? Начнём с одного из самых популярного маркетплейсов нашей страны. Почти в каждом доме сейчас есть пункт выдачи Озона (в моём реально есть!) и кажется, что компания развивается мощными темпами. Несомненно, компания зарабатывает хорошую прибыль, а котировки акций Озона приносят инвесторам намного больший доход, чем какие то дивидендные акции. А теперь факты. Начнём с котировок: Акции Озона впервые вышли на МосБиржу осенью 2020 года. За 4 года своего размещения они находятся в убытке, т.е. их текущая цена ниже цены размещения. Странно, а ведь должен быть сильный рост… Давайте посмотрим на финансовый отчёт: У компании последние 5 лет отрицательная чистая прибыль, другими словами, компания ничего не зарабатывает. Ну хорошо, это просто неудачный пример, давайте посмотрим на ВК. Начнём с котировок: ВК так же вышел на биржу в 2020 году. -66% за 4 года размещения на бирже. Роста опять нет. Может хоть финансовый отчёт прибыльный? С 2020 года компания в убытке, прибыли нет. Ладно, уж Яндекс — «наше всё», аналог Гугла, точно покажет и рост котировок и прибыль! Котировки, действительно, показывают прибыль за все время размещения: Акции Яндекса торгуются на МосБиржи с 2014 года и выросли на +117%. Кажется, неплохо, но среднегодовая прибыль около 11% и нет дивидендов. Я ожидал больше от лучшей акции роста нашего рынка. Финансовый отчёт Яндекса выглядит так: Чистая прибыль есть, но за последние 5 лет, она скорее стагнирует из года в год, чем растёт. Я думаю, что при слове «акция роста» у многих это определение ассоциируется с акцией Apple, которая выросла за 5 лет на 400% или Tesla 1000% за 5 лет. Вот это акции роста. Но, наш, российский рынок другой. Здесь правят дивидендные фишки. К тому же, именно высокая дивидендная доходность эмитента является одним из самых привлекательных факторов для инвесторов. Да, у нас тоже есть бумаги, которые могут показать рост на сотни процентов в год. Как правило, это бумаги третьего эшелона и их обычно используют трейдеры для разгона, а не долгосрочные инвесторы. В целом, утверждать, что акции роста на российском рынке обгоняют по прибыли дивидендные акции, не правильно. МОЙ ТЕЛЕГРАМ КАНАЛ
Thu, 04 Jan 2024 11:38:06 +0300
Каждый сам может из своих допущений (относительно рубля и нефти) выбрать то, на какой фин.результат 2024 ставить. Основные переменные в прогнозных моделях: добыча, переработка, средний по году курс USDRUB/$ URALS. С учетом процентных доходов получаем доналоговую прибыль до влияния переоценок депозитов. Вторая часть модели – курс USDRUB на конец 2024 года. Исхожу из допущения о 75% валютизации финансовых вложений. Если Сургут увеличит показатель валютизации, то влияние fx фактора станет выше.
В качестве основного для себя сценария в операционной части я ориентируюсь на 90+ USDRUB/60 URALS в среднем по году. С процентными доходами дивиденд на преф. при 0 fx разницах получается 5+ рублей. Если курс на 31.12.2024 будет 95, то дивиденд на преф. может получиться в районе 7 рублей. Очень высоко оцениваю вероятность такого сценария. Таким образом, 70 рублей за преф к див.отсечке я не просто жду, я ожидаю возможное быстрое закрытие дивидендного гэпа. Префов Сургута в моем портфеле на ~17% (эффективная средняя в районе 26). И я совсем не имею желания продавать по текущим. Напротив, я планирую дополнительные небольшие покупки в ближайшие дни.
Thu, 04 Jan 2024 09:30:36 +0300
Такому оптимизму можно позавидовать… или нет? Затем вице-адмирал добавил пару слов о тех, кому в той тюрьме пришлось тяжелее всего:
*****
Еще больше историй о финансах и рынке вы найдете на канале Финансовый Механизм
Thu, 04 Jan 2024 10:29:50 +0300
Решил накидать свои очень-очень субъективные ожидания по 2024 году по которым буду по возможности выстраивать свой портфель и стратегию
Thu, 04 Jan 2024 10:06:01 +0300
Thu, 04 Jan 2024 09:46:34 +0300
Всем привет.
Алготрейдиг всегда был не дешевое удовольствие.
Хочешь больше времени от трейдинга — плати и делай алгоритмы.
Плати знаниями — учись программировать. Плати за хорошего брокера (не дешевого) что бы он и его серваки не падали в периоды волы!
Что бы его поддержка и рисковики (пониженное ГО, опционы) работали понятно тебе!
Плати за сервак, где стоит ТСлаб.
Куда не плюнь посмотри — одни расходы!!!
Заказал расчет налога 2НДФЛ, что бы понять сколько заберет еще брокер со счета… и понял, что надо срочно оптимизироваться.
Вот прям срочно!
Про комиссии брокера и комиссию биржи, уплаченной по году я да же не буду показывать) — это моя первая задача на 2024 год.
Уменьшить комис брокера и биржевой сбор.
А потом еще 3НДФЛ подавать в налоговую.....
Thu, 04 Jan 2024 09:34:39 +0300
В четверг мы ведем трансляции, посвященные профессиональному трейдингу на Московской бирже. Обсуждаем сложные темы, активно торгуем рынок и разбираем крупные сделки. В эфир выходят преподаватели Школы Трейдинга, каждый из которых может разобрать систему своей торговли и дать зрителям больше пользы.
Команда опытных трейдеров Live Investing обучает трейдингу с нуля. Присоединяйтесь к эфиру, задавайте вопросы преподавателям и торгуйте вместе с нами.
09:30 — 10:00 — Обзор рынка, скальперский брифинг от Ивана Кондратенко
10:00 — 11:30 — Разбор крупных сделок, активная торговля на Мосбирже и на крипте, сложные темы
11:30 — 12:00 — Торговля на криптобирже Binance. Аналитика и разбор сделок.
Go Invest: https://clck.ru/33nS8n
Go Invest — это высокотехнологичный брокер нового поколения. Для торговли и аналитики трейдерам бесплатно доступны два торговых терминала: веб-версия (https://clck.ru/34GtzW ) и десктоп-версия (https://clck.ru/34Gu4J). Все возможности Trading View и даже больше.
— Индивидуальная настройка терминала
— Доступ ко всем биржевым инструментам
— Удобная аналитика доходности
— Теханализ на высочайшем уровне
— Объемный анализ
— Идеи и подборки от аналитиков Go Invest
Веб-терминал Go Invest: профессиональный терминал для трейдинга с гибкими настройками, работающий в любом месте, где есть ноутбук.
Десктоп-терминал Go Invest PRO: профессиональное рабочее пространство с гибкой настройкой интерфейса, оптимизированное для двух и более мониторов.
Реклама. Брокер Go Invest 18+. https://goinvest.ru ООО «Го Инвест», ИНН 9725079692, erid: LjN8KWv7G
Закрытый Телеграм-канал для трейдеров — https://schoollive.ru/liveonline/ — это:
1. Обучение трейдингу с 7 до 23 часов по Мск каждый будний день
2. Торговля в прямом эфире на реальном рынке
3. Открытый текстовый и видео чаты трейдеров
4. Настройки стакана и рекомендации по торговле
5. Сигналы по сделкам от трейдеров, которые реально совершают их, а не просто дают советы Подключайтесь и станьте частью крутой команды!
Можно ли обучиться и стать трейдером с нуля? Можно! Смотрите наши прямые эфиры и записывайтесь на обучение в Школу Трейдинга — https://schoollive.ru/obuchenie В Школе Трейдинга преподают профессиональные трейдеры с большим опытом торговли. Выберите курс, который подходит вам, и записывайтесь на ближайший поток обучения. А если у вас остались вопросы по обучению, напишите в техподдержку в Телеграм https://t.me/proplive
Не забывайте, что вы легко можете стать трейдером компании Live Investing и получить капитал в управление. Для этого оставьте заявку на сайте www.proplive.ru и дождитесь звонка от нашей техподдержки.
Добро пожаловать в дружную команду трейдеров Live Investing!
Наши ресурсы:
Обучение трейдеров — https://schoollive.ru/obuchenie
Группа ВКонтакте https://vk.com/live_investing_group
Группа Одноклассники https://ok.ru/liveinvesting
Аккаунт в Instagram @live_investing
Блог в Дзен https://dzen.ru/live_investing
Блог на SmartLab https://smart-lab.ru/my/liveinvesting...
Thu, 04 Jan 2024 09:31:13 +0300
Доходность за 4 квартал — 14,4%
Доходность за 1,5 года — 81,8%.
Средняя доходность — 47% годовых.
Максимальная просадка — 14,5%.
Кальмар — 3,2.
https://www.comon.ru/strategies/109402/
Thu, 04 Jan 2024 09:08:48 +0300
Основы
Так в чем проблема?
А что за помоишная* компания из заголовка статьи?
Thu, 04 Jan 2024 02:20:58 +0300
➡️ Финансовые показатели
Thu, 04 Jan 2024 07:44:08 +0300
Thu, 04 Jan 2024 08:25:17 +0300
Thu, 04 Jan 2024 08:11:11 +0300
Фонды денежного рынка против инфляции
В общем, на этом фоне лично для меня (и это не инвестиционная рекомендация) в качестве долгосрочной парковки денег (именно как альтернатива долгосрочному депозиту) на бирже более привлекательно выглядят инфляционные (номинал этих облигаций индексируется на размер инфляции) ОФЗ серий 52002, 52003, 52004, 52005, которые на сегодня дают доходность ~4%+ сверх инфляции (но их стоимость в моменте может колебаться: как расти, так и падать).
Мой канал на Дзен: Механика Капитализма
Thu, 04 Jan 2024 07:22:56 +0300
04.01.2024. Вчера индекс ММВБ закрыл день бодрой зелёной свечкой, пробив и оттестив сверху своё финальное сопротивление на 3115 и подтвердив продолжение роста, на сколько можно его подтвердить во время новогодних каникул. Пока возможен ещё один тест сверху пробитого уровня и если мы его удержим — рост должен продолжиться, сперва до сопротивления на 3184, а в случае его пробоя с ретестом — до хаёв прошлого года.
Если новая поддержка теста не выдержит — можем сходить до нижних поддержек (на сегодня — 3100 и 3091), отбой откуда можно тоже пробовать купить. Однако в случае пробоя с ретестом и этих поддержек, картина вновь может измениться на умеренно негативную. Пока же всё выглядит неплохо, ждём продолжения роста.
Из интересного: все сектора, кроме банков и металлургов пробили свои сопротивления, банки и металлурги на них закрылись. Бодрее всего снова выглядит ритейл. В индексе РГБИ — большая, но наполовину слитая зелёная свечка.
Что вокруг:
СиПи обновил лой 20.12, что увеличило вероятность разворота вниз, с ближайшей целью — 4589. Отмена сценария — обновление новых истхаёв. В этом случае поедем дальше вверх с ближайшими целями 4886 и 4961.
Евро-доллар пробил и оттестил снизу свои основные поддержки на 1,0967 и 1,0954, пока ждём ещё одного теста снизу: отбой продаём с ближайшими целями 1,0844 и 1,067, возврат выше 1,0967 с ретестом покупаем до 1,1048 и 1,1149.
Золото не удержало поддержку на 2067, смотрим тест снизу: отбой отправит нас к следующим поддержкам на 2020 и 2003, возврат выше с ретестом покупаем до новых истхаёв.
Нефть удержала свою дневную поддержку на 75,67 и двинула к своим сопротивлениям (77,64 и 78,41), которые сейчас и пытается пройти: в случае успеха ждём продолжения роста с ближайшими целями 79,83 и 82,09; уход ниже сопротивлений снова может отправить нас тестить дневную поддержку, которая в этот раз может быть пробита.
Доллар-рубль пробил и оттестил сверху своё сопротивление (на сегодня — 90,58) и двинул вверх, добравшись до первой цели (91,98). Смотрим отработку: отбой продаём с ближайшими целями 90,58 и 89,35, пробой с ретестом покупаем до основного сопротивления на 93,63.
Итог: ждём продолжения роста, цели и условия отмены сценария написаны выше.
Друзья, если Вам нравится моя аналитика, буду признателен за «плюсики», для этого нажимайте на «хорошо» под статьёй!
Thu, 04 Jan 2024 06:29:00 +0300
1. Вот и и лето прошло… словно и не бывало.. Отгремел Новый год и начался високосный 2024
2. Сегодня исполним тактическую цель прошлого года — сходим в зону 3137-50. Там посмотрим на реакцию мишек
3. Год будет високосный. Непростой. Боятся будем всего и вся. Но вырастем на 3680
4. Следующая мировая страшилка — 13 января. Кто же победит — проамериканский или прокитайский кандидат?
5. Победит про китайский — усилится аппетит к риску. Который обострится еще и на факторе заседания ФРС в конце января
6. Ну а мы не стали нарушать традицию и вначале года традиционно растем
7. Биткоин достиг цели 45 000 и был подстрелен невидимой рукой рынка
8. Зима холода, кипучая взрывная семь на Ближнем востоке — и снова растет натгаз
9. И помним что год високосный. Что фактор выборов будет влиять на все эконоические и политические процессы в этом году. И что 3680 в этом году мы покажем. Помним
10. Если нравится аналитика — ставим лайк, подписываемся, живем, зарабатываем
Удачи
t.me/ATOR_INVEST
Thu, 04 Jan 2024 05:06:51 +0300
Во фьючерсе на золото у нас есть короткая позиция. Которая начала формироваться в первой половине декабря (как и в серебре), увеличилась вчера. И, вероятно, не в последний раз. На биткоин фьючерса в России нет (все наши торги – внутри МосБиржи). Но, имея такую безопасную техническую возможность, с относительно спокойным сердцем продали бы и его.
Не является инвестиционной рекомендацией. Ссылка на ограничение ответственности.
Wed, 03 Jan 2024 22:54:51 +0300
По зарубежному рынку я не особенно вижу авторитетов, кажется что за последние 2 года результаты у всех были не очень. А на отечественном рынке, пожалуй, наиболее уважаемые инвесторы — это Максим Орловский из Ренессанс Капитал и Элвис Марламов из Аленки Капитал.
Максим Орловский на форуме Смартлаба говорил, что за его 30-летнюю карьеру его средняя доходность была чуть больше 30% годовых после налогов в долларах. Для сравнения российский рынок в долларах с 1996 года рос в среднем на 9% годовых. Интересно было бы найти трек Максима в разбивке по годам.
Элвис Марламов, судя по ОПИФ Аленка Капитал, с ноября 2017 года делал 25% годовых до налогов в рублях, что тоже больше рынка, который с того времени рос по 7% в год. Есть правда, нюанс с Элвисом. Помимо этого ПИФа у него на comon.ru 4 рублевых стратегии, которые показали с мая-декабря 2019 года 29%, 29%, 32% и -17% годовых до налогов против роста рынка около 3% годовых.
В любом случае оба прекрасны, особенно на фоне других. Прослушал их предновогодние интервью и выписал их фаворитов на 2024 год.
TOP PICK Максима Орловского:
А также:
— нефтянка возможно интересна, но и риски велики. Все зависит от дисциплины внутри ОПЕК+.
— горизонт инвестирования на рынке короткий, все может быстро поменяться вместе с курсом доллара и с ценами на нефть.
— в истории с редомициляцией не лезет так как риски велики. Максим очень осторожен.
TOP PICK Элвиса Марламова:
А также:
— нефтянка непредсказуема
— все зависит от дисциплины в ОПЕК+;
— к банкам нейтральное отношение
— опасается что высокая ключевая ставка сохранится дольше, чем мы думаем и будет давить на кредитование.
— купил полиметалл в Казахстане.
— ищет точку входа в ЮГК.
Короче, совпадений ноль, а нам с этим жить.
Мои блоги: https://t.me/+XkuHGdM4OKM0NDMy и https://teletype.in/@alexeyptk
Wed, 03 Jan 2024 21:17:21 +0300
03.01.2024 20:24:20
Путин запретил обременения и аресты в отношении активов на счетах «С» и «И».
3 января. ИНТЕРФАКС
Президент РФ Владимир Путин запретил обращать взыскание, накладывать арест и принимать иные обеспечительные меры
в отношении активов на счетах типа «С» и «И».
Соответствующий указ размещен на портале официального опубликования правовых актов.
В указ N95 («О временном порядке исполнения обязательств перед иностранными кредиторами») вносится пункт, который
предусматривает, что на средства и ценные бумаги, учитываемых на счетах типа «С»,
не может быть обращено взыскание по исполнительным документам, наложен арест и
в отношении них не могут быть приняты иные обеспечительные меры.
Аналогичные изменения внесены в указ N665
(«О временном порядке исполнения перед резидентами и иностранными кредиторами государственных долговых обязательств РФ,
выраженных в государственных ценных бумагах,
номинальная стоимость которых указана в иностранной валюте, и иных обязательств по иностранным ценным бумагам»)
по отношению к активам, которые находятся на счетах «И».
Предлагаю обсудить,
как указ повлияет на фондовый рынок,
курс рубля и
вывод капитала.
С уважением,
Олег.
Wed, 03 Jan 2024 11:27:15 +0300
Давайте посмотрим на котировки этих «акций роста», которые всю свою прибыль вкладывают в развитие бизнеса и не делятся ею с инвесторами. Ведь, как заявляет читатель в комментариях, итог таких действий приводит к росту котировок и акции роста обгоняют по доходности "рост дивидендных компаний с их дивидендами...".
Друзья, спасибо за внимание к моим статьям! Жду ваших комментариев.
