Fri, 02 Aug 2024 02:05:44 +0300
«Ренессанс страхование»: в расчете на премию по страховке
Высокие ставки в экономике повышают спрос на сберегательные продукты «Ренессанс страхование», в то время как повышение доходов населения поддерживает рост продаж в сегменте ДМС. Тенденция к удорожанию транспортных средств способствует повышению сборов страховых премий в сегменте автострахования, а более высокие процентные ставки стимулируют рост доходов от инвестиционного портфеля.
«Ренессанс страхование» — один из крупнейших независимых страховщиков в России, услугами которого пользуется более 5 млн клиентов. В 2021 компания провела IPO на Московской бирже, а акции компании были включены в котировальный список первого уровня. В свободном обращении находится более 27% акций «Ренессанс страхование».
Рыночная конъюнктура. Объем страховых премий в I квартале 2024 года вырос на 5,5% по сравнению с 2023 годом и составил 578 млрд руб.
Рыночная конъюнктура. Объем страховых премий в I квартале 2024 года вырос на 5,5% по сравнению с 2023 годом и составил 578 млрд руб.
Сегмент страхования (LIFE-сегмент) показал в январе-марте рост на 35,4% до 201 млрд руб. на фоне позитивной динамики в услугах накопительного страхования жизни (НСЖ) (рост на 83,9% до 124 млрд руб.) и инвестиционного страхования жизни (ИСЖ) (на 63,8% до 53 млрд руб.), которые продолжают пользоваться высоким спросом благодаря росту реальных располагаемых доходов населения и привлекательной доходности, которую можно зафиксировать на длительный период (более трех лет). Заметного оттока средств клиентов в депозиты не наблюдалось именно потому, что продукты ИСЖ и НСЖ сочетают в себе инструмент для накопления капитала с фиксированной ставкой и непосредственно страховую защиту жизни и здоровья.
По третьему из основных продуктов, кредитному страхованию жизни (КСЖ), в I квартале наблюдалось снижение на 53,8%, с 46 млрд руб. в 2023 году до 21 млрд руб. в текущем. Такая тенденция была обусловлена высокими процентными ставками по кредитам и закрытием части льготных ипотечных программ. Свою роль сыграло также повышение степени кредитной нагрузки населения, что оказало сдерживающее влияние на объемы первичного КСЖ.
NON-LIFE-сегмент в I квартале 2024 года сократился на 22 млрд руб. или 5,6% по сравнению с тем же периодом 2023 года и составил 378 млрд. руб. Основное снижение пришлось на страхование от несчастных случаев и болезней (НСиБ) (падение на 30,6% до 39 млрд руб.), что во многом связано с переходом отдельных компаний и банков с агентской схемы сотрудничества на коллективные договоры страхования. Объем сборов по ДМС в I квартале 2024 года сократился на 15,5% по сравнению с 2023 годом и составил 78 млрд рублей на фоне снижения средней премии и средней страховой суммы, приходящейся на одного застрахованного. В то же время число заключенных договоров ДМС в январе-марте увеличилось на 21,6%, до 3,4 млн единиц, отчасти за счет перехода клиентов от одних игроков к другим. При этом в сегменте автострахования сохраняются позитивные тенденции. Объем рынка каско-страхования в январе-марте 2024 года увеличились на 22,2% относительно I квартала 2023 года, достигнув 71 млрд руб., ОСАГО – на 5,7%, до 73 млрд руб., в условиях повышения стоимости автомобилей и их обслуживания.
Финансовые результаты
Страховые премии «Ренессанс страхование» выросли на 39,1% по сравнению с аналогичным показателем 2023 года и составили 33,3 млрд руб., следует из отчета по МСФО за I квартал 2024 года. Рост показателя наблюдался во всех сегментах страхования.
Инвестиционный портфель достиг 191 млрд руб., увеличившись с начала года на 8,7 млрд руб. Чистая прибыль от инвестиций выросла на 7,6% до 2,5 млрд руб.
Среднегодовая рентабельность собственного капитала в январе-марте 2024 года составила 32,8% по сравнению с целевыми 30%. Коэффициент достаточности капитала значительно превысил норму регулятивного уровня в 105% и составил 164%.
По стандартам РСБУ, объем страховых премий «Ренессанс страхование» в I полугодии 2024 года вырос на 12% по сравнению с 2023 годом и составил 34,5 млрд руб. Тем не менее, чистая прибыль сократилась на 46,2%, до 2,04 млрд руб., что во многом является следствие переоценки портфеля на фоне коррекции на фондовом рынке.
Отметим, что отчетность по РСБУ не отражает результаты всей группы. В частности, не включает показатели компании «Ренессанс Жизнь» и включает внутригрупповые операции, которые элиминируются для целей консолидированной отчетности. Результаты группы по МСФО за I полугодие будут раскрыты 22 августа.
ДМС. Жесткий рынок труда поддерживает рост спроса на продукты в сегменте ДМС на фоне усиления конкуренции работодателей за кадры. «Ренессанс страхование» продолжает делать ставку на клиентов МСП, и в I квартале число таких компаний в портфеле Группы выросло на 40% по сравнению с I кварталом 2023 года.
LIFE. Высокие ставки в экономике будут сохранять спрос на сберегательные продукты ИСЖ и НСЖ, которые сочетают в себе инструмент для накопления капитала с фиксированной ставкой и непосредственно страховую защиту жизни и здоровья. Симбиоз этих факторов способствует потенциальному смещению интереса клиентов в направлении депозитов.
Инвестиционный портфель с низким уровнем риска позволяет генерировать стабильный доход, положительно влияющий на чистую прибыль компании. Коррекцию в акциях и облигациях на ожиданиях повышения ключевой ставки в июле компания компенсирует через флоатеры и депозиты.
Дивиденды. «Ренессанс страхование» стремится выплачивать дивиденды на полугодовой основе в размере не менее 50% от чистой прибыли за год. Дивиденды за 2023 год составили 10 руб. на акцию, мы прогнозируем дивиденды на уровне 12,1 руб. на акцию по результатам 2024 года.
Инновационное развитие улучшает клиентский опыт и привлекает новых покупателей и партнеров. В I квартале количество онлайн-агентов увеличилось до 2700 человек или на 100% к I кварталу 2023 года. Доля цифровых каналов продаж (digital) в сегменте Non-Life составила 16,6% с ростом на 27,1% за год. В сегменте Life digital канал продаж достиг 15%-ной доли с ростом на 120% за год.
M&A. У компании обширный опыт в проведении сделок по слиянию и поглощению, что позволяет «Ренессанс страхование» стабильно входить в ТОП-10 игроков на рынке. Закрытие сделки по покупке «Райффайзен Лайф» увеличит активы группы и клиентскую базу, что положительно отразится на финансовых результатах компании.
Риски
Конкуренция. На рынке страхования ежегодно в ТОП-5 попадают одни и те же крупные игроки, сборы премий каждого из которых в 2-3 раза превышают показатели «Ренессанс страхование» и других более мелких участников рынка.
Рост страховых выплат по несчастным случаям может негативно отражаться на прибыльности компании.
Законодательное регулирование. Поправки в Налоговый кодекс отменяют налоговые льготы для страхования жизни. По оценкам «Ренессанс страхование», налоговые льготы не являются главным драйвером при покупке продуктов по страхованию жизни. 90% клиентов компании покупают страховые продукты, чтобы получить гарантированный доход на длинном горизонте с защитой от рисков для жизни и здоровья на весь срок действия договора.
Компания не ожидает заметного количества расторжений договоров в текущем портфеле ввиду наличия штрафных санкций (это рыночная практика) за досрочное расторжение договора. Однако покупки новых продуктов могут замедлиться.
Доходность инвестиционного портфеля может оказаться под давлением на фоне повышенной волатильности на российском фондовом рынке.
Оценка. Мы оценили «Ренессанс страхование» сравнительным методом, основываясь на прогнозных финансовых показателях за 2024 год. Наша оценка справедливой стоимости определяется как среднее арифметическое оценок по мультипликаторам P/E и P/B российских аналогов и целевой дивидендной доходности по результатам 2024 года. Анализ стоимости по мультипликаторам аналогов предполагает справедливую стоимость компании на уровне 64,2 млрд руб. Оценка по собственной дивидендной доходности подразумевает справедливую стоимость компании в 66,5 млрд руб. при прогнозном дивиденде за 2024 год 12,1 руб. и целевой доходности 10,1%.
Таким образом, справедливая оценка «Ренессанс страхование» находится в диапазоне 115-119 руб. за одну акцию.
Автор: Пырьева Наталия (Аналитик ООО «Цифра Брокер»)
8 (800)100 40 82
research@cifra-broker.ru
Fri, 02 Aug 2024 06:47:13 +0300
Данный текст не является инвестиционной рекомендацией и не является предложением по покупке или продаже финансовых инструментов или услуг.
ЭсЭфАй (SFI) — это российский инвестиционный холдинг, который был основан в 2016 году и управляет активами в различных секторах, включая лизинг, страхование и IT-стартапы. Главный офис компании расположен в Москве. Холдинг активно инвестирует в крупные миноритарные доли промышленных и розничных компаний, что делает его диверсифицированным игроком на рынке.
Исходные данные:
1. Финансовые показатели берем из РСБУ за 2019-2023 год.
2. Период прогнозирования — период 5 лет (2024 — 2029).
3. Прогноз консервативного роста выручки берем из «Прогноза социально-экономического развития Российской Федерации на 2024 год и на плановый период 2025 и 2026 г.» — в год. 3,00% в год.
4. Средний процент по кредитам берем из «Статистического бюллетеня Банка России» от 08.07.2024 — 7,80% в долларах и 14,78% в рублях.
Приступим к расчету:
1. Компания относится к отрасли Diversified. Диверсифицированные компании представляют собой организации, которые работают в нескольких отраслях или сегментах рынка, что позволяет им снизить риски, связанные с колебаниями в одной конкретной области.
2. В среднем компания росла на 18,01% в год. Это довольно высокий темп роста, однако в отрасли средний рост составляет около 10-12% в год, что делает показатели ЭсЭфАй впечатляющими, но также может сигнализировать о возможных рисках в будущем.
3. Медиана доли себестоимости в выручке составляет 10,37%. Это значение считается нормальным для отрасли, где компании часто имеют более низкие маржинальные показатели.
4. Медиана доли управленческих расходов в выручке составляет 3,91%. Это значение является нормальным.
5. Медиана доли сальдо составляет -72,14%. Это значение указывает на то, что другие доходы и расходы существенно влияют на доход компании, что может негативно сказываться на ее финансовом состоянии.
Для расчета модели WACC нам потребуются:
1. Размер безрисковой ставки берем равной ставке Treasury Yield 30 Years — 4,274% в долларах.
На основании данных A. Damodaran определяем:
2. Размер премии за страновой риск (Россия) — 3,67% в долларах (данные на июль 2024).
3. Размер премии за риск вложения в акции — 7,79% в долларах (данные на июль 2024).
4. Размер премии за риск инвестирования в компании с низкой капитализацией — 1,70% в долларах.
5. Размер премии за специфический риск компании — 2,00% в долларах. В ходе расчета % в долларах будет переведен в % в рублях.
Расчет средневзвешенной стоимости капитала (WACC) составляет 21,90%. Это довольно высокий показатель, что может указывать на высокие риски, связанные с инвестициями в компанию.
Предполагая, что все средние показатели компании останутся прежними и выручка будет расти на 3,00% в год, предполагаемая стоимость 1 акции ЭсЭфАй составит 64,86 рубля. Это на 96% меньше текущей рыночной котировки, что вызывает вопросы о переоцененности акций.
Обзоры других компаний в моем телеграмм-канале.
Возможные причины такой стоимости:
Отрицательный баланс между прочими доходами и расходами. Слишком большое отрицательное значении по сравнению с выручкой.
Текущая рыночная цена акций компании не соответствует расчетным оценкам ее стоимости. Это может указывать на то, что:
1. Рыночная стоимость акций завышена по сравнению с фактическими данными и темпами роста компании в период с 2019 по 2023 год.
2. Маловероятно, что компании удастся поддерживать такие же высокие темпы роста в будущем.
Возможные причины несоответствия рыночной и расчетной стоимости акций:
1. Инвесторы переоценивают потенциал роста компании и ее будущие показатели.
2. На рыночную стоимость влияют спекулятивные факторы и ожидания, а не только фундаментальные показатели.
3. Существует разрыв между восприятием инвесторами перспектив компании и ее реальными финансовыми показателями. Таким образом, текущая рыночная цена акций может не отражать их истинную стоимость и перспективы компании.
Данный текст не является инвестиционной рекомендацией и не является предложением по покупке или продаже финансовых инструментов или услуг.
Fri, 02 Aug 2024 06:28:55 +0300
Конференция по инвестициям в Казани 7 сентября
Thu, 01 Aug 2024 18:11:19 +0300
Доброго дня! Конференция в Казани как штык состоится в субботу 7 сентября.
https://investday.smart-lab.ru/
У нас еще не хватает парочку спикеров, поэтому советуйте, кого вы знаете хорошего/зарабатывающего, кого интересно послушать из Казани и близлежаших Бавлов?Иволга и акции (Займер и АПРИ). Первые опыты и итоги на новом для нас рынке
Fri, 02 Aug 2024 07:25:00 +0300
Иволга Капитал сделала пару шагов из сегмента ВДО на рынок акций. Как и в ВДО, опираясь на понятные логические конструкции.
Оказались мы на нем в двух амплуа – маркетмейкера (в акциях Займера) и организатора IPO (в акциях АПРИ).
Первые итоги.
Срез результатов маркетмейкинга в Займере мы уже публиковали, и обновим их. Мы стали маркетировать эти акции 10 июня. И за 1,5 месяца нашей активности акции Займера потеряли в цене. Но. До нашего маркетмейкинга (ММ) с момента IPO 12 апреля и по 7 июня бумаги снизились на -20,7%. При снижении Индекса МосБиржи на -6,5%. Т.е. заметно проигрывали рынку. После включения ММ Иволги снижение -7,1% при снижении Индекса МосБиржи -9,2%. Выигрыш у индекса не крупный, но он появился.
Мы исходим из того, что формирование здоровой ликвидности должно положительно влиять на цену (и задача маркетмейкера – уплотнять стакан котировок своими позициями, не стесняясь вступать в сделки). Практика нашу мысль, скорее, подтверждает.
Планируем в дальнейшем перенести наработки в ММ и на акции АПРИ.
Ибо акции АПРИ в ликвидности особенно нуждаются. Есть формальные ограничения на маркетмейкинг в первые торговые сессии, и маркетмейкер появится в них только ближе к концу августа.
Так что разброс их котировок на десятки процентов при дневных торгах всего в десятки млн рублей – предсказуемое ближайшее будущее для них.
Однако понятно, что с нашим первым IPO не случилось привычного уже обвала в первые дни торгов. Акции АПРИ за первые 3 сессии выросли на 19,5%.
При подготовке IPO мы собирали только наиболее заинтересованный спрос, без напряжения. Поэтому в сделке не было ни соорганизаторов, ни институциональных покупателей. Поэтому те, кто ставил заявку, предсказуемо получили столько акций, сколько заказывали, без аллокации. С понимали, что рынок упал. Как и с понимали, что после большого падения перспективы роста новой бумаги стали лучше, а не наоборот. Сложно собрать спрос на IPO, сложно уронить цену акции после IPO. Логика во многом оправдалась: сумма IPO, действительно, небольшая, всего 880 млн р., однако и размещение акций прошло по верхней планке цены, и теперь цена заметно выше верхней планки.
Продолжим и дальше следовать непротиворечивым причинно-следственным связям. В расчете на плюсы для инвесторов, эмитентов и самих себя, теперь и на рынке акций.
Не является инвестиционной рекомендацией. Ссылка на ограничение ответственности
Следите за нашими новостями в удобном формате: Telegram, Youtube, Смартлаб, Вконтакте, Сайт
ПАО «Селигдар» опубликовало промежуточную неконсолидированную бухгалтерскую отчетность по РСБУ за 6 месяцев 2024 года
Fri, 02 Aug 2024 07:58:09 +0300
ПАО «Селигдар», российский производитель золота и олова, опубликовало промежуточную неконсолидированную бухгалтерскую отчетность по РСБУ за шесть месяцев, закончившихся 30 июня 2024 года. Неконсолидированная бухгалтерская отчетность не включает результаты деятельности основных добывающих подразделений ПАО «Селигдар».
- За шесть месяцев 2024 года выручка ПАО «Селигдар» составила 727 млн рублей.
- Валовая прибыль за период увеличилась и составила 35 млн рублей.
- Валовая рентабельность за 6 месяцев 2024 года, сохранилась на уровне прошлого года и составила 5%.
- За январь-июнь 2024 года ПАО «Селигдар» получило дивиденды на сумму 4 264 млн рублей.
- Выплачено дивидендов акционерам ПАО «Селигдар» в сумме 2 060 млн рублей.
Выручка
За 6 месяцев 2024 года выручка от реализации ПАО «Селигдар» выросла на 66% и составила 727 млн рублей по сравнению с 437 млн рублей в январе-июне 2023 года. Рост обусловлен расширением видов услуг по комплексному сопровождению деятельности дочерних и подконтрольных компаний.
ПАО «Селигдар» не является владельцем лицензий на добычу полезных ископаемых и не ведет деятельности по производству драгоценных металлов.
Дивиденды
В январе-июне 2024 года ПАО «Селигдар» получило дивиденды в размере 4 264 млн рублей, за аналогичный период 2023 года 2 659 млн рублей выплаты произведены дочерними организациями: ООО «Рябиновое» и ООО «Самолазовское».
Прочие доходы и расходы
По результатам прочей деятельности за 6 месяцев 2024 года совокупный прочий расход составил 8 415 млн рублей, относительно совокупного прочего расхода 3 млн рублей полученного в 2023 году. Прочие доходы и расходы представлены в основном изменением рыночной стоимости акций ПАО «Русолово», входящими в состав финансовых вложений ПАО «Селигдар».
Ключевые финансовые показатели, тыс. рублей:
Неконсолидированная отчетность отражает лишь часть деятельности ПАО «Селигдар». Все аспекты деятельности ПАО «Селигдар» адекватно отражает консолидированная отчетность по стандартам МСФО.
IVA Technologies - еще один отличный квартал в копилку
Fri, 02 Aug 2024 07:47:57 +0300
Отечественный IT-сектор является одним из немногих на фондовом рынке, который показывает высокие темпы роста и способен сохранить позитивную динамику в среднесрочной перспективе. В связи с этим, я пристально отслеживаю основные тренды в отрасли и сегодня решил погрузиться в операционный отчет IVA Technologies.
Итак, выручка по итогам первого полугодия 2024 года выросла на 48% до 1,1 млрд рублей. Значительный рост был обусловлен как расширением продуктовой линейки, так и привлечением новых клиентов. Необходимо подчеркнуть, что рост средней цены реализации лицензий составил 19%, что более чем в два раза выше инфляции. Компания легко перекладывает рост издержек на плечи клиентов, что позволит ей сохранить высокий уровень маржинальности бизнеса.
Количество заказчиков в отчётном периоде увеличилось на 10% до 551 компании, а новыми клиентами стали Минсельхоз РФ, Департамент информационных технологий г. Москвы и золотодобытчик Высочайший.
Высокий спрос на экосистему корпоративных коммуникаций IVA Technologies предъявляют как госструктуры, так и корпоративный сектор, что неудивительно, так как флагманская платформа видеоконференцсвязи IVA MCU разработана с учетом лучших мировых практик и полностью соответствует всем требованиям безопасности.
Трансформация российского IT-рынка, наблюдаемая в последние два года, сделала IVA Technologies одним из главных бенефициаров этого процесса, учитывая лидирующие позиции компании в своем сегменте. Расширение продуктовой линейки требует интеграции с системами сторонних разработчиков и в отчётном периоде эмитент подписал соглашения о стратегическом партнёрстве с такими компаниями, как Ростелеком, Лаборатория Касперского, Ред Софт.
В конце июня Мосбиржа включила акции IVA в сектор рынка инноваций и инвестиций (РИИ). Это решение даст возможность инвесторам избежать уплаты НДФЛ по торговым операциям при условии владения данными ценными бумагами не менее одного года.
Айтишники мне импонируют еще и тем, что рост ключевой ставки ЦБ не оказывает негативного влияния на их бизнес, поскольку аккредитованные разработчики ПО могут привлекать льготное финансирование под ставку всего лишь 3% годовых. Учитывая высокую востребованность продукции IVA Technologies, компания продолжает оставаться крайне привлекательной историей на фондовом рынке.
❗️Не является инвестиционной рекомендацией
Ахаха, Фреди Меркури спел "Я взял плечо"IMOEX/RGBI/CNYRUB/YDEX/SPBE
Thu, 01 Aug 2024 11:51:02 +0300
Ставку ожидаемо повысили на 200 бп и дали жесткий коммент (я так и не понял кто ждал меньше и почему так ушатали рынок сразу после объявления). Вопрос что делать дальше и когда рынки акций/облигаций начнут разворачиваться?
Рынок акций начал валиться в мае, когда индекс RGBI ускорил свое крутое пике и стало ясно, что расчитывать на снижение ставки в этом году не стоит (потом случился флип в повышение). После этого в СДН попала Мосбиржа/НКЦ и торги валютой частично отвалились, что также давит на рынок (если бы USDRUB сейчас торговался по 95, очень вероятно что рынок был бы немноооого повыше).
Так вот, устойчивое замедление инфляционных трендов (если конечно оно возможно с 80% платежей в юанях возвращающихся в РФ и структурно низкой безработице, которая имхо может вырасти только после СВО), должно будет начать давить на доходности бондов и потом только мы увидим полноценный бид в акциях, до тех пор новые хаи по рынку да и в целом устойчивый растущий тренд, скажем так, «маловероятны». Ставку конечно снизят, но сначала должны начать падать дохи в бондах и только потом должны начать расти акции (если не будет сильной рецессии). На графике выше видно, как плотно ходит IMOEX с RGBI. Другим немаловажным фактором поддержки акций будет разрешение вопроса с валютными платежами. Могут это решить или нет я без понятия, но свободные платежи должны будут давить на рубль, что также должно будет поддерживать экспортеров.
Как я и писал про длинные ОФЗ 30% позы до ЦБ было собрано, в целом длина сходила немного ниже предыдущих лоев, но уже отскакивает. Добирал ОФЗ 26238 по 16.5% и с этих доходностей я не вижу много даунсайда (товарищи экономисты виртуальный риск конечно возьмут, но только когда бонды плотно развернутся). Остальной набор в произвольной форме. Я слабо верю в хайк ключа на 20% с таким крепким рублем (и рисками замедления глоб экономики и в общем то бессмысленностью этого мероприятия (имхо), так как это не решит структурные про-инфляционные проблемы (низкая безработица->рост зарплат/расчеты за импорт).
Напоминание, что есть риск того, что торги CNYRUB прекратятся до окончания лицензии Минфина США, то есть 13 августа. Лонжить валюту (не важно через какие инструменты), тут опасно (я даже немного шорчу CRU4, не рекомендация). Само собой сильное укрепление рубля (если оно случится на фоне окончания торгов и ликвидации позиций в юане), будет давить на акции.
YDEX — схематоз схематозович. Бумага была залочена и нерезы, которые давили на основной рынок ринулись ее продавать + те, кому позволили расконвертировать бумаги из ЕК (7.2 млн акций) + к ним прилипли ПИФ-ы, где доля Яндекса перевалила за 10% +! каким-то образом из ЗПИФ-а пропала часть бумаг (сейчас он держит 66% все акций) и «инвесторы» превратились во флиперов и ликвидируют часть (а может быть и всю позицию). Конечно в долгосрок Яндекс компания, которая должна быть в портфеле любого российского инвестора и надо искать цены для покупок, так как навес уйдет, а роботы катающиеся по Тверской останутся (EV/EBITDA в 26 году по агрессивным оценкам конечно, но может нырнуть под 4х).
SPBE — конечно не думал, что напишу что-то про настолько спорный сток, но «Госдума приняла законы о регулировании рынка криптовалют в России». Торги будут организованы и под контролем ЦБ. Есть две опции SPBE или Мосбиржа. Да, обе в СДН, но любое новое энтити для биржевых торгов криптой в РФ быстро внесут в СДН, если оно будет использоваться как решение для расчетов, поэтому думаю выберут старых игроков. Могут запустить сразу на двух (а может чье-то лобби победит). Как это повлияет на финрезы я без понятия, но сентиментально такие новости думаю будут давить на SPBE вверх. История супер спекулятивная и точно не рекомендую что-то с ней делать (тут каждый сам решает), но следить стоит.
https://t.me/trendismyfriendd
Федеральная резервная система (ФРС) по итогам июльского заседания сохранила ставку на уровне 5,25–5,5% - Ъ
Thu, 01 Aug 2024 11:21:04 +0300
ФРС отметила, что борьба с инфляцией идет все успешнее и теперь регулятор следит не только за ростом цен, но и за безработицей на понемногу охлаждающемся рынке труда США. Начала снижения ставки участники рынков ждут уже в сентябре — с продолжением этого процесса до конца года и в начале следующего. Впрочем, замечают эксперты, на траекторию ставки могут повлиять итоги президентских выборов в США в ноябре.
В принципе, ФРС движется в соответствии с прогнозами и ожиданиями рынка. Инфляция в США продолжила замедляться. В июне в годовом выражении инфляция составила уже 3%. При этом уровень безработицы начал расти и достиг 4,1%. Как правило, такой «макрорасклад» говорит в пользу замедления экономики, что должно негативно отражаться на акциях, как классе активов, и позитивно на облигациях и золоте, как защитных от рецессии историях.
На российском рынке мы этот тренд можем отыграть отчасти через замещающие и другие бивалютные облигации с долларовым номиналом, которые в последнее время хоть и стали больше ориентироваться на внутренние факторы (внебиржевой курс и уровень валютных ставок внутри РФ), но тем не менее, должны следовать вслед за ставками в мире на доллар.
Более очевидной историей выглядят золотодобывающие компании, которые являются прямыми бенефициарами роста цен на золото. На бирже COMEX золото сегодня обновило исторические максимумы, взяв отметку в $2502 за унцию. Среди наших фаворитов в секторе золотодобычи всего две компании – ЮГК и Полюс.
С заботой о Вас, СОЛИД Брокер
Не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией. Ознакомиться с правовой информацией можно здесь.
В избранное. ТОП накопительных счетов в августе 2024.
Thu, 01 Aug 2024 11:26:03 +0300
Подборка НС с % на ежедневный остаток (от 16.5 до 20%) и на минимальный (18-20%).
▪️Начисление % на ежедневный остаток
Акции Интер РАО ЕЭС: разбор компании, прогноз по движению стоимости акций, аналитика
Thu, 01 Aug 2024 11:32:41 +0300
Продолжаю серию разборов компаний. Сегодня разберу Интер РАО.
Сектор: Электроснабжение
▪️ Капитализация: 4.6B$
▪️ P/E — 2.98
▪️ P/S — 0.29
▪️P/B — 0.43
ℹ️ Компания оценивается дешево, если взять в среднем по российским компаниям, но если по сектору — то оценка чуть ниже среднего.
По поводу СПБ биржи - там вроде пока до нормальной крипты как до луны
Thu, 01 Aug 2024 09:16:36 +0300
Но все-ж про обычную крипту, и причины по которой убежден — на уровне блокчейна санкции по сути не ввести. Да, я в курсе что любой адрес можно внести в ЧС(на битке или эфире), или вообще блокернуть на Tether(USDT).
Так каким же образом я убежден что биржа может быть имунна от этого? Концепция следующая.
Вы хотите внести (например) USDT на биржу. Биржа предоставляет вам кошелек. Но! Это лично ваш кошелек на бирже. Не надо мне лить что он не ваш раз ключи у биржи — я в курсе. #define это ваш кошелек на бирже.
Как вводится адрес в черный список? Ну например подставное лицо получает этот адрес, передает куда надо — блок.
Каков механизм защиты? Адрес только ВАШ. Там нет НЕ ВАШИХ денег. Т.е. под каждого клиента отдельный кошелек для ввода денег. ЧС? Окей. Клиента забанили, если происхождение денег — серое/подозрительное — могут забанить. Только это могут сделать и без биржи. Никакого ущерба бирже нанесено не будет.
В общем вы внесли USDT, купили BTC. Который кто то внес точно так же. А ничего на блокчейнах не произошло, все на серверах биржи. Все-ж вспоминаем что деньги то не ваши, а просто биржа вам их должна, кошелек просто под вас. Разрулить вопрос нужно будет только к моменту вывода.
Биржа может производить мониторинг входящих криптосредств теми же инструментами которые запад предоставляет для KYC бирж, если есть нужда, но это все отдельная тема.
Суть в том что вы внесли USDT, на адрес на который никто кроме вас никогда деньги не клал.
А получили BTC с адреса на который деньги клал лишь продавец. Ну или если вам много надо было, вам перевели деньги с пары тройки адресов. На каждый из которых деньги засылал только один продавец.
т.е. торги централизованы, а обмен по сути p2p
можно еще устроить торги криптой разной степени серости если на это будет спрос, для идентификации серости — регуляторы должны предоставить инструменты, иначе будут страдать простые белые и пушистые западные ребятки.
На выходе все риски только внутри вот этой сделки, сама биржа никак не палиться, и на блокчейне никак это не отличается от случая когда вы просто перевели себе на кошелек, потом перевели еще кому то.
А в другом блокчейне получили на новый кошелек. «заблокировать биржу» — нельзя. Нет «адреса биржи» или «кошелька биржи» который можно блокернуть. Да, переводя ей деньги — они оказываются на кошельке который контролирует биржа.
Но нет, это не общеизвестный кошелек, это вообще кошелек который чист ровно настолько насколько вы.
Будет 100 000 клиентов — будет 100 000 кошельков, в каждой нужной валюте. Выявлены они могут быть только со стороны того кто ввел туда деньги.
Остаются мелкие нюансы типа закинуть туда мелкие суммы, чтобы потом они к кому то пришли — ну какого то клиента так можно будет поймать, что легко блокируется сведением вводов/выводов примерно по размеру, увеличением(и рандомизированием) времени вывода средств когда будет вход подходящего размера и т.д
Но опять же, кому это надо делать? Сбер в СДН, россиян клиентов никто наказать не пытается.
До тех пор пока регистрация и использование анонимной крипты возможно — это будет работать.
Если Tether на уровне blockchain затребует KYC — работать перестанет. Это могут потребовать регуляторы, но это знатно прибьет популярность tether. Потом есть всякие eth и btc. Кстати разрушение псевдо анонимности USDT еще раз ударит по доминированию доллара, а ведь еще и все хотят быть лидером в крипте.
Ну, как то так. Думал прошлым постом описал достаточно понятно, но судя по камментам меня не понял вообще никто.
https://t.me/LadimirKapital
Инфляция в России по устойчивым компонентам гораздо ниже официальной.
Thu, 01 Aug 2024 09:11:15 +0300
И снижается с осени 2023, несмотря на переменный успех официального индекса потребительских цен (ИПЦ).
Новая волатильная компонента ИПЦ - туризм, включая поездки на Черное море (+64% в 1п. 2024), в Турцию (+47%), авиаперелеты (+24%), жд поездки (+24-39%), гостиницы-пансионаты (+12-20%)...
Корректно сезонность по туризму посчитать невозможно, так как составляющие в нем сильно менялись. А с 2022 имеем шок предложения из-за ограниченной доступности зарубежного туризма и недостатка мощностей по внутреннему. Цены второй год в туризме растут на десятки % в 1-м полугодии и снижаются во 2-м.
Из 3,9% роста ИПЦ в 1п. ~0,9% или 1/4 пришлась на туризм. Во 2п. цены снизятся и влияние на ИПЦ будет не более 0,5% по году (как в 2023).
Аналогично завышается базовый ИПЦ (+4,0% в 1п., в т.ч. до 1/5 — туризм). В него входят почти все рыночные услуги в туризме, а не учитывается лишь небольшая часть того, что связано с индексацией тарифов (авиаперелеты, жд поездки). Базовый ИПЦ сам по себе стал странным — его волатильность больше, чем основного ИПЦ в последние годы.
Более надежные метрики устойчивой инфляции — медиана и инфляция без XX% самых волатильных компонентов- снижаются с осени. Хотя недостаточно для цели ЦБ в 4% по основному ИПЦ.
В апреле-мае ИПЦ без 10% самых волатильных (за два года) компонентов временно подрастал до 7-8% годовых. Здесь основной вклад внесли тарифы на сотовую связь (+8,5% в апреле), рост цен российских авто (+3,6% в мае) и ряд других административных факторов, которые не входят в число 10% самых волатильных.
В июле ИПЦ будет близок к максимумам 11-14% годовых, но только за счет индексации коммунальных услуг (они внесут до 0,8% в индекс, до 10% годовых).
При этом медианная инфляция по неделям в 100+ товарах остается на уровне 5% годовых. А значит медиана по более широкому индексу (566 товаров) также будет на минимальном за год уровне 3-4% (~5% с учетом летней сезонности). Для достижения цели по общему ИПЦ медиане нужно опуститься до 2-3%.
⁉️ Тем не менее, Банк России и участники рынка больше ориентируются на показатели роста цен и базовой инфляции с неактуальной сезонной коррекцией. Это стало поводом повышения ставки до 18%:
Почему плохих новостей ощутимо больше, чем хороших?
Thu, 01 Aug 2024 11:28:08 +0300
Меня интересует одна фундаментальная вещь:
Почему плохих новостей ощутимо больше, чем хороших?
Откуда такая асимметрия берется?
Как мы вообще выживаем-то в таких условиях?
⚒ MMK (MAGN) - запуск новой угольной батареи и возобновление дивидендов
Thu, 01 Aug 2024 11:08:17 +0300
▫️ Капитализация: 575 млрд ₽ / 51,4₽ за акцию
▫️ Выручка ТТМ: 828,5 млрд
▫️ Операционная прибыль ТТМ:147,5 млрд
▫️ Чистая прибыль ТТМ:116,8 млрд
▫️ скор. Чистая прибыль ТТМ: 122,4 млрд
▫️ P/B: 0,8
▫️ P/E ТТМ: 4,7
▫️ fwd дивиденд 2024:9%
Ваш первый робот на моноисточнике. Быстрый старт в программировании OsEngine #2
Thu, 01 Aug 2024 11:12:48 +0300
Сегодня будем создавать робота пустышку, которого станем дополнять в следующих статьях так, чтобы его увидел тестер в OsEngine.
Шаг 1. Создаём в проекте класс MyFirstSimpleBot.
Шаг 2. Добавляем директивы using.
Это нужно, чтобы подключить нужные библиотеки и пространства имён в робота:
- Это системные штуки, чтобы подключились стандартные типы данных C# и коллекции (нам нужны будут листы List<>) данных.
- Это примитивы в OsEngine. Свечи, трейды, ордера и всё остальное.
- Это индикаторы и всё, что с этим связано.
- Здесь расположен класс родитель для всех роботов, которым сейчас будем пользоваться.
- Это помогает прописывать робота в системе через атрибут класса, что очень удобно.
- А здесь хранятся все источники данных в OsEngine.
Шаг 3. Даём классу понять, что он робот. Наследуемся от BotPanel.
Для этого после названия класса ставим двоеточие и пишем BotPanel. После чего создаём обязательные члены класса для BotPanel. Должно получится вот так:
- Наследование. После того, как Вы это (: BotPanel) написали, программа поймёт, что Вы делаете робота для OsEngine.
- Нужно прописать конструктор. В нём мы будем задавать начальное состояние робота, объявлять источники и подписываться на события.
- Метод, хранящий в себе название робота. Чуть позже его реализуем.
- Метод, вызывающий уникальное окно робота. У нас его не будет, т.ч. мы просто удалим всё, что там внутри метода.
Шаг 4. Задаём роботу имя.
Для этого нам понадобиться доработать исходник в двух местах:
- Добавляем атрибут. В скобках пишем ТОЧНОЕ имя нашего класса.
- Добавляем возвращаемое значение в метод GetNameStragyType. В скобках тоже должно быть точное название нашего класса.
Шаг 5. Создаём моноисточник BotTabSimple.
Идём в конструктор и создаём источник для подключения к одному инструменту. Должно получиться вот так:
В красном квадратике вызов метода, создающего источники. В данном случае источники типа Simple.
Шаг 6. Сохраняем источник BotTabSimple как поле класса.
Для этого нужно создать поле у класса и сохранить в него ссылку на источник. Вот так:
- Создаём переменную типа BotTabSimple. Вне методов. Чтобы из всего робота было её видно.
- В конструкторе мы положим в ранее созданную переменную источник. И будем далее обращаться к источнику по этой ссылке.
Шаг 7. Готово! Запускаем тестер и настраиваем источник!
Запускаем проект. Если что, это вот эта кнопка в Visual Studio. Надо обязательно проект собрать:
Выбираем тестер. И когда нажимаем на кнопку добавить робота, видим наш «MyNewSimpleBot»:
Удачных алгоритмов!
Пост из серии статей «Быстрый старт в программирование на OsEngine».
Комментарии открыты для друзей!
OsEngine: https://github.com/AlexWan/OsEngine
FAQ: https://o-s-a.net/os-engine-faq
Поддержка OsEngine: https://t.me/osengine_official_support
Регистрируйся в АЛОР и получай бонусы: https://www.alorbroker.ru/open
Сайт АЛОР БРОКЕР: https://www.alorbroker.ru
Раздел «Для клиентов»: https://www.alorbroker.ru/openinfo/for-clients
Программа лояльности от АЛОР БРОКЕР и OsEngine: https://smart-lab.ru/company/os_engine/blog/972745.php
Актуальное Interactive Brokers
Thu, 01 Aug 2024 11:07:34 +0300
Многим пришло письмо от IB
(само письмо ниже)
Суть следущая — ряд экзотических валют будет не доступен.
И это можно понять, сотни тясяч клиентов переводят капитал в разных валютах и выводят в другие страны.
Брокера уже штрафовали ( гос орган SEC) пару лет назад на около $60млн. Не приятно. И никому новые штрафы не нужны
повторю:
Суть следущая — ряд экзотических валют будет не доступен.
На мою оценку ничего особенного не произошло.
Ситуация стабильна.
Но важно:
Доллары и евро также можно пополнять и выводить. И другие валюты( которые не в списке)
Я сам пользуюсь сейчас Райфайзенбанк и валютой Евро.
Всем спасибо и хорошего дня!
Всегда ваш, Виктор Бавин )
----------------------------------------------
Для Вас, есть группа ВК
Инвестиции и спекуляции на рынке США
через брокера:
Interactive Brokers
(всё о Interactive Brokers — от и до)
Вступайте
Цифровизация трансграничной торговли открывает новые горизонты взаимодействия через фондовый рынок
Thu, 01 Aug 2024 10:36:44 +0300
В Центре международной торговли прошла конференция-семинар «Актуальные решения вопросов торговли с Китаем и другими странами БРИКС+», организаторами которой выступили Центр делового сотрудничества «Москва-Пекин» МРООО «Деловая Россия» и Деловой Клуб ШОС. Мероприятие проводилось под эгидой Российско-Китайской палаты по содействию торговле машинно-технической и инновационной продукцией.
В рамках конференции затронуты вопросы сертификации и права, инвестиционного проектирования и промышленных услуг, содействия импорту-экспорту, консультативной поддержки российского и китайского бизнеса. Также рассматривались возможности продвижения российской продукции на зарубежных торговых площадках.
В конференции принял участие Сунь Тяньшу, основатель российско-китайской B2B-платформы цифровой торговли КИФА и Председатель Совета директоров ПАО «КИФА», выступивший с презентацией «Цифровизация – новое направление российско-китайской торговли».
По словам Сунь Тяньшу, российско-китайское сотрудничество не имеет аналогов в мировой практике, поддерживается правительствами двух стран на самом высоком уровне и, вместе с тем, находится в начале раскрытия своего практически безграничного потенциала для развития.
«Для сохранения рекордных темпов роста двустороннего товарооборота между Россией и Китаем правительствам наших стран и бизнесу необходимо работать вместе. Мы видим, что государственные структуры уделяют особое внимание развитию отношений между странами — Межправительственная Российско-Китайская комиссия по инвестиционному сотрудничеству ежегодно проводит заседания для обсуждения ключевых целей и задач, а также отбирает приоритетные проекты для поддержки. Одним из таких проектов стала наша платформа в 2023 году – КИФА включена в перечень значимых проектов Межправкомиссии. Тот факт, что трансграничная платформа цифровой торговли получила признание на столь высоком уровне подтверждает курс наших стран на цифровизацию торговли», — отметил основатель платформы и Председатель Совета директоров ПАО «КИФА» Сунь Тяньшу. – В рамках нацпрограммы «Цифровая экономика» Россия реализует систему маркировки и прослеживаемости товаров – КИФА является стратегическим партнером ЦРПТ, информационная система платформы интегрирована с «Честным Знаком», поэтому обмен информацией, проверка и передача кодов маркировки на платформе происходят автоматически, что особенно важно для китайских производителей, не имеющих возможности осуществить маркировку самостоятельно. Хочу отметить, что и в этой сфере КИФА стала первопроходцем. КИФА также интегрирована в систему обмена данными китайской таможни, что значительно ускоряет процесс таможенного оформления и делает все процедуры максимально прозрачными. Таким образом, шаг за шагом мы планомерно идем к цифровизации всех процессов в рамках трансграничной B2B-торговли между Россией и Китаем».
В своем выступлении на конференции Сунь Тяньшу отметил, что залогом развития российско-китайской торговли и увеличения двустороннего товарооборота является цифровизация всех процессов, связанных с трансграничными сделками. И эти цифровые решения должны быть интегрированы между собой, быть эффективными для удовлетворения потребностей российского и китайского бизнесов, и функционировать в единой системе координат. Именно такую экосистему сейчас выстраивает платформа КИФА.
«Также считаю важным не только углублять взаимодействие между Россией и Китаем, но и расширять сферы сотрудничества. Кроме торговли товарами и услугами можно взаимодействовать и в рамках фондовых рынков. КИФА в прошлом году стала первой компанией с китайскими корнями, которая выпустила биржевые облигации на Московской Бирже. Сейчас мы планируем стать первыми на рынке акционерного капитала — российский оператор платформы — ПАО «КИФА» проводит IPO на Московской Бирже. Мы открыли книгу заявок, сбор завершится 7 августа. Все привлеченные средства будут направлены на ускорение развитие компании (100% cash-in). Используя передовые технологии, мы будем оптимизировать инфраструктуру для ускорения темпов комплексной цифровизации трансграничных сделок между Россией и Китаем. А в перспективе 3 лет мы планируем выйти на китайский фондовый рынок и провести IPO нашей материнской компании на биржевых площадках Китая», — прокомментировал Сунь Тяньшу.
Напомним, ПАО «КИФА» установило индикативный ценовой диапазон акций, которые будут предложены инвесторам в рамках IPO, на уровне от 92 руб. до 110 руб. за одну акцию и открыло книгу предварительных адресных заявок на участие в размещении. Сбор заявок начался с 10:00 по московскому времени 25 июля 2024 г. и завершится в 15:00 по московскому времени 7 августа 2024 г. Начало торгов запланировано на 8 августа 2024 года. Размещение акций КИФА пройдет на Московской Бирже, с 8 августа 2024 года акции компании включены во Второй уровень Списка ценных бумаг, допущенных к торгам в ПАО «Московская Биржа», ISIN RU000A108ZF3, торговый код — QIFA.
Как я открыл счет в Казахстане ч.3
Thu, 01 Aug 2024 08:31:51 +0300
В предыдущих сериях
- Мой опыт открытия счета в FF Global
- Вторая часть проошибки, комиссии и прочее
Далее будет сразу ТРИ части. По отдельности очень не сильно значительные, поэтому решил их объединить
Что нового произошло?
- Открыл российскую инвест-карту для пополнения FF Global без комиссии за перевод
- Открыл счет в FF Armenia
- Открыл банковский счет в Казахстане
- Какой оптимальный способ работать с FF Global
Минутка саморекламы: Так же хочу сказать, что пишу чаще в телегеВо что выльется мой блог еще не знаю, но связано с околофинансовой темой:
— Итак, пора переходить к заявленным выше темам
Инвест-карта для пополнения FF Global без комиссии
Лично я до июня 2024 года и не думал открывать ее, так как не было возможности о чем я писал в одной из предыдущих статей.
Со мной списался менеджер ЦифраБанка и предложил этот вариант. Я очень долго пытался узнать какие комиссии за пополнение и другие кейсы того как на мне они заработают.
Скажу сразу — при использовании этой карты для пополнения Global счета пока этого не нашел. Конвертации через двойной курс. Напомню, что я писал в первой статье
На момент открытия инвест-карты это был единственный недостаток.
Итак, теперь у меня появился второй способ пополнения Global счета.
- Перевод ЦифраБанк -> FF Global. Без комиссии до 25т.р.
- Через инвест-карту (Сам пока переводил 100к рублей)
Как работает это все?
В Цифра банке открывается второй банковский счет. Важная особенность движение денег по инвест карте работает только на ввод средств. Вывод стандартными механизмами FF Global с описанными в их документа комиссиями.
Подробностей не дам, так как еще ни разу не выводил средства обратно в РФ
Сам процесс выглядит следующим образом
Пополнить по СБП обычный карточный счет 8895. Далее перевод между счетами. В результате получается пополнение Шредингера. Перевод как бы есть, но его как бы нет
После всех этих манипуляций в FFGlobal я увидел
Если схематично подойти, то если работает это как то так.
По инвест-карте думаю, что это все что хотел рассказать.
Открыл счет в FF Armenia
Сама процедура не отличалась от той, что описана была в статье по открытию в Global
Тарифы тоже как и везде у FF, ничего необычного
Но есть ньюанс как говорится в одном старом анекдоте из-за чего я не готов пользоваться этим счетом. Ньюанс называетсякомиссия за хранение
То есть в год только за хранение будет забираться 2% от суммы активов. Как говорил один бизнесмен «Это не просто дорого, а кошмар как дорого»
Как итог этот счет пустует. Думаю о его закрытии, но давайте посмотрим. Сейчас он есть не просит
Открыл счет в Freedom Bank
Из того многобуквия, что я уже написал эта глава пока самая новая, так как карту мне открыли буквально вчера. Соответственно успел немного поиграться с переводами и пополнениями
Для открытия мне с помощью помощника открывали ИИН в казахстане и высылали приглашение для открытия счета. Все это я делал через менеджера ЦифраБанка и держал с ним связь
Само приложение на 3 из 5.
Самое бесячие это если ошибка, то все либо сидеть и ждать пока можно будет нажать на кнопку OK, либо закрывать приложение и перезаходить.
Думаю основательный пост по использованию карты смогу написать через некоторое время. Надо попользоваться, попробовать поотправлять Swift в IB. Там вчера товарищи янки запретили пополнения в ряде валют, поэтому надо еще разобраться что да как, но комиссии прям для нерезидентов высокие
Само пополнение делал через перевод ЦифраБанк -> Freedom Bank там тоже есть ограничение по комиссиям
Я сделал 2 перевода
- USD: 5000 рублей — 55,93$ (курс 89,4)
- CNY: 5000 руб — 402,9 юаней (курс 12,4)
Там есть еще лайфхак пополнения через Инвест-карту казахского банка и схема будет выглядеть так
Кстати поддержка у них в WhatsApp. Я, избалованный чатами внутри наших приложений, был немного шокирован этим фактом, но ладно. Про опыт использования КЗ карты расскажу потом
Оставляйте вопросы, комментарии и обратной связи
И да, открывая счет зарубежом не забывайте уведомлять об этом ФНС:)
Мой пассивный доход превысил 32000рмесяц. Иду к цели в 50000рмесяц!
Thu, 01 Aug 2024 08:38:07 +0300
Я вкладываю деньги в фондовый рынок РФ ради создания пассивного дохода за счет дивидендов и после недавней покупки акций, моя «дивидендная зарплата» с портфеля превысил 32000р (чистая доходность с учетом снятого налога) — это мой новый рекорд по средней ежемесячной пассивной доходности!
Какой капитал нужно вложить в акции РФ, чтобы получать 32000р в месяц?
Я уже 4.5 года честно и открыто делюсь всеми своими результатами на этом канале, в телеграмме и ЮТУБе. Без лишней теории и пустых рассуждений, на практике показываю, что может получить обычный российский инвестор от нашего фондового рынка.
Я не скрываю ни стоимость своего инвестиционного портфеля, ни его состав и на данный момент он выглядит так:
Как видите, общая стоимость моего портфеля превышает 3.6млн.р и именно такая сумма, вложенная в российские акции, приносит мне ежемесячно по 32000р!
Моя дивидендная доходность
Сервис, где я веду учет инвестиций, рассчитывает все данные по моему портфелю и текущая средняя ежемесячная выплата составляет 32103р, что соответствует 1055р в день:
Моя цель по пассивному доходу
Около года назад я поставил себе цель создать ежемесячный пассивный доход на уровне 50 000р. и, как видите, постепенно двигаюсь к ней:
Согласно расчетам, если я продолжу пополнять свой брокерский счет на те же суммы, что и сейчас, при этом, реинвестируя все дивиденды, то к концу 2025г мой портфель будет приносить мне 50 000р в месяц!
А если я продолжу инвестировать дальше такими же темпами, то к концу 2026г мой ежемесячный пассивный доход превысит 75 000р.
Заключение
Спустя 4.5 года я замечаю, что мои инвестиции по настоящему начинают работать и приносить результаты. Я планирую как минимум до конца 2025г активно инвестировать и вкладывать в рынок деньги со своей официальной зарплаты. Как только выплаты с портфеля превысят 50000рмес., возможно, уменьшу суммы пополнений (сейчас в среднем в месяц покупаю акции на 70т.р) или даже начну выводить часть дивидендов.
Хотя, об это пока говорить рано, инвестирую дальше!
- МОЙ ТЕЛЕГРАМ КАНАЛ
Друзья, спасибо за внимание к моим статьям!
Жду ваших комментариев.
Как теория игр помогает принять правильное решение в инвестициях?
Wed, 31 Jul 2024 23:21:36 +0300
Представьте, что вы участвуете в конкурсе красоты в роли жюри. Но конкурс не простой. Вам выдают фотки красоток. Вам нужно угадать, какие 5 красоток окажутся самыми популярными, т.е. кого выберет большинство из числа других членов жюри.
Иными словами, вам нужно выбрать не тех девушек, которые нравятся вам — а тех, кого выберут другими. И если вы выберете девушек, которые нравятся только вам, то скорее всего, вы проиграете. Чтобы победить, нужно изучить людей, которые рядом с вами.
Этот “конкурс красоты” описал Джон Кейнс ещё в 1936 году (поэтому его называют иногда “кейнсианским конкурсом красоты”), но с тех пор особо ничего не изменилось.
Фотография Джона КейнсаЕсли вы хотите стать успешным трейдером, вам придётся выбирать не те акции, которые нравятся вам, а те, которые нравятся большинству. Как писал сам Кейнс, инвесторы стремятся “опередить пулю”. Вкладывать в стабильный и предсказуемый бизнес скучно. А вот сорвать иксы, опередив толпу — это круто, почётно и прибыльно.
Мы видели это совсем недавно: ракеты в третьем эшелоне — это как раз классическое проявление конкурса красоты. Большинство бумаг, которые задействованы в пампе — малоликвидные, а бизнесы, их представляющие — убыточные, малорентабельные или просто мелкие. Очевидно, что капитализация какого-нибудь местечкового ТНС Энерго не может быть больше капитализации едва ли крупнейшего производителя мяса в России (Черкизово), а так было.
Источник: TradingView. Классический пример ракеты третьего эшелона — ПермэнергосбытНо не суть. Подобных “игр” на рынке было уже много: можно вспомнить хайп SPAC, чуть раньше были в моде альткоины и NFT, ещё чуть раньше — компаний зелёной энергетики и электромобилей, до них — биофарма и конопля…
Всё это — игра в “музыкальные стулья”: кто не успеет соскочить последним — тот инвестор © и оплачивает весь банкет.
Конечно, разумнее всего не участвовать в этой игре (естественно, если вы не хотите рискнуть и заработать больше).
Кейнс буквально пишет следующее: “Опытный человек, не поддаваясь этой всеобщей атмосфере игры, будет продолжать вкладывать капитал в соответствии с самыми достоверными долгосрочными предположениями, какие он только может сформулировать и, очевидно, получит, в конечном счете, большую прибыль за счет других игроков”.
Но тут возникает другая проблема: если БОЛЬШИНСТВО участников рынка начинают играть в “стулья” и “конкурс красоты”, то это несёт для консервативного инвестора едва ли не больше рисков. Ему приходится затрачивать больше сил на правильный выбор акций и при этом едва ли не больше — на правильные действия, когда “конкурс красоты” приходит в его акцию.
Вот простой пример. Когда-то Белуга (ныне Новабев) была гадким утёнком на рынке, но в последние 2-3 года превратилась в прекрасного лебедя. Разумный инвестор не должен был инвестировать в неё 4 года назад, когда она была малоликвидной акцией 3-го эшелона со сомнительными перспективами. Но те, кто рискнул — сейчас попивают шампанское (или Белугу).
Источник: TradingView. Динамика акций Новабев (Белуга) за все времяСейчас Новабев выглядит очень привлекательно с точки зрения бизнеса, но акция очевидно переоценена. Разумному инвестору тоже не стоит входить в неё. Но скорректируется ли акция до справедливой цены? Большой вопрос, ведь акция активный участник “конкурса красоты”.
Получается, что разумный инвестор, следуя классическим заветам Баффетта и Грэма, просто упускает инвестиционные возможности на рынке.
С другой стороны, допустим, разумный инвестор угадал момент входа в Белугу и сейчас имеет большую прибыль. И сейчас по всем заветам ему нужно продавать акцию, ведь она дорогая! Но если разумный инвестор выйдет из акции, он покинет конкурс красоты и не сможет заработать на дальнейшем росте актива! А ведь, пока участников достаточно, акция продолжит свой рост!
Получается, что разумный инвестор недополучает прибыль. Что же делать? Как говорится, решение есть. Нужен всего лишь простой советский…
А если серьёзно — если статья получит много реакций и хороших комментариев, я покажу, как именно работает “конкурс красоты” и как заработать на нём, не становясь его непосредственным участником!
❤ СИЛА karpov72_итоги июля 2024_я вернулся :) Назло Гусеву, пусть клевещет ;)
Thu, 01 Aug 2024 00:50:47 +0300
Привет, друзья!
Как ваше настроение? Надеюсь, что отличное?
Несмотря на слухи, что разносят всякие личности, я по прежнему трейдерю.
Но меня потрепало. Увы, результаты пока неважные. С начала года ничего не заработал.
Лучше всего покажет график доходности:
Как видно из графика, рост капитала остановился. Вернулся в ту же точку где был на конец 2023 года.
Краткое содержание предыдущих месяцев:
По цифрам на счетах на конец месяцев:
29.12.23: 11 545 987 ( 66 003 -С, 2 405 453 -И, 9 074 531 -Л)
31.01.24: 14 005 683 ( 75 183 -С, 3 491 878 -И, 10 438 632 -Л)
29.02.24: 13 598 913 ( 71 402 -С, 13 527 511 -И)
31.03.24: 14 431 013 ( 77 770 -С, 14 353 243 -И)
29.04.24: 14 419 166 ( 110 077 -С, 14 309 089 -И)
31.05.24: 13 336 159 ( 106 351 -С, 13 229 808 -И)
30.06.24: 13 507 586 ( 102 978 -С, 13 404 608 -И)
31.07.24: 11 555 960 ( 127 401 -С, 11 428 559 -И)
Изменения к началу года: -9 973 рублей
Изменения за июль: -1 951 626 рублей
Теперь поясню. Спекулянтский счёт Лакки-счёт, был счётом ИИС и был закрыт. Вот и вся загадка «обнуления». Практически всю сумму заработанную на Лакки-счёте перевёл в феврале месяце на инвестиционный счёт: 10 490 000 рублей, и ещё небольшую часть оставил на скромное проживание.
Я был счастлив, был наивен, ещё не подозревая, что не сумею справиться с искушением больших денег. Первоначально предполагал, что фонд денежной ликвидности, на облигации большей частью пущу и далее в последующие месяцы буду закупаться равномерными долями.
Однако сорвался и стал снова спекулировать на инвестиционном счёте. Результат вы сами видите. Ни к чему хорошему это не привело. Я и лонговал, и шортил с большими плечами, бился как рыба об лёд, но счёт не хотел расти. Был однажды момент, что счёт даже немного перевалил за 15 миллионов, но не зафиксировал прибыль. Эх, сейчас конечно об этом остаётся только мечтать.
Другой спекулянтский счёт Симпл упорно не хочет расти, что-то никак не получается. Даже зарплату себе платить перестал, не из чего. Потому живу на минимальных расходах.
Спортом не занимаюсь. В других сферах жизни тоже прогресса нет.
Короче сплошной застой. Не знаю в чём дело. Видать когда по миллиону в месяц прибыль шла, это только лишь из-за того, что рынок растущий был. Попутал как говорится тренд с гениальностью.
Хочется отбить потери. Снова вернуться к однажды достигнутой сумме 15 миллионов. Но как это сделать? Продолжаю по прежнему рисковать, по прежнему большие плечи, УДС 2,31
Вот такие у нас пироги!
Деньги на бирже
Thu, 01 Aug 2024 09:35:56 +0300
"Цель она есть". Летять утки.. (GBP/USD)
Thu, 01 Aug 2024 10:23:07 +0300
Кирпич ни с того ни с сего
никому и никогда на голову
не свалится. ©
Всем привет и трям! Вот и до четверга долетели… И даже до 1 августа! Наступил последний летний месяц 2024 года. И провести его надо так, чтоб запомнилось надолго. И желательно только с хорошей стороны.))
И рынки начнут месяц не скушно. Имеют право.))
НОВОСТИ на сегодня:
!["Цель она есть". Летять утки.. (GBP/USD)](https://smart-lab.ru/uploads/2024/images/01/18/57/2024/08/01/ddfa67.webp ""Цель она есть". Летять утки.. (GBP/USD)")
Сборная… тьфу, Банк Англии сегодня активно зажигает! В планах снизить ставку на 0,25%. И наговорить на движение, отрабатывая свою з/п. Может и получиццо на 1-1,5 фигуры что-то родить. )
А вечерком амеры подтянуться:
!["Цель она есть". Летять утки.. (GBP/USD)](https://smart-lab.ru/uploads/2024/images/01/18/57/2024/08/01/976d00.webp ""Цель она есть". Летять утки.. (GBP/USD)")
Без фанатизма, но всё же… По факту ждем их завтра с нонками. (NFP). Прогноз ниже предыдущих, но бакс особо не сливают.
Поработаем, посмотрим...
РЫНКИ на утро:
GOLD — таки 2450,0 взяли! Пора вниз? Пока быстренько продала, прям с утра. )
BRENT — от лоёв отбились и сразу +3.5$ на коррекцию. Пока подожду...
S&P 500 — сработал вариант №1. Но еще рано говорить о полномасштабном возобновлении лонгов.
ММВБ — без изменений. Сегодня попробуют продавить поддержку на 2900,0.
GBP/USD.
Сегодня следим за фунтом. Давно они ставку не снижали… Но новость не новость, прогнозы уже отработали. В моменте «оглашения» могут и полетать-распилить. Пока всё болтается между уровней и выхода из этой пилы (достаточно большой) не предвидится.
А сейчас начали продолжение похода на лои. Сегодня канешн могут и нервы помотать, но по ГА жду заход к 1,26.
!["Цель она есть". Летять утки.. (GBP/USD)](https://smart-lab.ru/uploads/2024/images/01/18/57/2024/08/01/4270cb.webp ""Цель она есть". Летять утки.. (GBP/USD)")
По четвергам — БЛЮЗ!
Всем хорошего дня!!!
Мира и профита!
Ваша Gella
Теханализ от Т-Инвестиций: лучшие прогнозы по итогам торгов 31 июля
Thu, 01 Aug 2024 10:11:56 +0300
Личная базовая инфляция. +9,5% год к году
Thu, 01 Aug 2024 10:01:08 +0300
Веду базовый учет личных финансов семейного бюджета. По итогу каждого месяца выписываю из банковских приложений сколько потрачено по картам суммарно. Наличными не пользуюсь. Отдельно учитываю: помощь родителям, расходы на отпуск (2 раза в год на море или в горы), благотворительность, и очень крупные нерегулярные покупки.
Если сравнить первое полугодие 2023 с первым полугодием 2024 года. То у меня получается, что личная инфляция семьи по базовым расходам составила 9,5% год к году.
Эти данные несколько удивили, т.к. не верю официальным данным Росстата по инфляции и ориентируюсь на данные ЦБ (наблюдаемая инфляция).
Покупаю все продукты, которые мне нравятся. В еде семья ни в чем себе не отказывает.
Автомобиль не меняли, новую квартиру не покупали. Поэтому эти сильно выросшие цены не повлияли (пока) на мою личную инфляцию.
Дорогостоящего лечения не было (надеюсь и не будет).
Благотворительность и помощь родителям учитываю отдельно, т.к. эти расходы могут сильно варьироваться по ситуации, например поборы в СНТ на водопровод/забор/ворота. Или на крупное лечение. Или помощь кому-то.
Расходы на отпуск сильно варьируются, по ним инфляцию трудно подсчитать, т.к. сейчас не отдыхаю в Европе. Прошлым летом были в Сочи/Красной Поляне (12 дней) — прямой перелет, этой весной в Узбекистане (10 дней) два переезда/перелета — поезд до Москвы и затем самолет до Ташкента. Но цена вышла примерно одинаковая (217 и 219 тысяч).
Как на бизнес Займера повлияет повышение ключевой ставки?
Wed, 31 Jul 2024 11:12:26 +0300
В прошлую пятницу Банк России решил поднять ключевую ставку сразу на 2 п.п. до 18%, отметив, что не исключает возможность дальнейшего повышения ставки и будет оценивать целесообразность этой меры на ближайших заседаниях.
Теперь, когда финансовый рынок в полной мере осознал тот факт, что высокие ставки с нами надолго, инвесторов, конечно, интересует, как в новой реальности будут себя чувствовать разные эмитенты.
Расскажем, какое влияние высокая ставка оказывает на нашу компанию.
Во-первых, повышение ставки может способствовать притоку новых клиентов.
Следом за повышением ключевой ставки банки повышают ставки розничного кредитования, ужесточают риск-политику, поэтому части заемщиков оказывается проще взять займ в МФО. Например, полная стоимость заимствований по кредитной карте сегодня достигает 40% годовых, а ставки по необеспеченным потребительским кредитам в отдельных банках превышают это значение. В то же время в МФО можно воспользоваться акцией “Первый займ под 0%”.
А поскольку объем банковского кредитования в нашей стране в 17 раз выше, чем объем микрокредитования через МФО, все изменения, влияющие на аудиторию банковских заемщиков, ощутимо отражаются на рынке МФО. В частности, мы отмечаем приток банковских клиентов, обладающих более высоким кредитным качеством.
Во-вторых, ключевая ставка никак не влияет на процентную ставку по нашим займам и, соответственно, на спрос клиентов.
Потому, что предельные процентные ставки для микрофинансовый компаний устанавливает регулятор – Центробанк РФ. Так, с 1 июля 2023 года дневная ставка по самым маржинальным займам – сегмента PDL (“до зарплаты”) – составляет 0,8%.
В-третьих, повышение ставки практически не влияет на наши затраты.
Дело в том, что у Займера почти нет долгов. Доля заемного капитала составляет всего 3%, а в III квартале мы гасим оставшиеся в обращении облигации и не планируем выходить на рынок долгового финансирования в 2024 году. Исключением может стать необходимость финансировать крупную сделку по приобретению другой компании. Таким образом, высокая ключевая ставка практически не влияет на нашу стоимость фондирования.
Конечно, нельзя полностью игнорировать макроэкономические последствия повышения ключевой ставки – ее рост ведет к снижению потребительского спроса на продукцию и услуги всех компаний, ориентированных на внутренний рынок. Поэтому говорить об исключительно позитивном влиянии роста ключевой ставки на бизнес Займера нельзя. Однако в силу специфики нашего бизнеса и отсутствия потребности в долговом финансировании наша чувствительность к повышению ключевой ставки намного ниже, чем у подавляющего большинства других эмитентов.
1 2 3 4 5 6 7 8 9 10 11 12 13 14 15 16 17 18 19 20 21 22 23 24 25 26 27 28 29 30 31 32 33 34 35 36 37 38 39 40 41 42 43 44 45 46 47 48 49 50 51 52 53 54 55 56 57 58 59 60 61 62 63 64 65 66 67 68 69 70 71 72 73 74 75 76 77 78 79 80 81 82 83 84 85 86 87 88 89 90 91 92 93 94 95 96 97 98 99 100 101 102 103 104 105 106 107 108 109 110 111 112 113 114 115 116 117 118 119 120 121 122 123 124 125 126 127 128 129 130 131 132 133 134 135 136 137 138 139 140 141 142 143 144 145 146 147 148 149 150 151 152 153 154 155 156 157 158 159 160 161 162 163 164 165 166 167 168 169 170 171 172 173 174 175 176 177 178 179 180 181 182 183 184 185 186 187 188 189 190 191 192 193 194 195 196 197 198 199 200 201 202 203 204 205 206 207 208 209 210 211 212 213 214 215 216 217 218 219 220 221 222 223 224 225 226 227 228 229 230 231 232 233 234 235 236 237 238 239 240 241 242 243 244 245 246 247 248 249 250 251 252 253 254 255 256 257 258 259 260 261 262 263 264 265 266 267 268 269 270 271 272 273 274 275 276 277 278 279 280 281 282 283 284 285 286 287 288 289 290 291 292 293 294 295 296 297 298 299 300 301 302 303 304 305 306 307 308 309 310 311 312 313 314 315 316 317 318 319 320 321 322 323 324 325 326 327 328 329 330 331 332 333 334 335 336 337 338 339 340 341 342 343 344 345 346 347 348 349 350 351 352 353 354 355 356 357 358 359 360 361 362 363 364 365 366 367 368 369 370 371 372 373 374 375 376 377 378 379 380 381 382
Thu, 01 Aug 2024 18:11:19 +0300
Доброго дня! Конференция в Казани как штык состоится в субботу 7 сентября.
https://investday.smart-lab.ru/
У нас еще не хватает парочку спикеров, поэтому советуйте, кого вы знаете хорошего/зарабатывающего, кого интересно послушать из Казани и близлежаших Бавлов?
Fri, 02 Aug 2024 07:25:00 +0300
Иволга Капитал сделала пару шагов из сегмента ВДО на рынок акций. Как и в ВДО, опираясь на понятные логические конструкции.
Оказались мы на нем в двух амплуа – маркетмейкера (в акциях Займера) и организатора IPO (в акциях АПРИ).
Первые итоги.
Срез результатов маркетмейкинга в Займере мы уже публиковали, и обновим их. Мы стали маркетировать эти акции 10 июня. И за 1,5 месяца нашей активности акции Займера потеряли в цене. Но. До нашего маркетмейкинга (ММ) с момента IPO 12 апреля и по 7 июня бумаги снизились на -20,7%. При снижении Индекса МосБиржи на -6,5%. Т.е. заметно проигрывали рынку. После включения ММ Иволги снижение -7,1% при снижении Индекса МосБиржи -9,2%. Выигрыш у индекса не крупный, но он появился.
Мы исходим из того, что формирование здоровой ликвидности должно положительно влиять на цену (и задача маркетмейкера – уплотнять стакан котировок своими позициями, не стесняясь вступать в сделки). Практика нашу мысль, скорее, подтверждает.
Планируем в дальнейшем перенести наработки в ММ и на акции АПРИ.
Ибо акции АПРИ в ликвидности особенно нуждаются. Есть формальные ограничения на маркетмейкинг в первые торговые сессии, и маркетмейкер появится в них только ближе к концу августа.
Так что разброс их котировок на десятки процентов при дневных торгах всего в десятки млн рублей – предсказуемое ближайшее будущее для них.
Однако понятно, что с нашим первым IPO не случилось привычного уже обвала в первые дни торгов. Акции АПРИ за первые 3 сессии выросли на 19,5%.
При подготовке IPO мы собирали только наиболее заинтересованный спрос, без напряжения. Поэтому в сделке не было ни соорганизаторов, ни институциональных покупателей. Поэтому те, кто ставил заявку, предсказуемо получили столько акций, сколько заказывали, без аллокации. С понимали, что рынок упал. Как и с понимали, что после большого падения перспективы роста новой бумаги стали лучше, а не наоборот. Сложно собрать спрос на IPO, сложно уронить цену акции после IPO. Логика во многом оправдалась: сумма IPO, действительно, небольшая, всего 880 млн р., однако и размещение акций прошло по верхней планке цены, и теперь цена заметно выше верхней планки.
Продолжим и дальше следовать непротиворечивым причинно-следственным связям. В расчете на плюсы для инвесторов, эмитентов и самих себя, теперь и на рынке акций.
Не является инвестиционной рекомендацией. Ссылка на ограничение ответственности
Следите за нашими новостями в удобном формате: Telegram, Youtube, Смартлаб, Вконтакте, Сайт
Fri, 02 Aug 2024 07:58:09 +0300
ПАО «Селигдар», российский производитель золота и олова, опубликовало промежуточную неконсолидированную бухгалтерскую отчетность по РСБУ за шесть месяцев, закончившихся 30 июня 2024 года. Неконсолидированная бухгалтерская отчетность не включает результаты деятельности основных добывающих подразделений ПАО «Селигдар».
- За шесть месяцев 2024 года выручка ПАО «Селигдар» составила 727 млн рублей.
- Валовая прибыль за период увеличилась и составила 35 млн рублей.
- Валовая рентабельность за 6 месяцев 2024 года, сохранилась на уровне прошлого года и составила 5%.
- За январь-июнь 2024 года ПАО «Селигдар» получило дивиденды на сумму 4 264 млн рублей.
- Выплачено дивидендов акционерам ПАО «Селигдар» в сумме 2 060 млн рублей.
Выручка
За 6 месяцев 2024 года выручка от реализации ПАО «Селигдар» выросла на 66% и составила 727 млн рублей по сравнению с 437 млн рублей в январе-июне 2023 года. Рост обусловлен расширением видов услуг по комплексному сопровождению деятельности дочерних и подконтрольных компаний.
ПАО «Селигдар» не является владельцем лицензий на добычу полезных ископаемых и не ведет деятельности по производству драгоценных металлов.
Дивиденды
В январе-июне 2024 года ПАО «Селигдар» получило дивиденды в размере 4 264 млн рублей, за аналогичный период 2023 года 2 659 млн рублей выплаты произведены дочерними организациями: ООО «Рябиновое» и ООО «Самолазовское».
Прочие доходы и расходы
По результатам прочей деятельности за 6 месяцев 2024 года совокупный прочий расход составил 8 415 млн рублей, относительно совокупного прочего расхода 3 млн рублей полученного в 2023 году. Прочие доходы и расходы представлены в основном изменением рыночной стоимости акций ПАО «Русолово», входящими в состав финансовых вложений ПАО «Селигдар».
Ключевые финансовые показатели, тыс. рублей:
Неконсолидированная отчетность отражает лишь часть деятельности ПАО «Селигдар». Все аспекты деятельности ПАО «Селигдар» адекватно отражает консолидированная отчетность по стандартам МСФО.
Fri, 02 Aug 2024 07:47:57 +0300
Отечественный IT-сектор является одним из немногих на фондовом рынке, который показывает высокие темпы роста и способен сохранить позитивную динамику в среднесрочной перспективе. В связи с этим, я пристально отслеживаю основные тренды в отрасли и сегодня решил погрузиться в операционный отчет IVA Technologies.
Итак, выручка по итогам первого полугодия 2024 года выросла на 48% до 1,1 млрд рублей. Значительный рост был обусловлен как расширением продуктовой линейки, так и привлечением новых клиентов. Необходимо подчеркнуть, что рост средней цены реализации лицензий составил 19%, что более чем в два раза выше инфляции. Компания легко перекладывает рост издержек на плечи клиентов, что позволит ей сохранить высокий уровень маржинальности бизнеса.
Количество заказчиков в отчётном периоде увеличилось на 10% до 551 компании, а новыми клиентами стали Минсельхоз РФ, Департамент информационных технологий г. Москвы и золотодобытчик Высочайший.
Высокий спрос на экосистему корпоративных коммуникаций IVA Technologies предъявляют как госструктуры, так и корпоративный сектор, что неудивительно, так как флагманская платформа видеоконференцсвязи IVA MCU разработана с учетом лучших мировых практик и полностью соответствует всем требованиям безопасности.
Трансформация российского IT-рынка, наблюдаемая в последние два года, сделала IVA Technologies одним из главных бенефициаров этого процесса, учитывая лидирующие позиции компании в своем сегменте. Расширение продуктовой линейки требует интеграции с системами сторонних разработчиков и в отчётном периоде эмитент подписал соглашения о стратегическом партнёрстве с такими компаниями, как Ростелеком, Лаборатория Касперского, Ред Софт.
В конце июня Мосбиржа включила акции IVA в сектор рынка инноваций и инвестиций (РИИ). Это решение даст возможность инвесторам избежать уплаты НДФЛ по торговым операциям при условии владения данными ценными бумагами не менее одного года.
Айтишники мне импонируют еще и тем, что рост ключевой ставки ЦБ не оказывает негативного влияния на их бизнес, поскольку аккредитованные разработчики ПО могут привлекать льготное финансирование под ставку всего лишь 3% годовых. Учитывая высокую востребованность продукции IVA Technologies, компания продолжает оставаться крайне привлекательной историей на фондовом рынке.
❗️Не является инвестиционной рекомендацией
Thu, 01 Aug 2024 11:51:02 +0300
Ставку ожидаемо повысили на 200 бп и дали жесткий коммент (я так и не понял кто ждал меньше и почему так ушатали рынок сразу после объявления). Вопрос что делать дальше и когда рынки акций/облигаций начнут разворачиваться?
Рынок акций начал валиться в мае, когда индекс RGBI ускорил свое крутое пике и стало ясно, что расчитывать на снижение ставки в этом году не стоит (потом случился флип в повышение). После этого в СДН попала Мосбиржа/НКЦ и торги валютой частично отвалились, что также давит на рынок (если бы USDRUB сейчас торговался по 95, очень вероятно что рынок был бы немноооого повыше).
Так вот, устойчивое замедление инфляционных трендов (если конечно оно возможно с 80% платежей в юанях возвращающихся в РФ и структурно низкой безработице, которая имхо может вырасти только после СВО), должно будет начать давить на доходности бондов и потом только мы увидим полноценный бид в акциях, до тех пор новые хаи по рынку да и в целом устойчивый растущий тренд, скажем так, «маловероятны». Ставку конечно снизят, но сначала должны начать падать дохи в бондах и только потом должны начать расти акции (если не будет сильной рецессии). На графике выше видно, как плотно ходит IMOEX с RGBI. Другим немаловажным фактором поддержки акций будет разрешение вопроса с валютными платежами. Могут это решить или нет я без понятия, но свободные платежи должны будут давить на рубль, что также должно будет поддерживать экспортеров.
Как я и писал про длинные ОФЗ 30% позы до ЦБ было собрано, в целом длина сходила немного ниже предыдущих лоев, но уже отскакивает. Добирал ОФЗ 26238 по 16.5% и с этих доходностей я не вижу много даунсайда (товарищи экономисты виртуальный риск конечно возьмут, но только когда бонды плотно развернутся). Остальной набор в произвольной форме. Я слабо верю в хайк ключа на 20% с таким крепким рублем (и рисками замедления глоб экономики и в общем то бессмысленностью этого мероприятия (имхо), так как это не решит структурные про-инфляционные проблемы (низкая безработица->рост зарплат/расчеты за импорт).
Напоминание, что есть риск того, что торги CNYRUB прекратятся до окончания лицензии Минфина США, то есть 13 августа. Лонжить валюту (не важно через какие инструменты), тут опасно (я даже немного шорчу CRU4, не рекомендация). Само собой сильное укрепление рубля (если оно случится на фоне окончания торгов и ликвидации позиций в юане), будет давить на акции.
YDEX — схематоз схематозович. Бумага была залочена и нерезы, которые давили на основной рынок ринулись ее продавать + те, кому позволили расконвертировать бумаги из ЕК (7.2 млн акций) + к ним прилипли ПИФ-ы, где доля Яндекса перевалила за 10% +! каким-то образом из ЗПИФ-а пропала часть бумаг (сейчас он держит 66% все акций) и «инвесторы» превратились во флиперов и ликвидируют часть (а может быть и всю позицию). Конечно в долгосрок Яндекс компания, которая должна быть в портфеле любого российского инвестора и надо искать цены для покупок, так как навес уйдет, а роботы катающиеся по Тверской останутся (EV/EBITDA в 26 году по агрессивным оценкам конечно, но может нырнуть под 4х).
SPBE — конечно не думал, что напишу что-то про настолько спорный сток, но «Госдума приняла законы о регулировании рынка криптовалют в России». Торги будут организованы и под контролем ЦБ. Есть две опции SPBE или Мосбиржа. Да, обе в СДН, но любое новое энтити для биржевых торгов криптой в РФ быстро внесут в СДН, если оно будет использоваться как решение для расчетов, поэтому думаю выберут старых игроков. Могут запустить сразу на двух (а может чье-то лобби победит). Как это повлияет на финрезы я без понятия, но сентиментально такие новости думаю будут давить на SPBE вверх. История супер спекулятивная и точно не рекомендую что-то с ней делать (тут каждый сам решает), но следить стоит.
https://t.me/trendismyfriendd
Thu, 01 Aug 2024 11:21:04 +0300
ФРС отметила, что борьба с инфляцией идет все успешнее и теперь регулятор следит не только за ростом цен, но и за безработицей на понемногу охлаждающемся рынке труда США. Начала снижения ставки участники рынков ждут уже в сентябре — с продолжением этого процесса до конца года и в начале следующего. Впрочем, замечают эксперты, на траекторию ставки могут повлиять итоги президентских выборов в США в ноябре.
В принципе, ФРС движется в соответствии с прогнозами и ожиданиями рынка. Инфляция в США продолжила замедляться. В июне в годовом выражении инфляция составила уже 3%. При этом уровень безработицы начал расти и достиг 4,1%. Как правило, такой «макрорасклад» говорит в пользу замедления экономики, что должно негативно отражаться на акциях, как классе активов, и позитивно на облигациях и золоте, как защитных от рецессии историях.
На российском рынке мы этот тренд можем отыграть отчасти через замещающие и другие бивалютные облигации с долларовым номиналом, которые в последнее время хоть и стали больше ориентироваться на внутренние факторы (внебиржевой курс и уровень валютных ставок внутри РФ), но тем не менее, должны следовать вслед за ставками в мире на доллар.
Более очевидной историей выглядят золотодобывающие компании, которые являются прямыми бенефициарами роста цен на золото. На бирже COMEX золото сегодня обновило исторические максимумы, взяв отметку в $2502 за унцию. Среди наших фаворитов в секторе золотодобычи всего две компании – ЮГК и Полюс.
С заботой о Вас, СОЛИД Брокер
Не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией. Ознакомиться с правовой информацией можно здесь.
Thu, 01 Aug 2024 11:26:03 +0300
Подборка НС с % на ежедневный остаток (от 16.5 до 20%) и на минимальный (18-20%).
▪️Начисление % на ежедневный остаток
Thu, 01 Aug 2024 11:32:41 +0300
Продолжаю серию разборов компаний. Сегодня разберу Интер РАО.
Сектор: Электроснабжение
▪️ Капитализация: 4.6B$
▪️ P/E — 2.98
▪️ P/S — 0.29
▪️P/B — 0.43
ℹ️ Компания оценивается дешево, если взять в среднем по российским компаниям, но если по сектору — то оценка чуть ниже среднего.
Thu, 01 Aug 2024 09:16:36 +0300
Но все-ж про обычную крипту, и причины по которой убежден — на уровне блокчейна санкции по сути не ввести. Да, я в курсе что любой адрес можно внести в ЧС(на битке или эфире), или вообще блокернуть на Tether(USDT).
Так каким же образом я убежден что биржа может быть имунна от этого? Концепция следующая.
Вы хотите внести (например) USDT на биржу. Биржа предоставляет вам кошелек. Но! Это лично ваш кошелек на бирже. Не надо мне лить что он не ваш раз ключи у биржи — я в курсе. #define это ваш кошелек на бирже.
Как вводится адрес в черный список? Ну например подставное лицо получает этот адрес, передает куда надо — блок.
Каков механизм защиты? Адрес только ВАШ. Там нет НЕ ВАШИХ денег. Т.е. под каждого клиента отдельный кошелек для ввода денег. ЧС? Окей. Клиента забанили, если происхождение денег — серое/подозрительное — могут забанить. Только это могут сделать и без биржи. Никакого ущерба бирже нанесено не будет.
В общем вы внесли USDT, купили BTC. Который кто то внес точно так же. А ничего на блокчейнах не произошло, все на серверах биржи. Все-ж вспоминаем что деньги то не ваши, а просто биржа вам их должна, кошелек просто под вас. Разрулить вопрос нужно будет только к моменту вывода.
Биржа может производить мониторинг входящих криптосредств теми же инструментами которые запад предоставляет для KYC бирж, если есть нужда, но это все отдельная тема.
Суть в том что вы внесли USDT, на адрес на который никто кроме вас никогда деньги не клал.
А получили BTC с адреса на который деньги клал лишь продавец. Ну или если вам много надо было, вам перевели деньги с пары тройки адресов. На каждый из которых деньги засылал только один продавец.
т.е. торги централизованы, а обмен по сути p2p
можно еще устроить торги криптой разной степени серости если на это будет спрос, для идентификации серости — регуляторы должны предоставить инструменты, иначе будут страдать простые белые и пушистые западные ребятки.
На выходе все риски только внутри вот этой сделки, сама биржа никак не палиться, и на блокчейне никак это не отличается от случая когда вы просто перевели себе на кошелек, потом перевели еще кому то.
А в другом блокчейне получили на новый кошелек. «заблокировать биржу» — нельзя. Нет «адреса биржи» или «кошелька биржи» который можно блокернуть. Да, переводя ей деньги — они оказываются на кошельке который контролирует биржа.
Но нет, это не общеизвестный кошелек, это вообще кошелек который чист ровно настолько насколько вы.
Будет 100 000 клиентов — будет 100 000 кошельков, в каждой нужной валюте. Выявлены они могут быть только со стороны того кто ввел туда деньги.
Остаются мелкие нюансы типа закинуть туда мелкие суммы, чтобы потом они к кому то пришли — ну какого то клиента так можно будет поймать, что легко блокируется сведением вводов/выводов примерно по размеру, увеличением(и рандомизированием) времени вывода средств когда будет вход подходящего размера и т.д
Но опять же, кому это надо делать? Сбер в СДН, россиян клиентов никто наказать не пытается.
До тех пор пока регистрация и использование анонимной крипты возможно — это будет работать.
Если Tether на уровне blockchain затребует KYC — работать перестанет. Это могут потребовать регуляторы, но это знатно прибьет популярность tether. Потом есть всякие eth и btc. Кстати разрушение псевдо анонимности USDT еще раз ударит по доминированию доллара, а ведь еще и все хотят быть лидером в крипте.
Ну, как то так. Думал прошлым постом описал достаточно понятно, но судя по камментам меня не понял вообще никто.
https://t.me/LadimirKapital
Thu, 01 Aug 2024 09:11:15 +0300
И снижается с осени 2023, несмотря на переменный успех официального индекса потребительских цен (ИПЦ).
Новая волатильная компонента ИПЦ - туризм, включая поездки на Черное море (+64% в 1п. 2024), в Турцию (+47%), авиаперелеты (+24%), жд поездки (+24-39%), гостиницы-пансионаты (+12-20%)...
Корректно сезонность по туризму посчитать невозможно, так как составляющие в нем сильно менялись. А с 2022 имеем шок предложения из-за ограниченной доступности зарубежного туризма и недостатка мощностей по внутреннему. Цены второй год в туризме растут на десятки % в 1-м полугодии и снижаются во 2-м.
Из 3,9% роста ИПЦ в 1п. ~0,9% или 1/4 пришлась на туризм. Во 2п. цены снизятся и влияние на ИПЦ будет не более 0,5% по году (как в 2023).
Аналогично завышается базовый ИПЦ (+4,0% в 1п., в т.ч. до 1/5 — туризм). В него входят почти все рыночные услуги в туризме, а не учитывается лишь небольшая часть того, что связано с индексацией тарифов (авиаперелеты, жд поездки). Базовый ИПЦ сам по себе стал странным — его волатильность больше, чем основного ИПЦ в последние годы.
Более надежные метрики устойчивой инфляции — медиана и инфляция без XX% самых волатильных компонентов- снижаются с осени. Хотя недостаточно для цели ЦБ в 4% по основному ИПЦ.
В апреле-мае ИПЦ без 10% самых волатильных (за два года) компонентов временно подрастал до 7-8% годовых. Здесь основной вклад внесли тарифы на сотовую связь (+8,5% в апреле), рост цен российских авто (+3,6% в мае) и ряд других административных факторов, которые не входят в число 10% самых волатильных.
В июле ИПЦ будет близок к максимумам 11-14% годовых, но только за счет индексации коммунальных услуг (они внесут до 0,8% в индекс, до 10% годовых).
При этом медианная инфляция по неделям в 100+ товарах остается на уровне 5% годовых. А значит медиана по более широкому индексу (566 товаров) также будет на минимальном за год уровне 3-4% (~5% с учетом летней сезонности). Для достижения цели по общему ИПЦ медиане нужно опуститься до 2-3%.
⁉️ Тем не менее, Банк России и участники рынка больше ориентируются на показатели роста цен и базовой инфляции с неактуальной сезонной коррекцией. Это стало поводом повышения ставки до 18%:
Почему плохих новостей ощутимо больше, чем хороших?
Thu, 01 Aug 2024 11:28:08 +0300Меня интересует одна фундаментальная вещь:
Почему плохих новостей ощутимо больше, чем хороших?
Откуда такая асимметрия берется?
Как мы вообще выживаем-то в таких условиях?⚒ MMK (MAGN) - запуск новой угольной батареи и возобновление дивидендов
Thu, 01 Aug 2024 11:08:17 +0300
▫️ Капитализация: 575 млрд ₽ / 51,4₽ за акцию
▫️ Выручка ТТМ: 828,5 млрд
▫️ Операционная прибыль ТТМ:147,5 млрд
▫️ Чистая прибыль ТТМ:116,8 млрд
▫️ скор. Чистая прибыль ТТМ: 122,4 млрд
▫️ P/B: 0,8
▫️ P/E ТТМ: 4,7
▫️ fwd дивиденд 2024:9%
Ваш первый робот на моноисточнике. Быстрый старт в программировании OsEngine #2
Thu, 01 Aug 2024 11:12:48 +0300Сегодня будем создавать робота пустышку, которого станем дополнять в следующих статьях так, чтобы его увидел тестер в OsEngine.
Шаг 1. Создаём в проекте класс MyFirstSimpleBot.
Шаг 2. Добавляем директивы using.
Это нужно, чтобы подключить нужные библиотеки и пространства имён в робота:
- Это системные штуки, чтобы подключились стандартные типы данных C# и коллекции (нам нужны будут листы List<>) данных.
- Это примитивы в OsEngine. Свечи, трейды, ордера и всё остальное.
- Это индикаторы и всё, что с этим связано.
- Здесь расположен класс родитель для всех роботов, которым сейчас будем пользоваться.
- Это помогает прописывать робота в системе через атрибут класса, что очень удобно.
- А здесь хранятся все источники данных в OsEngine.
Шаг 3. Даём классу понять, что он робот. Наследуемся от BotPanel.
Для этого после названия класса ставим двоеточие и пишем BotPanel. После чего создаём обязательные члены класса для BotPanel. Должно получится вот так:
- Наследование. После того, как Вы это (: BotPanel) написали, программа поймёт, что Вы делаете робота для OsEngine.
- Нужно прописать конструктор. В нём мы будем задавать начальное состояние робота, объявлять источники и подписываться на события.
- Метод, хранящий в себе название робота. Чуть позже его реализуем.
- Метод, вызывающий уникальное окно робота. У нас его не будет, т.ч. мы просто удалим всё, что там внутри метода.
Шаг 4. Задаём роботу имя.
Для этого нам понадобиться доработать исходник в двух местах:
- Добавляем атрибут. В скобках пишем ТОЧНОЕ имя нашего класса.
- Добавляем возвращаемое значение в метод GetNameStragyType. В скобках тоже должно быть точное название нашего класса.
Шаг 5. Создаём моноисточник BotTabSimple.
Идём в конструктор и создаём источник для подключения к одному инструменту. Должно получиться вот так:
В красном квадратике вызов метода, создающего источники. В данном случае источники типа Simple.
Шаг 6. Сохраняем источник BotTabSimple как поле класса.
Для этого нужно создать поле у класса и сохранить в него ссылку на источник. Вот так:
- Создаём переменную типа BotTabSimple. Вне методов. Чтобы из всего робота было её видно.
- В конструкторе мы положим в ранее созданную переменную источник. И будем далее обращаться к источнику по этой ссылке.
Шаг 7. Готово! Запускаем тестер и настраиваем источник!
Запускаем проект. Если что, это вот эта кнопка в Visual Studio. Надо обязательно проект собрать:
Выбираем тестер. И когда нажимаем на кнопку добавить робота, видим наш «MyNewSimpleBot»:
Удачных алгоритмов!
Пост из серии статей «Быстрый старт в программирование на OsEngine».Комментарии открыты для друзей!
OsEngine: https://github.com/AlexWan/OsEngine
FAQ: https://o-s-a.net/os-engine-faq
Поддержка OsEngine: https://t.me/osengine_official_supportРегистрируйся в АЛОР и получай бонусы: https://www.alorbroker.ru/open
Сайт АЛОР БРОКЕР: https://www.alorbroker.ru
Раздел «Для клиентов»: https://www.alorbroker.ru/openinfo/for-clients
Программа лояльности от АЛОР БРОКЕР и OsEngine: https://smart-lab.ru/company/os_engine/blog/972745.php
Актуальное Interactive Brokers
Thu, 01 Aug 2024 11:07:34 +0300
Многим пришло письмо от IB
(само письмо ниже)
Суть следущая — ряд экзотических валют будет не доступен.
И это можно понять, сотни тясяч клиентов переводят капитал в разных валютах и выводят в другие страны.
Брокера уже штрафовали ( гос орган SEC) пару лет назад на около $60млн. Не приятно. И никому новые штрафы не нужны
повторю:
Суть следущая — ряд экзотических валют будет не доступен.
На мою оценку ничего особенного не произошло.
Ситуация стабильна.
Но важно:
Доллары и евро также можно пополнять и выводить. И другие валюты( которые не в списке)
Я сам пользуюсь сейчас Райфайзенбанк и валютой Евро.
Всем спасибо и хорошего дня!
Всегда ваш, Виктор Бавин )
----------------------------------------------
Для Вас, есть группа ВК
Инвестиции и спекуляции на рынке США
через брокера:
Interactive Brokers
(всё о Interactive Brokers — от и до)
ВступайтеЦифровизация трансграничной торговли открывает новые горизонты взаимодействия через фондовый рынок
Thu, 01 Aug 2024 10:36:44 +0300В Центре международной торговли прошла конференция-семинар «Актуальные решения вопросов торговли с Китаем и другими странами БРИКС+», организаторами которой выступили Центр делового сотрудничества «Москва-Пекин» МРООО «Деловая Россия» и Деловой Клуб ШОС. Мероприятие проводилось под эгидой Российско-Китайской палаты по содействию торговле машинно-технической и инновационной продукцией.
В рамках конференции затронуты вопросы сертификации и права, инвестиционного проектирования и промышленных услуг, содействия импорту-экспорту, консультативной поддержки российского и китайского бизнеса. Также рассматривались возможности продвижения российской продукции на зарубежных торговых площадках.
В конференции принял участие Сунь Тяньшу, основатель российско-китайской B2B-платформы цифровой торговли КИФА и Председатель Совета директоров ПАО «КИФА», выступивший с презентацией «Цифровизация – новое направление российско-китайской торговли».
По словам Сунь Тяньшу, российско-китайское сотрудничество не имеет аналогов в мировой практике, поддерживается правительствами двух стран на самом высоком уровне и, вместе с тем, находится в начале раскрытия своего практически безграничного потенциала для развития.
«Для сохранения рекордных темпов роста двустороннего товарооборота между Россией и Китаем правительствам наших стран и бизнесу необходимо работать вместе. Мы видим, что государственные структуры уделяют особое внимание развитию отношений между странами — Межправительственная Российско-Китайская комиссия по инвестиционному сотрудничеству ежегодно проводит заседания для обсуждения ключевых целей и задач, а также отбирает приоритетные проекты для поддержки. Одним из таких проектов стала наша платформа в 2023 году – КИФА включена в перечень значимых проектов Межправкомиссии. Тот факт, что трансграничная платформа цифровой торговли получила признание на столь высоком уровне подтверждает курс наших стран на цифровизацию торговли», — отметил основатель платформы и Председатель Совета директоров ПАО «КИФА» Сунь Тяньшу. – В рамках нацпрограммы «Цифровая экономика» Россия реализует систему маркировки и прослеживаемости товаров – КИФА является стратегическим партнером ЦРПТ, информационная система платформы интегрирована с «Честным Знаком», поэтому обмен информацией, проверка и передача кодов маркировки на платформе происходят автоматически, что особенно важно для китайских производителей, не имеющих возможности осуществить маркировку самостоятельно. Хочу отметить, что и в этой сфере КИФА стала первопроходцем. КИФА также интегрирована в систему обмена данными китайской таможни, что значительно ускоряет процесс таможенного оформления и делает все процедуры максимально прозрачными. Таким образом, шаг за шагом мы планомерно идем к цифровизации всех процессов в рамках трансграничной B2B-торговли между Россией и Китаем».
В своем выступлении на конференции Сунь Тяньшу отметил, что залогом развития российско-китайской торговли и увеличения двустороннего товарооборота является цифровизация всех процессов, связанных с трансграничными сделками. И эти цифровые решения должны быть интегрированы между собой, быть эффективными для удовлетворения потребностей российского и китайского бизнесов, и функционировать в единой системе координат. Именно такую экосистему сейчас выстраивает платформа КИФА.
«Также считаю важным не только углублять взаимодействие между Россией и Китаем, но и расширять сферы сотрудничества. Кроме торговли товарами и услугами можно взаимодействовать и в рамках фондовых рынков. КИФА в прошлом году стала первой компанией с китайскими корнями, которая выпустила биржевые облигации на Московской Бирже. Сейчас мы планируем стать первыми на рынке акционерного капитала — российский оператор платформы — ПАО «КИФА» проводит IPO на Московской Бирже. Мы открыли книгу заявок, сбор завершится 7 августа. Все привлеченные средства будут направлены на ускорение развитие компании (100% cash-in). Используя передовые технологии, мы будем оптимизировать инфраструктуру для ускорения темпов комплексной цифровизации трансграничных сделок между Россией и Китаем. А в перспективе 3 лет мы планируем выйти на китайский фондовый рынок и провести IPO нашей материнской компании на биржевых площадках Китая», — прокомментировал Сунь Тяньшу.
Напомним, ПАО «КИФА» установило индикативный ценовой диапазон акций, которые будут предложены инвесторам в рамках IPO, на уровне от 92 руб. до 110 руб. за одну акцию и открыло книгу предварительных адресных заявок на участие в размещении. Сбор заявок начался с 10:00 по московскому времени 25 июля 2024 г. и завершится в 15:00 по московскому времени 7 августа 2024 г. Начало торгов запланировано на 8 августа 2024 года. Размещение акций КИФА пройдет на Московской Бирже, с 8 августа 2024 года акции компании включены во Второй уровень Списка ценных бумаг, допущенных к торгам в ПАО «Московская Биржа», ISIN RU000A108ZF3, торговый код — QIFA.
Как я открыл счет в Казахстане ч.3
Thu, 01 Aug 2024 08:31:51 +0300В предыдущих сериях
- Мой опыт открытия счета в FF Global
- Вторая часть проошибки, комиссии и прочее
Далее будет сразу ТРИ части. По отдельности очень не сильно значительные, поэтому решил их объединить
Что нового произошло?
- Открыл российскую инвест-карту для пополнения FF Global без комиссии за перевод
- Открыл счет в FF Armenia
- Открыл банковский счет в Казахстане
- Какой оптимальный способ работать с FF Global
Минутка саморекламы: Так же хочу сказать, что пишу чаще в телегеВо что выльется мой блог еще не знаю, но связано с околофинансовой темой:—Итак, пора переходить к заявленным выше темам
Инвест-карта для пополнения FF Global без комиссии
Лично я до июня 2024 года и не думал открывать ее, так как не было возможности о чем я писал в одной из предыдущих статей.
Со мной списался менеджер ЦифраБанка и предложил этот вариант. Я очень долго пытался узнать какие комиссии за пополнение и другие кейсы того как на мне они заработают.
Скажу сразу — при использовании этой карты для пополнения Global счета пока этого не нашел. Конвертации через двойной курс. Напомню, что я писал в первой статье
На момент открытия инвест-карты это был единственный недостаток.
Итак, теперь у меня появился второй способ пополнения Global счета.
- Перевод ЦифраБанк -> FF Global. Без комиссии до 25т.р.
- Через инвест-карту (Сам пока переводил 100к рублей)
Как работает это все?
В Цифра банке открывается второй банковский счет. Важная особенность движение денег по инвест карте работает только на ввод средств. Вывод стандартными механизмами FF Global с описанными в их документа комиссиями.
Подробностей не дам, так как еще ни разу не выводил средства обратно в РФ
Сам процесс выглядит следующим образом
Пополнить по СБП обычный карточный счет 8895. Далее перевод между счетами. В результате получается пополнение Шредингера. Перевод как бы есть, но его как бы нет
После всех этих манипуляций в FFGlobal я увидел
Если схематично подойти, то если работает это как то так.
По инвест-карте думаю, что это все что хотел рассказать.
Открыл счет в FF Armenia
Сама процедура не отличалась от той, что описана была в статье по открытию в Global
Тарифы тоже как и везде у FF, ничего необычного
Но есть ньюанс как говорится в одном старом анекдоте из-за чего я не готов пользоваться этим счетом. Ньюанс называетсякомиссия за хранение
То есть в год только за хранение будет забираться 2% от суммы активов. Как говорил один бизнесмен «Это не просто дорого, а кошмар как дорого»
Как итог этот счет пустует. Думаю о его закрытии, но давайте посмотрим. Сейчас он есть не просит
Открыл счет в Freedom Bank
Из того многобуквия, что я уже написал эта глава пока самая новая, так как карту мне открыли буквально вчера. Соответственно успел немного поиграться с переводами и пополнениями
Для открытия мне с помощью помощника открывали ИИН в казахстане и высылали приглашение для открытия счета. Все это я делал через менеджера ЦифраБанка и держал с ним связь
Само приложение на 3 из 5.
Самое бесячие это если ошибка, то все либо сидеть и ждать пока можно будет нажать на кнопку OK, либо закрывать приложение и перезаходить.
Думаю основательный пост по использованию карты смогу написать через некоторое время. Надо попользоваться, попробовать поотправлять Swift в IB. Там вчера товарищи янки запретили пополнения в ряде валют, поэтому надо еще разобраться что да как, но комиссии прям для нерезидентов высокие
Само пополнение делал через перевод ЦифраБанк -> Freedom Bank там тоже есть ограничение по комиссиям
Я сделал 2 перевода
- USD: 5000 рублей — 55,93$ (курс 89,4)
- CNY: 5000 руб — 402,9 юаней (курс 12,4)
Там есть еще лайфхак пополнения через Инвест-карту казахского банка и схема будет выглядеть так
Кстати поддержка у них в WhatsApp. Я, избалованный чатами внутри наших приложений, был немного шокирован этим фактом, но ладно. Про опыт использования КЗ карты расскажу потом
Оставляйте вопросы, комментарии и обратной связи
И да, открывая счет зарубежом не забывайте уведомлять об этом ФНС:)
Мой пассивный доход превысил 32000рмесяц. Иду к цели в 50000рмесяц!
Thu, 01 Aug 2024 08:38:07 +0300Я вкладываю деньги в фондовый рынок РФ ради создания пассивного дохода за счет дивидендов и после недавней покупки акций, моя «дивидендная зарплата» с портфеля превысил 32000р (чистая доходность с учетом снятого налога) — это мой новый рекорд по средней ежемесячной пассивной доходности!
Какой капитал нужно вложить в акции РФ, чтобы получать 32000р в месяц?
Я уже 4.5 года честно и открыто делюсь всеми своими результатами на этом канале, в телеграмме и ЮТУБе. Без лишней теории и пустых рассуждений, на практике показываю, что может получить обычный российский инвестор от нашего фондового рынка.
Я не скрываю ни стоимость своего инвестиционного портфеля, ни его состав и на данный момент он выглядит так:Как видите, общая стоимость моего портфеля превышает 3.6млн.р и именно такая сумма, вложенная в российские акции, приносит мне ежемесячно по 32000р!
Моя дивидендная доходность
Сервис, где я веду учет инвестиций, рассчитывает все данные по моему портфелю и текущая средняя ежемесячная выплата составляет 32103р, что соответствует 1055р в день:
Моя цель по пассивному доходу
Около года назад я поставил себе цель создать ежемесячный пассивный доход на уровне 50 000р. и, как видите, постепенно двигаюсь к ней:
Согласно расчетам, если я продолжу пополнять свой брокерский счет на те же суммы, что и сейчас, при этом, реинвестируя все дивиденды, то к концу 2025г мой портфель будет приносить мне 50 000р в месяц!
А если я продолжу инвестировать дальше такими же темпами, то к концу 2026г мой ежемесячный пассивный доход превысит 75 000р.Заключение
Спустя 4.5 года я замечаю, что мои инвестиции по настоящему начинают работать и приносить результаты. Я планирую как минимум до конца 2025г активно инвестировать и вкладывать в рынок деньги со своей официальной зарплаты. Как только выплаты с портфеля превысят 50000рмес., возможно, уменьшу суммы пополнений (сейчас в среднем в месяц покупаю акции на 70т.р) или даже начну выводить часть дивидендов.
Хотя, об это пока говорить рано, инвестирую дальше!
- МОЙ ТЕЛЕГРАМ КАНАЛ
Друзья, спасибо за внимание к моим статьям!
Жду ваших комментариев.Как теория игр помогает принять правильное решение в инвестициях?
Wed, 31 Jul 2024 23:21:36 +0300
Представьте, что вы участвуете в конкурсе красоты в роли жюри. Но конкурс не простой. Вам выдают фотки красоток. Вам нужно угадать, какие 5 красоток окажутся самыми популярными, т.е. кого выберет большинство из числа других членов жюри.
Иными словами, вам нужно выбрать не тех девушек, которые нравятся вам — а тех, кого выберут другими. И если вы выберете девушек, которые нравятся только вам, то скорее всего, вы проиграете. Чтобы победить, нужно изучить людей, которые рядом с вами.Этот “конкурс красоты” описал Джон Кейнс ещё в 1936 году (поэтому его называют иногда “кейнсианским конкурсом красоты”), но с тех пор особо ничего не изменилось.
Фотография Джона КейнсаЕсли вы хотите стать успешным трейдером, вам придётся выбирать не те акции, которые нравятся вам, а те, которые нравятся большинству. Как писал сам Кейнс, инвесторы стремятся “опередить пулю”. Вкладывать в стабильный и предсказуемый бизнес скучно. А вот сорвать иксы, опередив толпу — это круто, почётно и прибыльно.
Мы видели это совсем недавно: ракеты в третьем эшелоне — это как раз классическое проявление конкурса красоты. Большинство бумаг, которые задействованы в пампе — малоликвидные, а бизнесы, их представляющие — убыточные, малорентабельные или просто мелкие. Очевидно, что капитализация какого-нибудь местечкового ТНС Энерго не может быть больше капитализации едва ли крупнейшего производителя мяса в России (Черкизово), а так было.Источник: TradingView. Классический пример ракеты третьего эшелона — ПермэнергосбытНо не суть. Подобных “игр” на рынке было уже много: можно вспомнить хайп SPAC, чуть раньше были в моде альткоины и NFT, ещё чуть раньше — компаний зелёной энергетики и электромобилей, до них — биофарма и конопля…
Всё это — игра в “музыкальные стулья”: кто не успеет соскочить последним — тот инвестор © и оплачивает весь банкет.
Конечно, разумнее всего не участвовать в этой игре (естественно, если вы не хотите рискнуть и заработать больше).
Кейнс буквально пишет следующее: “Опытный человек, не поддаваясь этой всеобщей атмосфере игры, будет продолжать вкладывать капитал в соответствии с самыми достоверными долгосрочными предположениями, какие он только может сформулировать и, очевидно, получит, в конечном счете, большую прибыль за счет других игроков”.Но тут возникает другая проблема: если БОЛЬШИНСТВО участников рынка начинают играть в “стулья” и “конкурс красоты”, то это несёт для консервативного инвестора едва ли не больше рисков. Ему приходится затрачивать больше сил на правильный выбор акций и при этом едва ли не больше — на правильные действия, когда “конкурс красоты” приходит в его акцию.
Вот простой пример. Когда-то Белуга (ныне Новабев) была гадким утёнком на рынке, но в последние 2-3 года превратилась в прекрасного лебедя. Разумный инвестор не должен был инвестировать в неё 4 года назад, когда она была малоликвидной акцией 3-го эшелона со сомнительными перспективами. Но те, кто рискнул — сейчас попивают шампанское (или Белугу).Источник: TradingView. Динамика акций Новабев (Белуга) за все времяСейчас Новабев выглядит очень привлекательно с точки зрения бизнеса, но акция очевидно переоценена. Разумному инвестору тоже не стоит входить в неё. Но скорректируется ли акция до справедливой цены? Большой вопрос, ведь акция активный участник “конкурса красоты”.
Получается, что разумный инвестор, следуя классическим заветам Баффетта и Грэма, просто упускает инвестиционные возможности на рынке.
С другой стороны, допустим, разумный инвестор угадал момент входа в Белугу и сейчас имеет большую прибыль. И сейчас по всем заветам ему нужно продавать акцию, ведь она дорогая! Но если разумный инвестор выйдет из акции, он покинет конкурс красоты и не сможет заработать на дальнейшем росте актива! А ведь, пока участников достаточно, акция продолжит свой рост!
Получается, что разумный инвестор недополучает прибыль. Что же делать? Как говорится, решение есть. Нужен всего лишь простой советский…
А если серьёзно — если статья получит много реакций и хороших комментариев, я покажу, как именно работает “конкурс красоты” и как заработать на нём, не становясь его непосредственным участником!
❤ СИЛА karpov72_итоги июля 2024_я вернулся :) Назло Гусеву, пусть клевещет ;)
Thu, 01 Aug 2024 00:50:47 +0300
Привет, друзья!
Как ваше настроение? Надеюсь, что отличное?
Несмотря на слухи, что разносят всякие личности, я по прежнему трейдерю.
Но меня потрепало. Увы, результаты пока неважные. С начала года ничего не заработал.
Лучше всего покажет график доходности:
Как видно из графика, рост капитала остановился. Вернулся в ту же точку где был на конец 2023 года.
Краткое содержание предыдущих месяцев:
По цифрам на счетах на конец месяцев:
29.12.23: 11 545 987 ( 66 003 -С, 2 405 453 -И, 9 074 531 -Л)
31.01.24: 14 005 683 ( 75 183 -С, 3 491 878 -И, 10 438 632 -Л)
29.02.24: 13 598 913 ( 71 402 -С, 13 527 511 -И)
31.03.24: 14 431 013 ( 77 770 -С, 14 353 243 -И)
29.04.24: 14 419 166 ( 110 077 -С, 14 309 089 -И)
31.05.24: 13 336 159 ( 106 351 -С, 13 229 808 -И)
30.06.24: 13 507 586 ( 102 978 -С, 13 404 608 -И)
31.07.24: 11 555 960 ( 127 401 -С, 11 428 559 -И)
Изменения к началу года: -9 973 рублейИзменения за июль: -1 951 626 рублей
Теперь поясню. Спекулянтский счёт Лакки-счёт, был счётом ИИС и был закрыт. Вот и вся загадка «обнуления». Практически всю сумму заработанную на Лакки-счёте перевёл в феврале месяце на инвестиционный счёт: 10 490 000 рублей, и ещё небольшую часть оставил на скромное проживание.
Я был счастлив, был наивен, ещё не подозревая, что не сумею справиться с искушением больших денег. Первоначально предполагал, что фонд денежной ликвидности, на облигации большей частью пущу и далее в последующие месяцы буду закупаться равномерными долями.
Однако сорвался и стал снова спекулировать на инвестиционном счёте. Результат вы сами видите. Ни к чему хорошему это не привело. Я и лонговал, и шортил с большими плечами, бился как рыба об лёд, но счёт не хотел расти. Был однажды момент, что счёт даже немного перевалил за 15 миллионов, но не зафиксировал прибыль. Эх, сейчас конечно об этом остаётся только мечтать.
Другой спекулянтский счёт Симпл упорно не хочет расти, что-то никак не получается. Даже зарплату себе платить перестал, не из чего. Потому живу на минимальных расходах.
Спортом не занимаюсь. В других сферах жизни тоже прогресса нет.
Короче сплошной застой. Не знаю в чём дело. Видать когда по миллиону в месяц прибыль шла, это только лишь из-за того, что рынок растущий был. Попутал как говорится тренд с гениальностью.
Хочется отбить потери. Снова вернуться к однажды достигнутой сумме 15 миллионов. Но как это сделать? Продолжаю по прежнему рисковать, по прежнему большие плечи, УДС 2,31
Вот такие у нас пироги!Деньги на бирже
Thu, 01 Aug 2024 09:35:56 +0300"Цель она есть". Летять утки.. (GBP/USD)
Thu, 01 Aug 2024 10:23:07 +0300
Кирпич ни с того ни с сего
никому и никогда на голову
не свалится. ©
Всем привет и трям! Вот и до четверга долетели… И даже до 1 августа! Наступил последний летний месяц 2024 года. И провести его надо так, чтоб запомнилось надолго. И желательно только с хорошей стороны.))
И рынки начнут месяц не скушно. Имеют право.))
НОВОСТИ на сегодня:
Сборная… тьфу, Банк Англии сегодня активно зажигает! В планах снизить ставку на 0,25%. И наговорить на движение, отрабатывая свою з/п. Может и получиццо на 1-1,5 фигуры что-то родить. )
А вечерком амеры подтянуться:
Без фанатизма, но всё же… По факту ждем их завтра с нонками. (NFP). Прогноз ниже предыдущих, но бакс особо не сливают.
Поработаем, посмотрим...
РЫНКИ на утро:
GOLD — таки 2450,0 взяли! Пора вниз? Пока быстренько продала, прям с утра. )
BRENT — от лоёв отбились и сразу +3.5$ на коррекцию. Пока подожду...
S&P 500 — сработал вариант №1. Но еще рано говорить о полномасштабном возобновлении лонгов.
ММВБ — без изменений. Сегодня попробуют продавить поддержку на 2900,0.
GBP/USD.
Сегодня следим за фунтом. Давно они ставку не снижали… Но новость не новость, прогнозы уже отработали. В моменте «оглашения» могут и полетать-распилить. Пока всё болтается между уровней и выхода из этой пилы (достаточно большой) не предвидится.
А сейчас начали продолжение похода на лои. Сегодня канешн могут и нервы помотать, но по ГА жду заход к 1,26.
По четвергам — БЛЮЗ!
Всем хорошего дня!!!
Мира и профита!
Ваша Gella
Теханализ от Т-Инвестиций: лучшие прогнозы по итогам торгов 31 июля
Thu, 01 Aug 2024 10:11:56 +0300Личная базовая инфляция. +9,5% год к году
Thu, 01 Aug 2024 10:01:08 +0300
Веду базовый учет личных финансов семейного бюджета. По итогу каждого месяца выписываю из банковских приложений сколько потрачено по картам суммарно. Наличными не пользуюсь. Отдельно учитываю: помощь родителям, расходы на отпуск (2 раза в год на море или в горы), благотворительность, и очень крупные нерегулярные покупки.
Если сравнить первое полугодие 2023 с первым полугодием 2024 года. То у меня получается, что личная инфляция семьи по базовым расходам составила 9,5% год к году.
Эти данные несколько удивили, т.к. не верю официальным данным Росстата по инфляции и ориентируюсь на данные ЦБ (наблюдаемая инфляция).
Покупаю все продукты, которые мне нравятся. В еде семья ни в чем себе не отказывает.
Автомобиль не меняли, новую квартиру не покупали. Поэтому эти сильно выросшие цены не повлияли (пока) на мою личную инфляцию.
Дорогостоящего лечения не было (надеюсь и не будет).
Благотворительность и помощь родителям учитываю отдельно, т.к. эти расходы могут сильно варьироваться по ситуации, например поборы в СНТ на водопровод/забор/ворота. Или на крупное лечение. Или помощь кому-то.
Расходы на отпуск сильно варьируются, по ним инфляцию трудно подсчитать, т.к. сейчас не отдыхаю в Европе. Прошлым летом были в Сочи/Красной Поляне (12 дней) — прямой перелет, этой весной в Узбекистане (10 дней) два переезда/перелета — поезд до Москвы и затем самолет до Ташкента. Но цена вышла примерно одинаковая (217 и 219 тысяч).Как на бизнес Займера повлияет повышение ключевой ставки?1 2 3 4 5 6 7 8 9 10 11 12 13 14 15 16 17 18 19 20 21 22 23 24 25 26 27 28 29 30 31 32 33 34 35 36 37 38 39 40 41 42 43 44 45 46 47 48 49 50 51 52 53 54 55 56 57 58 59 60 61 62 63 64 65 66 67 68 69 70 71 72 73 74 75 76 77 78 79 80 81 82 83 84 85 86 87 88 89 90 91 92 93 94 95 96 97 98 99 100 101 102 103 104 105 106 107 108 109 110 111 112 113 114 115 116 117 118 119 120 121 122 123 124 125 126 127 128 129 130 131 132 133 134 135 136 137 138 139 140 141 142 143 144 145 146 147 148 149 150 151 152 153 154 155 156 157 158 159 160 161 162 163 164 165 166 167 168 169 170 171 172 173 174 175 176 177 178 179 180 181 182 183 184 185 186 187 188 189 190 191 192 193 194 195 196 197 198 199 200 201 202 203 204 205 206 207 208 209 210 211 212 213 214 215 216 217 218 219 220 221 222 223 224 225 226 227 228 229 230 231 232 233 234 235 236 237 238 239 240 241 242 243 244 245 246 247 248 249 250 251 252 253 254 255 256 257 258 259 260 261 262 263 264 265 266 267 268 269 270 271 272 273 274 275 276 277 278 279 280 281 282 283 284 285 286 287 288 289 290 291 292 293 294 295 296 297 298 299 300 301 302 303 304 305 306 307 308 309 310 311 312 313 314 315 316 317 318 319 320 321 322 323 324 325 326 327 328 329 330 331 332 333 334 335 336 337 338 339 340 341 342 343 344 345 346 347 348 349 350 351 352 353 354 355 356 357 358 359 360 361 362 363 364 365 366 367 368 369 370 371 372 373 374 375 376 377 378 379 380 381 382
Wed, 31 Jul 2024 11:12:26 +0300В прошлую пятницу Банк России решил поднять ключевую ставку сразу на 2 п.п. до 18%, отметив, что не исключает возможность дальнейшего повышения ставки и будет оценивать целесообразность этой меры на ближайших заседаниях.
Теперь, когда финансовый рынок в полной мере осознал тот факт, что высокие ставки с нами надолго, инвесторов, конечно, интересует, как в новой реальности будут себя чувствовать разные эмитенты.
Расскажем, какое влияние высокая ставка оказывает на нашу компанию.
Во-первых, повышение ставки может способствовать притоку новых клиентов.
Следом за повышением ключевой ставки банки повышают ставки розничного кредитования, ужесточают риск-политику, поэтому части заемщиков оказывается проще взять займ в МФО. Например, полная стоимость заимствований по кредитной карте сегодня достигает 40% годовых, а ставки по необеспеченным потребительским кредитам в отдельных банках превышают это значение. В то же время в МФО можно воспользоваться акцией “Первый займ под 0%”.
А поскольку объем банковского кредитования в нашей стране в 17 раз выше, чем объем микрокредитования через МФО, все изменения, влияющие на аудиторию банковских заемщиков, ощутимо отражаются на рынке МФО. В частности, мы отмечаем приток банковских клиентов, обладающих более высоким кредитным качеством.
Во-вторых, ключевая ставка никак не влияет на процентную ставку по нашим займам и, соответственно, на спрос клиентов.
Потому, что предельные процентные ставки для микрофинансовый компаний устанавливает регулятор – Центробанк РФ. Так, с 1 июля 2023 года дневная ставка по самым маржинальным займам – сегмента PDL (“до зарплаты”) – составляет 0,8%.
В-третьих, повышение ставки практически не влияет на наши затраты.
Дело в том, что у Займера почти нет долгов. Доля заемного капитала составляет всего 3%, а в III квартале мы гасим оставшиеся в обращении облигации и не планируем выходить на рынок долгового финансирования в 2024 году. Исключением может стать необходимость финансировать крупную сделку по приобретению другой компании. Таким образом, высокая ключевая ставка практически не влияет на нашу стоимость фондирования.
Конечно, нельзя полностью игнорировать макроэкономические последствия повышения ключевой ставки – ее рост ведет к снижению потребительского спроса на продукцию и услуги всех компаний, ориентированных на внутренний рынок. Поэтому говорить об исключительно позитивном влиянии роста ключевой ставки на бизнес Займера нельзя. Однако в силу специфики нашего бизнеса и отсутствия потребности в долговом финансировании наша чувствительность к повышению ключевой ставки намного ниже, чем у подавляющего большинства других эмитентов.
