Tue, 13 Aug 2024 10:11:13 +0300
Хочу поделится своей историей и может предостеречь вас от ошибки. В сбербанке есть такой вид сбережения как металлический счет, на нем можно купить драгметаллы, когда запретили покупку долларов на мосбирже я подумал, что драгметаллы на металлическом счете привязаны к мировым биржам и коррелируют с ними, но нет, я позвонил в сбербанк и они ответили что цену выбирает банк по своему усмотрению, я задал логичный вопрос зачем вы тогда берете названия такие как золото, серебро и тд. если вы не придерживаетесь мировых цен, там ответили, что это право банка. Я хочу всех инвесторов предостеречь от вообще каких-либо инвестиций в банки России сейчас в это не спокойное время, не делайте вклады не покупайте офз и тд. вас оберут до нитки. Куда пихать никому не нужные рубли, покупайте землю, квартиры, не хватает денег купите гараж и тд. Всем удачи.
Tue, 13 Aug 2024 10:11:04 +0300
Райффайзен закрывает свои ETF, в сентябре
www.raiffeisen-capital.ru/presscenter/news/zakrytie-vsekh-bpifov/
Суммарное СЧА около 4 млрд.
И всё это, как я понимаю, пойдёт в рынок.
Возможно, кто-то выкупит, а может и нет, тогда будет залив.
Tue, 13 Aug 2024 09:47:04 +0300
Раз в месяц смотрю какие сейчас актуальные процентные ставки по вкладам. По сравнению с июлем почти все банки увеличили процентные ставки, у МКБ и Газпромбанка появились новые вклады. Рассматриваю срок от 2 месяцев до 1 года.
1. ДОМ РФ
вклад «Мой Дом» при оформлении онлайн от 30 до 999,99 тыс.₽ 17,8% (на 3 месяца), 18,3% (на 6 месяцев), 18,8% (на 1 год); от 1 млн.₽ 18% (на 3 месяца), 18,5% (на 6 месяцев), 19% (на 1 год).
2. Сбербанк
вклад «Лучший%» от 100 тыс. ₽ 17,5% (на 3, 4, 5, 6, 7 месяцев), 18% (на 8 и 9 месяцев), 15,5% (на 10, 11 и 12 месяцев). Проценты выплачиваются в конце срока. Такой процент будет начислен средства, которых не было на вкладах в последние 2 месяца.
3. ВТБ
ВТБ-вклад при открытии онлайн от 10 тыс.₽ (для суммы которая не была размещена на вкладах и счетах последние 3 месяца) 17,5% (на 3 месяца), 18% (на 6 месяцев), 19% (на 12 месяцев) без пополнений и снятия. Выплата процентов в конце срока.
4. МКБ
вклад "МКБ.Теплый прием" если открыть онлайн 17% (на 125 дней), 18% (на 185 дней), 18,5% (на 270 дней), 18,5% (на 370 дней). Проценты выплачиваются в конце срока.
5. Газпромбанк
вклад "Новые деньги" от 15 тыс. ₽ при открытии онлайн 17% (на 91 день), 17,3% (на 121 день); 17,7% (на 181 день); 18,2% (на 213 дней); 18,5% (на 365 дней). Выплата процентов — в конце срока. Новые деньги – это средства, превышающие совокупный остаток средств клиента на дату открытия вклада, относительно совокупного остатка за 30 дней до даты открытия вклада.
6. Инвестторгбанк
вклад «ИТБ. Хит» от 50 тыс.₽ 18% (на 100 дней), 18,75% (на 182 дня для новых клиентов); 18,5% (на 182 дня для действующих клиентов), 19% (на 370 дней для новых клиентов); 18,75% (на 370 дней для действующих клиентов). Проценты выплачиваются в конце срока.
7. Альфа-банк
Альфа-вклад от 50 тыс.₽ 15,3% (на 92 дня), 16,65% (на 123 дня), 16,89% (на 184 дня), 16,11% (на 276 дней), 17,1% (на 1 год). Проценты выплачиваются ежемесячно на выбор с капитализацией или без.
8. Банк Санкт-Петербург
вклад «Белые ночи» 15,8% (на 3 месяца), 16,8% (на 6 месяцев), 17,8% (на 1 год). При открытии онлайн +0,2% к ставке. Выплат процентов в конце срока вклада.
9. Хоум Банк
вклад «Максимальный» 18% (на 91 день), 18,5% (на 120 дней), 19% (на 181 и 370 дней), 18% (на 270 дней). Выплата процентов в конце срока.
10. МТС банк
вклад 15,9% (на 4 месяца), 17,84% (на 6 месяцев), 17,1% (на 12 месяцев). Выплата процентов — ежемесячно на счет или с капитализацией.
11. Т-банк
вклад 18% (на 2 месяца), 15% (на 3 месяца); 16,2% (на 6 месяцев); 16,67% (на 1 год).
12. Россельхозбанк
вклад «Доходный» 17% (на 3 месяца), 17,5% (на 6 месяцев), 18% (на 9 месяцев), 13,5% (на год). Выплата в конце срока.
С процентов свыше 180 тыс.₽, полученных с вкладов и накопительных счетов, будет взиматься налог (если ключевую ставку в этом году больше не поднимут).
Подписывайтесь на мой телеграм-канал, в нем:
— делаю обзоры на ценные бумаги,
— показываю свой путь к доходу с дивидендов и купонов.
Tue, 13 Aug 2024 09:41:46 +0300
Утро понедельника началось не с кофе. А с сообщения от Т-Капитал (компании, управляющей фондами Тинькофф) об «изменении в условиях обслуживания». Сообщение содержало новые тарифы УК для самых популярных БПИФов от Т-Банка. Мы можем добавить еще один пример (в статье Fortune его нет) – недавнее решение Intel вложить десятки млрд долларов в производство чипов для других компаний, конкурируя с Taiwan Semiconductor. Эта идея изначально выглядела сомнительной и могла быть оправдана, по нашему мнению, только в случае блокады Тайваня или другого сравнимого по масштабу кризиса в Азии. Именно эти огромные инвестиции в очень сложный, низкомаржинальный и капиталоемкий бизнес, в котором у Intel нет никаких преимуществ, стали непосредственной причиной текущего кризиса Intel и падения акций на 60% с начала года. Трудно сказать, полностью ли оценены проблемы Intel в текущей оценке акций. Наиболее очевидная идея для инвесторов – продавать средне- и долгосрочные облигации компании, так как текущие рейтинги очень сильно завышены по сравнению с реальным кредитным качеством Intel, а спреды, хотя и хуже рейтинга, все еще слишком узкие. Moody’s только сейчас понизил рейтинг c A3 до Baa1, а с учетом кризиса в компании долгосрочные облигации, на наш взгляд, должны торговаться хотя бы как BB. В более широком смысле история Intel показывает рискованность бизнеса технологических компаний. В отличие от других секторов, здесь всего несколько неправильных решений топ-менеджмента могут превратить лидера в аутсайдера. Очевидно, при текущих ценах инвесторы не закладывают подобные риски в оценку акций топовых технологических компаний. Сохраняем позитивный взгляд на долговой рынок в рублях и рынок валютных облигаций. В портфеле меняем ОФЗ 26238 на ОФЗ 26247. • Недельная инфляция на нулевом уровне после 0,08% неделей ранее — позитивно. • Объем выдачи ипотеки снизился на 40% месяц к месяцу (м/м) и на 18% год к году (г/г) — позитивно для инфляции. • Ближайший триггер для рынка — бюджет на 2025 г. • Ожидаем снижения дефицита и расходов относительно 2024 г. • Рубль ниже 90 за доллар — умеренно позитивно. • Нефть Urals снизилась до $70 за баррель — умеренно негативно. Рынок вырос на фоне замедления инфляции и кредитования Связываем замедление инфляции не только с сезонным фактором, но и с менее активным ипотечным кредитованием. В июне на ипотеку прямо или косвенно пришлось более 90% выдач: ипотека + первый взнос = деньги на эскроу-счета = сумма кредита девелоперу. В июле объем выдачи ипотеки упал на 40% по сравнению с июнем. Сокращение выдачи может продолжиться, поскольку многие заемщики заранее взяли по максимуму на фоне пересмотра параметров семейной ипотеки. Ожидаем, что бюджет на 2025 г. будет соответствовать озвученным год назад параметрам (бюджет рассчитан на три года), и прогнозируем снижение дефицита и расходов относительно 2024 г. У нас умеренно позитивный взгляд на рынок в долгосрочной перспективе, так как к 2025–2026 гг. ожидаем постепенного снижения доходностей длинных ОФЗ до 9–11% с более чем 15%. ОФЗ 26247 — новый фаворит среди длинных ОФЗ Меняем ОФЗ 26238 с доходностью к погашению (YTM) 14,6% на ОФЗ 26247 с YTM 15,6%. Доходности отличаются на 1%, а дюрация, или средневзвешенный срок до погашения, — всего лишь на 1,5 года. Это уравновешивает доход за период при снижении доходностей на 4% и 5% соответственно. Такого сильного снижения доходностей за год не ожидаем, поэтому ОФЗ 26247 имеет больший потенциал, чем ОФЗ 26238. Ожидаем доход 15%+ за полгода и более 33%+ за год при снижении доходностей на 1%+ во II полугодии 2024 г. и на 2% в I полугодии 2025 г. Доходности замещающих облигаций выросли, несмотря на снижение YTM трежерис Данные по безработице в США спровоцировали сильное снижение доходностей длинных гособлигаций — более чем на 0,5%. Уровень безработицы поднялся с 4,1% до 4,3% в июле, а за три месяца — более чем на 0,5%. Поэтому сценарий жесткой посадки в США — резкое замедление экономического роста — снова становится актуальным. Ожидаем снижения ключевой ставки уже на сентябрьском заседании. Рано или поздно эффект от снижения доходностей американского рынка должен перекинуться и на российские замещающие облигации. В последнее время российские «замещайки» находятся под давлением из-за волатильности рубля. Причина — дефект в ценообразовании стаканов на Мосбирже, где цена сделки рассчитывается не по курсу онлайн, а по курсу ЦБ, который устанавливается на основе вчерашних данных. Сегежа Сегежа занимается лесозаготовкой и деревообработкой, кейс основан на слабом рубле и поддержке от 62%-ого акционера АФК Система. Компания сильно пострадала из-за санкций — пришлось перенаправить часть продукции из Европы в Китай, что сильно увеличило издержки. Ожидаем снижения долговой нагрузки на фоне слабого рубля — эффект уже был во II квартале 2023 г., когда EBITDA увеличилась втрое. Ожидаем снижения доходности до более приемлемых 22%, или +7% к выпускам АФК Система, потенциальный доход — 23% за полгода и 38% за год. Европлан Европлан — крупная российская автолизинговая компания в секторе, достаточно устойчивом к кризисам, эффективным бизнесом и низкими финансовыми рисками. Стабильный бизнес: Цена на авто (залоги) растет в кризис из-за курса доллара — низкие убытки по лизингу. Прибыль 6% от активов — лучший показатель в лизинговой и банковской отрасли. Долговая нагрузка низкая. Условная YTM 19,5% — максимум для первого эшелона для неквалифицированных инвесторов, ожидаем снижения до уровня аналога РЕСО-Лизинга 19,2%. Потенциальный доход за полгода 10% — привлекательно. ОФЗ У России отрицательный чистый долг и растущая экономика. По бумагам ожидаем снижения доходности на 1–1,5% за полгода и 3% за год, так как опережающие индикаторы — размещение ОФЗ с переменным купоном (флоатеров), повышение налогов, более низкий дефицит бюджета в 2025 г., чем в 2024 г., досрочная отмена льготной ипотеки банками, крепкий рубль — указывают на снижение напряженности на рынке облигаций с фиксированным купоном. ВТБ ВТБ — второй российский банк с хорошим качеством активов, прибыльностью и господдержкой (у государства 61%+ акций), но сильно пострадавший от санкций. Критической проблемы с капиталом не ожидается, что подтверждается сентябрьским отчетом агентства АКРА. Выпуск СУБ-Т2-1 — субординированная облигация без возможности отмены, списания и/или приостановки выплаты купонов вне рамок санации/временной администрации и/или снижения норматива акционерного капитала менее 2%. Ожидаем восстановления цены к дате начала выплаты дивидендов и купонов по бессрочным облигациям. Потенциальный доход составляет 30%+ по ВТБ за год. Россельхозбанк (РСХБ) РСХБ — госбанк, 100% напрямую у государства. Позиционируется как институт развития и поддержки сельского хозяйства, практически ежегодно докапитализируется на 30 млрд руб. За последние 5 лет объем докапитализации составил 150 млрд руб., в том числе 17 млрд руб. в январе 2023 г. Выпуск 01Т1 — бессрочная субординированная рублевая облигация с возможностью отмены купонов по усмотрению эмитента и списания при ухудшении норматива акционерного капитала ниже 5,125%. Доходность к ближайшему колл-опциону через 5 лет — 26,1%, а расчетная к последующим — 15% (купон после первого колл-опциона определяется как доходность 10-летней ОФЗ + 2,6%), справедливый спред 2,5%, поскольку ликвидность лучше, чем у ВТБ. Ожидаем восстановления цены облигации после нормализации ситуации с сильно субординированными бумагами ВТБ. РЕСО-Лизинг РЕСО-Лизинг — лучшая компания в стабильном сегменте автолизинга, который показывает контрцикличность в кризис, так как обесценение рубля приводит к росту стоимости залога — иномарок и уменьшению кредитных убытков. Выпуск БО-П-22 торгуется с доходностью 20,6% — на уровне Балтийского Лизинга при лучшем кредитном качестве по всем трем ключевым рискам: бизнес, финансовому и акционерному. Ожидаем доход 9%+ за полгода. Газпром Газпром добывает газ и нефть, владеет газотранспортной системой в России и обладает монополией на экспорт по трубе. В 2022 г. выручка от газа, нефти и прочего составила 66%, 29% и 5% соответственно, EBITDA — 62%, 33% и 5%. Себестоимость добычи газа и нефти одна из самых низких в мире. Выпуск БО-003Р-02 с условной YTM 18,9% — максимальная в первом эшелоне, к которому относятся самые надежные компании. Купон переменный (ключевая ставка + 1,25% = 17,25%), выплата ежемесячная с 7-дневной переоценкой. Потенциальный доход за полгода 10% — привлекательно. Инвестировать в государственные облигации и долговые бумаги крупных российских компаний с высоким кредитным рейтингом можно через участие в ПИФ «Основа». Ключевой параметр для выбора бумаг — возможность эмитентов предложить повышенную ставку. Стратегия ПИФа также предполагает участие в перспективных первичных размещениях. В конце прошлой недели на графике Dogecoin нарисовали бычий тренд, который не могли не заметить покупатели, работающие по принципу «trend is your friend», а это значит, что толпа выстроилась в лонг. Кстати, часть толпы уже вынесли, а часть загнали в минусовые позиции, что прекрасно видно по медвежьему импульсу, организованному в воскресенье. Думаю, что сегодня вынос стопов продолжится и алгоритмы сходят за ликвидностью ниже $0,0988, а когда основная масса покупателей «останется за бортом» цена развернется. Следовательно, сегодня в приоритете сделки на покупку, но только, но только после сбора ликвидности с последующим сломом бычьего тренда на младших таймфреймах. Хочешь знать где и когда я буду размещать торговые ордера? Подписывайся на телеграм-канал «Биткоин на кофейной гуще». Цель для фиксации профита — $0,1048. Fix Price продолжает расширять свою розничную и оптовую сеть, несмотря на продолжающееся снижение рентабельности своей деятельности на фоне негативного макроэкономического фона для компании, в рамках которого потребители не готовы увеличивать свои траты на недорогие товары, а также на фоне роста расходов на персонал. Чтобы инвестировать в акции на Мосбирже, вы можете открыть счет в сервисе Газпромбанк Инвестиции. Читайте последние новости и обзоры компаний в нашем телеграм-канале — Газпромбанк Инвестиции Предварительные результаты ПАО «МГКЛ» за семь месяцев 2024 года: Выручка выросла в 4,1 раза до 3,44 млрд руб. (по отношению к аналогичному периоду 2023 г). Общий портфель группы (ломбард+ресейл) вырос более чем в 1,6 раза до 1,25 млрд руб. Доля товаров, хранящихся в портфеле более 90 дней, сократилась с 34% до 13%. Показатели выросли за счет: • Органического роста ломбардного направления; Три ведущих инвестиционных дома — «Синара», «Цифра брокер» и «Финам» сходятся во мнении, что апсайд в акциях #MGKL может быть на уровне до 36% в горизонте ближайших 12 месяцев . ИБ «Синара» оценивает стоимость акции в 3,5 рубля к концу 2024 года. 152 неделя моего инвестирования. Каждую неделю покупаю дивидендные акции компаний моей любимой Российской Федерации несмотря на новостной фон и движение котировок. Я не знаю, куда пойдет рынок, вверх или вниз, но то, что он пойдет вправо, могу сказать с уверенностью. Формирую капитал из дивидендных акций, показываю все свои сделки, делюсь своим опытом инвестирования, более подробно обо всем в моем телеграм-канале, подписывайтесь. Сумма: 1 491 700 руб Прибыль портфеля – 361 000 руб Доходность портфеля – 18,47% годовых Среднегодовой рост дивидендов – 20% Индекс продолжает ползти вниз, сейчас мы находимся на уровнях начала июля 2023 года. С 2 899 за неделю упал до 2 848 пунктов. Черный понедельник затронул все мировые рынки и окрасили терминалы в красный цвет. После пошли небольшие отскоки. За 3 месяца наш индекс снизился более чем на 600 пунктов, с хаев мая в 3506 пунктов. Я своей тактики придерживаюсь, на равные суммы, на равных промежутках времени, набираю в свой портфель дивидендные акции. Акции Газпром нефть – 2 акции, доля в портфеле – 11,9 % Компания опубликовала отчет по МСФО за 1 полугодие 2024, продемонстрировав хорошие цифры. ✅ Плюсы компании: эффективный менеджмент, рост добычи и потенциал ее увеличения, высокомаржинальная переработка нефти. ❌ Из минусов по нефти: возможная рецессия мировой экономики, которая ослабит спрос на нефть, соглашение ОПЕК+ по сокращению добычи нефти. МД Медикал Групп – 2 акции, доля в портфеле – 1,0% Новый покемон в моей коллекции. Не так давно компания переехала в Россию, заплатила щедрые дивиденды, тем самым показала, что миноритарии для компании не пустой звук. В одном из заявлений компания обозначила готовность к выплатам дивидендов 2 раза в год на уровне 60-75% от чистой прибыли в зависимости от нужд на капитальные затраты. Алроса – 10 акций, доля в портфеле – 0,2% Алроса по мультипликаторам торгуется где-то на уровне дна. Мировой лидер по добычи алмазов. Компания производит продукцию лакшери уровня, живут в одной палате с Луи Виттон, Феррари и прочими. Токсичность российских алмазов со временем пройдет, а Алроса останется. Если Европе бьют по рукам за сотрудничество с российскими алмазами, то развивающийся рынок Азии не прочь впустить на свои рынки алмазы компании. Золото через фонд от УК Первая – 9 лотов, доля золота в портфеле – 0,4% Золото в портфеле считается защитным активом, сберегающим ваши деньги от инфляции. Но стоит помнить, что мы живем с вами в турбулентное время и активы могут ходить вверх и вниз совсем не так, как писали в учебниках по инвестициям и строили графики, учитывая прошлые колебания. УК Доход и их сайт с разделом «дивиденды», как всегда, помогает нам прикинуть на что можно рассчитывать по выплатам. Открываем сайт, смотрим выплаты на ближайшие 12 месяцев. Газпром нефть – 73,07 руб (дивидендная доходность 10,89%) МД Медикал Групп – 56,05 руб (дивидендная доходность 6,6%) Алроса – 5,72 руб (дивидендная доходность 9,4%) 12 компаний из моего портфеля (Сбербанк, Лукойл, Роснефть, Татнефть, Газпром нефть, ФосАгро, Полюс, НоваБев Групп, МД Медикал Групп, Совкомбанк, Новатэк, Алроса) занимают 90% портфеля. Золото, юани и прочее – 10%. Моя главная задача – формирование капитала через дивидендные акции компаний со стабильным бизнесом, с регулярными дивидендами, желательно растущими со временем. Вышла финансовая отчётность Freedom Holding Corporation за 1 квартал 2025 фингода, включающий период с 1 апреля по 30 июня 2024 года. Результаты оказались достаточно сильными. Можно отметить рост консолидированной выручки компании за 1 квартал на 43% в годовом выражении до $450,7 млн. Основная часть выручки компания генерируется от операций в Казахстане и других странах Центральной Азии. На процентные и комиссионные доходы пришлось почти 76% совокупной выручки. В том числе, половина совокупной выручки Freedom Holding была обеспечена выручкой дочернего банка Freedom Bank Kazakhstan. Самые высокие темпы роста среди статей выручки компании в 1 квартале по-прежнему приходятся на страховой андеррайтинг. Так, доходы по этой статье в годовом выражении увеличились на 188% и составили $129,4 млн в связи с расширением компанией этого бизнеса и увеличения количества действующих договоров. В общей структуре выручки доля дохода от страховых услуг составила в 1 квартале 29%. Комиссионные и процентные доходы компании показывают стабильный рост (комиссионные доходы) и стабильно высокий рост (процентные доходы). Так, комиссионные доходы в годовом выражении увеличились на 17% до $115,5 млн, что составило 26% общей выручки Freedom Holding. Процентный доход в 1 квартале вырос на 51% год-к-году до $226 млн. Рост данного показателя связан с расширением портфеля ценных бумаг у Freedom Bank Kazakhstan и увеличением объёма выданных банком кредитов. В 1 квартале 2025 года Freedom Holding получил положительную прибыль от операций с производными финансовыми инструментами в размере $12,5 млн, хотя в аналогичном квартале прошлого фингода у компании по этой статье был убыток, но в отчётном квартале чистая прибыль была получена в связи с положительной переоценкой валютных свопов, находящихся на балансе Freedom Bank Kazakhstan. Одновременно компания получила в 1 квартале 2025 года небольшой убыток в размере -$52 млн по сравнению с прибылью в аналогичном квартале прошлого фингода из-за снижения стоимости позиций по ценным бумагам (преимущественно, по суверенным облигациям Казахстана, рыночные цены которых снизились в отчётном периоде). Тем не менее, такие отрицательные показатели по отдельным видам операций могут быть легко устранимы в течение нескольких месяцев. Чистая прибыль Freedom Holding от продолжающихся операций в 1 квартале 2025 года составила $34,7 млн, сократившись на 54% в годовом выражении. Показатель чистой прибыли на акцию составил в 1 квартале $0,58, исходя из базового количества акций, или $0,57, исходя из разводнённого количества акций. Снижение чистой прибыли связано с опережающими темпами роста затрат компании в отчётном квартале в годовом выражении на 77%, при том, что совокупная выручка выросла только на 43% год-к-году. Рост общих затрат был связан с ростом таких статей, как комиссионные расходы, страховые возмещения за вычетом перестрахования, расходы на компенсацию акций (то есть на вознаграждение сотрудников акциями компании). Все эти статьи выросли в разы год-к-году, что было связано преимущественно с расширением бизнеса компании и развития новых направлений. Активы Freedom Holding в 1 квартале 2025 года выросли до $8,5 млрд при том, что обязательства составляли $7,3 млрд. Показатель рентабельности по чистой прибыли Freedom Holding по итогам 1 квартала 2025 года составил 7,6% по сравнению с 21% в аналогичном квартале 2024 фингода, но это было связано с сокращением чистой прибыли в годовом выражении при одновременном достаточно сильном росте выручки. Отметим, что для финансового сектора США такие значения показателя являются достаточно нормальными. В 1 квартале 2025 года ситуация на финансовых рынках Казахстана и Центральной Азии была стабильной, и у компании были благоприятные возможности для увеличения клиентской базы. По состоянию на 30 июня 2024 года количество брокерских клиентских счетов Freedom Holding составляло 532 тыс. С апреля по июнь 2024 года акции Freedom Holding, несмотря на нестабильность мировых фондовых рынков, выросли на 8%, а с начала 2024 года по сегодняшний день выросли на 10%. Рыночная цена акций Freedom Holding постепенно приближается к цели в $93 за акцию, при достижении рыночной ценой этого уровня пересмотрю значение целевой цены. Точками будущего роста операционных и финансовых результатов Freedom Holding являются: Цель по акциям компании оцениваю, как сказано выше, в $93. Потенциал роста бумаг от текущей цены, таким образом, составляет 7%. На днях читал аналитику от крупных банков нашей страны (СБЕР, ВТБ и др.), в которой эксперты выделили сектора, имеющие хорошие перспективы по росту до конца 2024г. Все прогнозы в этой аналитики объединяло то, что каждый банк включил в свой список фаворитов IT-сектор! И действительно, если мы посмотрим на динамику основных секторов нашего рынка за год, то сектор IT выглядит лучше всех: Сектор IT-компаний (индекс MOEXIT) включает в свой состав 7 эмитентов: Как видите, Яндекса в составе индекса нет, но именно этого эмитента многие аналитики считают наиболее перспективным из IT компаний. Почему Яндекса нет в индексе IT-сектора? Акции Яндекса входили в индекс как Мосбиржи, так и IT-сектора до марта 2024, но затем были исключены из них из-за процедуры перерегистрации компании в юрисдикцию РФ. Сейчас процедура полностью завершена и при очередной ребалансировки индексов (сентябрь), акции этого эмитента снова должны быть включены в базу расчетов индикаторов. У меня в портфеле нет ни одной компании, представляющей IT-сектор: Могу это объяснить тем, что в секторе, в основном, находятся «акции роста», т.е. в приоритете у таких бумаг рост котировок за счет внедрения в бизнес новых технологий и увеличение прибыли, а не выплата дивидендов. Не смотря на то, что акции Яндекса пока не включены в индекс IT-сектора, именно они являются сейчас наиболее привлекательными для многих инвесторов среди акций других IT компаний. Яндекс — это развитый бизнес, который связан не только с IT. Основные направления бизнеса компании — это: и многие другие сферы! Давайте проанализируем этого эмитента по трём параметрам — котировки, финансовый отчет и дивиденды (да, Яндекс стал платить дивиденды!) и оценим перспективу роста акций Яндекса. Глядя на них, можно подумать, что резкое падение акций Яндекса произошло из-за начала СВО, но бумаги стали снижаться еще за 4 месяца до февраля 2022г. Сам риск конфликта РФ с Украиной и введение возможных санкций против компании напугал инвесторов и они начали распродавать акции еще до официального начала СВО. Недавно компания показала отчет за 2 квартал 2024г: В целом, если посмотреть на финансовый отчет за последние 5 лет, то виден рост выручки и чистой прибыли. На счету запас наличных и низкий долг-это хорошо при высокой ставки ЦБ. Если разобрать более подробно, за счет чего зарабатывает Яндекс, то структура выручки такая: Видно, что основную прибыль приносят реклама на портале Яндекс, сервис заказа такси, каршеринг и маркетплейс Яндекс Маркет. Впервые в своей истории компания заявила о выплате дивидендов. Пока это только рекомендация и на собрании 9 сентября она должна быть одобрена акционерами. Сам факт начала выплат позитивен для акций Яндекса, хоть и заявленный размер дивидендов относительно маленький, всего 2%. Все факторы складываются в пользу покупки акций Яндекса кроме одного «НО» — это низкие дивиденды! 2% при официальной инфляции в 9%, а реальной под 20% это очень мало. Друзья, спасибо за внимание к моим статьям! MX(фьюч на индекс мосбиржи) SR(фьюч на Сбер) CR(фьюч на юань-рубль) Br (Лондон) Дневной и часовой графики Российского фьючерса BR здесь NG (Henry hub) Дневной и часовой графики Российского фьючерса NG здесь Ⓜ️ По последним данным Росстата, за период с 30 июля по 5 августа ИПЦ вырос на 0% (прошлые недели — 0,08%, 0,11%), с начала августа 0%, с начала года — 5,06% (годовая — 9,13%). Фиксируем, что 4 неделю подряд идёт замедление инфляции и связано это плодоовощным сезонном (это типичная история конца лета, когда инфляция в августе снижается). Главное, что Росстат пересчитал месячную инфляцию июля — 1,14% и она оказалась выше недельной (недельная — 1,07%, было ожидаемо, ибо недельная корзина включает мало услуг, а они растут в цене опережающими темпами), это подводит нас к 11-12% saar, что явно многовато, даже с учётов новых цифр регулятора. Как вы заметили регулятор оставляет для себя коридор повышения ставки до 20% (прогноз средней ставки до конца года увеличен до 18,0-19,4%, а прогноз по инфляции на 2024 г. до 6,5-7%) и это вполне логично, учитывая факторы, влияющие на инфляцию: Друзья, привет! Успешно разместили еще один выпуск облигаций серии БО-П15. Кратко об итогах сделки: ✅ спрос превысил предложение более чем в 2 раза Увы, похоже тут будет много пробелов… Но постараюсь «зажимать» поменьше, много специфики по портфелю. 1> Нет желания перейти из 26238 в 26247? Нет. В свое время выбрал 26238, и не вижу причин что то менять. В целом при ставке на падение ставки — чем длинней тем вкусней. 2> Где взять такие яйца?) Примечательно что вопрос от девушки… Они у вас внутри. 3> Твое мнение по Курской области? Судя по плечу все ок? Я не подрезал позиции что ребята видели, и думаю что понедельник будет днем зеленым. Тут нет параллелей с харьковской областью вначале осени 2022. 4> Чёт большое плечо. Будешь что то резать? (разом несколько вопросов на эту тему) Обобщенный вопрос… Вряд-ли с текущим досижу до падения ставки, но важно понимать что все-ж ОФЗ с купонами покрывают бОльшую часть стоимости, а переоценка с такой инфляцией думаю вверх будет у дальних ОФЗ. Если тенденция продолжится. 6> зачем так часто торговать? по 20 постов в день. извлекать ценность из подписки чё то сложно стало( Ну… Я пишу просто максимально быстро для вас, а не весь объем пролетает одной сделкой. Надо видеть логику… Так то продал одну позицию, и распределил ее по другим. Вот такой фразой можно описать суть десяти постов мб. Просто кому то надо побыстрее, а не раз в день. В целом стараюсь собирать логику в поменьше постов, да и в общем не пишу до исполнения обычно. Если вам так часто не надо — регулярно скрин, или портфель текстом пишу. Обращайте внимание на них. 7> Если торгуете импульс в ОФЗ то какие сигналы отмены сценария и закрытия позиции? Импульс — скорей потому что пальчики надо побыстрее, сильно просрал момент как раз. Купил когда увидел инфу инфляции. 8> Можно ли считать происходящие в Курской области события как приближение мира? Интересный угол зрения. Каждый имеет свое мнения я полагаю, мне такое кажется странным. 9> Башнефть упала на 40% с пиков мая, возврат обратно на пики даст 60%, на чем может случиться такая переоценка? Какая идея в Башнефти? Дивы, ставка… В целом почти все дивитикеры что упали могут хорошо дать позднее. 11> В чем ценность тинька после слияния? Капитал частично перетечет в тинька, росбанк станет эффективней за счет перетока розницы в тинек и уменьшения затрат, я так понимаю юротдел там эффективный. Ну и цена то хороша уже. 12> Ладимир, ты случайно не в тильте? Как думаешь? Да… Нет. Какие то метания часто у меня бывают в момент неопределенности, если это не наносит значительный материальный ущерб — меня это устраивает. Это мыслительный процесс, ткнул -к упил, продал, купил — это часть мысли. Так сложилось с годами. Надувать щеки что я точно знаю заранее как мне правильно я не собираюсь. Работаю как работаю, изо всех сил стараюсь чтобы наблюдатели на этот процесс не влияли. А то что вам не нравится что я могу что то купить сегодня, и продать завтра меня мало волнует со всей симпатией к платным подписчикам. Собственно когда начнет волновать(но уж нет)) — упадет кпд, и ценность подписки) Всего пару вопросов пришлось сныкать. Все для вас!)
Tue, 13 Aug 2024 09:36:11 +0300
Томсон, что за манера
входить в зал после
третьего выстрела?! ©
Всем привет и трям! Что вторник грядущий нам готовит? ))
Если бы знала, то таким вопросом не задавалась… ахаха. )
Нее, так то планировать можно. И даже делать по плану. Но бывают моменты, когда надо быстро переобуться, поменять план, иногда даже на противоположный.
В жизни часто так. Да?
Глобально планы канешн редко меняются, а вот что-то по мелочи это запросто. )
Сегодня опять смотрим-гадаем, что делать и как с этим жить.
НОВОСТИ на сегодня:
!["Цель она есть". Что хотят? (GOLD)](http://out.7ooo.ru/?to=https://smart-lab.ru/uploads/2024/images/01/18/57/2024/08/13/2fb1f9.png ""Цель она есть". Что хотят? (GOLD)")
Без фанатизма.
РЫНКИ НА УТРО:
МАЖОРЫ ($) — явных сигналов нет на движение и направление. Внутри дня в пределах 50-100 пп в обе стороны.
BRENT — вчера допили хаи. Хочется шортов, и возврата к 75,0-72,0$. Но это пока под вопросом. Хотя с текущих уровней руки чешутся продать. ))
S&P500 — они что-то задумали… все ждут падежа, а он не происходит. Сейчас можно только угадать, куда вечером ломанут: вверх или вниз.
ММВБ — работаем по вчерашнему плану.
GOLD.
Золото опять около хаёв и уже месяц пилят, определившись с диапазоном 2485,0-2355,0.
Теперь вопрос: «Что хотят?».
Варианта естессно только два: вверх или вниз.))
ВВЕРХ — выход из диапазона (треугола) по тренду на 2635,0 (цель по W1).
ВНИЗ — остаются в диапазоне и еще 2-3 недели пилят, вынося мозг.
Сейчас руки чешутся продать от хаев.) Но пару часов подожду и если не попрут выше на открытии европейской сессии, попробую зашортить на пробой 2460,0.
!["Цель она есть". Что хотят? (GOLD)](http://out.7ooo.ru/?to=https://smart-lab.ru/uploads/2024/images/01/18/57/2024/08/13/69a9ed.png ""Цель она есть". Что хотят? (GOLD)")
Работаем не спеша, и желательно не против рынка.))
И сегодня слушаем классику хэви-металла в исполнении горячих финских парней + девушка))
Всем хорошего дня!!!
Мира и профита!
Ваша Gella
Tue, 13 Aug 2024 09:15:54 +0300
Mon, 12 Aug 2024 10:50:17 +0300
Мечтам Ладимира не было суждено сбыться в понедельник. Отсутствие прогресса ВСУ на курском направлении не привело к отскоку на фонде.
Все-таки тренд из ёр френд, поэтому на медвежьем рынке ты либо шортишь, либо вне рынка, но без плечевых лонгов точно.
Mon, 12 Aug 2024 11:44:12 +0300
Fortune рассуждает о том, сможет ли Intel опровергнуть давнее наблюдение о том, что компания способна пережить одного плохого руководителя (CEO), но не четырех плохих. После ухода Andy Grove в 1998 году Intel столкнулся именно с этим: 4 следующих CEO делали катастрофические ошибки, оказываясь от предложений, которые в итоге оказывались сверхперспективными и обогащали конкурентов.
Intel now tests the longtime observation that a company can survive a wrong CEO, but no company can survive four consecutive wrong CEOs. After Intel’s great CEO Andy Grove stepped down in 1998, he was followed by four CEOs, including Swan and Otellini, who were arguably wrong for the job at that time. As performance deteriorated, the directors in 2021 brought in former Intel chief technology officer Pat Gelsinger as CEO to lead an ambitious high-stakes rescue mission.
В 2006 году Steve Jobs попросил Intel CEO Paul Otellini разработать процессор для еще несуществующего продукта: Paul Otellini отказался, а iPhone стал работать на процессорах других компаний. В 2017 и 2018 Intel мог купить 15% акций OpenAI за $1 млрд и получить еще 15% за поставку для него чипов по себестоимости. Эти инвестиции – не такие уже большие по меркам Intel – могли сделать компанию лидером в сфере искусственного интеллекта, но CEO Bob Swan решил сэкономить.
https://t.me/warwisdom
Mon, 12 Aug 2024 10:16:26 +0300
Разгромный понедельник (5 августа) и ограниченная восстановительная динамика со вторника по пятницу с высокой волатильностью, где в среднем компенсировано 40-50% от потерь на траектории снижения рынков с середины июля.
Что нужно знать?
• Падение было локализовано в группе самых переоцененных компаний на траектории величайшего пузыря в истории человечества (ноя.23-июл.24). Тот, кто сильнее всех вырос – тот и упал заметнее остальных – справедливо про группу ТОП-20 для американского рынка. В этой же логике на рынках Азии и Европы.
• Все прочие компании остаются в рамках естественной фоновой волатильности за последние 12 месяцев, а изменения от локального максимума июля в пределах считанных процентов и погрешности, тогда как если считать с 10 июля (точка разворота ИТ компаний) наблюдается даже рост прочих компаний вне ТОП-20.
• Нефинансовые компании вне ТОП-20 остаются в области исторического максимума – он же уровень дек.21, это как если бы S&P 500 был на уровне 4800-4850. Все, что свыше 4800 обусловлено вкладом ТОП-20. Вот там и движуха, там и волатильность и сильное падение.
• Никакой паники не было – зафиксирован лишь сброс напряжения перехайпованных компаний и наиболее озверевших тупых денег, капитулирующих по маржин-коллам. Масштабного закрытия еще не было. Легкая разминка, даже и не проблевались толком.
• Считается, что триггером стало повышение ставки Банком Японии и сворачивание керри-трейда. Конечно же, это не так. Триггером могло стать все, что угодно, а причина в идиотизме, перегретых ожиданиях на ИИ-галлюцинациях, масштабе пузыря и концентрации маржинальных позиций в одну сторону. Система была крайне перекошена в одну сторону, никто не хэджировался, поэтому и рвануло.
• По совокупности факторов, ни один из прошлых эпизодов пузырения рынков, не имеет ничего общего по силе и концентрации рыночного идиотизма с пузырем 2023-2024 – это не только самое мощное, но и самое тупое ралли в истории человечества. Исчерпывающие статистические подробности были на протяжении полугода в десятках статей.
• Рынок вообще не должен был находиться на этих уровнях в соответствии с композицией факторов риска и финансово-экономическими условиями. Падение лишь частично компенсировало необоснованный и необеспеченный рост.
• Основой формирования пузыря стали перегретые ИТ компании, форсируемые на ожиданиях ИИ трансформации, которой нет. Точнее есть, но несопоставима с масштабом пузыря. Чистый вклад ИИ в денежном выражении в сотни раз меньше, чем прирост капитализации. Реальная экономика ГИИ — десятки, пусть сотни миллиардов в перспективе до 2030, а хайп на десятки триллионов.
• ИИ трансформация идет уже более 30 лет, наиболее активно последние 10 лет (машинное обучение, автоматизированное проектирование, промышленный инжиниринг, управление бизнес-процессами с использованием ИИ), а хайп начался вокруг ГИИ, охватываемый преимущественно потребительский сегмент, отсюда и так лютый угар и идиотизм.
• Чистая выручка от ГИИ, очищенная от косвенных факторов вторичной монетизации, составит всего около 15 млрд в 2024 по всем ГИИ продуктам США и Европы с высоким потенциалом роста, но это не триллионы долларов. Например, Copilot для Office 365 по подписке или ChatGPT – это прямая выручка, а внедрение Copilot в Bing или Windows – косвенная монетизация через потенциальное улучшение пользовательского опыта, что повысит рекламную конверсию, лояльность пользователей и т.д.
• ГИИ – это дорогая игрушка для мега корпораций с инвестициями буквально в сотни миллиардов долларов в инфраструктуру (оборудование, электричество и обслуживание), маргетинг и R&D обеспечение.
• Все без исключения основные провайдеры ГИИ имеют огромную «черную дыру», т.е. убытки от ГИИ в десятки миллиардов (но это в текущий момент), тогда как прибыль получают производители – в первую очередь Nvidia. Можно ли напрямую окупить инвестиции в ГИИ? Нет, но косвенно, потенциально – да, но это годы и точно не стоит десятки триллионов капитализации на ИИ пампе.
t.me/spydell_finance/5903
Mon, 12 Aug 2024 10:50:41 +0300
Главное
В деталях
Эмитенты и выпуски
Серия 002P-05R
Серия 001Р-07
серия 26243
серия 26240
серия 26239
серия 26247
Серия СУБ-Т2-1
Серия 01Т1
Серия БО-П-22
Серия Газпром капитал БО-003Р-02
Mon, 12 Aug 2024 10:57:59 +0300
В этой подборке накопительные счета оголены и лишены всего флёра, остался лишь каркас из базовой процентной ставки от 11%.
Для получения такой ставки в любом упомянутом банке не нужно делать ничего, получите указанный доход в любом случае:
без приветственного периода; без покупок по картам, без участий в акциях, без премиум-пакета, а также подписок и т.д.
Т.е. ваша ставка доходности может быть и выше.
▪️Базовые ставки на ежедневный остаток
● 17.5% ИТБ и ТКБ по НС «Cвободные средства» до 100к и 15.5% от 100к
● 17% АТБ по «АТБ Счёт» (среднемесячный остаток, нюансы)
● 16.5% Дом РФ (на 3 мес, но в любой момент открываем новый счёт)
● 16% МФК до 700к, 16.3% от 700к до 1 млн
● 15.5% Металлинвестбанк по НС «Комфортный» или «Комфортный New» вне приветственной ставки
● 15% Севергазбанк по НС до 1.5 млн руб.
● 14.5% Совкомбанк «Онлайн-Копилка» до 1.4 млн
● 14% Локо-Банк
● 14% Долинск Банк
● 13% Финуслуги
● 12% Солидарность по НС от 1к до 500к
● 12% Зенит
● 12% (11% с 15.08) Уралсиб от 500к до 1 млн
● 11% Яндекс Банк
● 11% ИПБ по НС до 5 млн
▪️Базовые ставки на минимальный остаток:
● 16.5% ИТБ и ТКБ — Выгодный до 10 млн
● 16% Абсолют банк до 1.5 млн
● 15% Ozon Банк на любую сумму
● 14.5% Ренессанс Банк по НС «РенКопилка+»
● 14.2% Локо-Банк «Локо. Мой выбор» до 5 млн
● 14% Уралсиб Накопительный счет от 500к
● 14% Росбанк ЛегкоКопить
● 13.5% Агропромкредит от 250к до 1 млн, выше — 14.5%
● 13% Русский Стандарт
● 13% Синара НС «Курс на мечту» от 5к до 1.5 млн
● 12.25% Зенит до 1.4 млн
● 12% ПСБ НС «Безлимитный» от 5к
● 11.5% БСПБ от 1к до 1.5 млн (премиум — 12%)
● 11% Ак Барс Банк от 30 до 100к (окей, нужна любая покупка/платёж, даже на рубль в МП)
Добавьте пожалуйста посту до 15 плюсов, если он достоин первой страницы.
На этот блог лучше подписаться.
t.me/blogbankir/11586
Mon, 12 Aug 2024 10:53:24 +0300
Mon, 12 Aug 2024 11:06:48 +0300
Курсы расползаются как тараканы…Бэквордация квартальной Сишки к ВФ составила уже почти -900пп
Mon, 12 Aug 2024 10:36:35 +0300
Mon, 12 Aug 2024 10:25:00 +0300
Fix Price представил операционные и финансовые результаты по МСФО за первое полугодие 2024 года.
Операционные показатели
За первое полугодие 2024 года количество чистых открытий составило 308 магазинов, включая 287 магазинов под управлением компании и 21 франчайзинговый магазин, что соответствует прогнозу по чистым открытиям на 2024 год. За календарный год, с 30 июня 2023 по 30 июня 2024 года, количество открытий составило 683 магазина. Таким образом количество магазинов выросло на 11,3%.
Во второй половине года ожидается большее количество открытий магазинов, чем в первом полугодии 2024 года.
Рост торговой площади по итогу первого полугодия 2024 года составил 11,4% г/г увеличившись до 1,456 млн кв. м
Деньги
Выручка за первое полугодие 2024 года выросла на 9,4% г/г, достигнув 148,4 млрд рублей. При этом LFL продажи увеличились на 1,9% г/г.
Валовая прибыль выросла на 9,6% г/г составив 49,5 млрд рублей. Рост валовой прибыли обусловлен более высоким темпом ростом выручки (9,4% г/г/) над себестоимостью (9,3% г/г).
Операционная прибыль снизилась на 12,5 г/г до уровня 14,3 млрд рублей за счет существенного роста коммерческих и административных расходов на 21,9% г/г составившие 35,5 млрд рублей. Также произошло снижение операционной рентабельности до 9,6% за первое полугодие 2024 года, годом ранее данный показатель был на уровне 12%.
Чистые процентные расходы снизились на 383 млн рублей. Однако данное снижение компенсировано существенным ростом расходов по курсовым разницам на 1,6 млрд рублей.
Чистая прибыль снизилась год-к-году на 53,7% до уровня 9,1 млрд рублей. Однако, на данное снижение существенно повлияли налоговые компоненты. Так, в первом полугодии 2023 года компания провела переоценку налоговых обязательств, что оказало положительное влияние на чистую прибыль в размере 6,2 млрд рублей. Скорректированная чистая прибыль компании за 2024 год составила 11,5 млрд рублей снизившись на 10% от аналогичного периода прошлого года.
Наше мнение
В перспективе, по мере снижения процентных ставок, потребители могут увеличить свои расходы на товары не первостепенного потребления, что может оказать положительное влияние на финансовые результаты компании с учетом того, что компания активно занимается открытие новых магазинов.
С начала года котировки акций компании уже скорректировались на 25%. В данный момент мы сохраняем нейтральный взгляд на бумаги Fix Price и не рассматриваем их в качестве кандидатов для добавления в наш портфель.
Mon, 12 Aug 2024 10:18:11 +0300
Всегда найдётся рыба больше. ©
Всем привет и трям!
Понедельник день тяжелый? ))
Ну да, пора опять включать мозги после выходных. )) И начинать думать, работать… и ваще.) Что сложнее: умственный или физический труд?
Так то на бирже из физического труда это максимум мышкой двигать и кнопки нажимать, поэтому нам не грозит вся прелесть познания физической усталости от трейдинга. Приходится находить занятия для тела отдельно. Заодно и мозги отдохнут).
Сегодня новостей в календаре практически нет, но уже с завтрашнего дня будет чуть повеселее. Да и прошлую неделю на рынках без изменений распиливало во все стороны. По принципу «и вашим, и нашим».
Работаем то, что видим.
РЫНКИ НА УТРО:
мажоры ($) — пятницу закрыли ни о чем. Сегодня больших движений не ожидаю, до амеров точно.
brent — на фоне обострения на БВ пока держится около 80$, но без резких движений чуть дорожает. Еще есть ход на 1,5-2$ вверх.
S&P500 — у амеров началась предвыборная гонка. Это влияет на сипи, или им пофигу? По ТА на этой неделе определимся «куда». Даже может и к вечеру что-нить изобразят. Сейчас, визуально, просится на лои к 5200,0
gold — золото так же, как и все, в процессе запилов. На сегодня есть большая вероятность захода на 2445,0-2460,0 перед началом падежа, высаживая ретивых медведей. Не торопимся, к вечеру картинка будет более определенной.
MIX.
Индекс МБ с мая в нисходящем канале (по D) и ближайшая цель — 2515,0-2500,0. И почему бы не сходить? Разгон набрали нормальный, активно рисуют шортовые зигзаги, на которых распиливают и собирают бычков на убой.
Пока вся картинка за шорт.
Это канешн не разворот, типа «фсё пропало», но хорошая коррекция. И могут долететь к 2000,0-1800,0.
!["Цель она есть". Готовимся (индекс МБ)](http://out.7ooo.ru/?to=https://smart-lab.ru/uploads/2024/images/01/18/57/2024/08/12/9f9490.png ""Цель она есть". Готовимся (индекс МБ)")
И начинаем неделю с ДДТ.))
Всем хорошего дня!!!
Мира и профита!
Ваша Gella
Mon, 12 Aug 2024 09:59:50 +0300
• Наращивания присутствия на рынке ресейла и маркетплейсах;
• Развития вторичного трейдинга драгоценных металлов;
«Цифра брокер» прогнозирует справедливую стоимость акции в горизонте 12 месяцев на уровне 3,58 руб.
«Финам» оценивает стоимость акции в горизонте 12 месяцев на уровне 2,95 руб.
Купить акции $MGKL здесь
* Не является инвестиционной рекомендацией
Mon, 12 Aug 2024 09:53:06 +0300
Мой портфель (ТОП-3 акции)
Покупки недели
Че купил?
Фонды
Дивиденды. На что рассчитывать?
Что дальше? У меня есть план, и я его придерживаюсь.
Mon, 12 Aug 2024 09:49:36 +0300
Mon, 12 Aug 2024 09:50:13 +0300
▫️ Капитализация: 170 млрд ₽ / 8,82₽ за акцию
Отчетности по МСФО за 1П2024 пока нет, поэтому рассмотрим данные РСБУ TTM:
▫️ Выручка: 31,8 млрд
▫️ Операционная прибыль: 18,2 млрд
▫️ Чистая прибыль: 40,8 млрд
▫️ P/E ТТМ:4,2
▫️ P/B: 1,2
▫️ fwd дивиденд 2024: 9-10%
Mon, 12 Aug 2024 09:34:10 +0300IT-сектор
Мой портфель
Я использую в инвестировании дивидендную стратегию, поэтому у меня на первом плане акции, способные приносить щедрые дивиденды. IT-сектор такими эмитентами похвастаться не может.Так ли хороши акции Яндекса?
Котировки
Однако, после падения акции показали хороший рост почти на 150% за 2 года. До обвала бумаги имели привлекательный долгосрочный растущий тренд и есть большая вероятность, что с улучшением геополитической обстановки он продолжится.
Так же, стоит сказать, что котировки акций с начала 2024г выросли на 50%, но акции все равно остаются недооцененными и имеют дальнейший потенциал роста.Финансовые показатели
Дивиденды
Так же, стоит сказать, что акции Яндекса включены в структуру «Народного портфеля»! Эмитент популярен у частных инвесторов и занимает 4 место в «Народном портфеле», уступая лишь таким гигантам, как СБЕР, Лукойл и Газпром:
Заключение
Да, Яндекс — это компания роста, но я предпочитаю держать в руке «синицу», в виде выплаченных мне дивидендов, чем надеяться на «журавля», который может принести прибыль за счет ростка котировок в будущем (а может и не принести...).
Я пока инвестировать в Яндекс не буду, но если компания заявит о более щедрых дивидендах, утвердит четкую дивполитику (пока её еще нет) и станет стабильно совершать выплаты, то эта акция появится в моём портфеле.
Жду ваших комментариев.
Mon, 12 Aug 2024 08:39:46 +0300
На дневном графике цена продолжает торговаться ниже границы желтого канала. Пока цена под этим уровнем ждем продолжения снижения на тест ближайших поддержек — гориз.уровня 287400 и границы розового канала, отбой от которых лонгуем, а пробой с тестом снизу — шортим. В случае возобновления роста цены наблюдаем за границей желтого канала и гориз.уровнем 297300 — отбой от них шортим, а пробой с тестом сверху — лонгуем
Для сделки(торгуем отбой или пробой уровня) ждем тест гориз.уровней 297300, 287400, а также границы желтого канала(294775)
В случае четких тестов можно входить(торгуя отбой или пробой) от менее сильных уровней — горизонтали 304100, 280650 и границы розового канала 285650
На часовом графике цена опять зашла в зеленый нисходящий канал, что не очень хорошо для роста. Первый сигнал для лонга — пробой с тестом сверху гориз.уровня 290750. Для шорта ждем пробой с тестом снизу трендовой
Для сделки(торгуем отбой или пробой уровня) смотрим тест гориз.уровней 299900, 294650 и границы белого канала(281600 на утро)
В случае четких тестов можно входить от гориз.уровней 293125, 290750, 286825, 284575 и границ зеленого (290750 на утро) канала и трендовой(289550 на утро)
На дневном графике цена торгуется под сильным гориз.сопротивлением 29021 и ема233. Пока цена под этими уровнями ждем продолжения снижения на тест ближайших поддержек — границы синего канала, гориз.уровня 28173 и трендовой. Для лонга ждем пробой с тестом сверху 29021, а отбой от этого уровня — шортим
Для сделки(торгуем отбой или пробой уровня) смотрим отработку гориз.уровней 29021, 28173, а также границы синего канала 28263
В случае четкого теста трендовой 28087 также можно пробовать входить в сделку
На часовом графике цена пробует возобновить рост, периодически отбиваясь от своей локальной поддержки в виде границы зеленого канала. Пока цена в нем — ждем продолжения роста. Пробой гориз.уровня 28849 с тестом сверху можно пробовать в лонг, пробой с тестом снизу гориз.уровня 28549 можно пробовать в шорт
Для сделки (торгуем отбой или пробой уровня) ждем тестов гориз.уровней 29140, 28173
В случае четкого теста можно входить от менее сильных гориз.уровней 28849, 28630, 28549, 28326, а также границы зеленого канала (28677 на утро)
На дневном графике цена продолжает торговаться в диапазоне 12,018-11,787. Пока ничего интересного. Ждем границ диапазона — отбой от них торгуем внутрь, а пробой с тестом — вовне диапазона
Для сделки(торгуем отбой или пробой уровня) смотрим тест гориз.уровней 11,590 или 12,195
В случае четких тестов можно входить от менее сильных гориз.уровней 12,018, 11,787
На часовом графике цена торгуется под ема233, что не очень хорошо для роста. Для лонгов ждем пробой с тестом сверху нисходящей трендовой, подтверждением роста будет пробой с тестом сверху гориз.уровня 12,017. Для шорта ждем пробой с тестом снизу восходящей трендовой и гориз.уровня 11,854
Для сделки(торгуем отбой или пробой уровня) смотрим тест гориз.уровней 11,787 и 12,017, а также трендовой(11,952 на утро)
В случае четких тестов можно входить от менее сильных гориз. уровней 12,075, 11,854 или трендовой(11,893 на утро)
На дневном графике цена продолжила свой рост и сегодня утром дошла до своего первого сильного сопротивления в виде границы желтого канала, от которого пока отбивается. Пробой с тестом сверху этого уровня лонгуем, а отбой — шортим. Также лонгуем пробой гориз.уровня 81,11 с тестом сверху
Для сделки(торгуем отбой или пробой уровня) смотрим тест гориз.уровней 81,11, 76,79, а также границы желтого канала(79,85)
В случае четких тестов можно входить от менее сильных гориз.уровней 82,65 и границы розового канала 77,63
На часовом графике цена продолжает свой рост, приближаясь к своим первым локальным сопротивлениям. Для лонга ждем пробой с тестом сверху гориз.уровня 80,37 или отбой от 78,79. Отбой от 80,37 или пробой с тестом снизу 78,79 можно пробовать в шорт
Для сделки(торгуем отбой или пробой уровня) смотрим гориз.уровень 81,58, 78,00
В случае четких тестов также можно входить от менее сильных уровней в виде горизонталей 82,58, 82,09, 80,37, 79,24, 78,79, 77,66 или границ зеленого(80,13 на утро) канала
На дневном графике цена вышла из своего нисходящего желтого канала и приближается к своим сильным сопротивлениям в виде гориз.уровня 2,2596 и границы зеленого канала. Отбой от этих уровней шортим, а пробой с тестом сверху — лонгуем
Для сделки(торгуем отбой или пробой уровня) ждем гориз.уровня 2,2596 и границу зеленого канала 2,2405
При четких тестах можно входить от гориз.уровней 2,4689, 2,3365, 2,1465 и ема84(2,2888)
На часовом графике цена продолжает свой рост, двигаясь в восходящем розовом канале и приближаясь к своим сильным сопротивлениям — гориз.уровню 2,2581 и границе желтого канала. Ждем добоя до этих уровней — отбой от них шортим, а пробой с тестом сверху — лонгуем. Возврат цены ниже 2,1784 с тестом снизу можно пробовать в шорт
Для сделки(торгуем отбой или пробой уровня) ждем тест гориз.уровня 2,3436, 2,2581, 2,1784, а также границы желтого канала(2,2422 на утро)
В случае четких тестов можно торговать менее сильные гориз.уровни 2,2214, 2,0975 и границы розового(2,1354 и 2,2689 на утро)и синего(2,1131 на утро) канала
Как торговать уровни — писал здесь.
При торговле не забываем про стопы и тейки!
Пересечение уровней в одном месте усиливает этот уровень.
Ключевые уровни на графиках и в тексте выделены жирным.
Не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией.
Больше графиков в моем TG-канале.
Подписывайтесь на t.me/cap_of_charts
Лайки приветствуются :-)
Mon, 12 Aug 2024 09:04:54 +0300
Mon, 12 Aug 2024 09:17:43 +0300
✅ привлекли 5 млрд рублей
✅ снизили ставку купона на 100 б.п. до 19,50% годовых
Sun, 11 Aug 2024 11:31:09 +0300
Какие события этой недели по-вашему были самыми важными и интересными на рынке?
Обсуждаем в комменариях
Sun, 11 Aug 2024 11:02:52 +0300
Прочитал топик, с картинкой миленькой козочки Мобилизационная экономика: баристы с барберами или сталевары с фрезеровщиками? И просто бомбануло не по детски и главное эмоции стали накатывать постепенно, осознавая и анализируя каждую строчку. То что автор в СССР плюет за деньги, это для меня привычно. Но он в этом топике еще позволил заикнуться, о том как грамотно власть одерживает победу не переходя на мобилизационную экономику, и не надо гнать бариста на завод делать снаряды. Все бы было хорошо, если бы не одно «но», мобилизованные триста тысяч человек, которым сказали «Нам плевать на ваши планы, мечты увлечения, завтра вы будете умирать», без нормального снабжения, все помнят как проходила это мобилизация.
И вот родной братец моей жены получил такую повестку и отправился из глухого поселка воевать непонятно за какие цели, спустя два года они мне вообще не понятны если быть честным. Вчера была годовщина как его похоронили. Ему было плевать на Лавандавый раф, украинских нацистов, он пахал мотоблоком и сеял картошку, ходил по грибы, ездил на рыбалку и жил вполне себе счастливой жизнью обычного сельского жителя.
И он к сожалению не может написать, это от его имени сделаю я, «О какой черт возьми победе ты тут говоришь, русские планомерно убивают русских, нас взяли как зеков и осудили на смертную казнь ни за что, а ты мне тут про бариста и лавандовый раф размышляешь, и что нам снаряды не нужны, и для власти людей на убой отправить нормально, а бариста нас заставить обеспечить не нормально!»
Он еще плюет в СССР, но справедливости ради, ошибки совершали все, но в СССР правящая верхушка понимала, что им это народ сможет простить и поддержать если их дети разделят ответственность с другими людьми. Так что сын Хрущева погиб, сын Сталина погиб. Причем «Василий» мог бы и выжить, но понимая сколько в плену русских обменять офицера на генерала, потому, что он сын вождя неправильно по человеческим понятиям о справедливости.
А тут мало того, что за ошибки платят простые пацаны, так выходит еще и такой стеб с козочкой и лавандовый раф, который плюет на всех тех, кто борется за так «Называемые национальные интересы», да уже даже не за интересы, а за защиту мирных граждан своей страны.
В такое говно которое заварили, пропагандист Соловьев должен рассказывать, как его сын вытаскивал друга раненым, или как другой себя подорвал гранатой, чтобы не сдаться в плен. А дети Потанина должны ехать Курск защищать, а не оплачивать статьи про «Лавандовый Раф». Вот только тогда я подумаю, а не поддержать мне наших. А так давай мне хоть 50 мил, я еще сам свой миллион отдам, чтобы там не оказаться. А так мысли в голове примерно следующие, ищите дураков где нибудь в другом месте, я буду делать «Лавандовый Раф».
Прилепин словно прочитал про «Лавандавый Раф» написал ответ.
…ни для кого уже не секрет, что резервов у нас действительно не достает. Вся страна знает, что «Пятнашку» (и далеко не только её) сняли с донецкого направления и перебросили на Курск. Но про войну мы нынче писать не будем, а напишем еще раз про культуру и пропаганду. Иные скажут: а зачем нам фильмы про ополченцев и СВО, зачем нам новые памятники, скажем, Арсену Мотороле или Олегу Мамиеву, зачем нам концерты патриотов-поэтов и патриотов-музыкантов на телевидении, зачем нам песни про армию на радио в постоянных, тотально вездесущих ротациях? «Не надо общество будоражить». «Надо только выплаты поднять, и за деньги пойдут воевать». Ну вот подняли уже. Сразу выплачивают по миллиону, а в Москве и того больше. Но русские люди и все иные россияне — они ж не пираты какие-то, ей-Богу. Не всё баблом измеряется. Если атмосфера в обществе выстроена по принципу — «пусть воюет, кто хочет, а нам и тут нормально, главное не будоражьте нас, а то мы опять сбежим толпой в Армению» — то проблема даже не в том, что это общество нездоровое. Проблема в том, что в определенный момент на пути накаченных оружием и прущих по нашей земле бригад оказываются еле вооруженные погранцы и срочники. И чтоб перекрыть течь, оголяют другие участки.
Sun, 11 Aug 2024 10:51:56 +0300
Натур продукт так сказать.
Ну и про ОФЗ подробнее там.
https://t.me/LadimirKapital
Sun, 11 Aug 2024 10:00:04 +0300
Компанию Софтлайн я раньше не разбирал, она только недавно вышла на IPO в сентябре 2023. Но её много кто просил разобрать, поэтому давайте разберем её на косточки :)
Sat, 10 Aug 2024 22:54:23 +0300
Акции
Банк ВТБ наверно самый проблематичный актив для акционеров. С момента выхода на биржу акционеров постоянно кидают на дивиденды и размывают капитал то допэмиссиями, то субордами.
Щедрыми дивидендами ВТБ никогда не отличался, они зачастую были на уровне 2% -3%…
один раз с барского плеча заплатили миноритариям аж 6,9% в 2017г.
Всегда акционеры ждали большего — давали меньше ожиданий. И сейчас достаточность капитала оставляет желать лучшего. Как всегда Кстин кормит миноритариев обещаниями, но по бизнес-плану ближайшие дивы в 2026г.… если что-то и дадут за 2024г, то это будет как обычно в рамках приличия, на уровне 3%… больше не позволит достаточность капитала. Но может и форс-мажор получиться… Для ВТБ это нормально, раз в 3 года терять часть капитала на ровном месте.
Учитывая инфляцию, ставку и риторику ЦБ во 2 полугодии 2024г. рост кредитования сильно замедлится, упадет спрос на ипотеку и скорее всего на рынке акций тоже будет либо боковик, либо легкое снижение из-за отсутствия спроса. Большая часть денег уйдет в депозиты и на долговой рынок более доходных облигаций.
Суборды
Но в капитале ВТБ есть еще суборды, по ним доходность выше и платиться более регулярно. Да большая часть их не совсем интересна ввиду низкой ликвидности, высокой стоимости + доступности только квалифицированным инвесторам.
По ВТБСУБ Т2-1 доходность не высокая, но думаю больше чем на акции = 11%, ВТБСУБ Т1-5 = 10% к номиналу.
но есть и интересные например ВТБ СУБ Т1-6, где купон
выплачивается 2 раза в год и его размер = ставка ЦБ+3,75% !
суб т1-6 стоит 82% от номинала и текущий купон равен 24,2% (от ставки 16%) ... https://smart-lab.ru/q/bonds/RU000A1034Q5/
а следующий уже будет исходить или от 18% или, если ЦБ поднимет ставку в сентябре до 20%… что будет = от 26 до 28% к текущей цене !
доходность более чем впечатляющая. И недооценка к НОМИНАЛУ = 20%, думаю что если доходность осенью вырастет то и переоценка не заставит себя долго ждать. найти его в терминале брокера можно по коду RU000A1034Q5
Такой доходности только купонами (не считая 20% недооценки) нет в рынке облигаций.
Единственное, что торговать субордами могут только Квалифицированные инвесторы. и цена на них высокая.
Облигации
Так же у ВТБ есть облигации. Под высокую ставку ЦБ и ожидания, что она может вырасти в сентябре или как минимум продержится на текущем уровне до конца года можно посмотреть флотеры — облигации, которые привязаны к ключевой ставке.
Например
1. ВТБ Б-1-343 (RU000A106TM6)
цена 99,9% номинала с ежемесячным купоном = 18%
https://smart-lab.ru/q/bonds/RU000A106TM6/
2. ВТБ Б-1-346 (RU000A107В35)
цена 99,8% номинала с ежемесячным купоном = 18%
https://smart-lab.ru/q/bonds/RU000A107B35/
Доходность хорошая… существенная, больше чем у большинства облигаций.
А если мы ожидаем, что осенью ЦБ еще повысит ставку до 20%, то доходность по данным флотерам пропорционально вырастет.
Инфляция у нас идет значительная, а соответственно высокие ставки — это надолго. Доходность по облигациям сейчас существенно выше чем дивиденды на акции, учитывая рост налогов с 2025г. мы можем придти к выводу, что долговой рынок в текущих реалиях гораздо интереснее чем рынок акций. Тут либо надо чтоб доходность облиг и вкладов сложилась пополам, либо рынок акций пропорционально просел... Защитой от падения рынка могут стать вложения в долговой. Возможно, что весной 2025г. что-то измениться, но не раньше.
Удачных инвестиций, Господа и дамы… :)
